Ім'я файлу: КР Банковская система 2020.doc
Розширення: doc
Розмір: 389кб.
Дата: 11.03.2021
скачати
Пов'язані файли:
КР ветеринарная лабор.docx
Розширення: doc
Розмір: 389кб.
Дата: 11.03.2021
скачати
Пов'язані файли:
КР ветеринарная лабор.docx
Типы банков
Следует выделить следующие основные типы банков: эмиссионные банки, коммерческие банки (специализированные банки, учетные и депозитные банки, сберегательные банки, ипотечные банки, кооперативные банки, коммунальные банки). В подавляющем большинстве стран эмиссионный банк — это центральный банк страны.
В современных банковских системах развитых стран существует два основных типа банков:
коммерческие;
центральные.
К группе коммерческих банков в разных развитых странах относится целый ряд институтов с различной структурой и разным отношением собственности. Не одинаково трактуется в разных странах и само понятие «коммерческие банки». Главным их отличием от центральных являются права эмиссии банкнот. Среди коммерческих банков различают два типа: универсальные и специальные банки.
Универсальные банки осуществляют все или почти все виды банковских операций: предоставление как краткосрочных, так и долгосрочных кредитов; операции с ценными бумагами, прием вкладов всех видов, оказание всевозможных услуг и т. п.
Специальный банк, напротив, специализируется на одном или немногих видах банковских операций. В отдельных странах банковское законодательство препятствует или просто запрещает банкам осуществлять широкий круг операций. Тем не менее прибыли банков от отдельных специальных операций могут быть настолько велики, что деятельность в других сферах становится необязательной.
Преобладание одного типа банков в кредитной системе той или иной страны следует понимать как тенденцию. В отдельных странах, где господствуют, например, универсальные банки, существуют многочисленные специальные банки. И, наоборот, в странах с доминированием специальных банков, особенно в последние годы, все больше проявляется тенденция к универсализации. Это происходит как в результате либерализации банковского законодательства в отдельных странах, так и в результате обхода банками существующих законов. Примером может служить практика создания самостоятельных специальных банков, которые принадлежат крупным банкам и расширяют диапазон банковских операций последних. К странам, где преобладает принцип специализации банков, относятся Великобритания, Франция, США, Италия и с оговоркой Япония. Принцип универсализации доминирует в Швейцарии, Германии и Австрии. Однако во многих развитых странах отражаемые статистикой различия двух этих типов банков становятся все более расплывчатыми и спорными, так как даже в тех странах, где согласно статистике господствуют специальные банки, фактически многие из них уже превратились в универсальные. В любых преградах, выставляемых государственными властями на пути универсализации, находятся лазейки. В США — это банковские холдинги. Аналогичные примеры существуют и в других странах. Например, банковская система в Гонконге имеет три уровня, которые состоят из трех типов банковских учреждений, а именно: лицензированные банки, банки с ограниченной лицензией и изымающие вклады компании, которые уполномочены принимать вклады от населения.
Третий тип банковских учреждений по изъятию вкладов функционирует с различными ограничениями. Только лицензированные банки и банки с ограниченной лицензией могут называться банками.
2.3 ОСНОВНЫЕ ЗАКОНОМРНОСТИ РАЗВИТИЯ
Структура банковской системы Российской Федерации и определенные функции Банка России с течением времени претерпевают изменения, которые, в свою очередь, выдвигают новые требования к способам и формам регулирования кредитно-финансовой системы страны. Так, кризис 2008 года указал на острую необходимость проведения реформы в области регулирования и надзора на финансовом рынке и создания мегарегулятора в России. Создание мегарегуляторов, как свидетельствует зарубежный опыт, позволяет выстроить такую систему, в которой в отношении всех финансовых секторов разрабатываются и применяются единые стандарты и технологии надзора. Последнее, в свою очередь, существенно ограничивает появление регулятивного арбитража, когда к одним и тем же сегментам применяются разные стандарты со стороны надзорных органов. Также это помогает решать задачи предупреждения кризиса на финансовых рынках и быстрого реагирования на кризисные ситуации независимо от специфики. Планы создания мегарегулятора на финансовом рынке в России возникли еще в начале 2000-х годов, но только в 2013 году было принято решение о создании мегарегулятора на базе Центрального банка Российской Федерации. В сентябре 2013 года вступил в силу Федеральный Закон от 23 июля 2013 г. № 251-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в связи с передачей Центральному банку Российской Федерации полномочий по регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков» [3]. Целесообразность создания мегарегулятора во многом обосновывается особенностями правового статуса Центрального Банка РФ. В ст. 1 ФЗ «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)» [2] указано, что статус, цели деятельности, функции и полномочия Центрального банка Российской Федерации (Банка России) определяются прежде всего Конституцией Российской Федерации. Так, в соответствии с ч. 2 ст. 75 Конституции РФ основной функцией Центрального банка Российской Федерации является защита и обеспечение устойчивости рубля, кроме того, за Банком России закреплено исключительное право по осуществлению денежной эмиссии (ч. 1 ст. 75). Главным элементом правового статуса Банка России является принцип независимости, связанный с тем, что Банк России выступает как особый институт, обладающий исключительным правом денежной эмиссии и организации денежного обращения. Он не принадлежит к органам государственной власти, но его полномочия по своей сути относятся к функциям государственной власти, т.