Введення
У сучасних умовах господарювання головним завданням будь-якого підприємства є уміле розпорядження наявними фінансовими та іншими ресурсами для здійснення ефективної діяльності, що приносить бажаний результат - отримання прибутку.При цьому керуючим організації для прийняття правильних і ефективних рішень важливо визначити резерви зростання ефективності комерційної діяльності, фактори зростання прибутку, скорочення втрат.
Ці та інші завдання виконує фінансовий аналіз, що представляє собою оцінку бухгалтерської звітності з метою виявлення слабких сторін у фінансовому становищі організації і наявних резервів його поліпшення.
Залучення сторонніх аудиторів дозволяє досягти більшої об'єктивності результатів проведеного аналізу.
Останнім часом послуги аудиторів з проведення фінансового аналізу користуються великим попитом. Перш за все, це пов'язано з бажанням керівництва одержати достовірну, об'єктивну, неупереджену оцінку діяльності підприємства. Також причиною може виступати незнання працівниками фінансової служби організації методик проведення фінансового аналізу. У цьому випадку досвідчений аудитор, який володіє сучасними методиками, просто необхідний.
Таким чином, вивчення фінансового аналізу, як супутньої аудиту послуги, в даний час є досить актуальним.
Об'єктом дослідження вибрано навчально-дослідне господарство «Приміське» Алтайського державного аграрного університету.
Період дослідження охоплює 2005-2007 роки.
Предметом дослідження є загальна характеристика фінансового аналізу в аудиті, а також аналіз фінансового стану аналізованого підприємства.
Метою курсової роботи є закріплення теоретичних знань та отримання практичних навичок щодо здійснення фінансового аналізу діяльності підприємства.
Завданнями курсової роботи є:
· Вивчення основних понять аудиторської діяльності;
· Визначення місця та ролі фінансового аналізу в аудиторській діяльності;
· Вивчення методики проведення фінансового аналізу;
· Визначення загальної економічної характеристики навчально-дослідного господарства «Приміське» Агау та ефективності використання ресурсів;
· Ознайомлення зі структурою фінансової служби підприємства;
· Поведінку фінансового аналізу діяльності навчально-дослідного господарства «Приміське» Агау з вивченої методикою;
· Узагальнення зроблених у ході фінансового аналізу висновків про сформований фінансове становище підприємства та пропозиції щодо його поліпшення.
При написанні курсової роботи використовувалися методи синтезу та аналізу, табличний метод, метод порівняння, методи горизонтального і вертикального аналізу, метод фінансових коефіцієнтів, метод угруповань, метод узагальнення.
1. Теоретичні основи фінансового аналізу в аудиторській діяльності
1.1 Сутність, завдання та принципи аудиторської діяльності
В умовах ринку підприємства, кредитні організації, інші господарюючі суб'єкти вступають в договірні відносини по використанню майна, коштів, проведенню комерційних операцій і інвестицій. Конфіденційність цих відносин повинна підкріплюватися можливістю для всіх учасників угод одержувати і використовувати фінансову інформацію. Достовірність інформації підтверджується незалежним аудитором.Потреба в послугах аудитора виникла в зв'язку з наступними обставинами:
1) можливість необ'єктивної інформації з боку керівництва у випадках конфлікту між ним і користувачами цієї інформації (власниками, інвесторами, кредиторами);
2) залежність наслідків прийнятих рішень (а вони можуть бути дуже значні) від якості інформації;
3) необхідність спеціальних знань для перевірки інформації;
4) часта відсутність у користувачів інформації доступу для оцінки її якості.
Наявність достовірної інформації дозволяє підвищити ефективність функціонування ринку капіталу і дає можливість оцінювати і прогнозувати наслідки різних економічних рішень.
Всі ці передумови привели до виникнення суспільної потреби в послугах незалежних експертів, що мають відповідні підготовку, кваліфікацію, досвід і дозвіл на право надання такого роду послуг. Аудиторські послуги - це послуги посередників, що установлюють вірогідність фінансової інформації.
Таким чином, аудиторська діяльність (аудит) - це підприємницька діяльність аудиторів (аудиторських фірм) по здійсненню незалежних перевірок бухгалтерської (фінансової) звітності, платіжно-розрахункової документації, податкових декларацій і інших фінансових зобов'язань і вимог економічних суб'єктів, а також наданню інших аудиторських послуг:
- Постановка, відновлення і ведення бухгалтерського обліку;
- Складання декларацій про доходи та бухгалтерської (фінансової) звітності;
- Аналіз фінансово-господарської діяльності;
- Оцінка активів і пасивів економічного суб'єкта;
- Консультування в питаннях фінансового, податкового, банківського та іншого господарського законодавства;
- Навчання та ін
Аудит - це незалежна експертиза фінансової звітності підприємства на основі перевірки дотримання порядку ведення бухгалтерського обліку, відповідності господарських і фінансових операцій законодавству Російська Федерація, повноти і точності відображення у фінансовій звітності діяльності підприємства. Експертиза завершується складанням аудиторського висновку.
При здійсненні аудиторської діяльності аудитор повинен дотримуватися основних принципів, встановлених Російським кодексом професійної етики аудиторів.
1) чесність - аудитор повинен діяти відкрито, повинен бути неупередженим і надійним, і не допускати ситуацій, які можуть поставити під сумнів його чесність;
2) незалежність - аудитор повинен бути не залежним від аудіруемих організацій і від третіх осіб;
3) об'єктивність - аудитор повинен бути справедливим, на його об'єктивність не повинні впливати упередження, пристрасті, судження третіх осіб;
4) професійна компетентність та посадова ретельність - аудитор не повинен перебільшувати свої знання і досвід, зобов'язаний підтримувати професійні знання і навички на високому рівні, надавати послуги відповідно до прийнятих правил (стандартів) аудиторської діяльності, ліцензійними вимогами, а також встановлених вимог до якості роботи ;
5) конфіденційність - аудитор повинен дотримуватися конфіденційності інформації, отриманої в процесі надання професійних послуг, і не повинен використовувати цю інформацію в особистих цілях чи в інтересах третьої сторони;
6) професійна поведінка - аудитор повинен діяти таким чином, щоб це відповідало добрій репутації професії, і повинен утримуватися від будь-якого поведінки, яке б могло її дискредитувати.
1.2 Фінансовий аналіз як вид послуг, супутніх аудиту
Останнім часом попит на послуги з проведення економічного і фінансового аналізу значно зріс. Це пов'язано з тим, що підприємства, господарюючі вже достатній час в нових економічних умовах, бажають розібратися у своєму фінансовому стані, намітити шляхи виходу з кризи, визначити, який вид продукції (робіт, послуг) приносить найбільший дохід (збитки) і т.д . Деякі підприємства перебувають у важкому становищі та балансують на межі банкрутства. Працівники економічних служб підприємств не володіють методами проведення аналізу фінансового стану в умовах ринкової економіки, не мають досвіду складання бізнес-планів. [5, с. 99-100]Фінансовий аналіз передбачає комплексну оцінку діяльності організації на основі використання ряду показників. Така оцінка включає вибір найбільш значущих для конкретної організації або групи організацій показників, обчислених на основі бухгалтерських звітних даних та аналізу їх динаміки, ранжування за ступенем значущості, вивчення впливу на величину комплексного аналізу.
Фінансовий аналіз дозволяє судити про ефективність і надійності діяльності організації та її керівного складу. В рамках фінансового аналізу проводиться «горизонтальне» зіставлення статей балансу і обчислюваних показників за декілька звітних періодів, а також «вертикальне» зіставлення діяльності даної організації з іншого.
Фінансовий аналіз можна розглядати як спосіб накопичення і використання даних бухгалтерського обліку, цілями якого є:
- Об'єктивна оцінка фінансового стану, фінансових результатів, ефективності та ділової активності підприємства;
- Виявлення чинників і причин досягнутого стану та отриманих результатів;
- Підготовка та обгрунтування прийнятих управлінських рішень в галузі фінансів;
- Виявлення і мобілізація резервів поліпшення фінансового стану і фінансових результатів, підвищення ефективності всієї господарської діяльності.
Фінансовий аналіз використовується в аудиті у двох аспектах.
По-перше, як метод фінансового механізму підприємства, формування та використання для його оперативної та інвестиційної діяльності. Результатом аналізу є оцінка фінансового благополуччя підприємства, стану його майна, активів і пасивів балансу, швидкості обороту всього капіталу і його окремих частин, прибутковості використовуваних засобів.
Знайомство з балансом підприємства є обов'язковим етапом у роботі аудитора як на етапі укладання договору, так і в ході самої перевірки. Фінансові оцінки бухгалтерських звітів у стислому і концентрованому вигляді потрібні аудитору як орієнтири. Вони виконують роль підказки для вибору правильного рішення в процесі аудиторської діяльності. Поінформованість аудитора внаслідок проведеного фінансового аналізу надає йому впевненість у своїх діях, допомагає правильно спланувати перевірку, виявити слабкі місця в системі обліку.
