∆ИФЗ
)
78 420 80 724
+2 304
Тип финансовой устойчивости
25 874 25 874 0
Величина источников собственных средств увеличилась на 5 249 тыс. р. в связи с увеличением нераспределенной прибыли, что в свою очередь поспособствовало увеличению суммы собственных оборотных средств.
Уменьшение показателя кредиторской задолженности на 2 304 тыс. р. обусловлено тем, что в прогнозируемом периоде предприятия своевременно получит средств от дебиторов. Общая величина оборотных средств для формирования запасов и затрат увеличиться на 2 304 тыс. р. благодаря уменьшению суммы дебиторской задолженности, что является положительным эффектом от применения факторинга и спонтанного финансирования к дебиторам компании. Таким образом, как видно из таблицы 41, финансовая устойчивость
ООО «Энерго-ресурс» в прогнозируемом периоде является нормальной.
Вывод по разделу три
В результате раннее проделанного анализа финансовой устойчивости были выявлены такие негативные факторы, как нехватка наиболее ликвидных активов на покрытие наиболее срочных обязательств, рост доли дебиторской
)
78 420 80 724
+2 304
Тип финансовой устойчивости
25 874 25 874 0
Величина источников собственных средств увеличилась на 5 249 тыс. р. в связи с увеличением нераспределенной прибыли, что в свою очередь поспособствовало увеличению суммы собственных оборотных средств.
Уменьшение показателя кредиторской задолженности на 2 304 тыс. р. обусловлено тем, что в прогнозируемом периоде предприятия своевременно получит средств от дебиторов. Общая величина оборотных средств для формирования запасов и затрат увеличиться на 2 304 тыс. р. благодаря уменьшению суммы дебиторской задолженности, что является положительным эффектом от применения факторинга и спонтанного финансирования к дебиторам компании. Таким образом, как видно из таблицы 41, финансовая устойчивость
ООО «Энерго-ресурс» в прогнозируемом периоде является нормальной.
Вывод по разделу три
В результате раннее проделанного анализа финансовой устойчивости были выявлены такие негативные факторы, как нехватка наиболее ликвидных активов на покрытие наиболее срочных обязательств, рост доли дебиторской
101 задолженности в структуре баланса, нехватка собственных оборотных средств и другие.
Исходя из выявленных проблем предприятия были разработаны и проанализированы мероприятия, направленные на улучшение финансовой устойчивости ООО «Энерго-ресурс».
В работе были рассмотрены такие мероприятия, как предоставление скидок дебиторам за ускорение оплаты, а также внедрение факторинга. Расчет эффективности предложенных мероприятий показал, что происходит ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности и высвобождение замороженных в ней средств.
Значительное ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности ООО
«Энерго-ресурс» будет способствовать получению дополнительной прибыли, увеличению собственных оборотных средств, развития организации в целом и повышения финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности предприятия в условиях финансовой нестабильности.
Резюмируя вышесказанное, необходимо еще раз подчеркнуть необходимость и важность анализа финансового состояния предприятия с целью диагностики его финансового состояния.
102
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Повышение собственной финансовой устойчивости является важной задачей, стоящей перед строительными организациями, так как она выступает критерием надежности предприятия как коммерческого партнера. Основываясь на анализ финансовой устойчивости можно оценить возможности того или иного предприятия вести бесперебойную финансово-хозяйственную деятельность.
Чем выше устойчивость предприятия, тем независимее оно от внешних факторов рыночной конъюнктуры, и как следствие, тем меньше она имеет риск оказаться банкротом.
Финансовая устойчивость – стабильное превышение доходов над расходами, что позволяет предприятию свободное маневрировать денежными средствами.
Это такое состояние финансовых ресурсов, при котором обеспечивается развитие фирмы с помощью роста прибыли и капитала, сохраняется платежеспособность и кредитоспособность, допуская минимальный уровень риска. Поэтому финансовая устойчивость достаточно важна и формируется на протяжении всех циклов производственно-хозяйственной деятельности.
Таким образом, финансовая устойчивость хозяйствующего субъекта – это такое состояние его денежных ресурсов, которое обеспечивает развитие предприятия преимущественно за счет собственных средств при сохранении платежеспособности и кредитоспособности при минимальном уровне предпринимательского риска.
Финансовая устойчивость – одна из характеристик соответствия структуры источников финансирования в структуре активов.
В отличие от платежеспособности, которая оценивает оборотные активы и краткосрочные обязательства предприятия, финансовая устойчивость определяется на основе соотношения разных видов источников финансирования и его соответствия составу активов.