к. их реализация связана с применением мер государственного принуждения. Функции и полномочия, предусмотренные Конституцией РФ и ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», Банк России осуществляет не зависимо как от федеральных органов государственной власти, так и от различных органов государственной власти субъектов РФ и органов местного самоуправления. Независимость статуса Банка России также отражена в статьях 1 и 2 ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» [2]. Законодательно закрепленные полномочия Банка России определяют его исключительное право на издание нормативных актов, которые обязательны для исполнения федеральными органами государственной власти, органами государственной власти субъектов РФ и органами местного самоуправления, всеми юридическими и физическими лицами по вопросам, связанным с его компетенцией. При этом Банк России (ст. 104 Конституции РФ) не обладает правом законодательной инициативы, но участвует в законодательном процессе, поскольку проекты федеральных законов (нормативных правовых актов федеральных органов исполнительной власти), касающиеся выполнения Банком России своих функций, должны согласовываться с Банком России. Банк России является юридическим лицом, его уставный капитал и все имущество являются федеральной собственностью, хотя при этом Банк России наделен имущественной и финансовой самостоятельностью. Полномочия Банка России по владению, пользованию, распоряжению своим имуществом, в т.ч. золотовалютными резервами, осуществляются самим Банком России согласно целям и в порядке, что установлены Федеральным Законом [13;25;26]. Как указывалось выше, Банк России осуществляет свои расходы за счет собственных доходов согласно п. 3 ст. 2 ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» [2]. В этом проявляются одновременно финансовая независимость и уникальность правового статуса Банка России, поскольку это единственный орган в России, который обладает государственно-властными полномочиями и участвует в гражданском обороте, осуществляя свою деятельность только за счет получаемой прибыли. При этом эта прибыль определяется в виде разницы суммы доходов от банковских операций и сделок, доходов от участия в капиталах кредитных организаций и расходов, связанных с осуществлением Банком России своих функций, установленных федералльним законом. Стоит отметить, что независимость Банка России – это не только финансовая, но и политическая, экономическая и иная независимость. Важно также подчеркнуть, что государство не отвечает по обязательствам Банка России, а Банк России - по обязательствам государства, если они не примут на себя такие обязательства или если иное не предусмотрено федеральными законами. Банк России также не отвечает по обязательствам кредитных (некредитных финансовых) организаций, за исключением случаев, когда Банк России принимает на себя такие обязательства, а кредитные организации и некредитные финансовые организации не отвечают по обязательствам Банка России, за исключением случаев, когда первые принимают на себя такие обязательства (ст.2 ФЗ о Банке России) . Согласно ст.5 ФЗ о Банке России юридически Центральный Банк РФ в своей деятельности является подотчетным Государственной Думе Федерального Собрания Российской Федерации (далее - Государственная Дума), которая назначает на должность и освобождает от должности Председателя Банка России и членов Совета директоров Банка России в определенном порядке. Государственная Дума также направляет и отзывает в рамках своей квоты представителей Государственной Думы в Национальном финансовом совете. Кроме того, рассматривает основные направления единой государственной денежно-кредитной политики, годовой отчет Банка России, принимая по ним решения. На основании предложения Национального финансового совета Государственная Дума вправе принять решение о проверке Счетной палатой Российской Федерации финансово-хозяйственной деятельности Банка России, его структурных подразделений и учреждений. Кроме того, Государственная Дума проводит парламентские слушания о деятельности Банка России и заслушивает доклады Председателя Банка России о деятельности Банка России при представлении годового отчета и основных направлений единой государственной денежно-кредитной политики [27]. Высшим органом управления Банка России выступает совет директоров, состоящий из председателя и 12 членов правления. Они избираются сроком на 4 года с возможностью повторного избрания на 3 года. К их основным функциям относятся: утверждение годового отчёта о результатах деятельности Банка России, его представление в Государственной Думе;·взаимодействие с Правительством в разработке и обеспечении основных направлений кредитно-денежной политики; утверждение и рассмотрение сметы расходов Банка России. Совет директоров также принимает решения: о величине резервных требований; об изменении учетной процентной ставки Центрального Банка РФ; о выпуске и изъятии банкнот и монет из обращения и т.д. [28]. Опираясь на указанные выше цели и функции Банка России, можна сделать вывод, что эффективная деятельность Центрального банка напрямую зависит от разумного сочетания ним принципов централизации и децентрализации. Чрезмерный контроль и надзор со стороны Банка России, также как и допущение «лояльности» в системе банковских отношений способны вызвать кризисные явления в финансовой сфере. Поэтому роль Банка России состоит в сбалансированном применении необходимых инструметов, обеспечивающих стабильное развитие финансового рынка и экономики страны в целом.
