Балансовий звіт банку
Щоб зрозуміти, як банки створюють гроші, розглянемо балансовий звіт комерційного банку.
Балансовий звіт - це певне розташування бухгалтерської інформації про стан справ банку між активами (кредит) з лівого боку звіту і пасивами (дебет) і власним капіталом підприємства з правого боку звіту.
Балансовий звіт необхідний в організації управління банківськими ресурсами для досягнення прибутковості, платоспроможності та ліквідності банку.
Активи банку & mdash це касова готівка, банківські депозити, цінні папери, позики, нерухомість та інші ресурси, якими володіє банк.
Пасиви банку & mdash це вимоги, виставлені банку (зобов'язання банку), виключаючи вимоги самого власника акцій банку.
У графу пасиви також ще заноситься сума власного капіталу банку, оскільки сукупні активи і пасиви у балансовому звіті повинні бути врівноважені. Оскільки власний капітал банку - це величина, на яку активи перевершують пасиви, то для рівноваги балансового звіту в графу пасиви додається сума власного капіталу. Якщо сукупні активи перевершують пасиви, то цей банк є платоспроможним банком. Неплатоспроможний банк - банк, якого пасиви (обов'язково) перевищують його активи. Такий банк може мати нульовий або навіть негативний власний капітал. Управління активами і пасивами інакше називають управління портфелем банку. Банк, який надає занадто багато ризикованих позик або який виявився не в змозі забезпечити необхідну ліквідність, може виявитися неплатоспроможним, тобто його пасиви буде перевершувати його активи.
Банківські операції
I. Посередницькі операції.
Суть посередницьких операцій банку акумулювати дрібні розрізнені грошові кошти приватних осіб, не схильних до інвестиційного ризику або мають надто дрібними заощадженнями для ефективного інвестування. Фінансові посередники, утворивши такий запас, направляють у вигляді кредитів в найбільш ефективні шляхи вкладання капіталу.
Банки виконують роль фінансових посередників, приймаючи кошти у вкладників і надаючи їх у вигляді позик позичальникам.
Банки виконують функцію з розподілу (аллокации) обмежених кредитних ресурсів між альтернативними шляхами їх подальшого використання. Перевага віддається надійним інвестицій. Виданий кредит може привести до безповоротних втрат банку в тих випадках, коли позичальники не в змозі повернути з відсотками суми, які вони зайняли. Таке може статися при непродуктивному витрачання кредитних ресурсів. Банкіри добре справляються зі своїми функціями з видачі позик, якщо припускають результати можливого їх використання. Банкіри здійснюють вибір позичальників і надають позики лише тим з них, хто опиняється в змозі платити максимальну процентну ставку за виданою позикою, а також тим, чиї майбутні інвестиції самі по собі забезпечують отримання високої відсоткової віддачі (будівництво виробничих підприємств, розвиток нових технологій, придбання нової техніки тощо).
Банки, здебільшого, є акціонерними, так як знаходяться у відносній приватної власності. Банкіри - власники частини акціонерного капіталу, вони отримують максимальний дохід у формі дивіденду, коли банк найбільш успішно видає позики. Зі своєї посередницької діяльності банки отримують для себе прибуток. Отже, банкіри мають стимул до проведення максимально успішної політики позичок.
II. Видача позики.
Банки отримують прибуток, приймаючи кошти у вкладників і надаючи їх у вигляді позик позичальникам. Банки призначають більш високу процентну ставку по позиках, ніж ту, яку вони виплачують за вкладами. Цього перевищення повинно вистачити на покриття поточних витрат та забезпечення прибутку. У ряді випадків банки отримують додатковий дохід в якості оплати своїх послуг з кредитування та з проведення інших банківських операцій. Банки також отримують дохід, коли вкладають частину своїх активів у цінні папери. У цьому випадку вони нічим не відрізняються від звичайних акціонерів і отримують дохід від дивідендів.