В качестве объекта исследования выступило предприятие – ООО «Энерго-
103 ресурс». В результате проведенного анализа были сделаны выводы, что администрации предприятия необходимо разработать и внедрить следующие мероприятия для повышения финансовой устойчивости: − усилить контроль, анализ и инкассацию дебиторской задолженности; − создать резерв по сомнительным долгам; − осуществить краткосрочные финансовые вложения.
Для эффективного управления дебиторской задолженностью предприятию необходимо выполнять следующие рекомендации:
1) контролировать состояние расчетов с покупателями (по отсроченной задолженности) и своевременно предъявлять исковые заявления;
2) осуществлять факторинговые операции и спонтанное финансирование;
Основываясь на предложенных этапах работы с дебиторской задолженностью на предприятии, можно ожидать сокращения задолженности на 36 897 тыс. р., получение дополнительной прибыль от высвобожденных средств, а также увеличение собственных оборотных средств.
Итак, анализ финансовой устойчивости предприятия после внедрения мероприятий показал, что устойчивость ООО «Энерго-ресурс» в прогнозируемом периоде повысилась, так как показатели ликвидности близки к нормативным значениям. Трехмерный показатель положения исследуемого предприятия продолжает соответствовать второму типу финансовой устойчивости: S={0,1,1} – нормальная устойчивость.
Запасы предприятия покрываются собственными и долгосрочными заемными источниками формирования запасов и затрат. Таким образом, предложенные мероприятия благотворно скажутся на финансовом положении ООО «Энерго- ресурс».
104
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
1 Аверина, О.И. Анализ финансовой устойчивости предприятия по принципам РСБУ и МСФО / О.И. Аверина, И.С. Мамоева // Экономический анализ: теория и практика. – 2009. – №34. – С. 36–44.
2 Бабичев, С.Н. Факторинг: учебное пособие / С.Н. Бабичев, А. А. Лабзенко,
А. Ю. Подлеснова. – М.: Маркет ДС, 2010. – 208 с.
3 Баканов, М.И. Теория экономического анализа: Учебник. – 5-е изд., перераб. и доп. / М.И. Баканов, М.В. Мельник, А.Д. Шеремет. – М.: Финансы и статистика, 2008. – 536 с.
4 Банк, В. Р. Финансовый анализ: учеб. пособие. / Банк С. В., Тараскина Л.
В. – М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2006. – 344 с.
5 Басовский, Л.Е. Теория экономического анализа: учебное пособие / Л.Е.
Басовский. – М.: ИНФРА-М, 2011. – 224 с. 95 6 Берзинь, И.Э. Экономика предприятия: Учебник. / И.Э. Берзинь, С.А.
Пикунова, Н.Н. Савченко, С.Г. Фалько. – М.: Дрофа, 2007. – 367 с.
7 Бердникова, Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие / Т.Б. Бердникова. – М.: ИНФРА- М,
2011. – 224 с.
8 Богданова,
А.Е.
Управление риском дебиторской задолженности коммерческой организации/ А.Е. Богданова. // Управленец: журнал. – 2013. – №1.
– С. 18–20.
9 Бочаров, В.В. Финансовый анализ: учебное пособие. – 2-е изд. перераб. и доп. / В.В. Бочаров. – СПб.: ПИТЕР, 2009. – 240 с.
10 Гиляровская Л.Т., Ендовицкая А.В. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческих организаций: учебное пособие / Л.Т. Гиляровская,
А.В. Ендовицкая. – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2006 – 159с.
11 Гинзбург, А.И. Экономический анализ: Учебник. – 3-е изд. перераб. и доп.
/ А.И. Гинзбург. – М: ПИТЕР, 2011. – 448 с.
105 12 Голикова, Е.И. Факторинг. Актуальные вопросы права, учета и налогообложения: учебное пособие / Е.И. Голикова. – М.: Вершина, 2011. – 240 с.
13 Грачев А. В. Финансовая устойчивость предприятия. Анализ, оценка и управление в рыночной экономике: Учебник. / А. В. Грачев. – М.: Дело и сервис,
2006. – 544 с.
14 Дыбаль С.В. Финансовый анализ: Теория и практика: учебное пособие /
С.В. Дыбаль. – СПБ: Изд. Дом «Бизнес – премия», 2006 – 304с.
15 Ивасенко, А.Г. Факторинг: учебное пособие / А.Г. Ивасенко, Я.И.
Никонова. – М.: КноРус, 2011. – 224 с.
16 Канке, Л. А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие. / Л. А. Канке, И. П. Кошевая. – 2-е изд., испр. и доп. – M.: ИД
«ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2007. – 288 с.
17 Качер, О. Договор финансирования под уступку денежного требования
(факторинг): учебное пособие / О. Качер. – М.: Проспект, 2011. – 164 с.