2.2. ОСНОВЫЕ ЦЕЛИ И ФУНКЦИИ БАНКА РОССИИ КАК МЕГАРЕГУЛЯТОРА ФИНАНСОВОГО РЫНКА
Как свидетельстует мировой опыт регуляции финансовых рынков, деятельность Центрального банка и функции, которые он выполняет, в т.ч. как мегарегулятор, связаны прежде всего с решением двух главных проблем: 1) обеспечение стабильного функционирования банковской и денежной систем страны; 2) принятие совместно с Правительством всех необходимых мер путем регулирования деятельности коммерческих банков и денежного обращения, направленных на обеспечение приемлемых условий развития экономики в целом [29]. Согласно ст. 3 ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» [2] к целям Банка России относятся: защита и обеспечение устойчивости национальной валюты; развитие и укрепление банковской системы РФ; обеспечение стабильности и развитие национальной платежной системы; развитие финансового рынка и обеспечение стабильности финансового рынка Российской Федерации. В частности, последние две цели были внесены в ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» в соотвестивии с ФЗ от 23 июля 2013 г. № 251-ФЗ «О внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации в связи с передачей Центральному банку Российской Федерации полномочий по регулированию, контролю и надзору в сфере финансовых рынков» [3]. В качестве мегарегулятора Банк России призван предупреждать кризисы на финасовом рынке и способстовать равтитию последнего. В Основных направлениях развития финансового рынка Российской Федерации на период 2019-2021 годы четко определено: «Развитие финансового рынка – одна из ключевых задач Банка России. Регулятор создает условия для выполнения финансовым рынком своей важнейшей функции по преобразованию сбережений в инвестиции в прозрачном, эффективном и защищенном формате. Таким образом, формируется среда для создания капитала, определяющего уровень национального богатства и благополучия общества» [31, с.16]. Функции Банка России следуют из целей его деятельности и определены главным образом Конституцией РФ, а также ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» и другими нормативными актами. Так, в соответствии со ст. 4 ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)», на Банк России возложены такие функции: - совместно с Правительством разрабатывать и проводить единую государственную денежно-кредитную политику, а также политику развития и обеспечения стабильности функционирования финансового рынка РФ; - монопольно осуществлять эмиссию наличных денег и организовывать наличное денежное обращение; - утверждает графическое обозначение рубля в виде знака; - выступать кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему их рефинансирования; - устанавливать правила осуществления расчетов в РФ; - осуществлять надзор и наблюдение в национальной платежной системе; - устанавливать правила проведения банковских операций; - осуществлять обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы РФ, если иное не установлено федеральными законами; - осуществлять эффективное управление золотовалютными резервами Банка России; - принимать решение о государственной регистрации кредитных организаций, выдавать кредитным организациям лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливать их действие и отзывать их; - принимать решения о государственной регистрации негосударственных пенсионных фондов; - осуществлять надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп; - осуществлять регулирование, контроль и надзор за деятельностью некредитных финансовых организаций в соответствии с федеральными законами; - устанавливать и публиковать официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю; - принимать участие в разработке прогноза платежного баланса РФ и ряд других [29]. Особо важную роль в реализации Банком России денежно-кредитной политики играет решение вопроса, касающегося эмиссии наличных денег. В соответствии с состоянием экономики страны, размером бюджетного дефицита и потребностями денежного обращения Центральный Банк может увеличить, сократить или полностью прекратить выпуск в обращение новых денежных знаков. Также для обеспечения стабильности валютного курса рубля регулятор осуществляет прямое валютное регулирование, выполняя операции по покупке (продаже) иностранной валюты, определяя для коммерческих банков и торговых фирм порядок осуществления расчетов с иностранными фирмами, а также выдавая или отбирая лицензии на проведение операций с иностранной валютой. В качестве одной из важных функций мегарегулятора выступает поддержания устойчивости банковской системы. Для этого Банк России предоставляет кредиты коммерческим банкам для поддержания их финансового состояния, а также для дальнейшего кредитования ими сельскохозяйственных и промышленных предприятий. Так, решением Совета директоров Банка России от 14 июня 2019 года принято решение сниизить ключевую ставку до 7,50% годовых, что с учетом проводимой денежно-кредитной политики позволит снизить прогноз годовой инфляции по итогам 2019 года до 4,2–4,7%. В дальнейшем, по прогнозу Банка России, годовая инфляция будет находиться на уровне 4% [33]. Как и во всем мире, Центральный банк России часть своих средств вкладывает в выпускаемые государством облигации. Вместе со ссудами коммерческим банкам, государственные ценные бумаги являются источником доходов Банка России. При этом Банк России покупает государственные облигации и краткосрочные обязательства не для пополнения своего портфеля ценных бумаг, а для того, чтобы вдальнейшего размещения их среди населения и частных фирм, в т.ч. коммерческих банков. Таким образом, из выше изложеного следует, что Банк России представляет собой самостоятельное финансовое предприятие, обеспечивающее свою жизнедеятельность собственными средствами (полученной прибылью). При этом его роль как мегаорегулятора позволяет упредить финасовый кризис, укрепить рубль, поддержать коммерчекие банки, - и все это с целью обеспечения стабильной конкурентной экономики России.