У банк вкладають свої грошові кошти багато людей. Всі вони не прийдуть одночасно в банк за своїми грошима. По суті справи, щоденне вилучення депозитів дорівнює такій же сумі вкладів, які виробляють клієнти. Депозити вкладників стають фактичними резервами банку. З них він віднімає обов'язкові резерви, які за законом повинні бути покладені на резервний рахунок в Банк Росії.
Банківські депозити являють собою здебільшого розрахункові рахунки і вклади до запитання. Вони підлягають негайній оплаті на першу вимогу вкладника. У випадку «банківської паніки», коли більша частина вкладників буде знімати свої кошти з депозитів, банк може використовувати ці обов'язкові резерви для оплати. На свої надлишкові резерви банк може видати кредити. Зазвичай позика видається простим переказом кредитною суми на позичковий рахунок позичальника. У банку залишається лише боргове зобов'язання позичальника. Це боргове зобов'язання, передане банку, - не гроші, так як воно не є загальноприйнятим засобом обігу. Банк же, створивши позичковий рахунок, створив гроші. Саме за допомогою розширення банківського кредиту і створюється велика частина грошей, що використовуються в економіці. Після зазначеного терміну позичальник зобов'язаний повернути гроші з процентами. Якщо позичальник не може повернути позики, то банк відшкодовує збиток шляхом продажу застави. У разі відсутності застави або недостатньої його вартості, банк має право звернутися до суду. Однак навряд чи банк отримає свою позику тому. Позичальник не може повернути кредиту, а суд може затягнутися надовго так, що інфляція знецінить кредитні гроші.
III. Інкасація.
Інкасація - це банківська операція, за допомогою якої клієнт отримує грошові кошти на підставі чека, виписаного в іншому банку. Розрахунки чеками засновані на кореспондентських відносинах між двома банками. Банки-кореспонденти можуть здійснювати міжбанківський кліринг, тобто здійснювати взаємний розрахунок вимог шляхом безготівкових розрахунків між собою. Інкасація чека-це така банківська операція, яка здійснюється тільки за дорученням клієнта.
У Росії існує два види чекових книжок:
- Нелімітовані чекові книжки, дійсні протягом року з дня їх видачі;
- Лімітовані - 6 місяців.
Оформлені чеки дійсні протягом 10 днів, не рахуючи дня їх виписки. У разі розрахунків чеками постачальник повністю убезпечить себе від сумнівів щодо термінів розрахунку з покупцем і прискорить оплату. Коли покупець подає заяву на отримання лімітованої книжки, він одночасно надає платіжне доручення для депонування коштів. При видачі нелімітованої книжки відкривається розрахунковий рахунок, з якого здійснюється оплата чеків.
Ощадні розрахункові чеки мають трохи іншу конфігурацію (розрахунки по них здійснюються аналогічним чином: 1) вони виписуються і приймаються до оплаттолько у відділеннях Ощадбанку Росії (якщо російський чек2) чеки видаються і приймаються до оплати з пред'явленням паспорта клієнта; 3) вони дійсні лише протягом 4 місяців.
IV. Розрахунок платіжними вимогами.
При розрахунках платіжними вимогами одержувач коштів являє обслуговуючий його банк розрахунковий документ, що містить вимогу до платника про сплату одержувачу певної суми через банк за надану послугу або товар. Взаємний розрахунок банків здійснюється так само, як і в рачетов чеками. Розрахунки вимогами з акцептами означають, що має бути згода платника оплатити пред'явлену йому вимогу. Акцептна форма розрахунків застосовується підприємствами в основному за оплату товарів та послуг. Безакцептної формою оплачуються в основному комунальні послуги, вимоги за телефон, поштово-телеграфні послуги і т.д.
Платнику необхідно стежити за вступниками платіжними вимогами, щоб вчасно відмовитися від згоди на оплату повністю або частково. Банк може встановити термін відмови. У залежності від часу подачі акцепту, згода на оплату може бути наступним і попереднім. Причому платник зберігає за собою право заявити повну або часткову відмову від акцепту. При розрахунках у порядку наступного акцепту вимоги оплачуються протягом дня в міру їх надходження в банк платника, попереднього акцепту - на наступний день після закінчення терміну акцепту.
