Функції Центрального банку

Структура банковской системы РФ 1.2 Структура банківської системи РФ

На думку фахівців, сьогодні в Росії сформувалася дворівнева банківська система:

• перший рівень - Центральний банк Росії,

• другий рівень - комерційні банки та інші фінансово-кредитні установи, що здійснюють окремі банківські операції.

За чинним міжнародним стандартам регулятивний капітал банку має трирівневу структуру. Величина регулятивного капіталу для кожного банку визначається відповідно до мінімальних вимог до достатності капіталу, встановленими національними регулюючими органами країн, які застосовують міжнародний стандарт. З огляду на специфічні особливості та умови банківської діяльності, деякі з них застосовують більш високі стандарти, ніж стандарти, рекомендовані Базельським комітетом. І хоча ці стандарти формально встановлюють мінімальний рівень власного капіталу банку, його реальний рівень визначається ринком. Тому поряд з регулятивним капіталом банку можна розглядати і економічний капітал банку.

Центральний банк - це банк, через який по всій території країни здійснюються розрахункові операції. Хоча платежі можуть проводитися і за допомогою прямих кореспондентських відносин між комерційними банками, основну частку всіх розрахунків здійснюється саме через центральний (національний) банк країни. ЦБ встановлює правила здійснення розрахунків між банками і клієнтами, і ці правила є обов'язковими для всіх суб'єктів господарювання: кредитних установ, підприємств, організацій і навіть населення.

Право емісії грошей так само покладається на Центральний банк. Емісійний банк ставати центром з організації банківської справи в країні, навколо якого групуються всі інші банки й інші кредитні установи. Перші комерційні банки були створені в серпні 1988 р. Після прийняття закону СРСР "Про кооперацію" в 1988 р. об'єднанням кооперативів надавалося право створювати кооперативні банки. В кінці 1988 р. було створено 2,5 тисячі кооперативних банків. У квітні 1989р. було дозволено створення акціонерних комерційних банків і комерційних банків на пайових засадах. Основними перевагами створюваних комерційних банків у порівнянні з державними спеціалізованими банками були надана свобода у виборі методів ведення банківських операцій і пряма залежність у залученні клієнтів на договірній основі. Перебудова банківської системи шляхом створення другого рівня у вигляді самостійних комерційних банків була названа реформою банківської системи початку 90-х років. Існують також інші фінансово-кредитні установи, які є небанківськими організаціями. Небанківська кредитна організація - організація, що має право здійснювати окремі банківські операції, передбачені Федеральним законом "Про банки і банківську діяльність". Допустимі поєднання банківських операцій для небанківських кредитних організацій встановлюються Банком Росії. Перелік банківських операцій, які мають право виконувати відповідно до наявної ліцензії кредитні організації, встановлений статтею 5 Федерального закону "Про банки і банківську діяльність". За період з 2005 по 2009 рік у Росії кількість кредитних організацій, які мають законодавчо позначене право на здійснення банківських операцій, скоротилася з 1299 на початок 2005 року до 1108 на початок 2009 року. Таким же чином скоротилася кількість установ, що мають ліцензію на прийом депозитів населення: з 1165 на початок 2005 року, до 886 на початок 2009 року. У той же самий час кількість установ з іноземним капіталом збільшилася з 131 на початок 2005 року, до 221 на початок 2009 року. При цьому зареєстрований статутний капітал діючих кредитних організацій збільшився в 2.3 рази за період з 2005 по 2009 рік: з 380,5 млн. рублів в 2005 році, до 881,4 млн. рублів в 2009 році.

За оцінками багатьох експертів і менеджерів найбільших вітчизняних банків, 2010 рік для російської фінансової системи стане роком нормалізації і обережного зростання, звичайно, за умови збереження стабільності макроекономічної ситуації. У нинішніх умовах у вітчизняних банків є шанс збільшити такі показники, як прибутковість на капітал і чистий прибуток.

За результатами 2009 р. можна констатувати, що зростання активів російських банків (який в 2000-х рр.. Був традиційно високим) практично зупинився. Перша причина цього полягає в тому, що самі фінансові інститути у своїй роботі стали більш консервативними. Банки не прагнули нарощувати свої кредитні портфелі та активи взагалі. Вони більше зосереджувалися на тому, щоб якось вирішувати проблеми з уже виданими кредитами, значна частина яких в силу відомих причин виявилася простроченою. Відповідно, потрібна реструктуризація, що має на увазі переговори з позичальниками, вилучення застави в якихось випадках і т.д. Ситуація була особливо невизначеною в першій половині минулого року, і, звичайно, в цих умовах банки не прагнули брати на себе нові ризики, тобто збільшувати кредитний портфель і позиція банків в даному випадку була виправданою.