РАЗДЕЛ 3. ПРОБЛЕМЫ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В ПАО «СБЕРБАНК РОССИИ»
АО "Сбербанк России" является членом Ассоциации украинских банков, Первой фондовой торговой системы (ПФТС), Фондовой секции Украинской межбанковской валютной биржи (УМВБ), участником Фонда гарантирования вкладов физических лиц, членом Депозитария НБУ, Депозитарной системы Межрегионального фондового союза (МФС), дополнительным платежным агентом МФУ по обслуживанию и погашению ОГВЗ 1995 года ("газпромовок").
Банк работает со всеми ведущими депозитариями Российской Федерации, депозитариями "Euroclear" (Брюссель) и "Clearstream" (Люксембург).
Материнский банк. ОАО "Сбербанк России" создано в 1991 году. Учредитель и основной акционер банка - Центральный банк Российской Федерации (Банк России). Ему принадлежит свыше 60% голосующих акций. Акционерами банка являются более 200 тыс. юридических и физических лиц.
На сегодня "Сбербанк России" - крупнейший банк Российской Федерации, занимает лидирующие позиции в основных сегментах финансового рынка России и по капитализации входит в число крупнейших банков мира.
Сеть банка состоит из 17 территориальных банков и почти 20 тыс. структурных подразделений (филиалов) по всей РФ. Дочерние банки "Сбербанка России" работают в Казахстане и Украине.
Сбербанк является крупнейшим банком Российской Федерации, а также одной из системообразующих компаний страны. По рыночным позициям, по объему активов и капитала, по финансовым результатам работы и масштабам инфраструктуры Банк в несколько раз превосходит ближайших конкурентов. Это уникальная позиция на домашнем рынке, которая дает неоспоримое конкурентное преимущество. В то же время в работе Банка на сегодняшний день присутствует ряд проблемных областей. Необходимость повышения эффективности использования важнейшего конкурентного преимущества Банка – клиентской базы и знаний о клиентах, для этого необходимо проводить анализ каждого клиента, используя опросы о предпочтениях, формирования предложения для каждого клиента. Кроме того, есть большой резерв, особенно в корпоративном бизнесе, для повышения качества организации клиентской работы, развития навыков продаж, формирования эффективной системы регулярного менеджмента. Недостаточная надежность и масштабируемость процессов и систем. Сложная, неоднородная, в недостаточной степени масштабируемая и надежная ИТ-архитектура может стать причиной повторяющихся сбоев в обслуживании клиентов. Это влечет за собой репутационные риски, снижает уровень доверия клиентов к безналичным расчетам вообще и к Банку в частности. Существует потенциал для сокращения сроков между разработкой продукта и его выводом на рынок, что позволит Банку своевременно реагировать на быстро меняющиеся потребности клиентов. Недостаточная зрелость управленческих систем и процессов. Управление банковской группой нашего масштаба и сложности требуют зрелой системы управления и управленческих процессов, а также механизмов максимально эффективного получения синергического эффекта от совместной работы всех наших направлений бизнеса. Необходимо дальнейшее развитие системы управленческой отчетности, управления проектной деятельностью, системы управления процессами, ресурсного планирования, распределения капитала. Пути повышения эффективности ПАО Сбербанк Укрепление конкурентных позиций, целью которой является сохранить и увеличить долю Сбербанка на большинстве рынков. Это позволит обеспечить темпы роста объемов бизнеса, превышающие общерыночные показатели. Особенно значимым этот фактор будет в продуктах расчетно-кассового обслуживания, работе с малым и средним бизнесом в РФ и на ряде зарубежных рынков. Опережающие темпы роста розничного бизнеса по сравнению с корпоративными. В РФ в розничном кредитовании кредитные карты и другие высокомаржинальные продукты будут расти быстрее ипотеки. На всех рынках в структуре привлеченных средств мы ожидаем опережающего роста средств до востребования. Положительное влияние на уровень маржи от изменения структуры международного бизнеса. Обеспечение высокой эффективности группы по управлению расходами. Сбербанк должен стать одним из лидеров в мире по эффективности своей деятельности. Важнейшей задачей группы является опережающий рост доходов над расходами, что приведет к улучшению целевых показателей группы (снижение отношения операционных расходов к операционным доходам (до резервов) до уровня 40–43 % и отношения операционных расходов к активам). Этого можно достигнуть за счет реализации масштабных преобразований в организации системы продаж и обслуживания клиентов и повышения эффективности операций, направленных на существенное повышение производительности труда. Многие клиенты воспринимают ряд финансовых услуг, в первую очередь связанных с платежами и переводами как обузу, неудобство, причину потери времени. Нужно достигнуть цель, чтобы для клиентов такие услуги стали максимально незаметными и необременительными, легко встроились в их жизнь. Для этого необходимо работать по 4 основным направлениям: 1. Лучший клиентский опыт. Создать систему оценки качества, надежности и результативности процессов, обеспечивающих клиентский сервис. Эта система позволит получать регулярную обратную связь, на основе которой будет понятно, в какой области что нужно изменить. 2. Развитие продуктовой линейки, для этого нужно сделать расширение продуктового ряда и возможность комбинирования продуктов друг с другом и настраивания их под нужды конкретных клиентов. 3. Индивидуальный подход к клиентам, создание специальных предложений для каждой группы клиентов, например, молодежь или состоятельные клиенты. Уметь лучше понимать клиентов, уметь анализировать их потребности. Это понимание позволит создавать востребованные предложения для клиента, делая их опыт работы с Банком удобным и приятным. 