Російський заочний інститут
Текстильної та легкої промисловості
Заочне відділення
Група 310 Спеціальність 080502 Шіфр___
Контрольна робота № 1
Варіант 5
Бізнес-планування
(Найменування дисципліни)
Студент ________________
(Прізвище, ім'я, по батькові)
Дата отримання та повернення
контрольної роботи викладачем
Оцінка про отримання зачета_____
Зміст 1
Оцінка та
страхування ризиків
2.
Розрахункова частина. Завдання
1. Оцінка і страхування ризиків Ризики присутні в нашому житті повсюдно. Спочатку ми думаємо, як заробити
гроші, а потім - або як їх
витратити сьогодні, або як зберегти протягом якогось періоду і примножити для майбутніх витрат.
Ризик пов'язаний з невизначеністю майбутньої ситуації.
Він виникає тоді, коли реальні події відрізняються від очікуваних. Ризик може обумовлювати як виграш, так і втрати. Якщо ми сподіваємося на успіх і не діємо, то це - пасивна позиція. Якщо ми намагаємося застрахуватися від негативних впливів та забезпечити успішний результат у майбутньому, це - активна позиція.
Ризики у підприємницькій діяльності Під ризиком розуміється можлива небезпека втрат, що випливає зі специфіки тих чи інших явищ природи і видів діяльності людського суспільства.
Як економічна категорія ризик являє собою подію, що може відбутися або не відбутися. Можливі три
економічні результати такої події: негативний (програш, збиток, збиток),, нульовий, позитивний (виграш, вигода,
прибуток).
Ризиком можна управляти, тобто використовувати різні заходи, що дозволяють певною мірою прогнозувати настання ризикової події і вживати заходів до зниження ступеня ризику.
Ефективність організації
управління ризиком багато в чому визначається класифікацією ризику. Основні види ризиків наступні.
Ризик у підприємництві - це ймовірність
того, що підприємство зазнає збитків і втрати в тому випадку, якщо намічений захід (
управлінське рішення) не здійсниться, а також, якщо були допущені прорахунки або помилки при прийнятті управлінських рішень. Фактори, що впливають на
підприємницький ризик, можна розділити на дві великі групи:
макроекономічні та мікроекономічні. Ризик, обумовлений дією
макроекономічних чинників, іноді називають системним, пов'язаних з функціонуванням економічної системи в цілому. Несистемні ризики пов'язані з конкретною сферою
бізнесу і залежать головним чином від впливу на неї
мікроекономічних чинників.
Існують різні види підприємницького ризику.
Виробничий ризик пов'язаний з випуском продукції і наданням послуг, із
здійсненням будь-яких видів виробничої діяльності. Серед найбільш важливих причин його виникнення можна назвати:
можливе зниження передбачуваних обсягів виробництва, зростання
матеріальних та інших витрат;
сплата підвищених відрахувань, податків;
перспектива неотримання або несвоєчасного отримання грошових коштів за відвантажену на реалізацію продукцію;
відмова покупця від отриманої та оплаченої продукції або ризик повернення;
зрив укладених угод щодо надання позик, інвестицій або
кредитів і т.д.
Комерційний ризик виникає в
процесі реалізації вироблених або закуплених підприємцем товарів і послуг з наступних причин:
зниження обсягу реалізації внаслідок зміни кон'юнктури чи інших зобов'язань;
підвищення закупівельної ціни товару;
непередбачене зниження об'єму закупівель;
втрати товару в процесі обігу, підвищення витрат обігу.
Фінансовий ризик можливий у сфері відносин підприємства з банками та іншими фінансовими інститутами. Він вимірюється найчастіше ставленням позикових коштів до власних. Наприклад, чим вище відношення позикових коштів підприємства до власних, тим більшою мірою воно залежить в своїй діяльності від кредиторів, тим більше і фінансовий ризик, бо припинення кредитування або жорсткість умов
кредиту може спричинити за собою зупинку виробництва через відсутність сировини,
матеріалів і т.д.
Глибина аналізу ризиків залежить від конкретного виду діяльності та величини проекту. Для великих проектів необхідний ретельний прорахунок ризиків з використанням спеціального математичного апарату теорії ймовірностей. для більш простих проектів достатній аналіз за допомогою експертних оцінок.
Як видно з
таблиці 1, типів ризиків досить багато, а ймовірність виникнення кожного типу різна, як і сума збитків, які вони можуть викликати.
Таблиця 1.