Друга причина уповільнення зростання активів полягає в ситуації на світових фінансових ринках. У 2000-х рр.. багато вітчизняних банків активно кредитувалися за кордоном, але в кінці 2008 р. кредитні пропозиції на західних ринках скоротилися, а кредитні ставки зросли. Світовий фінансовий ринок виявився менш доступним джерелом фінансування вітчизняних банків, і темпи їх зростання в умовах, що створилися сповільнилися.

У цілому, за результатами січня - листопада 2009 р., активи російської банківської системи в рублевому вираженні виросли на 2,4%, а в доларовому - на 0,9%, тобто фактично зростання був відсутній. Кредитний портфель вітчизняних банків знизився за 11 місяців на 1,5%. Що стосується власного капіталу банків, то за даний період він, навпаки, збільшився на 20%. Тут велику роль відіграла держава, зокрема, була проведена рекапіталізація Банку ВТБ. Справедливості заради відзначимо, що одне це склало істотну частку від загального збільшення капіталу по всій системі. Приватні акціонери також виробляли вливання в капітал банків. Потрібно розуміти, що в умовах кризи капітал необхідний банкам для створення резервів по кредитах, а прибуток банків у кризовий період не була достатнім джерелом "підживлення" капіталу.

В кінці 2008 р. зазнала змін політика Уряду РФ і Центробанку щодо фінансової системи. Держава вжив ряд заходів, спрямованих на підвищення ліквідності, зокрема, тут маються на увазі:

• беззаставні опціони Центробанку

• депозити Мінфіну.

Крім того, надавалася допомога у вигляді довгострокового фінансування:

• ВЕБ протягом 2009 р. надавав російським банкам субординований борг,

• здійснювалися прямі вливання в капітал банків (зокрема, ВТБ, про що було сказано вище).

Відзначимо, що держава була готова надати додатковий капітал першого рівня та Ощадбанку, але цього не було потрібно. У цілому політику Уряду РФ і Центробанку з підтримки та оздоровлення банківської системи можна оцінити як досить ефективну. Багато в чому вона дозволила пом'якшити наслідки кризи. Зокрема, без цієї підтримки кредитний портфель нашої фінансової системи знизився б не на 1,5%, а набагато значніше.

У методології оцінки банків традиційно використовується мультиплікатор P / BV (price / book value), що показує співвідношення капіталізації банку до вартості капіталу. В даний час в середньому по російським банкам він знаходиться в районі 2. Якщо порівнювати вітчизняні банки з банками інших країн, то за своєю вартістю вони зараз можна порівняти з банками Східної Європи і трохи дешевше, ніж банки Китаю і Латинської Америки. У відносному зіставленні за час кризового періоду вони у своїй ціні змінювалися аналогічно банкам згаданих регіонів. До кризи мультиплікатор P / BV у вітчизняних банків був на рівні 3-4, такий же рівень був і в багатьох банків Східної Європи. В якості ілюстрації панічних настроїв кінця 2008 р. показовий приклад Ощадбанку: в якийсь момент ціна його акцій впала зі своїх максимумів приблизно на 90%, тобто в 10 разів. Якщо його мультиплікатор P / BV до кризи був вище чотирьох, то на дні падіння він склав 0,5. Звичайно, це була надто перебільшена реакція російського фондового ринку, заснована вона була не стільки на фундаментальних показниках, скільки на бажанні інвесторів перевести свої кошти з ринків, в якісь більш безпечні активи. Зазначимо, втім, що в той час ніхто не знав, як довго триватиме криза, наскільки він буде глибокий і важкий для наших банків. Тому можна сказати, що в мультиплікаторі P / BV 0,5 для Ощадбанку була закладена і можливість того, що банк буде змушений залучати додатковий капітал з-за дуже великих збитків, пов'язаних зі списанням поганих боргів і створенням під них резервів. Час показав, що не все так драматично. Ситуація почала виправлятися, і, можливо, саме завдяки цьому в минулому році вітчизняний банківський сектор був одним з найбільш швидкозростаючих на російському ринку. За минулий рік ціна акцій Ощадбанку зросла практично у п'ять разів. В даний час ціни акцій ще не досягли своїх історичних максимумів, але перебувають на шляху до цього. Так само зміщуються у бік докризових рівнів і справедливі оцінки аналітиків івестіционниє компаній.