4. Данные и аналитика: хранить и анализировать не только «обычные» данные о клиентах и их поведении для создания каждого шага в работе с ними. Это позволит предугадывать их поведение и делать им предложения в нужное время и в нужном месте. Это оптимизирует затраты и позволит лучше управлять рисками. Направления на повышение финансового результата Банка: 1. Управление через финансовый результат. Более детально изучать затраты, доходы и финансовые результаты Банка. Проводить финансовый анализ каждого продукта, сделки, каждого клиента, это позволит контролировать и улучшать финансовый результат. 2. Оптимизация соотношения риска и дохода – это использование показателей рентабельности капитала с учетом риска для целей ценообразования, а также планирования и анализа эффективности сделок, клиентский взаимоотношений. Проводить лучше визуальную оценку клиента, его платежеспособность для снижения рисков Банка и сохранения его резерва. 3. Более совершенное планирование, контроль и управление уровнем расходов Банка: – улучшить систему управления производительностью труда; – перевод транзакций и продаж в удаленные каналы помогут оптимизировать расходы на физическую сеть отделений; – снижение затрат на управленческий персонал; – перестроить систему закупок, выведя ее на новый профессиональный уровень и создав эффективный институт управления категориями закупаемых товаров и услуг. Основными критериями успеха с точки зрения затрат станут соотношение операционных расходов к операционным доходам и активам. Также следует организовать рациональную планировку помещений, сократив непроизводственные площади. Текущие затраты в части недвижимости, такие как текущий ремонт. Можно сократить затраты на ИТ-технологиях, в отдельных случаях использовать бесплатное ПО. Снизить следующие расходы: – услуги сторонних организаций; – канцелярские расходы; – командировочные расходы. Подход к их сокращению: инвентаризация текущих затрат, снижение их за счет нормирования и внутреннего контроля. ()
Состояние развития финансового рынка России характеризуется такими важными индикаторами, как диверсифицированность экономики, развитость государственных и правовых институтов, уровень жизни населения, а также степень включения внутреннего финансового рынка в процессы глобального рынки капитала. Многие эксперты считают, что основными характеристиками модели современного финансового рынка России являются: преобладание банков над некредитными финансовыми организациями; ориентация агентов рынка при инвестировании на собственные средства; доминирующая роль бюджетных каналов в распределении финансовых ресурсов по сравнению с каналвми финансового посредничества [34]. Ученые также признают, что отечественная модель финансового рынка отличается отсутствием базиса инвесторов в виде страховых компаний и пенсионных фондов, что ограничивает возможности экономики в получении долгосрочных инвестиций в виде сбережений населения, что является важным аспектом устойчивого роста экономики и повышения благосостояния граждан [26]. Одной из наиболее важных проблем развития российской банковской системы является активный процесс концентрации банковского капитала. И хотя этот процесс объективно обусловлен особенностями развития экономики страны, стоит учитывать, что концентрация банковского капитала может привести и к отрицательным результатам. Проблема в том, что негативные последствия концентрации капитала проявляются постепенно, становясь причиной системного банковского кризиса. Нынешняя ситуация показывает, что в банковском секторе наблюдается наибольшая концентрация капитала, поскольку на 5 крупных кредитных организаций приходится 60,4% совокупных активов всего сектора [32;33]. Следует отметить, что на основе анализа рынка экспертами признается проблема недостаточного уровня конкуренции. А именно, наблюдается: неизменность состава лидеров рынка и увеличение числа регионов с единственным лидером; ухудшение конкурентных возможностей для остальных участников рынка, наличие различного рода барьеров для входа на него, а также поступательный рост рыночной власти лидеров рынка [Фиат]. Не менее сложной является ситуация, связанная с уровнем доверия граждан к финансовым организациям. Последние годы в структуре сбережений россиян доминируют банковские депозиты, что объясняется не только мерами Банка России по укреплению надежности банковской системы, но и прежде всего крайне низким доверием населения к небанковским финансовым посредникам. Недобросовестность продавцов финансовых услуг вызывает ответную реакцию со стороны потребителей, и уровень доверия граждан к финансовым организациям падает [27]. Возвращение доверия российских граждан к кредитным и небанковским организациям, способствующим стимулированию развитие финансового рынка и экономики страны, - это один из путей выхода России на качественно новый уровень развития. Для этого Центральному банку России нужно своевременно выявлять, предупреждать и пресекать недобросовестные поведение финансовые организации, ставящие под угрозу средства кредиторов. И хотя уже предпринято ряд мер в этом направлении, процесс очищения российского финансового рынка от нечестных участников рынка еще не окончен. Достаточно серьезной проблемой для регулирования ситуации в банковской сфере оказались международные санкции против России. Введение нескольких пакетов экономических санкций ограничило не только инвестиции, но и доступ к международному рынку капитала для многих российских корпоративных заемщиков. Это существенно изменило условия заимствований, а как результат – сузило круг возможностей решения таких проблем как инноватизация и структурная диверсификация российской экономики. При этом, когда ранее финансирование экономики в большой степени осуществлялось за счет иностранных рынков капитала, то теперь основным источником финансовых средств выступает внутренний рынок. Вследствие введения санкций и прекращения рефинансирования со стороны западных финансовых институтов на российском финансовом рынке возник острый дефицит ликвидности у банков, предприятий и организаций. Это вынудило российский бизнес переключиться на азиатские рынки долгового финансирования, игнорируя возможности изыскания ресурсов внутри страны. Эксперты считают [20;26;27], что основной причиной такой ситуации является жесткая денежно-кредитная политика Банка России. Он долгое время подавлял внутренние источники кредитования и формировал искусственно вызванный спрос на зарубежные активы. К сожалению, кредитование в России до сих пор остается краткосрочным и весьма ограниченным, а стоимость кредитов превышает рентабельности большинства секторов экономики. Все эти факторы привели к тому, что российские финансовые организации, в т.