Аналітичні процедури аудитора в ході попереднього ознайомлення з діяльністю клієнта зводяться до наступних дій:
· Порівняння поточних даних з нормативними значеннями;
· Порівняння фінансових коефіцієнтів з нефінансовими показниками;
· Порівняння поточних даних з даними попередніх періодів;
· Порівняння поточних даних з даними плану і прогнозів;
· Порівняння поточних даних підприємства із середніми загальноекономічними та галузевими даними.
Мета застосування аналітичних процедур - визначення нетипових ситуацій у діяльності підприємства і в його звітності.
По-друге, фінансовий аналіз розглядається як вид послуг аудитора. Адміністрації підприємства, засновникам, власникам та акціонерам потрібна повна і грунтовна інформація про фінансовий стан підприємства в кінці звітного періоду, отримані доходи та їх використання.
Клієнтів аудиту цікавить не тільки поточний фінансовий стан свого підприємства, а й перспектива зростання, очікувані наслідки від прийнятих рішень.
Основна мета фінансового аналізу - отримання кількох ключових параметрів, що дають об'єктивну і точну картину фінансового стану підприємства, його прибутків і збитків, змін у структурі активів і пасивів, у розрахунках з дебіторами і кредиторами.
При цьому керуючого може цікавити як поточний фінансовий стан підприємства, так і його найближчі та віддалені перспективи.
Цілі аналізу досягаються в результаті вирішення певних взаємопов'язаних аналітичних задач. Аналітична задача являє собою конкретизацію цілей аналізу з обліком організаційних, технічних і методичних можливостей проведення аналізу. Основний фактор при вирішенні аналітичної задачі - обсяг і якість вихідної інформації. Треба мати на увазі, що періодична бухгалтерська або фінансова звітність підприємства - це лише сира інформація, підготовлена в ході виконання на підприємстві облікових процедур [10].
1.3 Методика проведення фінансового аналізу
Методика проведення фінансового аналізу включає в себе основні принципи і методи вивчення фінансової інформації про діяльність підприємства.Щоб підготувати достовірне аудиторський висновок, необхідно провести аудиторську перевірку по суті, яка може здійснюватися із застосуванням різних методів фінансового і статистичного аналізу.
Основний принцип аналітичного читання фінансових звітів - це дедуктивний метод, тобто від загального до приватного, який повинен застосовуватися багаторазово.
На практиці вироблені основні методи читання фінансових звітів: горизонтальний аналіз, вертикальний аналіз, трендовий аналіз, метод фінансових коефіцієнтів, порівняльний аналіз, факторний аналіз.
Горизонтальний аналіз - порівняння кожної позиції звітності з попереднім періодом.
Вертикальний аналіз - визначення структури підсумкових фінансових показників з виявленням впливу кожної позиції звітності на результати в цілому.
Трендовий аналіз - порівняння кожної позиції звітності з рядом попередніх періодів та визначення основної тенденції динаміки показника, очищеної від випадкових впливів і індивідуальних особливостей окремих періодів.
Метод фінансових коефіцієнтів - розрахунок відносин між окремими позиціями звіту або позиціями різних форм звітності, визначення взаємозв'язків показників.
Порівняльний аналіз - це і внутрішньогосподарський аналіз зведених показників звітності за окремими показниками фірми, дочірніх фірм, підрозділів, цехів, і міжгосподарський аналіз показників даної фірми порівняно з показниками конкурентів, з середньогалузевими і середніми загальноекономічними даними.
Факторний аналіз - аналіз впливу окремих факторів на результативний показник за допомогою детермінованих чи стохастичних прийомів дослідження. Факторний аналіз може бути як прямим, тобто роздроблення результативного показника на складові частини, так і зворотним, тобто з'єднання окремих елементів в загальний результативний показник.
Фінансовий аналіз є частиною загального повного аналізу господарської діяльності, який складається з двох тісно взаємозалежних розділів: фінансового аналізу і виробничий (управлінський) аналіз.
Фінансовий аналіз, що грунтується тільки на бухгалтерській звітності, набуває характеру зовнішнього аналізу, тобто аналізу, виробленого за межами підприємства зацікавленими контрагентами, власниками або державними органами.
Особливостями зовнішнього фінансового аналізу є:
· Різноманітність цілей і інтересів суб'єктів аналізу;
· Множинність суб'єктів аналізу, користувачів інформації про діяльність підприємства;
· Наявність типових методик аналізу, стандартів обліку та звітності;
· Орієнтація аналізу тільки на публічну, зовнішню звітність підприємства;
· Обмеженість задач аналізу як наслідок попереднього фактора;
· Максимальна відкритість результатів аналізу для користувачів інформації про діяльність підприємства.
Основний зміст зовнішнього фінансового аналізу, здійснюваного партнерами підприємства за даними публічної фінансової звітності, складають:
· Аналіз абсолютних показників прибутку;
· Аналіз відносних показників рентабельності;
· Аналіз фінансового стану, ринкової стійкості, ліквідності балансу, платоспроможності підприємства;
· Аналіз ефективності використання позикового капіталу;
· Економічна діагностика фінансового стану підприємств та рейтингова оцінка емітентів.
Внутрішньогосподарський фінансовий аналіз використовує як джерело інформації, крім фінансової звітності, також і інші дані системного бухгалтерського обліку, дані про технічну підготовку виробництва, нормативну і планову інформацію та ін
Внутрішньогосподарський фінансовий аналіз може бути доповнений і іншими аспектами, що мають значення для оптимізації управління: аналіз ефективності авансування капіталу, аналіз взаємозв'язку витрат, обороту і прибутку і т. п. У системі внутрішньогосподарського управлінського аналізу є можливість проведення комплексного економічного аналізу і оцінки ефективності господарської діяльності.
Особливостями управлінського аналізу є:
· Орієнтація результатів аналізу для свого керівництва;
· Використання всіх джерел інформації для аналізу;
· Відсутність регламентації аналізу з боку;
· Інтеграція обліку, аналізу, планування і прийняття рішення;
· Максимальна закритість результатів аналізу з метою збереження комерційних таємниць [10].
До завдань зовнішнього аудитора входить проведення фінансового аналізу на підставі даних бухгалтерської (фінансової) звітності, що складається з окремих блоків, які найбільш повно відображали б фінансово-господарську діяльність підприємства і його фінансовий стан.
Методика фінансового аналізу включає в себе такі блоки:
1) загальна оцінка динаміки і структури статей бухгалтерського балансу - здійснюється шляхом побудови аналітичного балансу і проведення його горизонтального і вертикального аналізу;
2) оцінка фінансової стійкості - здійснюється за допомогою фінансових коефіцієнтів, що відбивають співвідношення активів та джерел їх формування;
3) оцінка ефективності діяльності підприємства - проводиться на підставі розрахунку показників рентабельності різних аспектів діяльності підприємства;
4) оцінка ліквідності балансу підприємства - включає в себе визначення співвідношень активів і пасивів, згрупованих за ступенем ліквідності та строками погашення відповідно;
5) оцінка платоспроможності підприємства - здійснюється шляхом аналізу структури балансу і визначення ймовірності настання банкрутства.
2. Організаційно-економічна характеристика ФГУП навчально-дослідного господарства «Приміське» Агау
2.1 Загальна характеристика підприємства
Федеральне державне унітарне підприємство навчально-дослідне господарство «Приміське» Алтайського державного аграрного університету, далі іменоване Учхоз «Приміське», набуло справжній статус відповідно до Цивільного кодексу Російської Федерації і оформлене наказом Міністерства сільського господарства і продовольства Російської Федерації (Мінсільгосппрод Росії) від 1 серпня 1997 року № 345.У 1956 році в передмісті Барнаула на базі чотирьох економічно слабких колгоспів з додаванням земель державного фонду був утворений молочно-овочевої радгосп «Приміський», який в 1958 році був переданий Алтайському сільськогосподарському інституту для організації на його базі навчально-дослідного господарства «Приміське».
Місце знаходження учхоза:
Офіційне найменування учхоза:
Повне: федеральне державне підприємство навчально-дослідне господарство «Приміське» Алтайського державного аграрного університету.
Скорочене: навчгосп "Приміське» Агау.
У момент організації учгосп «Приміське» мав
Землі були розміщені некомпактно, управління настільки великим господарством було складним і малоефективним. Тому в 1961 році почалося його розукрупнення. У 2005 році зі складу учхоза був виділений радгосп «Барнаульський», в результаті чого земельна площа учхоза скоротилася більш ніж у 2 рази. В даний час загальна земельна площа учхоза «Приміське» становить
Земельні угіддя представлені переважно середньосуглинистих вилуженими чорноземами і сірими лісовими грунтами.
За кліматичними умовами територія навчально-дослідного господарства відноситься до недостатньо зволоженій лісостеповій зоні.
Майно учхоза є федеральною власністю і закріплено за ним на праві господарського відання.