Перелік можливих ризиків
Причина
| Негативний вплив
| | |
виникнення ризику
| на очікувану. прибуток
| | |
Відстань до
| Додаткові витрати на створення
| |
транспортних вузлів
| під'їзних шляхів, підвищені
| | |
| експлуатаційні витрати
| | |
Відстань до
| Додаткові капітальні вкладення
| |
інженерних шляхів
| на підводку електроенергії, тепла, води
| |
Ставлення місцевих
| Можливість запровадження ними додаткових
| |
влади
| обмежень, що ускладнюють реалізацію проекту
| |
Рівень
| Збільшення обсягу позикових засобів і
| |
платоспроможності
| зниження чистого прибутку з-за виплати
| |
| відсотків
| \
| | |
Непередбачені витрати,
| Збільшення обсягу позикових засобів і
| |
в тому числі через інфляцію
| зниження чистого прибутку з-за виплати
| |
| відсотків
| | | |
Недоліки проектно-
| Зростання вартості будівництва, затягування
| |
вишукувальних робіт
| з введенням потужностей
| | |
Несвоєчасна постачання
| Збільшення термінів виробництва, виплата
| |
комплектуючих
| штрафів замовникам
| | |
Нестійкість попиту
| Зниження попиту з зростанням цін
| | |
Поява альтернативного продукту
| Зниження попиту
| | | |
Зниження цін конкурентами
| Зменшення прибутку
| | |
Збільшення продуктивності
| Зниження продажів і зменшення
|
у конкурентів
| прибутку
| |
Зростання податків
| | Зменшення чистого прибутку
|
Зниження платоспроможності
| Зниження продажів
|
споживачів
| | |
Зростання цін на сировину,
| Зменшення прибутку через зростання цін
|
матеріали, перевезення
| | |
Залежність від постачальників,
| Зменшення прибутку через зростання цін
|
відсутність альтернативи
| | |
Недолік оборотних
| Збільшення обсягу позикових засобів і
|
коштів
| | зниження чистого прибутку через виплату відсотків
|
Труднощі з набором кваліфікованої
| Зниження ритмічності, зростання шлюбу,
|
робочої сили
| збільшення кількості аварій
|
Недостатній рівень зарплати
| Плинність кадрів, зниження продуктивності
|
Зношеність обладнання
| Збільшення витрат на ремонт
|
Нестабільність якості
| Зменшення обсягів виробництва через переналагодження обладнання, зниження якості продукту
|
сировини
| |
Новизна технологій
| Збільшення витрат на освоєння, зниження
|
| | обсягів виробництва
|
Недостатня надійність
| Збільшення аварійності
|
обладнання та технологій
| | |
Наявність шкідливих викидів
| Витрати на очисне обладнання
|
Шкідливість виробництва
| Зростання експлуатаційних витрат
|
| | | | | | |
Тому від підприємця потрібно хоча б орієнтовно оцінити, які ризики для нього найбільш ймовірні і в що вони можуть обійтися. Для цього необхідно зробити наступне:
виявити повний перелік можливих ризиків;
визначити ймовірність виникнення кожного;
оцінити очікуваний розмір збитків;
проранжувати їх за ймовірністю виникнення;
встановити допустимий рівень ризику і відкинути всі ті, ймовірність виникнення яких нижче даного рівня (наприклад, підприємець не розглядає ризики, ймовірність яких не перевищує 0,3).
Для визначення сукупності простих ризиків і поділу їх за видами, ймовірності прояву і значущості рекомендується використовувати експертний метод (табл. 2).
Таблиця 2
Градація простих ризиків за певними чинникам
Види
| Стадія
| Прості
| Питома
| Імовірність
| Бал
|
простих
| реалізації
| ризики
| вага (Wi)
| появи
| (Wi х Vi)
|
ризиків
| проекту або
| | | (Vi)
| |
| життєвого
| | | | |
| циклу
| | | | |
| вироби
| | | | |
| | | З!
| | |
Спочатку ризики розподіляються за, групам і ступенем значущості. Кожному експерту, що
працює незалежно від інших, надається перелік ризиків по всіх стадіях проекту і пропонується оцінити ймовірність їх настання. При експертній оцінці зазвичай використовується шкала від Про до 100 балів:
О - ризик розглядається як неіснуючий;
25 - ризик найімовірніше не з'явиться;
50 - існують рівні шанси появи або непоявленія ризику;
75 - ризик, швидше за все, з'явиться;
100 - 'ризик з'явиться напевно.
У більшості великих західних підприємств і фірм є спеціальний
менеджер за ризиком. Зазвичай він розділяє
відповідальність за ризиковані рішення з іншими
менеджерами, завідувачами тією або іншою сферою діяльності. Зокрема, разом з фінансовим
менеджером він займається питаннями визначення ступеня ризику і оцінкою наслідків всіх видів фінансової діяльності, вибором виду страхування, оцінкою ризику інвестицій у
цінні папери та інше. Багато питань менеджер за ризиком вирішує разом з маркетологом, з менеджером, відповідальним за кадрову роботу, з інженером з техніки безпеки.
Будь-яке управлінське рішення приймається в умовах, коли результати не визначені і
інформація обмежена. Отже, чим повніше інформація, тим більше передумов зробити кращий прогноз і знизити ризик. Рішення за рівнем ризикованості тих чи інших
підприємницьких проектів приймаються в різних умовах, зокрема, в умовах визначеності, ризику або невизначеності.
Рішення звичайно приймається в умовах визначеності, коли
керівник точно (тобто з одиничною ймовірністю) знає результат кожного з альтернативних варіантів рішення.