ч. и банки, не в состоянии удовлетворить свои внутренние кредитные потребности по целому ряду причин. Во-первых, им не хватает средств, поскольку в пассивах и активах преобладают «короткие» деньги как следствие политики Банка России. Во-вторых, в России отсутствуют крупные фонды «длинных» денег, т.к. не развиты инвестиционный бизнес, страховой и фондовый рынки. И в-третьих, высокая ставка рефинансирования (ключевая ставка) Банка России способствует тому, что процент за кредиты в России в несколько раз выше мировых аналогов [8;13;15]. Стоит также отметить, что проводимая в стране банковская реформа усиливает конфликт интересов в Банке России, а также создает риск нелогичной унификации регулирования финансовых организаций разных видов. Часть экспертов считает [19;24], сосредоточение Банком России регулятивных и надзорных полномочий за различными участниками финансового рынка имеет свои плюсы и минусы. К плюсам целесообразно отнести: исключение регулятивного арбитража; эффективный надзор за финансовыми группами; повышение культуры надзора и внедрение лучших практик в небанковском надзоре; возможность перехода от формального надзора к риск-ориентированному надзору в отношении небанковских финансовых организаций и др. К числу минусов мегарегулятора можно отнести недостатки, связанные с несовершенством нормативно-правовой базы и отвлечением имеющихся ресурсов от текущей деятельности [24]. Поэтому очевидно, что для успешного решения указанных выше проблем, для достижения поставленных целей и задач Банку России как мегарегулятору необходимо предпринять ряд мер. И прежде всего необходимо решенить проблему, вытекающую из противоречащих друг другу функций мегарегулятора: функции по развитию финансового рынка, которая предполагает создание для участников рынка дополнительных возможностей, и функции по регулированию и надзору за участниками рынка, предполагающей ограничение рисков последних. Решение этого конфликта интересов возможно прежде всего через выделение функции по развитию финансового рынка для подразделения, не относящегося к надзорному блоку. Кроме того, поскольку усиление регулятивных и надзорных требований может вызвать уход с финансового рынка ряда субъектов, то регулятивная и надзорная нагрузка должна распределяться с учетом профиля деятельности и риска участника финансового рынка. Таким образом, совокупность назревших проблем на финансовом рынке, связанным с регуляторной функцией Центрального Банка России, влечет за собой необходимость осуществления активных действий, нваправленных на улучшение сложившейся ситуации в финансовой сфере и экономике в целом.
3.2. СПОСОБЫ СОВЕРШЕНСТВОВАНИЯ СИСТЕМЫ ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ БАНКА РОССИИ В БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЕ
Учитывая изложенный выше анализ деятельности Банка России как мегарегулятора, можно выделить основные направления совершенствования его деятельности. Они полностью совпадают с ориентирами движения Банка России, определенными в Основных направлениях развития финансового рынка Российской Федерации [31], принимаемых каждые три года согласно ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)» (далее –Основные направления). В данном случае - это направления развития на период с 2019 года по 2021 год. В Основных направлениях описаны цели и принципы деятельности Банка России относительно развития финансового рынка, его текущего состояния, а также открывающихся перспектив и конкретных мер по развитию банковского сектора в ближайшие три года. Важно указать, что за время действия предыдущих Основных направлений Банком России также был разработан ряд профильных стратегий, касающихся отдельных аспектоа развития финансового рынка. Так, были утверждены Основные направления развития финансовых технологий на период 2018–2020 годов, целью которых есть поддержка инноваций и создание благоприятной среды для финансовых технологий на финансовом рынке. Также была принята Стратегия повышения финансовой доступности в Российской Федерации на период 2018–2020 годов, в которой содержатся меры по повышению доступности финансовых услуг и расширению их ассортимента, роста ментальной доступности цифровых каналов их предоставления [31]. Для устранения текущих проблем и упреждение иных сложностей Банк России сохранил следующие приоритетные цели развития финансового рынка: 1) повышение уровня и качества жизни граждан РФ за счет использования инструментов финансового рынка; 2) способствование экономическому росту за счет предоставления конкурентного доступа субъектам российской экономики к долговому (долевому) финансированию и инструментам страхования рисков; 3) создание условий для роста финансовой индустрии. Кроме того, Банк России определил 4 направления развития, реализуемых для достижения указанных целей, предусмотрев необходимость: - формирования доверительной среды; - развития здоровой конкуренции на финансовом рынке; - поддержания финансовой стабильности; - обеспечения доступности финансовых услуг и