Засновником учхоза є Мінсільгосппрод Росії.
Учхоз є юридичною особою, має самостійний баланс, розрахунковий, бюджетний та інші рахунки в установах банків, печатку, штамп зі своїм найменуванням.
Учхоз функціонує у складі єдиного навчально-науково-виробничого комплексу Алтайського державного аграрного університету і будує з ним свої відносини на основі договору.
Учхоз «Приміське» виконує наступні функції:
- Забезпечує умови для практичного навчання студентів, підвищення кваліфікації фахівців і керівників сільського господарства, стажування викладачів освітніх установ і фахівців;
- Виробляє сільськогосподарську продукцію на основі використання сучасних науково-технічних досягнень і зональних аграрних технологій;
- Створює умови для проведення наукових досліджень, виробничих випробувань нових наукових розробок;
- Виробляє елітно-насіннєву і племінну продукцію, створює перспективні сорти та гібриди сільськогосподарських культур, рослин, порід і ліній худоби і їх реалізує підприємствам і господарствам всіх видів власності наукомістку продукцію: елітне насіння зернових і кормових культур, племінний молодняк великої рогатої худоби.
Матеріально-технічна база господарства забезпечує потреби господарства і є хорошою базою для студентської практики і наукових досліджень. Це тваринницькі комплекси, мехтока з насіннєочисних лініями і складськими приміщеннями, машинотракторного парку, ремонтні майстерні.
Рослинницька галузь господарства спеціалізується на виробництві насіння зернових і кормових культур.
Статутний фонд учхоза за станом на момент реєстрації складає 22000000 (двадцять два мільйони рублів).
Джерелами формування майна учхоза, що знаходиться в його самостійному розпорядженні, є:
- Грошові кошти, майно та інші об'єкти власності, передані фізичними і юридичними особами у формі дарунка, пожертвування, цільового внеску або за заповітом;
- Інші джерела, не заборонені чинним законодавством.
Учхоз самостійно розпоряджається продукцією, отриманої в результаті господарської діяльності, прибутком.
Учхоз веде бухгалтерську і статистичну звітність у порядку, встановленому законодавством Російської Федерації, представляє Мінсільгосппроду Росії та іншим державним органам інформацію, необхідну для оподаткування та ведення загальнодержавної системи збору і обробки статистичної інформації.
Контроль і ревізія виробничої та господарської діяльності учхоза здійснюється Мінсільгосппродом Росії, Алтайським державним аграрним університетом, податковими, природоохоронними та іншими органами, на які відповідно до чинного законодавства Російської Федерації покладена перевірка діяльності державних підприємств.
Керівником учхоза є директор, який призначається і звільняється з посади Міністерством сільського господарства та продовольства Російської Федерації за поданням вузу.
2.2 Опис бухгалтерської служби та системи внутрішнього контролю підприємства
Ефективність фінансової роботи та якість проведення фінансового аналізу багато в чому залежить від правильної організації фінансової служби. У залежності від розмірів підприємства та обсягу завдань, вона може мати різні організаційні форми: від головного бухгалтера або керівника на малих підприємствах до цілих фінансових управлінь у великих організаціях.Розглянуте підприємство - навчально-дослідне господарство «Приміське» є середнім підприємством. Обсяг фінансової роботи не надто великий, що їх операції в основному однотипні, тому організаційна структура фінансової служби обмежується двома відділами:
- Економічний відділ
- Бухгалтерія.
Економічною роботою займається 1 людина - головний економіст. У його обов'язки входить оцінка фінансового стану господарства та складання планових документів - фінансових та інвестиційних планів - на основі розглянутих показників з урахуванням їх впливу на діяльність господарства.
Штат бухгалтерії складається з 9 чоловік: головний бухгалтер, заступник головного бухгалтера, касир, 2 бухгалтера відділень, бухгалтер гаража, бухгалтер по заробітній платі, бухгалтер по комунальних платежах і бухгалтер за матеріалами.
Бухгалтерія очолюється головним бухгалтером. На нього так само, як і на головного економіста, покладено проведення аналітичної роботи.
Результати аналітичних досліджень діяльності господарства оформляються документами. Для зовнішніх користувачів складається пояснювальна записка, яка додається до річного звіту і містить в собі загальні питання, що відображають економічний рівень розвитку підприємства. У господарстві складаються річні виробничо-фінансові плани діяльності господарства.
2.3 Розміри і спеціалізація підприємства
Учхоз «Приміське» є досить великим господарством (таблиця 1). Це можна чітко побачити, якщо навести для порівняння дані показники іншого господарства.Таблиця 1 - Розміри виробництва навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
| № п / п | Показники | 2005 | 2006 | 2007 | У середньому за 3 роки |
| 1 | Вартість валової продукції, тис. руб. | 66591 | 68150 | 67292 | 67344 |
| 2 | Вартість товарної продукції, тис. руб. | 42489 | 45376 | 48893 | 45586 |
| 3 | Середньооблікова чисельність працівників, чол. | 308 | 286 | 261 | 285 |
| 4 | Середньорічна вартість основних фондів, тис. руб. | 112421,5 | 118646,5 | 121264,0 | 117444 |
| 5 | Площа с.-г. угідь, га. | 9144 | 9144 | 9144 | 9144 |
| 6 | У тому числі ріллі, га | 7209 | 7209 | 7209 | 7209 |
| 7 | Умовне поголів'я худоби, гол. | 1292 | 1307 | 1274 | 1291 |
Валова продукція господарства змінюється незначно. У 2007 році вона збільшилася в порівнянні з 2005 роком на 1%, але зменшилася в порівнянні з минулим роком на 1,3%. Вартість товарної продукції за 3 роки збільшилася на 15,1%. Варто відзначити постійне зростання вартості основних фондів. За 3 роки вона збільшилася на 7,9%. Спостерігається зниження загальної чисельності працівників господарства (на 15,3% за 3 роки) і поголів'я худоби (на 1,4%), площа сільгоспугідь залишається постійною.
Спеціалізація господарства характеризується структурою товарної продукції, яка розглянута в таблиці 2. Товарна продукція - це реалізована продукція із загального обсягу виробленої продукції.
Таблиця 2 - Структура товарної продукції навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
| Види товарної продукції | 2005 | 2006 | 2007 | У середньому за 3 роки | ||||
| тис. руб. | % | тис. руб. | % | тис. руб. | % | тис. руб. | % | |
| Зернові та зернобобові культури - всього | 7892 | 19,54 | 8933 | 19,69 | 11690 | 23,91 | 9505,0 | 21,05 |
| в тому числі: пшениця | 6982 | 17,29 | 7089 | 15,62 | 8442 | 17,27 | 7504,3 | 16,73 |
| жито | 232 | 0,57 | 970 | 2,14 | 1006 | 2,06 | 736,0 | 1,59 |
| горох | 396 | 0,98 | 327 | 0,72 | 1083 | 2,22 | 602,0 | 1,31 |
| овес | 18 | 0,04 | 333 | 0,73 | 1138 | 2,33 | 496,3 | 1,03 |
| Інші зернові і зернобобові | 264 | 0,65 | 214 | 0,47 | 21 | 0,04 | 166,3 | 0,39 |
| Соняшник | - | - | 593 | 1,31 | 876 | 1,79 | - | - |
| Ріпак | 34 | 0,08 | - | - | 18 | 0,04 | - | - |
| Інша продукція рослинництва | 516 | 1,28 | 680 | 1,50 | 530 | 1,08 | 575,3 | 1,29 |
| РАЗОМ по рослинництву | 8442 | 20,90 | 10206 | 22,49 | 13114 | 26,82 | 10587,3 | 23,40 |
| ВРХ в живій масі | 6637 | 16,43 | 6677 | 14,71 | 6678 | 13,66 | 6664,0 | 14,93 |
| Молоко цільне | 22619 | 56,00 | 23390 | 51,55 | 23527 | 48,12 | 23178,7 | 51,89 |
| Інша продукція тваринництва | 73 | 0,18 | 316 | 0,70 | 97 | 0,20 | 162,0 | 0,36 |
| Продукція тваринництва, реалізована в переробленому вигляді (м'ясо та м'ясопродукція) | 2621 | 6,49 | 2015 | 4,44 | 2415 | 4,94 | 2350,3 | 5,29 |
| РАЗОМ по тваринництву | 31950 | 79,10 | 32398 | 71,40 | 32717 | 66,92 | 32355,0 | 72,47 |
| Продукція підсобних виробництв і промислів | 1589 | 3,74 | 720 | 1,59 | 1278 | 2,61 | 1195,7 | 2,65 |
| Роботи та послуги | 508 | 1,20 | 2052 | 4,52 | 1784 | 3,65 | 1448,0 | 3,12 |
| УСЬОГО по організації | 42489 | 100,0 | 45376 | 100,00 | 48893 | 100,00 | 45586,0 | 100,00 |
Звідси можна зробити висновок, що виробничий напрям господарства - м'ясо-молочне з розвиненим насінництвом зернових культур. Поєднання галузей у господарстві відповідає його місцю розташування і природним умовам. Тому його спеціалізація в найближчі роки не зміниться.