До рішень, що приймаються в умовах ризику, відносяться рішення з відомою ймовірністю отримання кожного з результатів. Імовірність визначається як ступінь можливості того, що дана
подія відбудеться, і змінюється від нуля до одиниці. Сума ймовірностей всіх альтернатив повинна бути дорівнює одиниці.
Рішення приймається в умовах невизначеності, коли неможливо оцінити імовірність потенційних результатів. Так буває, коли вимагаючі обліку чинники настільки нові і складні, що інформації про них недостатньо або для її отримання потрібні спеціальні дослідження. У результаті імовірність того чи іншого результату неможливо передбачити з достатньою мірою достовірності.
Невизначеність
характерна і для багатьох рішень, які доводиться приймати у швидко мінливих обставин. Стикаючись з невизначеністю, підприємець може йти двома основними шляхами.
По-перше, можна спробувати отримати додаткову інформацію, ще раз проаналізувати проблему і таким чином зменшити її новизну і складність.
Керівник поєднує аналіз додаткової інформації з накопиченим їм досвідом, здатністю до судження чи інтуїцією, щоб надати ряду результатів суб'єктивну чи імовірну ймовірність. Дуже бажано залучити до роботи експертів для складання експертних оцінок. Хороші експерти здатні вивести рішення
керівника з розряду невизначеного в розряд ризикованого і додати вибору наукову і практичну обгрунтованість.
По-друге, можна в точній відповідності з минулим досвідом та інтуїцією зробити цифрове (від нуля до одиниці) припущення про імовірність подій і діяти. Цим шляхом можна скористатися, якщо немає часу на збір додаткової інформації або якщо витрати на неї занадто високі.
Будь-який
підприємницький ризик має три параметри:
- Розмір ризику, тобто розмір можливих втрат при здійсненні проекту;
- Ймовірність ризику;
- Ступінь керованості даними конкретним ризиком.
Планування мінімізації та захисту від ризиків Завдання
планування - виявити можливі ризики
на шляху реалізації
підприємницької діяльності та розробити методи захисту від їх впливу. Цей розділ дуже важливий, так як інвестори (кредитори), і сам підприємець повинні знати, з якими проблемами може зіткнутися підприємство і як підприємець планує вийти з даної ситуації. При написанні даного розділу слід висвітлити такі основні моменти:
1. Дати спільну оцінку можливих ризиків. Необхідно чітко представляти ступінь ризикованості підприємницького, проекту - або це невисокий ризик з невеликим прибутком, або це ризиковані капіталовкладення при високому рівні прибутку. Можливе використання відомих методів оцінки ризику, серед яких
статистичний і експертний методи, а також їх комбінації.
2. Навести перелік можливих ризиків із зазначенням ймовірності їх виникнення та очікуваного збитку від цього.
За джерелом виникнення розрізняють ризик:
- Господарський;
- Пов'язаний з особистістю людини;
- Зумовлений природними чинниками.
Через виникнення ризики ділять на обумовлені:
- Неподоланого майбутнього
- Непередбачуваністю поведінки партнерів
- Браком інформації
За
характером прояву ризики поділяють на політичні та комерційні (технічні й ринкові).
3. Вказати
організаційні заходи з профілактики та нейтралізації ризиків, особливо у випадку форс-мажорних обставин, таких як
коливання курсів валют, страйки, міжнаціональні
конфлікти, прийняття нових нормативних актів або зміна загальнодержавного курсу. Серед заходів зниження ризику виділяють ефективне
прогнозування і систематичне
планування діяльності
фірми,
страхування і самострахування,
хеджування ф'ючерсних угод, випуск
опціонів, диверсифікацію. Комерційні ризики, як правило, беруть на себе інвестори або ж вони страхуються шляхом укладення довгострокових контрактів на постачання сировини, матеріалів або необхідного обладнання. Широко застосовується на стадії будівництва нових об'єктів укладання контрактів «під ключ», де підрядник несе повну відповідальність за що здається в експлуатацію об'єкт. Технічні ризики можуть бути застраховані угодою про генерального керуючого проекту, при якому один з інвесторів, що має найбільш високий рівень технічної експертизи та досвід у подібного роду проектах, несе повну відповідальність за поточну експлуатацію об'єкта. Політичні ризики важче піддаються оцінці та страхуванню. У більшості випадків політичні та регіональні ризики приймають на себе спеціальні організації; тобто фінансово-кредитні інститути, що спеціалізуються на страхуванні подібного виду ризиків.
4. Уявити програму страхування від ризиків.
5. Розрахувати "витрати на мінімізацію ризиків.
Діяльність підприємства, так чи інакше, пов'язана з ризиком, і завданням керівництва підприємства є зниження ризику. Для цього використовуються різні способи, які можна підрозділити на дві групи - зовнішні та внутрішні (рис. 1).
Диверсифікація - це розподіл капіталовкладень між різноманітними видами діяльності, результати яких між собою безпосередньо не пов'язані. Підприємство, зазнаючи збитків по одному виду діяльності, може отримати прибуток по-іншому. Диверсифікація дозволяє підвищити
стійкість підприємства до змін у підприємницькому середовищі.