2010 р. за умови збереження макроекономічної стабільності, стане для банків набагато більш сприятливим, ніж минулий. Тут перш за все мається на увазі те, що не настільки напруженою стане ситуація з активами, скоротиться величина прострочених боргів і не знадобиться створювати під них такі значні резерви. Це, у свою чергу, означає зменшення навантаження на чистий прибуток. Основною характерною ознакою стане різке зростання прибутковості на капітал: зокрема, по Ощадбанку ми прогнозуємо її збільшення з 3% до 20%. Під час кризи російські банки докладали зусилля для збереження і збільшення свого прибутку, і таким чином в сформованих умовах багато хто з них зуміли збільшити чисту процентну маржу. Зокрема, у Ощадбанку в 2009 р. вона зросла з 7% до 8% і більше. Ще одними з важливих факторів зростання прибутковості стануть досягнуте банками в минулому році скорочення витрат і підвищення ефективності операцій. На прикладі того ж Ощадбанку видно, що за результатами перших 9 місяців 2009 р. його відношення витрат до доходів знизилося до 34%, в той час як до кризи цей показник коливався в районі 40-50%.

У 2010 р., нехай навіть не в повній мірі, але якась частина цих досягнень (нарощування чистого процентного доходу і скорочення витрат) повинна позитивно позначитися на прибутковості банків. І якщо взяти до уваги, що тепер банкам вже не доведеться направляти в резерви настільки значні кошти, можна зробити висновок, що ситуація, що склалася стане для них подвійно позитивною. Не настільки очевидно можна робити прогноз щодо активів і балансу, тому що заснований він буде в основному на припущеннях. Але, якщо виходити з думок менеджменту банків, то в році, що наступив можна очікувати повернення якщо не до кредитного буму, то, принаймні, до впевненого росту активів і кредитного портфеля - на 10-15%. Заступник голови ЦБ Олексій Улюкаєв зробив прогноз щодо 20%-го зростання кредитного портфеля російських банків в 2010 р.

Тенденція кризового періоду призвела до зниження інтересу банків до роздробу, тому що вона, за визначенням, - більш ризикований сегмент. Банки значно підвищили ставки, і як наслідок, інтерес населення до кредитних продуктів впав. Не в останню чергу зіграв свою роль і фактор скорочення витрат, що не завжди сумісна з активним розширенням роздрібного бізнесу. Одним словом, розвиток роздробу в кризовий період стало неактуально, ризиковано і дорого. Якщо, за підсумками 11 місяців 2009 р., загальний кредитний портфель банків майже не знизився, то за роздрібними кредитами він скоротився на 10,7%. (Виняток тут склав лише банк ВТБ-24, що має в цьому плані стратегічну задачу). При стабілізації в економіці інтерес до цього сегменту відродиться, тому що банки зосередяться на збільшенні чистої процентної маржі, тобто різниці між доходами від кредитів і вартістю фондування. Очевидно, що роздріб в цьому сенсі - більш високодохідний сегмент. Проте Росія залишається державою, де регіони з насиченою фінансовою інфраструктурою (Москва, Петербург, Урал і т.п.) є сусідами з областями, розміром із середнє європейська держава, де практично не мали. Кількість банків в Росії останнім часом постійно знижується. Так скільки банків у Росії і скільки з них дрібних банків? В кінці року і з урахуванням фінансової кризи питання про чисельність банків є цілком доречним і актуальним. Відповідно до даних Банку РФ за станом на 01.01.2010 р. кількість банків Росії становить - 1058, і з них - 438 (42%) можна твердо віднести до дрібним банкам, тому що розмір статутного капіталу їх не перевищує 150 млн. руб. Із загальної кількості банків Росії 522 банків, або 49,3% зареєстровані в Москві. При такій чисельності банків у Москві і при орієнтовній чисельності населення Москви в 10,38 млн. чоловік виходить, що на кожні 19.0 тисяч населення столиці припадає один банк. За прогнозами ряду аналітиків на 2010 р, що почалося в період фінансової кризи скорочення кількості діючих банків продовжиться. Багато хто чекає значне скорочення кількості діючих банків - близько 500.