Можна відзначити, що загальна вартість товарної продукції зросла в 2007 році на 15,1% в порівнянні з 2005 роком. Для рослинництва найрезультативнішим став 2007 рік, дохід від товарної продукції рослинництва зріс на 55,3%. Максимальний дохід від продукції тваринництва - також у 2007 році (за 3 роки він збільшився на 2,4%).
2.4 Земельні фонди та ефективність їх використання на підприємстві
Земельні фонди є найважливішою складовою частиною ресурсів сільського господарства. Від раціонального використання землі, підвищення її родючості залежить розвиток усіх галузей виробництва.
Структура, інтенсивність і ефективність використання земельних угідь учхоза «Приміське» представлені в таблицях 3-5.
Таблиця 3 - Склад і структура земельних угідь учхоза «Приміське» у 2005-2007 роках.
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | Зміна за 3 роки (+;-) | |||
| га | % | га | % | га | % | ||
| Загальна земельна площа - всього | 10429 | 100,0 | 10429 | 100,0 | 10429 | 100,0 | 0 |
| в тому числі: Всього с.-г. угідь | 9144 | 87,7 | 9144 | 87,7 | 9144 | 87,7 | 0 |
| з них: рілля | 7209 | 69,1 | 7209 | 69,1 | 7209 | 69,1 | 0 |
| сінокоси | 762 | 7,3 | 762 | 7,3 | 762 | 7,3 | 0 |
| Продовження таблиці 3 | |||||||
| пасовища | 1167 | 11,2 | 1167 | 11,2 | 1167 | 11,2 | 0 |
| багаторічні насадження | 6 | 0,1 | 6 | 0,1 | 6 | 0,1 | 0 |
| Лісові масиви | 671 | 6,4 | 671 | 6,4 | 671 | 6,4 | 0 |
| Ставки і водойми | 145 | 1,4 | 145 | 1,4 | 145 | 1,4 | 0 |
| Інші землі | 469 | 4,5 | 469 | 4,5 | 469 | 4,5 | 0 |
| Зрошувані землі (с.-г. угіддя) | 200 | 1,9 | - | - | 225 | 2,2 | 25 |
| Посівна площа | 6366 | 61,0 | 6393 | 61,3 | 6401 | 61,4 | 35 |
Таблиця 4 - Інтенсивність використання землі в навчальному господарстві «Приміське» у 2005-2007 роках,%.
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | Зміна за 3 роки (+;-) |
| 1. Сільськогосподарських угідь у всієї земельної площі | 87,7 | 87,7 | 87,7 | 0 |
| 2. Орних земель у складі с.-г. угідь | 78,8 | 78,8 | 78,8 | 0 |
| 3. Садів, ягідників у складі с.-г. угідь | - | - | - | - |
| 4. Сіножатей та пасовищ у складі с.-г. угідь | 21,1 | 21,1 | 21,1 | 0 |
| 5. Оброблюваної ріллі у складі орних земель | 100,0 | 100,0 | 100,0 | 0 |
| 6. Посівної площі в ріллі | 88,3 | 88,7 | 88,8 | 0,5 |
Таблиця 5 - Ефективність використання земельних угідь учхоза «Приміське» у 2004-2006 роках.
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | 2007 до 2005,% |
| 1. Вироблено на а) зерна б) соняшника | 773,9 - | 829,0 23,2 | 973,4 13,1 | 125,8 - |
| 2. Вироблено на а) молока б) м'яса всіх видів | 378,9 20,9 | 356,8 20,6 | 352,2 18,5 | 93,0 88,5 |
| 3. Вироблено товарної продукції, тис. руб.: а) на б) на | 589,4 464,7 | 629,4 496,2 | 678,2 534,7 | 115,1 115,1 |
| 5. Отримано на | 1,4 | 5,2 | 33,4 | 2385,7 |
| 6. Є ВРХ на | 14,1 | 14,3 | 13,9 | 98,6 |
До таких заходів можна віднести: використання всіх земель, придатних для обробітку; підвищення родючості грунтів за допомогою зрошення і осушення, внесення добрив і освоєння сівозмін; збереження родючості та охорона грунтів: полезахисне лісорозведення, грунтозахисні технології; застосування найбільш врожайних сортів, дотримання оптимальних строків проведення сільгоспробіт, боротьба з хворобами та шкідниками; вдосконалення структури посівних площ, поглиблення спеціалізації.
2.5 Основні фонди та ефективність їх використання на підприємстві
Засоби виробництва є матеріальною основою сільськогосподарського виробництва. Величезне значення основних фондів незаперечно, незалежно від того, яку роль вони відіграють у виробництві.До основних фондів відносяться засоби праці, неодноразово беруть участь у процесі виробництва і зберігають при цьому свою натуральну форму.
Наявність, структура та ефективність використання основних фондів відображені в таблицях 6-8.
Таблиця 6 - Забезпеченість основними виробничими фондами та озброєність праці в навчальному господарстві «Приміське» у 2004-2006 роках.
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | 2007 до 2005,% |
| Середньорічна вартість основних виробничих фондів, тис. руб. | 112421,5 | 118646,5 | 121264,0 | 107,9 |
| Площа с.-г. угідь, га | 9144 | 9144 | 9144 | 100,0 |
| Середньорічна чисельність працівників, чол. | 308 | 286 | 261 | 84,7 |
| Фондообеспеченность на | 1229,5 | 1297,5 | 1326,2 | 107,9 |
| Фондоозброєність на 1 працівника, тис. руб. | 365,0 | 414,8 | 464,6 | 127,3 |
Таблиця 7 - Розмір і структура основних фондів учхоза «Приміське» у 2005-2007 роках.
| Найменування | 2005 | 2006 | 2007 | 2007 до 2005,% | |||
| тис. руб. | % До підсумку | тис. руб. | % До підсумку | тис. руб. | % До підсумку | ||
| Будинки | 56024,5 | 49,83 | 59647,5 | 50,27 | 59249,5 | 48,86 | 105,8 |
| Споруди та передавальні пристрої | 13876,0 | 12,34 | 13876,0 | 11,70 | 13876,0 | 11,44 | 100,0 |
| Машини та обладнання | 28722,5 | 25,55 | 29498,0 | 24,86 | 30200,0 | 24,90 | 105,1 |
| Транспортні засоби | 1749,5 | 1,56 | 1581,0 | 1,33 | 1594,0 | 1,31 | 91,1 |
| Виробничий і господарський інвентар | 150,5 | 0,13 | 157,5 | 0,13 | 154,0 | 0,13 | 102,3 |
| Робоча худоба | 21,0 | 0,02 | 21,0 | 0,02 | 20,5 | 0,02 | 97,6 |
| Продуктивна худоба | 11620,0 | 10,34 | 13601,5 | 11,46 | 15923,0 | 13,13 | 137,0 |
| Багаторічні насадження | 144,0 | 0,13 | 144,0 | 0,12 | 144,0 | 0,12 | 100,0 |
| Інші види основних фондів | 113,5 | 0,10 | 120,0 | 0,10 | 103,0 | 0,08 | 90,7 |
| Активна частина фондів | 42370,5 | 37,69 | 44965,5 | 37,90 | 47984,5 | 39,57 | 113,2 |
| Пасивна частина фондів | 70051,0 | 62,31 | 73681,0 | 62,10 | 73279,5 | 60,43 | 104,6 |
| РАЗОМ | 112421,5 | 100,0 | 118646,5 | 100,0 | 121264,0 | 100,0 | 107,9 |
Таблиця 8 - Ефективність використання основних фондів у навчальному господарстві «Приміське» у 2005-2007 роках.
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | Зміна за 3 роки (+;-) |
| 1. Обсяг випуску продукції, тис. руб. | 66591 | 68150 | 67292 | 701 |
| 2. Прибуток від реалізації продукції, тис. руб. | -1300 | -2695 | -165 | 1135 |
| 3. Середньорічна вартість: а) ОПФ, тис. руб. б) Активної частини ОПФ, тис. руб. | 112421,5 42370,5 | 118646,5 44965,5 | 121264,0 47984,5 | 8842,5 5614,0 |
| 4. Питома вага, коефіцієнт активної частини фондів | 0,377 | 0,379 | 0,396 | 0,019 |
| 5. Фондорентабельность,% | -1,16 | -2,27 | -0,14 | 1,02 |
| 6. Фондовіддача, грн. а) ОПФ б) Активної частини ОПФ | 0,59 1,57 | 0,57 1,52 | 0,55 1,40 | -0,04 -0,17 |
| 7. Фондомісткість, руб. | 1,69 | 1,74 | 1,80 | 0,11 |
2.6 Трудові ресурси підприємства
Трудові ресурси - головна рушійна сила будь-якого виробництва. Від правильного розподілу робітників, визначення їх навантаження і обов'язків залежить ефективність виробництва продукції.Структура трудових ресурсів учхоза «Приміське» показано в таблиці 9.