капитала. Перечисленные направления фактически являются стратегическими ориентирами, уточняющими, посредством чего Банк России достигает целей развития финансового рынка. Они являются той призмой, через которую Банк России оценивает целесообразность инициатив по развитию при соблюдении общего принципа минимизации вмешательства в работу рыночных сил, за исключением случаев защиты участников от системных проблем, с которыми рынок не способен справиться самостоятельно. В Основных направлениях мегарегулятором был сделан акцент на том, что стабилизации финансового рынка способствуют качество регулирования и надзора за финансовыми посредниками и инструментарий Центрального банка для воздействия на рыночные процессы. Данные факторы снимают риски инвестирования и проведения операций на финансовом рынке и позволяют участникам рынка увеличивать объемы сделок, повышать доступность и качество финансовых услуг. Помимо направлений, выбранных Банком России в целях улучшения своей деятельности, стоит также затронуть вопросы, касающиеся выявленных потенциальных угроз, которые способны препятствовать реализации механизма мегарегулирования, и попытаться предложить меры по их устранению. Первая угроза состоит в избыточной концентрации управленческой нагрузки. Ранее Центральный банк контролировал только банковскую систему, а теперь ему приходится согласовывать мероприятия, проводимые на всем финансовом рынке. При таком объеме полномочий может иметь место расставление приоритетов, однако в случае с регулированием финансового рынка как единой системы, требующей поддержания эффективности каждой из ее составных частей и обеспечения баланса между ними, такой сценарий является крайне нежелательным. Поэтому для того, чтобы избежать такой ситуации, нужно объективно подходить к выполнению своих полномочий. Стимулировать повышение объективизации процесса управления может введение в структуру регулирования и надзора новых специалистов, способных посмотреть на деятельность Банка России иным взглядом. Из первого пункта следует появление следующей угрозы, заключающейся в неравномерном распределении регулирующих действий по отношению к различным сегментам финансового рынка, в частности, сосредоточении чрезмерного внимания на банковском секторе. Среди акутальных задач Банка России - применение мер по ценовому регулированию рынка. К ним можно отнести: снижение «потолка» кредитных ставок для обеспечения баланса интересов потребителей и защиты свободных конкурентных отношений; установление минимально допустимого уровня процентной ставки по депозитам (аналогично механизму, действующему в отношении регулирования полной стоимости кредита); ограничение доли одного банка при расчете соответствующей среднерыночной ставки по вкладам на уровне 20%. В условиях проведения мегарегулятором политики избавления от недобросовестных участников рынка банковский сектор становится все более похожим на олигополистический рынок. Концентрация активов в банковско-финансовых корпорациях увеличивает системный риск на банковском рынке, одновременно распространяя его и на другие секторы. И если в банковской системе большая доля рисков Центральным банком уже изучена, то на фондовом рынке у Банка России может быть еще недостаточно опыта для работы с более сложными в управлении рисками. Поэтому целесообразно предлагается уделить внимание повышению профессиональных навыков сотрудников различных Департаментов Банка России. Также для более справедливого отношения ко всем субъектам финансового рынка неоходимо расширить механизмы рефинансирования с целью предоставления поддержки участникам других сегментов финансового рынка, кроме банковского, в том числе мелкому и среднему бизнесу. Поскольку сейчас мегарегулятор рефинансирует банки путем проведения аукционов, а так в выгодном положении оказываются наиболее крупные банки. Также для формирования адекватных целям Банка России ожиданий и обеспечения прозрачности монетарной политики, по мнению экспертов [26], целесообразно осуществить следующие шаги. Во-первых, опубликовать ожидаемую траекторию ставок Банка России на среднесрочном горизонте, а также упрощенное правило денежно-кредитной политики, описывающее реакцию ключевой ставки на отклонение инфляции и выпуска от целевых долгосрочных уровней. Во-вторых, проводить регулярный мониторинг соответствия ДКП упрощенному правилу, отдельно поясняя необходимость реагировать на масштабные отклонения инфляции от целевого диапазона (±1 п. п.). Это существенно повысит предсказуемость реакции Банка России на изменение экономической динамики. В-третьих, создать независимую экспертную группу для мониторинга исполнения правила денежно-кредитной политики. (Как и в случае независимого аудита политики Банка Норвегии, это не угрожает независимости центрального банка.) Подобный механизм общественного контроля должен предполагать регулярные заседания, посвященные оценке соблюдения Банком России выработанного им правила и предложениям по его корректному применению. Отчет об этих заседаниях должен размещаться на сайте Банка России. Реализация этих шагов не ограничит независимость Центрального Банка, но позволит избежать ряда ошибок и повысить доверие к регулятору со стороны участников рынка. Проведенный нами анализ позволяет сделать вывод, что замедление российской экономики обусловлено как структурними, так и циклическими факторами. Политика Банка России в сложной ситуации последних лет создала три группы рисков. Первая связана с избыточным ужесточением монетарной политики. По оценке специалистов [28;30], равновесная ключевая ставка составляет в настоящее время около 6% годовых, и Банку России следует вернуть ключевую ставку на равновесный уровень. Вторая группа рисков связана с последовательным игнорированием Банком России одной из двух заявленных целей монетарной политики - цели финансовой стабильности. Третья