За 2008 рік кількість банків скоротилася на 21 банк (1,85%), а за 2009 рік - на 56 банків. Загальна кількість банків у розрізі Федеральних округів розподіляється так:

З таблиці видно, що основна кількість банків зареєстровані в європейській частині країни, і дуже мало регіональних банків за Уралом. Особливо звертає на себе увагу незначна кількість регіональних комерційних банків на території величезного Далекосхідного Федерального округу, яке до того ж істотно знизилося за аналізований період. А скільки великих банків у Росії? Думаю це можна визначати виходячи з розміру статутного капіталу банку. Федеральним законом "Про банки і банківську діяльність" визначено мінімальний розмір власних коштів (статутного капіталу) кредитної організації (банку), згідно якого встановлено, що мінімальний розмір власних коштів (капіталу) встановлюється для банку в сумі рублевого еквівалента 5 мільйонів євро. Для банків, що мають на 1 січня 2007 року власні кошти (капітал) у розмірі нижче суми карбованцевого еквівалента 5 мільйонів євро, визначено, що вони мають право продовжувати свою діяльність за умови, що розмір власних коштів (капіталу) банку не буде знижуватися в порівнянні з рівнем, досягнутим на 1 січня 2007 року. Щоб утриматися на плаву, "дрібні" банки повинні працювати з високими прибутками і в рази випереджати провідні банки за якістю обслуговування, не допускаючи зниження свого капіталу. Тепер давайте подивимося, як Центральним Банком РФ групуються банки другого рівня виходячи з величини зареєстрованого статутного капіталу.

Якщо розрахувати мінімальний статутний капітал банку за курсом євро, встановленому ЦБ, наприклад, на 17.02.2010 року в 41,1467 руб. за євро, то рублевий еквівалент 5 млн. євро на цю дату становить 205,73 млн. руб. Тільки 602 банків (350 + 252) мають статутний капітал, який відповідає вимогам ЦП або близький до цього. При загальному зниженні кількості банків в Росії, спостерігається збільшення кількості великих банків зі статутним капіталом від 300,0 млн. руб. і вище.

Як свідчать дані ЦБ РФ, на 1 березня 2010 р. число російських банків зі статутним капіталом від 300 млн руб. і вище склало 347 і знизилося за місяць на 1, з початку року - на 3. Кількість великих банків становить 33,1% усіх діючих російських кредитних організацій. До 1 березня 2010 року капітал до 3 млн руб. мали 22 банку, що становить 2,1%. всіх діючих російських кредитних організацій. За лютий число таких банків збільшилася на 1, з початку року зменшилася - на 4.

Кількість діючих банків за лютий скоротилася на 8 і становила на 1 березня 2010 997, з початку року - на 10 менше.

Ліцензії Банку Росії на здійснення банківських операцій за станом на 1 січня 2010 р мали 226 кредитних організацій за участю нерезидентів. Сукупний зареєстрований статутний капітал усіх діючих кредитних організацій РФ на 1 січня 2010 р склав 1 трлн 244 млрд 364 млн крб і за рік збільшився на 41,2%. Загальна сума інвестицій нерезидентів у статутні капітали діючих кредитних організацій на 1 січня 2010 р склала 305 млрд 195 600 000 руб, за рік вона збільшилася на 21,6%. Таким чином, в 2009 р. ріст сукупного зареєстрованого статутного капіталу діючих кредитних організацій випереджало зростання інвестицій нерезидентів у статутні капітали діючих кредитних організацій. У результаті частка нерезидентів у сукупному зареєстрованому статутному капіталі всіх кредитних організацій на 1 січня 2010 року зменшилась і склала 24,53% проти 28,49% на 1 січня 2009 р. За даними Банку Росії, за лютий 2010 року кількість зареєстрованих кредитних організацій у Росії скоротилася на 3 і на 1 березня 2010 року склало 1170. З початку року скорочення склало 8 (1178 на 1 січня 2010 року), свідчать опубліковані Банком Росії дані про реєстрацію та ліцензування кредитних організацій. На 1 березня 2010 р. налічувалося 1048 діючих кредитних організацій, що на 8 менше, ніж на 1 лютого, і на 10 - на 1 січня. Зареєстрований статутний капітал діючих кредитних організацій на 1 березня 2010 р. склав 1 трлн 165 млрд 001 млн руб., Знизившись за місяць на 0,1%, з початку року - на 6,4%.

Кредитна система Росії складається з банків всіх видів - універсальних та галузевих, новостворених та організованих на базі спецбанков, столичних і "провінційних", банків з мережею філій і сконцентрували весь обсяг операцій в одній установі. Банки, організовані на основі колишніх державних спеціалізованих кредитних установ, зазвичай найпотужніші.

Незважаючи на різноманітність банківської системи РФ, основними гравцями залишаються ЦБ і комерційні банки.

Цели, задачи и функции Центрального Банка РФ Глава 2. Цілі, завдання та функції Центрального Банку РФ

2.1 Правовий статус

Статус, цілі діяльності, функції і повноваження Центрального банку Російської Федерації визначаються Конституцією Російської Федерації, Федеральним законом "Про Центральний банк Російської Федерації" від 27 червня 2002 року та іншими федеральними законами.