V. Розрахунок платіжними дорученнями.
У Росії переважає форма розрахунку платіжками (платіжними дорученнями, вимогами, вимогами-дорученнями) над формою розрахунку чеками. Платіжне доручення являє собою письмове розпорядження платника обслуговуючому його банку про перерахування певної суми грошей зі свого рахунку в тому ж або іншому підприємству тому чи іншому одногородном або іногородіем банку.
Платіжними дорученнями розраховуються з постачальниками в разі передоплати або за угодою, а також коли перераховують податки і переводять зарплату працівникам на їх рахунки в Ощадбанку. Доручення дійсні протягом 10 днів з дня виписки.
Зараз між підприємствами прийнята нова форма оплати за допомогою «вимог-доручень». При цьому постачальник відправляє платіжна вимога з доданими відвантажувальними документами безпосередньо покупцю-платнику, не пред'являючи їх у банк. Покупець після їх отримання, перевіряє і уточнює суму, потім виписує платіжне доручення своєму банку на перерахування коштів. У цьому випадку виключаються помилки і претензії при розрахунках через банк.
Банківська система: створення депозитів
Фундаментальне властивість банківської системи полягає в тому, що вона може надавати кредити, тобто може створювати гроші, багаторазово збільшуючи свої надлишкові резерви. Причому кожен окремий банк не може шляхом надання позики розширити розрахункові рахунки (далі по тексту - депозити) у кількості більшій, ніж його надлишкові резерви. Банк Росії використовує це властивість банківської системи, проводячи кредитно-грошову політику в інтересах держави. При цьому відбувається розширення депозитів, тобто надходження нових депозитів з джерела.
Банки можуть створювати депозити шляхом:
1) вкладення чеків, виписаних на інший банк;
2) вкладу готівки;
3) видачі позики;
4) операцій на відкритому ринку;
5) отримання кредиту від Центрального банку Росії.
Перший спосіб отримання банком депозитів - коли клієнт вкладає чек, виписаний на інший банк. У цьому випадку відбувається інкасація чека. Якщо два банки пов'язані між собою кореспондентськими відносинами, то у першого банку (що чек) коррахунок зменшується, а в другого банку (куди вклали чек) - збільшується. Аналогічну дію відбувається, коли банківські коррахунки знаходяться в Клірингової палаті, в РКЦ і т.д. Відмінна риса цього процесу клірінгованія полягає в тому, що в результаті не змінюється ні загальна сума депозитів, ні загальна сума коррахунків (коррахунок можна вважати банківським резервом) банківської системи.
Другий спосіб. Банк може отримати депозити шляхом вкладення в нього готівки. Внесок готівки збільшує сукупні резерви і загальна кількість депозитів банківської системи.
Третій спосіб збільшення депозитів - видача банком позики. Банк записує кредитуються суму на позичковий рахунок позичальника. Отже, рахунок банку виглядатиме таким чином: у колонці активів - сума кредиту, в пасивах - депозит, позичковий рахунок. Депозити приносять банку надлишкові резерви, але тут банк зобов'язаний зберігати їх у кількості, що дорівнює позичковим рахунках, так як він зобов'язаний бути готовим до того, щоб погасити чеки, виписані на новостворені депозити. Люди рідко беруть гроші в кредит під відсотки і не використовують їх, залишаючи на своєму позичковому рахунку. Підсумок: коли банк збільшує свої депозити шляхом видачі позик, то загальна сума депозитів банківської системи зростає, а загальна сума резервів - ні.
Четвертий спосіб - операції на відкритому ринку. Операції на відкритому ринку представляють собою купівлю або продаж державних цінних паперів Банком Росії. Розширення депозитів в банківській системі відбувається, коли Банк) купує державні папери у банку або у населення. Ця ситуація аналогічна нагоди вкладу у вигляді готівки. Коли банк збільшує свої депозити через продаж державних цінних паперів, то загальна кількість депозитів у банківській системі і загальна кількість резервів банківської системи зростає.