Таблиця 9 - Наявність і структура трудових ресурсів у навчальному господарстві «Приміське» у 2005-2007 роках, чол.
| Категорії та професії працівників | 2005 | 2006 | 2007 | 2007 до 2005, +(-), чол. | |||
| чол. | % | чол. | % | чол. | % | ||
| По організації - всього | 308 | 100,0 | 286 | 100,0 | 261 | 100,0 | -47 |
| в тому числі: працівники, зайняті в с / г виробництві - всього | 281 | 91,2 | 247 | 86,4 | 234 | 89,7 | -47 |
| в тому числі: робочі постійні | 214 | 69,5 | 188 | 65,7 | 168 | 64,4 | -46 |
| з них: трактористи-машиністи | 34 | 11,0 | 27 | 9,4 | 26 | 10,0 | -8 |
| оператори машинного доїння, дояри | 24 | 7,8 | 22 | 7,7 | 22 | 8,4 | -2 |
| скотарі ВРХ | 22 | 7,1 | 24 | 8,4 | 24 | 9,2 | 2 |
| інші робочі | 134 | 43,5 | 115 | 40,2 | 96 | 36,8 | -38 |
| робочі сезонні і тимчасові | 31 | 10,1 | 24 | 8,4 | 34 | 13,0 | 3 |
| службовці | 36 | 11,7 | 35 | 12,2 | 32 | 12,3 | -4 |
| з них: керівники | 9 | 2,9 | 9 | 3,1 | 8 | 3,1 | -1 |
| фахівці | 21 | 6,8 | 24 | 8,4 | 20 | 7,7 | -1 |
| інші службовці | 6 | 1,9 | 2 | 0,7 | 4 | 1,5 | -2 |
| працівники, зайняті в підсобних промислових підприємствах і промислах | 18 | 5,8 | 30 | 10,5 | 20 | 7,7 | 2 |
| працівники торгівлі та громадського харчування | 9 | 2,9 | 9 | 3,1 | 7 | 2,7 | -2 |
2.7 Показники рентабельності роботи підприємства
У таблиці 10 наведено підсумкові показники економічної діяльності навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 роки.За даними показниками можна судити про стабільність і рентабельності виробництва продукції, про фінансовий стан підприємства.
Таблиця 10 - Показники виробничо-господарської діяльності навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | У середньому за 3 роки |
| Виручка від реалізації продукції, тис. руб. | 42489 | 45376 | 48812 | 45559 |
| Собівартість продукції, тис. р.. | 43789 | 48071 | 48977 | 46946 |
| Прибуток (збиток) від продажу, тис. руб. | -1300 | -2695 | -165 | -1387 |
| Прибуток (збиток) звітного року, тис. руб. | 129 | 475 | 3056 | 1220 |
| Рівень рентабельності с.-г. виробництва продукції,% | -3,0 | -5,6 | -0,3 | -3,0 |
| Окупність витрат,% | 97,0 | 94,4 | 99,7 | 97,0 |
3. Проведення фінансового аналізу діяльності навчально-дослідного господарства «Приміське»
3.1 Загальна оцінка динаміки і структури статей бухгалтерського балансу підприємства
Першим кроком у визначенні фінансового стану та ефективності діяльності господарства є вивчення структури та динаміки статей активу і пасиву балансу. Вони відображають розміщення і використання майна господарства, а також джерел формування цього майна.Для цього необхідно побудувати порівняльний аналітичний баланс шляхом групування статей балансу в групи. Статті активу групуються за ознакою ліквідності, а статті пасиву - по терміновості зобов'язань (таблиці 11, 12).
Таблиця 11 - Аналітичне угруповання та оцінка статей активу балансу навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
| Актив балансу | № рядки балансу | 2005 | 2006 | 2007 | Абсолютне відхилення (±), тис. руб. | Темпи зростання,% | |||
| тис. руб. | % До підсумку | тис. руб. | % До підсумку | тис. руб. | % До підсумку | ||||
| 1. Майно, всього | 300 | 91466 | 100,0 | 94585 | 100,0 | 99748 | 100,0 | 8282 | 109,1 |
| 1.1. Необоротні активи | 190 | 59120 | 64,6 | 60676 | 64,1 | 62751 | 62,9 | 3631 | 106,1 |
| 1.2. Оборотні активи | 290 | 32346 | 35,4 | 33909 | 35,9 | 36997 | 37,1 | 4651 | 114,4 |
| 1.2.1. Запаси | 210 +220 | 31439 | 34,4 | 33134 | 35,0 | 36395 | 36,5 | 4956 | 115,8 |
| 1.2.2. Дебіторська заборгованість | 230 +240 | 898 | 1,0 | 771 | 0,8 | 546 | 0,5 | -352 | 60,8 |
| 1.2.3. Грошові кошти | 250 +260 | 9 | 0,0 | 4 | 0,0 | 56 | 0,1 | 47 | 622,2 |
| 1.2.4. Інші активи | 270 | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Пасив балансу | № рядки балансу | 2005 | 2006 | 2007 | Абсолютне відхилення (±), тис. руб. | Темпи зростання,% | |||
| тис. руб. | % До підсумку | тис. руб. | % До підсумку | тис. руб. | % До підсумку | ||||
| 1. Джерела майна, всього | 700 | 91466 | 100,0 | 94585 | 100,0 | 99748 | 100,0 | 8282 | 109,1 |
| 1.1. Власний капітал | 490 +640 + 650 | 62144 | 67,9 | 62428 | 66,0 | 65049 | 65,2 | 2905 | 104,7 |
| 1.2. Залучений капітал | 590 +610 + 620 + +630 +660 | 29322 | 32,1 | 32157 | 34,0 | 34699 | 34,8 | 5377 | 118,3 |
| 1.2.1. Довгострокові зобов'язання | 590 | 10213 | 11,2 | 11230 | 11,9 | 11169 | 11,2 | 956 | 109,4 |
| 1.2.2. Короткострокові кредити і позики | 610 +630 + 660 | 1980 | 2,2 | 1700 | 1,8 | - | - | -1980 | х |
| 1.2.3. Кредиторська заборгованість | 620 | 17129 | 18,7 | 19227 | 20,3 | 23530 | 23,6 | 6401 | 137,4 |
На 37,4% зросла кредиторська заборгованість за рахунок накопичення боргів з податків і зборів, перед державними позабюджетними фондами та перед постачальниками і підрядниками. Валюта балансу зросла на 9,1%.
У складі майна підприємства велику частину (63%) займають необоротні активи, а на частку оборотних активів припадає 37%. Частка необоротних активів поступово знижується (за 2 роки зниження склало 1,7%). У структурі джерел майна частка власного капіталу становить 65%, а залученого - 35%, що відповідає нормам.
Власні джерела в розмірі 65% повинні бути спрямовані на формування необоротних засобів, а решта - на придбання запасів. У навчальному господарстві «Приміське» на формування необоротних активів направлено близько 79% власного капіталу:
ВА = ДО + СК
60676 = 11230 + СК
СК = 49446
49446 / 62428 * 100% = 79,2%
Це може призвести до скорочення оборотності активів, що вплине на загальний фінансовий стан підприємства.
Негативним моментом є незбалансованість дебіторської та кредиторської заборгованості.
Також важливим показником фінансового стану підприємства є наявність власних оборотних коштів:
СОС = ряд 490 - 190
На аналізованому підприємстві цей показник у 2005-2007 роках склав -6227 тис. крб., -7308 Тис. руб. і-6327тис. руб. відповідно, що також є негативним моментом в оцінці фінансового стану.
3.2 Оцінка фінансової стійкості підприємства
Фінансова стійкість являє собою такий стан фінансових ресурсів підприємства, їх розподілу і використання, яке забезпечує його розвиток на основі зростання прибутку і капіталу при збереженні кредитоспроможності та платоспроможності.Для оцінки фінансової стійкості необхідно визначити співвідношення запасів і витрат і джерел їх формування, тобто за ступінь платоспроможності господарства (достатність наявних у підприємства коштів для покриття виникають зобов'язань).
Для розрахунку показників фінансової стійкості використовуються дані балансу (таблиця 13) і система відносних показників, які характеризують структуру активів підприємства та структуру джерел його майна (таблиця 14).