группа рисков связана со значительным изменением принципов осуществления монетарной политики, ее несоответствием ожиданиям экономических агентов. Сегодня всем очевидно, что темпы экономического роста в ближайшие годы уже не будут такими высокими, как в 2000-е годы. В такие моменты власти особенно не хотят проводить сложные реформы, закладывающие фундамент для устойчивого долгосрочного развития, и пытаются форсировать рост, опираясь на административные меры и «бесплатные» эмиссионные источники финансирования. Но, на наш взгляд, стабильное развитие, ставка на монетарное стимулирование как основу роста является ошибочной. Время покажет, какие шаги реформирования банковской системы были верными. Но из всех изложенных выше мероприятий очевидно необходимыми являются следующие: - создание благоприятных условий для развития конкуренции на финансовом рынке; - защита прав потребителей и инвесторов; - развитие инфраструктурных платформ; - повышение финансовой грамотности и финансовой доступности; - совершенствование инструментария по обеспечению стабильности финансового рынка. Кроме того, Банку России предстоит решить ряд задач, связанных с развитием: сегмента «длинных» денег; банковского сектора и страхового сектора; корпоративных отношений, рынка ценных бумаг и производных финансовых инструментов; надзорных практик Банка России; сектора коллективных инвестиций и доверительного управления и т.д. Но при всех экономических подъемах и кризисах не следует забывать, что в центре внимания Банка России всегда находится человек. Поэтому все преобразования в финансовом секторе экономики направлены на повышение благосостояния населения. И несмотря на то, что прошло ещё мало времени для весомых выводов об эффективности перехода к системе мегарегулирования на основе Центрального банка, все же можно говорить о том, что на данном этапе деятельность Банка России движется в направлении преобразований, находящих положительный отклик среди участников финансового сообщества и граждан России. Отсюда следует вывод, что в целом функционирование мегарегулятора можно расценивать как успешное и отвечающее современным условиям финансового рынка.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Проведенный в работе теоретический анализ различных аспектов построения, функционирования и развития финансового сектора экономики Российской Федерации и Банка Росии позволяет сделать следующие выводы. Банковская система России имеет двухуровневую структуру, в основе которой находятся кредитные организации, а вершиной является Центральный Банк (Банк России). Главными целями Банка России являются обеспечение стабильности национальной валюты и поддержание стабильного развития финансового рынка. К основным функциям Центрального банка относятся обслуживание нужд коммерческих финансовых институтов и контроль за устойчивостью финансовой системы в целом. Также он служит проводником денежно-кредитной политики государства и занимается: управлением денежной массой; базовой процентной ставкой и размером обязательных резервов; валютными интервенциями; куплей-продажей ценных бумаг, выпущенных государством. Центральный Банк обладает правовым статусом, определенным нормами Конституции РФ и ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». Основной характеристикой правового статуса Банка России является его независимость от государственных органов. Это дает ему возможность положительно влиять на уровень инфляции, обеспечивать стабильность цен, поддерживать устойчивость национальной валюты, осуществлять действенный банковский надзор, тем самым оказывая прямое влияние на устойчивость банковской системы и устойчивость финансовой системы. Успешное функционирование финансового мегарегулятора - Банка России зависит от решения ряда организационных и методических задач: по сбалансированности всех сегментов финансового рынка и устранению противоречий между его участниками; стандартизации подходов при раскрытии финансовой информации; защите интересов инвесторов и других участников финансового рынка; минимизации инвестиционных рисков и снижению издержек всех участников рынка. Поэтому в финансовой сфере России необходимо усовершенствовать методы регулирования и надзора на финансовых рынках, которые должны предусматривать: решение проблем, связанных с наличием регулятивного арбитража и возможным нарастанием рисков в теневой банковской системе; создание эффективной риск-ориентированной системы надзора на финансовом рынке, включая создание эффективного консолидированного надзора за финансово-банковскими группами. В случае улучшения качества регулирования и надзора будет обеспечена финансовая стабильность на более качественном уровне как за счет большей оперативности и эффективности государственной антикризисной политики в ситуации, когда кредитор последней инстанции является надзорным органом для субъектов финансовой системы, нуждающихся в помощи, так и в результате дополнительных возможностей по выявлению и анализу системных рисков. Также задачей Банка России как мегарегулятора является повышения конкурентоспособности внутреннего финансового рынка, в том числе за счет снижения регулятивных издержек (устранение дублирования и неоднородности лицензионных, надзорных и иных требований), и улучшения доступа бизнеса и населения к финансовым услугам и финансовым ресурсам. В конечном итоге, способность Центального банка улучшение качества жизни людей на фоне экономического роста и есть главным индикатором успешного развития банковской системы, а значит, и всей экономики государства. Современные тенденции ставят перед Банком России и перед всей финансовой системой новые стратегические и тактические задачи. Все это требует проведения мониторинга функционирования банковской системы и регулярного анализа тенденций ее развития.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1 2 3 4 5