18 Ковалев, В.В. Введение в финансовый менеджмент: Учебник. / В.В.
Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2006. – 754 с.
19 Ковалев, В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник.
/ В.В. Ковалев, О.Н. Волкова. – М.: Проспект, 2009. – 420 с.
20 Кравченко, Л.И. Теория анализа хозяйственной деятельности: Учебник. /
Л.И. Кравченко. – Минск: ООО «Новое знание», 2010. – 383 с.
21 Максютов, А.А. Экономический анализ: учебное пособие / А.А. Максютов.
– М.: Издательство политической литературы «Единство», 2007. – 543 с.
22 Маркарьян, Э.А. Экономический анализ хозяйственной деятельности:
Учебник. / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. Маркарьян. – Ростов-на-Дону:
Феникс, 2005. – 554 с.
23 Непп,
А.Н.
Методика управления дебиторской задолженностью предприятия с учетом рисков/ Непп А.Н., Бусыгин Е.А. // Финансовый бизнес: журнал. – 2011. – № 4. – С. 32.
24 Романенко, И.В. Экономика предприятия: учебное пособие / 3-е изд.,
106 перераб. и доп. / И.В. Романенко. – М.: Финансы и статистика, 2005. – 263 с.
25 Ронова Г.Н. Финансовый анализ / Г.Н. Ронова, С.Е. Попова, В.Л.
Слепунин. – М.: Московский государственный университет экономики, статистики и информатики, 2007. – 211 с.
26 Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник.
– 3-е изд., испр. и доп. / Г.В. Савицкая. – М.: ИНФРА-М, 2006. – 330 с.
27 Савицкая,
Г.В.
Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности: Краткий курс. – 3-е изд., испр. и доп. / Г.В. Савицкая. – М.:
ИНФРА-М, 2006. – 320 с.
28 Сафронов, Н.А. Экономика организации (предприятия): Учебный курс. /
Н.А. Сафронов. – М.: Экономистъ, 2005. – 250 с.
29 Скамай, Л.Г. Экономический анализ деятельности предприятия: учебное пособие / Л.Г. Скамай, М.И. Трубочкина. – М.: ИНФРА-М, 2010. – 295 с.
30 Скляренко, В.К. Экономика предприятия: Учебник. / В.К. Скляренко, В.М.
Прудников. – М.: ИНФРА-М, 2005. – 527 с.
31 Трубочкина, М.И. Управление затратами предприятия: Учебный курс. /
М.И. Трубочкина. – М.: ИНФРА-М, 2005. – 216 с.
32 Чернышева, Ю.Г. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: учебное пособие / Ю.Г. Чернышева. – Ростов-на-Дону: Феникс, 2005. – 284 с.
33 Чечевицина,
Л.Н.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности:
Учебный курс. / Л.Н. Чечевицина. – Ростов-на-дону: Феникс, 2008. – 378 с.
34 Чернов В.А. Экономический анализ: учебное пособие / В.А. Чернов, М.И.
Баканова. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. – 686 с.
35 Черняк В.З. Управление инвестиционными проектами: учебное пособие /
В.З. Черняк. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2007. – 214 с.
36 Шадрина, Г.В. Комплексный экономический анализ предприятия:
Учебный курс. / Г.В. Шадрина, С.Р. Богомолец, И.В. Косорукова. – М.: Фонд
«Мир», 2009. – 287 с.
37 Шеремет, А.Д. Теория экономического анализа: Учебный курс. – 2-е изд.,
107 перераб. и доп. / А.Д. Шеремет. – М.: ИНФРА-М, 2009. – 365 с.
38 Шепеленко, Г.И. Экономика, организация и планирование производства на предприятии: Учебный курс. / Г.И. Шепеленко. – Ростов н/Дону: « МарТ», 2010. –
328 с.
39 Ширенбек, Х. Экономика предприятия: Учебник. – 15-е изд., перераб. и доп. / Х. Ширенбек, перевод с немецкого И.П. Бойко. – М.: ПИТЕР, 2008. – 847 с
40 Рубцова, Н.Е. Анализ финансовой устойчивости на примере ЗАО «Трест
«Уралстальконструкция» // Актуальные вопросы экономических наук. 2016. №49.
URL: http://cyberleninka.ru/article/n/analiz-finansovoy-ustoychivosti-na-primere-zao- trest-uralstalkonstruktsiya
41 Приказ ФСФО РФ от 23 января 2001 г. № 16 «Об утверждении
«Методических указаний по проведению анализа финансового состояния организаций»[Электронный ресурс] / СПС Консультант Плюс
108
ПРИЛОЖЕНИЯ
ПРИЛОЖЕНИЕ А
Бухгалтерский баланс ООО «Энерго-ресурс» за 2014–2016 гг. на
31 декабря
20 16 г.
