1. Управління виручкою від реалізації
Розміри прибутку та рівня рентабельності є головними критеріями в оцінці ефективності підприємницької діяльності. Прибуток у складі виручки від реалізації залежить від багатьох факторів. Основні фактори:
1. обсяг реалізаційної продукції;
2. витрати на виробництво і реалізацію продукції;
3. ціновий.
Виручка від реалізації формується під впливом обсягу реалізації у натуральних одиницях виміру і ціни за 1 одиницю продукції.
Розглянемо динаміку виручки і прибутку від реалізації в розрізі впливають на них факторів. За основу взято бухгалтерська звітність,
форма № 2.
Мета розрахунку: зіставлення виручки від реалізації витрат на реалізацію продукції і прибутку за 2 роки.
Таблиця 1 - Динаміка прибутку і виторгу від реалізації
Найменування показників
Звітний період, тис. грн.
Попередній період, тис. грн.
Абсолют. зміна,
тис.руб.
Відносить. зміна,
%
1. Виручка від реалізації
9903448
7211157
2692291
37,34
2. Собівартість реалізованої продукції
6227036
4295752
1931284
44,96
3. Комерційні витрати
2923945
2329509
594436
25,52
4. Управлінські витрати
-
-
-
-
5. Разом витрати на реалізацію продукції
9150981
6625261
2525720
38,12
6. Прибуток від реалізації
+752467
+585896
166571
28,43
Припустимо, що ціни на продукцію у звітному періоді зросли в порівнянні з цінами попереднього періоду на 16%, звідси випливає, що виручка від реалізації звітного періоду в порівнянних цінах буде дорівнює:
9903448:1,16 = 8537455 тис. крб.
Збільшення виручки від реалізації за рахунок зростання цін могло скласти:
9903448-8537455 = 1365993 тис. крб.
У попередньому періоді прибуток від реалізації був на рівні 8% виручки від реалізації (тобто 585896: 7211157 * 100% = 8%).
Якщо б ціни не змінювалися, то виручка від реалізації збільшилася б не на 2692291 тис. крб., А на 1326298 тис. крб. (Тобто 2692291-1365993 =
= 1326298 тис. грн.).
Якщо б рентабельність продажів збереглася на рівні попереднього періоду 8% і, причому ціни б не змінювалися, то тоді прибуток від реалізації могла збільшилася до наступної величини:
1326298 * 8%: 100% = 106104 тис. руб.
Такий приріст прибутку мав би місце, якби не змінювалися ні ціни, ні рентабельність продажів. Зростання цін могло б дати додаткове збільшення прибутку на наступну величину:
1365993 * 8%: 100% = 109279 тис. руб.
Таким чином і динаміка цін та динаміка натуральних обсягів продажів сприяли зростанню прибутку від реалізації в звітному періоді в порівнянні з попереднім періодом, проте прибуток від реалізації не збільшилася, а зменшилася і тоді даного зниження сприяли фактори, пов'язані з витратами на виробництво і реалізацію продукції. Якби витрати збільшилися б пропорційно зростанню виручки від реалізації, то вони склалися б в інших розмірах:
1. собівартість становила б:
4295752 * 137,34%: 100% = 5899786 тис.руб.
6227036-5899786 = 327250 тис.руб.
Аналогічно можна визначити вплив комерційних витрат.
комерційні витрати:
2329509 * 137,34%: 100% = 3199348 тис.руб.
2923945-3199348 = -275403 тис.руб.
З представлених розрахунків випливає, що відносно низькі темпи зростання собівартості і комерційних витрат є чинниками, що забезпечують приріст прибутку від реалізації.
Загальний вплив факторів на зміну прибутку від реалізації може бути представлено за допомогою наступної таблиці.
Таблиця 2 - Фактори, що вплинули на динаміку прибутку від реалізації
Найменування показників
Вартісний результат, тис.руб.
Зміна прибутку,%
1. Зміна прибутку від реалізації
166571
100
2. Зростання натурального обсягу продажів
106104
3. Зростання цін на реалізовану продукцію
109279
4. Зниження собівартості
327250
5. Зниження комерційних витрат
-275403
6. Зниження управлінських витрат
-
7. Разом фактори, що збільшують прибуток
267230
8. Разом фактори, що зменшують прибуток
-
-
9. Загальний вплив фактора
00000
100
Розрахунок показує, що вирішальним фактором збільшення прибутку від реалізації в звітному періоді в порівнянні з попереднім, стало підвищення натурального обсягу продажів. По відношенню до зміни прибутку даний фактор склав%.