Таблиця 13 - Вихідні дані для оцінки фінансового стану навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр.., Тис. руб.
| Умовні позначення | № рядки балансу | 2005 | 2006 | 2007 | Зміни, + (-) | |
| Актив 1. Необоротні активи 2. Поточні активи Грошові кошти Розрахунки з дебіторами Запаси Інші активи Баланс | ВА ТА ДС ДЗ ЗЗ ПА Б | 190 290 250 +260 230 +240 210 +220 270 300 | 59120 32346 9 898 31439 - 91466 | 60676 33909 4 771 33134 - 94585 | 62751 36997 56 546 36395 - 99748 | 3631 4651 47 -352 4956 - 8282 |
| Пасив 1. Власний капітал 2. Залучений капітал Поточні зобов'язання Довгострокові обязат-ва Баланс | СК ПК ТО ДО Б | 490 +640 +650 ТО + ДО 690-640-650 590 700 | 62144 29322 19109 10213 91466 | 62428 32157 20927 11230 94585 | 65049 34699 23530 11169 99748 | 2905 5377 4421 956 8282 |
| Коефіцієнти | Формула розрахунку | 2005 | 2006 | 2007 | Зміни, + (-) |
| 1. Співвідношення залученого і власного капіталу (фінансового левериджа),% | 0,472 | 0,515 | 0,533 | 0,061 | |
| 2. Концентрація власного капіталу (автономії),% | 0,679 | 0,660 | 0,652 | -0,027 | |
| 3. Фінансової залежності | 1,472 | 1,515 | 1,533 | 0,061 | |
| 4. Маневреності власного капіталу | 0,213 | 0,208 | 0,207 | -0,006 | |
| 5. Структура довгострокових вкладень | 0,173 | 0,185 | 0,178 | 0,005 | |
| 6. Довгострокового залучення позикових коштів | 0,141 | 0,152 | 0,147 | 0,006 | |
| Продовження таблиці 14 | |||||
| 7. Структура залученого капіталу | 0,348 | 0,349 | 0,322 | -0,026 | |
| 8. Концентрація залученого капіталу (позикових коштів),% | 0,321 | 0,340 | 0,348 | 0,027 | |
| 9. Забезпеченості власними коштами | 0,093 | 0,052 | 0,062 | -0,031 | |
| 10. Сталого фінансування | 0,791 | 0,779 | 0,764 | -0,027 | |
| 11. Індекс постійного активу | 0,951 | 0,972 | 0,965 | 0,014 | |
| 12. Реальної вартості майна | 0,941 | 0,942 | 0,944 | 0,003 | |
| 13. Стійкості економічного зростання | ПП / СК | 0,002 | 0,008 | 0,047 | 0,045 |
Наявних чистих активів у розмірі 13467 тис. руб. - Різниця між поточними активами і зобов'язаннями - недостатньо для підтримки рівня власного оборотного капіталу (20,7% при нормативному значенні 50%). Забезпеченість власними коштами у підприємства дуже низька (6,2% при нормативному значенні ≥ 10%), що свідчить про неможливість проведення підприємством незалежної фінансової політики.
Коефіцієнт сталого фінансування показує, що за рахунок функціонуючого капіталу (власного капіталу і довгострокових зобов'язань) фінансується 76,4% майна підприємства, тобто його діяльність досить незалежна від короткострокових зобов'язань.
При цьому практично повністю власний капітал іде на покриття необоротних активів - немобільний частини майна.
3.3 Оцінка ефективності діяльності підприємства
Для оцінки ефективності діяльності господарства використовується абсолютний показник - сума прибутку і відносний показник - рівень рентабельності.Від продажу продукції, робіт і послуг у 2007 році господарство отримало збиток у розмірі 165 тис. руб. Сума чистого прибутку дорівнює 3056 тис. руб. за рахунок отримання різного роду субсидій за державними програмами підтримки сільськогосподарських виробників.
Розглянемо показники рентабельності, що склалися в господарстві (таблиця 15).
Таблиця 15 - Показники рентабельності діяльності навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
| Показник | Формула розрахунку | 2005 | 2006 | 2007 |
| 1. Рентабельність активів | 0,001 | 0,005 | 0,031 | |
| 2. Рентабельність необоротних активів | 0,002 | 0,008 | 0,049 | |
| 3. Рентабельність оборотних активів | 0,004 | 0,014 | 0,083 | |
| 4. Рентабельність власного капіталу | 0,002 | 0,008 | 0,047 | |
| 5. Рентабельність функціонуючого капіталу | 0,002 | 0,007 | 0,045 | |
| 6. Рентабельність продажів | -0,031 | -0,059 | -0,003 | |
| 7. Рентабельність витрат (виробництва) | -0,030 | -0,056 | -0,003 |
Так, можна відзначити, що на 1 руб. продукції були отримано 0,3 коп. збитку. Це дуже низький рівень показника, але спостерігається позитивна тенденція до його збільшення. Використання активів підприємства є рентабельним. Так, на 1 руб. вартості активів господарства припадає 3,1 коп. прибутку. За позаоборотних активів цей показник дорівнює 4,9 коп., По оборотних активів 8,3 коп.
Рентабельність власного капіталу можна визначити за допомогою формули Дюпона:
РСК = РА + ФЛ = РП + ОА + ФО
РСК = РП +
РСК = 0,062 + 0,502 + 0,524 = 1,088
Дана формула також показує невисоку рентабельність підприємства.
Використовуване у формулі відношення величини залученого і власного капіталу - фінансовий леверидж. Він показує, що на 1 руб. власного капіталу підприємством залучається 52,4 коп. позикового капіталу.
3.4 Оцінка ліквідності підприємства
Ліквідність активів означає їх можливість звертатися в грошову форму для погашення зобов'язань.Оцінка ліквідності підприємства проводиться на основі даних бухгалтерського балансу. При цьому зіставляються кошти (актив балансу), що згруповано за ступенем їх ліквідності в порядку її убування, та зобов'язання (пасив балансу), що згруповано за термінами погашення у порядку їх зростання.
Активи розподіляються за групами ліквідності:
А1 - найбільш ліквідні активи - грошові кошти і короткострокові фінансові вкладення
А2 - швидко реалізовані активи - дебіторська заборгованість (платежі протягом 12 місяців)
А3 - повільно реалізовані активи - запаси, ПДВ, дебіторська заборгованість (платежі більш ніж через 12 місяців), інші оборотні активи
А4 - важко реалізовані активи - будівлі, обладнання, земля та інші необоротні активи.
За терміновості погашення виділяють пасиви:
П1 - найбільш термінові зобов'язання - кредиторська заборгованість і заборгованість перед засновниками по виплаті доходів
П2 - короткострокові пасиви - позики, кредити та інші короткострокові зобов'язання
П3 - довгострокові пасиви
П4 - постійні пасиви - власний капітал
У ліквідному балансі повинні дотримуватися нерівності:
А1 ≥ П1, А2 ≥ П2, А3 ≥ П3, А4 ≤ П4.
Оцінка ліквідності балансу здійснена у таблиці 16.
Таблиця 16 - Оцінка ліквідності балансу навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр.., Тис. руб.
| Актив | 2005 | 2006 | 2007 | Пасив | 2005 | 2006 | 2007 | Платіжний надлишок (+), нестача (-) | ||
| 2005 | 2006 | 2007 | ||||||||
| А1 | 9 | 4 | 56 | П1 | 17129 | 19227 | 23530 | -17120 | -19223 | -23474 |
| А2 | 898 | 771 | 546 | П2 | 1980 | 1700 | - | -1082 | -929 | 546 |
| А3 | 31439 | 33134 | 36395 | П3 | 10213 | 11230 | 11169 | 21226 | 21904 | 25226 |
| А4 | 59120 | 60676 | 62751 | П4 | 62144 | 62428 | 65049 | -3024 | -1752 | -2298 |
Дані таблиці 16 показують, що поточні платежі набагато перевищують поточні надходження коштів. У зв'язку з цим у господарства немає можливості терміново розрахуватися за своїми зобов'язаннями. Погашення зобов'язань у майбутньому забезпечено активами, про що свідчать останні 2 нерівності.
Також використовується ряд коефіцієнтів, що характеризують ліквідність активів (таблиця 17).
Таблиця 17 - Розрахунок показників ліквідності навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
| Показники | Формула розрахунку | 2005 | 2006 | 2007 | Зміни, + (-) |
| 1. Коефіцієнт поточної (загальної) ліквідності | 1,69 | 1,62 | 1,57 | -0,12 | |
| 2. Коефіцієнт швидкої (оперативної) ліквідності | 0,04 | 0,03 | 0,02 | -0,02 | |
| 3. Коефіцієнт термінової (абсолютної) ліквідності | 0,0005 | 0,0002 | 0,0024 | 0,0019 |
Дуже мала частина зобов'язань (2-4%) може бути погашена за рахунок грошових коштів і дебіторської заборгованості. Це свідчить про низьку платоспроможність підприємства і наводить на думку про потенційний його банкрутство.
3.5 Оцінка платоспроможності підприємства
Всі показники ліквідності балансу підприємства, оцінка структури статей балансу характеризують певною мірою його платоспроможність.Під платоспроможністю розуміється здатність підприємства розраховуватися за своїми зобов'язаннями за рахунок вільних або легко мобілізуються активів.