Коды
Форма по ОКУД
0710001
Дата (число, месяц, год)
31 12 2016
Организация Общество с ограниченной ответственностью по ОКПО
70817292
«Энерго-ресурс»_____________________________________
Идентификационный номер налогоплательщика
ИНН
7451219091
Вид экономической деятельности строительство жилых и нежилых зданий по
ОКВЭД
41.20
Организационно-правовая форма/форма собственности общество с ограниченной
65 16 ответственностью / частная по ОКОПФ/ОКФС
Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.)____________________________ по ОКЕИ
384
Местонахождение (адрес):454014, г. Челябинск, ул. Солнечная, д. 6
На
31 декабря На 31 декабря На 31 декабря
Пояснения
1
Наименование показателя
2 20 16 г.
3 20 15 г.
4 20 14 г.
5
АКТИВ
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
Нематериальные активы
Результаты исследований и разработок
Нематериальные поисковые активы
Материальные поисковые активы
Основные средства
8 425 9 469 10 047
Доходные вложения в материальные ценности
Финансовые вложения
Отложенные налоговые активы
Прочие внеоборотные активы
Итого по разделу I
8 425 9 469 10 047
II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
21 542 28 847 41 046
Запасы
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
721
Дебиторская задолженность
83 421 43 678 42 641
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)
12 974 6 457 20 458
Денежные средства и денежные эквиваленты
7 444 3 854 5 007
Прочие оборотные активы
2 648 1 874 1 587
Итого по разделу II
128 750 84 710 110 739
БАЛАНС
137 175 94 179 120 786
109
Окончание приложения А
На
31 декабря На 31 декабря На 31 декабря
Пояснения
1
Наименование показателя
2 20 16 г.
3 20 15 г.
4 20 14 г.
5
ПАССИВ
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
6
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)
50 50 50
Собственные акции, выкупленные у акционеров
(
)
7
(
)
(
)
Переоценка внеоборотных активов
Добавочный капитал (без переоценки)
Резервный капитал
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
18 243 14 875 10 547
Итого по разделу III
18 293 14 925 10 597
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
8 854 9 254 10 234
Заемные средства
Отложенные налоговые обязательства
Оценочные обязательства
Прочие обязательства
Итого по разделу IV
8 854 9 254 10 234
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
25 874 10 584
Заемные средства
Кредиторская задолженность
55 366 42 158 88 412
Доходы будущих периодов
Оценочные обязательства
Прочие обязательства
28 788 17 258 11 543
Итого по разделу V
110 028 70 000 99 955
БАЛАНС
137 175 94 179 120 786
110
ПРИЛОЖЕНИЕ Б
Отчет о финансовых результатах ООО «Энерго-ресурс» за 2014–2016 гг. на
31 декабря
20 16 г.
Коды
Форма по ОКУД
0710001
Дата (число, месяц, год)
31 12 2016
Организация Общество с ограниченной ответственностью по ОКПО
70817292
«Энерго-ресурс»_____________________________________
Идентификационный номер налогоплательщика
ИНН
7451219091
Вид экономической деятельности строительство жилых и нежилых зданий по
ОКВЭД
41.20
Организационно-правовая форма/форма собственности общество с ограниченной
65 16 ответственностью / частная по ОКОПФ/ОКФС
Единица измерения: тыс. руб. (млн. руб.)____________________________ по ОКЕИ
384
Местонахождение (адрес):454014, г. Челябинск, ул. Солнечная, д. 6
За
Январь-
Декабрь
За
Январь-
Декабрь
Пояснения
1
Наименование показателя
2 20 16 г.
3 20 15 г.
4
Выручка
5 247 328 225 487
Себестоимость продаж
(
198 426
)
(
191 664
)
Валовая прибыль (убыток)
48 902 33 823
Коммерческие расходы
(
0
)
(
0
)
Управленческие расходы
(
2 752
)
(
1 452
)
Прибыль (убыток) от продаж
46 150 32 371
Доходы от участия в других организациях
Проценты к получению
4 723 5 874
Проценты к уплате
(
9 878
)
(
1 054
)
Прочие доходы
10 584 11 254
Прочие расходы
(
28 088
)
(
27 547
)
Прибыль (убыток) до налогообложения
23 491 20 898
Текущий налог на прибыль
(
4 698
)
(
4 180
) в т.ч. постоянные налоговые обязательства
(активы)
Изменение отложенных налоговых обязательств
Изменение отложенных налоговых активов
Прочее
Чистая прибыль (убыток)
18 792 16 718
1 2 3 4 5 6 7