2. Управління постійними і змінними витратами
Виходячи з вихідних даних (форма 2 «Звіт про фінансові результати») необхідно розглянути варіанти поєднання виручки від реалізації, постійних і змінних витрат як при зростанні виручки на 10, 16, 24%, так і при збільшенні постійних витрат на 2%, 9 %, 30% відповідно за 1, 2 і 3 періоди.
Вихідними даними є виручка від реалізації товарів, робіт, послуг, що склала в звітному році 9903448 тис. крб. й у базисному - 7211157 тис. крб., а собівартість реалізованих товарів, робіт, послуг у розмірі 6227036тис. руб. у звітному році і 4295752 тис. крб. у базисному.
Собівартість складається з постійних (24%) і змінних (76%) витрат.
Звідси випливає, що
-Постійні витрати дорівнюють:
у звітному періоді 6227036 * 0,24 = 1494489 тис. крб.
у базисному періоді 4295752 * 0,24 = 1030980 тис. крб.
-Змінні витрати складуть:
у звітному періоді 6227036 * 0,76 = 4732547 тис. крб.
у базисному періоді 4295752 * 0,76 = 3264772 тис. крб.
Розрахунок зведемо в таблиці 3 і 4.
Таблиця 3 - Розрахунок варіантів поєднання виручки від реалізації при збільшенні виручки
Показники
Період
2004
2005
1
2
3
1. Виручка від реалізації, тис. грн.
7211157
9903448
10893792
12636798
15669629
2. Змінні витрати, тис. грн.
3. Валова маржа (ВМ), тис.руб.
4. Коефіцієнт ВМ
5. Постійні витрати, тис. грн.
6. Прибуток, тис. грн.
7. Приріст прибутку,%
8. Поріг рентабельності, тис. грн.
9. Сила впливу операційного важеля
10. Запас фінансової міцності підприємства, тис.руб.
11. Запас фінансової міцності підприємства,%
З даної таблиці видно, що при збільшенні виручки від реалізації відбулося збільшення прибутку, так само відбулося збільшення запасу фінансової міцності, а сила впливу операційного важеля не змінилася.
Таблиця 4 - Розрахунок варіантів поєднання виручки від реалізації при збільшенні постійних витрат
Показники
Період
2004
2005
1
2
3
1. Виручка від реалізації, тис. грн.
7211157
9903448
9903448
9903448
9903448
2. Змінні витрати, тис. грн.
3. Валова маржа (ВМ), тис.руб.
4. Коефіцієнт ВМ
5. Постійні витрати, тис. грн.
6. Прибуток, тис. грн.
7. Поріг рентабельності, тис. грн.
8. Сила впливу операційного важеля
9. Запас фінансової міцності підприємства, тис.руб.
10. Запас фінансової міцності підприємства,%
З даної таблиці видно, що при збільшенні постійних витрат на 5% в 1-му варіанті, на 10% у 2-му варіанті і на 25% у 3-му варіанті знижується прибуток (у 1-му періоді прибуток був 39224, а в останньому періоді прибуток склав 28493 тис. руб.). Також необхідно відзначити, що відбувається збільшення порогу рентабельності, знижується запас фінансової міцності, сила впливу операційного важеля збільшується.
3. Управління оборотними засобами
Для оцінки оборотності оборотного капіталу користуються такими основними показниками:
1. Коефіцієнт оборотності:
До об = V р / З, обороти
де V р - виручка від реалізації, тис. грн.;
СО - середні залишки оборотних коштів, тис. грн.
Коефіцієнт оборотності показує кількість оборотів скоєних оборотним капіталом за певний період часу.
2. Тривалість одного обороту:
Д л = , Днів
Т - період, днів (360 днів).
3. Коефіцієнт закріплення оборотних коштів:
К з
Коефіцієнт закріплення показує величину оборотних коштів припадають на 1грн. реалізованої продукції.
Таблиця 5 - Розрахунок показників оборотності оборотних коштів
Найменування показників
Попередній період
Звітний період
Зміна за період
1. Виручка від реалізації (V р), тис.руб.
7211157
9903448