П'ятий спосіб, завдяки якому в сучасних умовах зростають грошові резерви банків, полягає в прямих кредитах, отриманих від Банку Росії. Цей випадок аналогічний вкладом у вигляді готівки. Тільки тут банку не потрібно тримати обов'язкові резерви з кредитованої суми при виплаті зобов'язань або при видачі позики. Банк може розпоряджатися кредитованої сумою в повному її обсязі. У даному випадку має місце збільшення загальної кількості резервів банківської системи зі збільшенням депозитів.
Банки, що діють на основі часткових резервів, уразливі для банківської паніки, або «напливу вимог». Незліченні приклади загибелі банків у цих сумних обставин насправді існують. Банківська паніка малоймовірна, якщо банк має резерви розумних розмірів і проводить обережну політику кредитування. Дійсно, запобігання напливу вимог в банку - основна причина жорсткого контролю банківської системи.
Механізм дії грошового мультиплікатора
Створення нових кредитних грошей банками можна переконливо показати, використовуючи принцип грошового мультиплікатора.
Мультиплікатор поточних рахунків, або грошовий мультиплікатор, схожий з мультиплікатором доходу.
В основі мультиплікатора доходу лежить той факт, що витрати одного домогосподарства отримують у вигляді доходу іншою; мультиплікатор рахунків грунтується на тому, що резерви і рахунки, втрачені одним банком, виходять іншим. І подібно до того, як розмір мультиплікатора доходу визначається величиною, зворотною МРS тобто витоку в заощадження, яка відбувається в кожному видатковому циклі, мультиплікатор рахунків m є величиною, зворотною необхідної резервної нормі R, тобто вилученню в обов'язкові резерви, що відбувається на кожному ступені процесу кредитування.
Отже:
У цій формулі m позначає максимальну кількість нових кредитних грошей, що може бути створене одним рублем надлишкових резервів при даній величині R. Для визначення максимальної кількості нових грошей на поточному рахунку, яке може бути створене банківською системою на основі будь-якого даного кількості надлишкових резервів, необхідно скористатися формулою:
D = mE, або
Максимальна кількість нових грошей на поточних рахунках, (D) = Грошовий мультиплікатор, (m) • Надлишкові резерви, (Е).
Державний контроль за грошима
Здатність банківської системи створювати гроші спирається на передумову, згідно з якою комерційні банки готові використати свої можливості створення грошей з допомогою кредитування, а домогосподарства і підприємства готові позичати. У дійсності готовність банків давати позики на основі надлишкових резервів циклічно міняється, і в цьому криється причина державного контролю за грошовою пропозицією з метою забезпечити економічну стабільність.
Коли встановлюється економічний підйом, можна очікувати, що банки розширять кредит до максимуму своїх можливостей. Чому б і ні? Позики є приносять відсоток активами, і в хороші часи невеликий страх того, ЧПА позичальники не повернуть позику. Але грошова пропозиція суттєво впливає на сукупний попит. Кредитуючи і тим самим створюючи гроші в кількості, що дорівнює їх максимальним можливостям в період процвітання, комерційні банки можуть сприяти надмірному сукупному попиту і нагнітання інфляції.
Навпаки, коли починається економічна депресія, банкіри поспішно беруть назад свої пропозиції про позики, прагнучи до безпечної ліквідності (надлишковим резервам), навіть якщо для цього буде потрібно пожертвувати потенційним доходом від відсотка. Банкіри можуть побоюватися великомасштабних вилучень вкладів паніку населення і сумніватися у здатності позичальників виплатити позику. Не дивно! що в роки «Великої депресії» 30-х рр.. банки володіли значними надлишковими резервами, але кредитування перебувало в глибокому занепаді. Відомо, що під час спаду банки можуть знижувати грошову пропозицію, скорочуючи кредитування. Така протидія грошової пропозиції має тенденцію стримувати сукупний попит і посилювати спад.
Саме з цієї причини Центральний банк Росії повинен мати у своєму розпорядженні певні засоби, призначені для управління грошовою пропозицією в антициклічної дусі. В этой связи переходим к рассмотрению кредитно-денежной политики.
Список літератури
Для підготовки даної роботи були використані матеріали з сайту http://matfak.ru/