Підприємство визнається неплатоспроможним при виявленні незадовільною структури його балансу, тобто такого стану, коли за рахунок майна не може бути забезпечено своєчасне виконання зобов'язань перед кредиторами, у зв'язку з недостатнім ступенем його ліквідності.
Критеріями платоспроможності є показники:
1) коефіцієнт забезпеченості власними оборотними засобами;
2) коефіцієнт поточної ліквідності.
Структура балансу визнається задовільною, якщо на кінець аналізованого періоду дотримуються 2 умови:
1) коефіцієнт поточної ліквідності має значення більше 2;
2) коефіцієнт забезпеченості власними засобами має значення більше 0,1
У залежності від значення цих показників розраховується коефіцієнт втрати (на строк 3 місяці) або відновлення (на термін 6 місяців) платоспроможності.
Необхідно оцінити структуру балансу аналізованого підприємства (таблиця 18).
Таблиця 18 - Оцінка структури балансу навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
Структура балансу учхоза «Приміське» визнана незадовільною, оскільки порушені обидві умови.
У цьому випадку необхідно розрахувати коефіцієнт відновлення платоспроможності, щоб перевірити, чи зможе підприємство відновити свою платоспроможність у найближчі 6 місяців.
Наприклад, розрахунок для 2007 року виглядає так:
Коефіцієнт відновлення платоспроможності менше свого нормативного значення (<1). Це означає, що у підприємства відсутня можливість відновити свою платоспроможність у найближчі 6 місяців. [7]
Також для визначення ступеня ймовірності банкрутства підприємства використовуються різні моделі зарубіжних економістів (Альтмана, Ліса, Таффлера). В їх основі лежить розрахунок інтегрального показника загрози банкрутства Z за формулами з урахуванням різних факторів.
Розрахуємо інтегральний показник за моделлю Альтмана.
Z = 0,717 * X1 + 0,847 * X2 + 3,107 * X3 + 0,42 * X4 + 0,995 * X5, де
Х1 = (стор. 490 - стор 190) / стор 300
Х2 = ряд 470 / стор 300
Х3 = ряд 140 (ф.2) / стор 300
Х4 = ряд 490 / (стор. 590 + стор 690)
Х5 = ряд 010 (ф.2) / стор 300
Результати розрахунку узагальнені в таблиці 19.
Таблиця 19 - Розрахунок ймовірності банкрутства за моделлю Альтмана
Значення коефіцієнта Z <1,23 є ознакою високої ймовірності банкрутства. Це підтверджує висновок, зроблений на підставі аналізу структури балансу.
Необхідно вжити заходів щодо виправлення ситуації, що склалася.
1) головний показник ефективності виробництва - прибуток. Від її уроня залежить фінансовий стан підприємства. У навчальному господарстві «Приміське» прибутку недостатньо для ефективного ведення господарства.
В якості заходів для підвищення прибутку можливе запропонувати проведення аналізу собівартості продукції, що випускається та виявлення шляхів її зниження. Такими шляхами є: пошук більш вигідних постачальників матеріалів, підвищення врожайності культур і продуктивності тварин, підвищення ефективності використання землі, економія матеріальних та інших витрат, вдосконалення організаційної структури підприємства.
2) у зв'язку з відсутністю у підприємства власних оборотних коштів пропонується провести інвентаризацію необоротних активів для можливого виявлення невикористовуваних основних засобів, що значаться на балансі організації. Якщо таке майно буде виявлено, то його необхідно реалізувати. Також необхідно перевірити обгрунтованість обліку сум за незавершеним стороительство.
У результаті скорочення вартості необоротних активів у організації з'являться додаткові власні оборотні кошти.
3) необхідно підвищити ліквідність активів підприємства шляхом збільшення найбільш ліквідних і легко реалізованих активів.
Для цього можна запропонувати вказану вище інвентаризацію основних засобів з метою їх переведення в грошові кошти, з'ясувати причину накопичення повільно реалізованих активів, вони повинні бути пущені у виробництво. Якщо існують залежані, неліквідні запаси, то вони повинні бути реалізовані.
4) для підвищення коефіцієнтів ліквідності підприємства та збалансованості дебіторської та кредиторської заборгованості варто звернути пильну увагу на погашення боргів перед кредиторами.
Особливо це стосується заборгованості бюджету з податків і зборів та заборгованості перед постачальниками і підрядниками.
5) результат проведення рекомендованих заходів проявиться на платоспроможності підприємства: коефіцієнти поточної ліквідності та забезпеченості власними коштами будуть в межах свого нормативного значення. Отже, можна буде стверджувати, що підприємству в найближчі 3 місяці не буде загрожувати банкрутство.
Висновки і пропозиції
Діяльність незалежних аудиторів з кожним роком стає більш затребуваною. Особливо це стає необхідним у що складається несприятливої економічної обстановці.
У зв'язку зі зростаючою потребою розширюється і коло послуг, що надаються аудиторами.
Фінансовий аналіз надзвичайно важливий для будь-якої організації, керівництво якої турбується про майбутній розвиток. Він дозволяє не тільки проаналізувати вже отримані результати діяльності організації, а й зазирнути у майбутнє щодо її фінансового стану.
Фінансовий аналіз проводиться в кілька етапів, що розглядають фінансовий стан організації з різних сторін: оцінка структури балансу, фінансової стійкості організації, ефективності діяльності, ліквідності та платоспроможності.
Об'єднуючи результати аналізу за цими напрямками, аудитор отримує цілісну картину становища підприємства.
Методика фінансового аналізу була застосована до предпритию з недостатньо стійким фінансовим становищем - ФГУП навчально-досвідченому господарству «Приміське» Агау.
У цілому можна визначити рівень фінансового стану підприємства як середній.
Аналіз фінансового стану показав повну незбалансованість дебіторської та кредиторської заборгованості, а також відсутність власних оборотних коштів, необхідних для нормального функціонування підприємства. Дуже велика заборгованість підприємства перед постачальниками, а також перед бюджетом по сплаті податків і зборів. Через низьку величини прибутку рентабельність підприємства знаходиться на дуже низькому рівні. Але, загалом, поточна діяльність підприємства не приносить збитків.
Можливо, у підприємства є якісь невикористовувані потужності або будинки, які входять в склад необоротних активів або зайві запаси сировини і матеріалів на складах. У такому випадку не використовуються в виробництві основні засоби необхідно реалізувати або знайти інший спосіб, при якому вони приносили б прибуток підприємству. За запасами сировини і матеріалів можна провести інвентаризацію, виявити надлишки і вжити заходів з їх недопущення в наступному періоді.
Низький рівень показників ліквідності, що свідчить про те, що підприємство не в змозі погасити свої короткострокові зобов'язання, призводить до думки про його потенційне банкрутство.
Бібліографічний список
1. Положення з бухгалтерського обліку «Бухгалтерська звітність підприємства» ПБУ 4 / 99: Утв. Наказом Мінфіну РФ від 6 липня 1999 р. № 43н / / Фінансова газета. - 1999. - № 34. - С. 1-3.
2. Становище ведення бухгалтерського обліку та бухгалтерської звітності в РФ: Утв. Наказом Мінфіну РФ від 29 липня 1998 р. № 34н / / Російська газета. - 1998. - 31 жовтня. - С. 4-5.
3. Федеральний Закон «Про аудиторську діяльність» від 07.08.2001 № 119-ФЗ.
4. Федеральний Закон Про бухгалтерський облік: Федеральний закон від 21 листопада 1996 р. № 129-ФЗ / / Російська газета. - 1996. - 28 листопада.
5. Аудит: Підручник для вузів / В.І. Подільський, Г.Б. Поляк, А.А. Савін та ін; Під ред. В.І. Подільського. - 2-е вид., Перераб. і доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. - 655 с.
6. Бендик М.А., Джамай Є.В. Удосконалення діагностики фінансового стану промислового підприємства / / Менеджмент у Росії і за кордоном. - 2001. - № 5. - С. 80-95.
7. Герауф Ю.В. Методика оцінки фінансового стану підприємства: Методичний посібник. - Барнаул: РІО АІПК АПК, 2002. - 39 с.
8. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Аналіз фінансової звітності: підручник. - 3-е изд., Перераб. і доп. - М.: Изд-во «Справа і Сервіс», 2005. - 368 с.
9. Земсков В.В. Фінансовий та статистичний аналіз в аудиті / / Аудиторські відомості. - 2006. - № 6.
10. Руденська І.П., Скрипка В.І. Фінансовий аналіз в аудиті / / Аудит і фінансовий аналіз. - 2001. № 1.
11. Савицька Г.В. Аналіз господарської діяльності підприємств АПК: Підручник / Г.В. Савицька. - 3-е изд., Испр. - Мн.: Нове знання, 2003. - 696 с.
12. Шеремет А.Д., Суйц В.П. Аудит: Підручник. - 4-е вид., Перераб. і доп. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 410 с.
Таблиця 18 - Оцінка структури балансу навчально-дослідного господарства «Приміське» за 2005-2007 рр..
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | Норма коефіцієнта |
| 1. Коефіцієнт поточної ліквідності | 1,69 | 1,62 | 1,57 | Не менше 2,0 |
| 2. Коефіцієнт забезпеченості власними коштами | 0,093 | 0,052 | 0,062 | Не менше 0,1 |
| 3. Коефіцієнт відновлення платоспроможності | 0,848 | 0,793 | 0,773 | Більше 1,0 |
У цьому випадку необхідно розрахувати коефіцієнт відновлення платоспроможності, щоб перевірити, чи зможе підприємство відновити свою платоспроможність у найближчі 6 місяців.
Наприклад, розрахунок для 2007 року виглядає так:
Коефіцієнт відновлення платоспроможності менше свого нормативного значення (<1). Це означає, що у підприємства відсутня можливість відновити свою платоспроможність у найближчі 6 місяців. [7]
Також для визначення ступеня ймовірності банкрутства підприємства використовуються різні моделі зарубіжних економістів (Альтмана, Ліса, Таффлера). В їх основі лежить розрахунок інтегрального показника загрози банкрутства Z за формулами з урахуванням різних факторів.
Розрахуємо інтегральний показник за моделлю Альтмана.
Z = 0,717 * X1 + 0,847 * X2 + 3,107 * X3 + 0,42 * X4 + 0,995 * X5, де
Х1 = (стор. 490 - стор 190) / стор 300
Х2 = ряд 470 / стор 300
Х3 = ряд 140 (ф.2) / стор 300
Х4 = ряд 490 / (стор. 590 + стор 690)
Х5 = ряд 010 (ф.2) / стор 300
Результати розрахунку узагальнені в таблиці 19.
Таблиця 19 - Розрахунок ймовірності банкрутства за моделлю Альтмана
| Показники | 2005 | 2006 | 2007 | Норма |
| Х1 | -0,0681 | -0,0773 | -0,0634 | x |
| Х2 | -0,0121 | -0,0067 | 0,0243 | x |
| Х3 | 0,0014 | 0,0050 | 0,0323 | x |
| Х4 | 1,3712 | 1,2948 | 1,3024 | x |
| Х5 | 0,4645 | 0,4797 | 0,4894 | x |
| Z | 0,983 | 0,976 | 1,110 | 1,23 |
3.6 Заходи щодо поліпшення фінансового стану підприємства
За результатами проведеного фінансового аналізу виявлено деякі відхилення у показниках, що характеризують структуру майна організації та джерел його фінансування, а також свідчать про фінансову стійкість підприємства.Необхідно вжити заходів щодо виправлення ситуації, що склалася.
1) головний показник ефективності виробництва - прибуток. Від її уроня залежить фінансовий стан підприємства. У навчальному господарстві «Приміське» прибутку недостатньо для ефективного ведення господарства.
В якості заходів для підвищення прибутку можливе запропонувати проведення аналізу собівартості продукції, що випускається та виявлення шляхів її зниження. Такими шляхами є: пошук більш вигідних постачальників матеріалів, підвищення врожайності культур і продуктивності тварин, підвищення ефективності використання землі, економія матеріальних та інших витрат, вдосконалення організаційної структури підприємства.
2) у зв'язку з відсутністю у підприємства власних оборотних коштів пропонується провести інвентаризацію необоротних активів для можливого виявлення невикористовуваних основних засобів, що значаться на балансі організації. Якщо таке майно буде виявлено, то його необхідно реалізувати. Також необхідно перевірити обгрунтованість обліку сум за незавершеним стороительство.
У результаті скорочення вартості необоротних активів у організації з'являться додаткові власні оборотні кошти.
3) необхідно підвищити ліквідність активів підприємства шляхом збільшення найбільш ліквідних і легко реалізованих активів.
Для цього можна запропонувати вказану вище інвентаризацію основних засобів з метою їх переведення в грошові кошти, з'ясувати причину накопичення повільно реалізованих активів, вони повинні бути пущені у виробництво. Якщо існують залежані, неліквідні запаси, то вони повинні бути реалізовані.
4) для підвищення коефіцієнтів ліквідності підприємства та збалансованості дебіторської та кредиторської заборгованості варто звернути пильну увагу на погашення боргів перед кредиторами.
Особливо це стосується заборгованості бюджету з податків і зборів та заборгованості перед постачальниками і підрядниками.
5) результат проведення рекомендованих заходів проявиться на платоспроможності підприємства: коефіцієнти поточної ліквідності та забезпеченості власними коштами будуть в межах свого нормативного значення. Отже, можна буде стверджувати, що підприємству в найближчі 3 місяці не буде загрожувати банкрутство.
Висновки і пропозиції
Діяльність незалежних аудиторів з кожним роком стає більш затребуваною. Особливо це стає необхідним у що складається несприятливої економічної обстановці.
У зв'язку зі зростаючою потребою розширюється і коло послуг, що надаються аудиторами.
Фінансовий аналіз надзвичайно важливий для будь-якої організації, керівництво якої турбується про майбутній розвиток. Він дозволяє не тільки проаналізувати вже отримані результати діяльності організації, а й зазирнути у майбутнє щодо її фінансового стану.
Фінансовий аналіз проводиться в кілька етапів, що розглядають фінансовий стан організації з різних сторін: оцінка структури балансу, фінансової стійкості організації, ефективності діяльності, ліквідності та платоспроможності.
Об'єднуючи результати аналізу за цими напрямками, аудитор отримує цілісну картину становища підприємства.
Методика фінансового аналізу була застосована до предпритию з недостатньо стійким фінансовим становищем - ФГУП навчально-досвідченому господарству «Приміське» Агау.
У цілому можна визначити рівень фінансового стану підприємства як середній.
Аналіз фінансового стану показав повну незбалансованість дебіторської та кредиторської заборгованості, а також відсутність власних оборотних коштів, необхідних для нормального функціонування підприємства. Дуже велика заборгованість підприємства перед постачальниками, а також перед бюджетом по сплаті податків і зборів. Через низьку величини прибутку рентабельність підприємства знаходиться на дуже низькому рівні. Але, загалом, поточна діяльність підприємства не приносить збитків.
Можливо, у підприємства є якісь невикористовувані потужності або будинки, які входять в склад необоротних активів або зайві запаси сировини і матеріалів на складах. У такому випадку не використовуються в виробництві основні засоби необхідно реалізувати або знайти інший спосіб, при якому вони приносили б прибуток підприємству. За запасами сировини і матеріалів можна провести інвентаризацію, виявити надлишки і вжити заходів з їх недопущення в наступному періоді.
Низький рівень показників ліквідності, що свідчить про те, що підприємство не в змозі погасити свої короткострокові зобов'язання, призводить до думки про його потенційне банкрутство.
Бібліографічний список
1. Положення з бухгалтерського обліку «Бухгалтерська звітність підприємства» ПБУ 4 / 99: Утв. Наказом Мінфіну РФ від 6 липня 1999 р. № 43н / / Фінансова газета. - 1999. - № 34. - С. 1-3.
2. Становище ведення бухгалтерського обліку та бухгалтерської звітності в РФ: Утв. Наказом Мінфіну РФ від 29 липня 1998 р. № 34н / / Російська газета. - 1998. - 31 жовтня. - С. 4-5.
3. Федеральний Закон «Про аудиторську діяльність» від 07.08.2001 № 119-ФЗ.
4. Федеральний Закон Про бухгалтерський облік: Федеральний закон від 21 листопада 1996 р. № 129-ФЗ / / Російська газета. - 1996. - 28 листопада.
5. Аудит: Підручник для вузів / В.І. Подільський, Г.Б. Поляк, А.А. Савін та ін; Під ред. В.І. Подільського. - 2-е вид., Перераб. і доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. - 655 с.
6. Бендик М.А., Джамай Є.В. Удосконалення діагностики фінансового стану промислового підприємства / / Менеджмент у Росії і за кордоном. - 2001. - № 5. - С. 80-95.
7. Герауф Ю.В. Методика оцінки фінансового стану підприємства: Методичний посібник. - Барнаул: РІО АІПК АПК, 2002. - 39 с.
8. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Аналіз фінансової звітності: підручник. - 3-е изд., Перераб. і доп. - М.: Изд-во «Справа і Сервіс», 2005. - 368 с.
9. Земсков В.В. Фінансовий та статистичний аналіз в аудиті / / Аудиторські відомості. - 2006. - № 6.
10. Руденська І.П., Скрипка В.І. Фінансовий аналіз в аудиті / / Аудит і фінансовий аналіз. - 2001. № 1.
11. Савицька Г.В. Аналіз господарської діяльності підприємств АПК: Підручник / Г.В. Савицька. - 3-е изд., Испр. - Мн.: Нове знання, 2003. - 696 с.
12. Шеремет А.Д., Суйц В.П. Аудит: Підручник. - 4-е вид., Перераб. і доп. - М.: ИНФРА-М, 2003. - 410 с.