Основним елементом правового статусу Центрального банку Російської Федерації є принцип незалежності, який проявляється, перш за все, в тому, що Банк Росії виступає як особливий публічно-правовий інститут, що володіє винятковим правом грошової емісії та організації грошового обігу. Функції та повноваження, передбачені Конституцією Російської Федерації і Федеральним законом, Банк Росії здійснює незалежно від федеральних органів державної влади, органів державної влади суб'єктів Російської Федерації та органів місцевого самоврядування. Незалежність статусу Банку Росії відображена в статті 75 Конституції Російської Федерації, а також у статтях 1 і 2.

Повноваження Банку Росії припускають його виняткові права з видання нормативних актів, обов'язкових для федеральних органів державної влади, органів державної влади суб'єктів Російської Федерації та органів місцевого самоврядування, всіх юридичних і фізичних осіб, з питань, віднесених до його компетенції Федеральним законом "Про Центральний банк Російської Федерації (Банку Росії) "і іншими федеральними законами.

Конституцією РФ (стаття 75) встановлено особливий конституційно-правовий статус Центрального банку Російської Федерації, визначено його виключне право на здійснення грошової емісії (частина 1) і в якості основної функції - захист і забезпечення стійкості рубля (частина 2).

Банк Росії є юридичною особою. Статутний капітал та інше майно Банку Росії є федеральною власністю, при цьому Банк Росії наділений майнової та фінансовою самостійністю. Повноваження щодо володіння, користування і розпорядження майном Банку Росії, включаючи золотовалютні резерви Банку Росії, здійснюються самим Банком Росії у відповідність з цілями і в порядку, що встановлені Федеральним законом "Про Центральний банк Російської Федерації (Банку Росії)". Вилучення та обтяження зобов'язаннями майна Банку Росії без його згоди не допускаються, якщо інше не передбачено федеральним законом. Фінансова незалежність Банку Росії виражається в тому, що він здійснює свої витрати за рахунок власних доходів. Банк Росії має право захищати інтереси в судовому порядку, у тому числі в міжнародних судах, судах іноземних держав і третейських судах.

У своїй діяльності Банк Росії підзвітний Державній Думі Федеральних Зборів Російської Федерації, яка призначає на посаду та звільняє з посади Голови Банку Росії (за поданням Президента Російської Федерації) і членів Ради директорів Банку Росії (за поданням Голови Банку Росії, узгодженим з Президентом Російської Федерації) .

Вищим органом ЦБР є Рада директорів, що здійснює керівництво та управління Банком Росії.

До складу Ради директорів входять:

* Голова ЦБР і його заступники;

* Директора Головних департаментів;

* Начальники головних управлінь в національно-державних і національно-територіальних утвореннях.

Рада директорів виконує наступні функції: 1) у взаємодії з Урядом Російської Федерації розробляє і забезпечує виконання основних напрямів єдиної державної грошово-кредитної політики;

2) затверджує річний звіт Банку Росії і представляє його Державній Думі;

3) розглядає і затверджує кошторис витрат Банку Росії на черговий рік не пізніше 31 грудня попереднього року, а також зроблені витрати, не передбачені в кошторисі;

4) визначає структуру Банку Росії;

5) встановлює форми і розміри оплати праці Голови Банку Росії, членів Ради директорів, заступників Голови Банку Росії та інших службовців Банку Росії;

6) приймає рішення:

про створення та ліквідацію установ і організацій Банку Росії;

про встановлення обов'язкових нормативів для кредитних організацій; про величину резервних вимог; про зміну процентних ставок Банку Росії та ін

o купівлі й продажу нерухомості для забезпечення діяльності Банку Росії, його установ, організацій та службовців; про застосування прямих кількісних обмежень; про випуск і вилучення банкнот і монети з обігу, про загальний обсяг випуску готівкових грошей;

про порядок формування резервів кредитними організаціями;

7) вносить в Державну Думу пропозиції про зміну статутного капіталу Банку Росії;

8) затверджує порядок роботи Ради директорів;

9) призначає головного аудитора Банку Росії;

10) затверджує внутрішню структуру Банку Росії,

11) визначає умови допуску іноземного капіталу в банківську систему РФ.

Держава не відповідає за зобов'язаннями Банку Росії, так само, як і Банк Росії - за зобов'язаннями держави, якщо вони не взяли на себе такі зобов'язання або якщо інше не передбачено федеральними законами. Банк Росії не відповідає за зобов'язаннями кредитних організацій, а кредитні організації не відповідають за зобов'язаннями Банку Росії, за винятком випадків, коли Банк Росії або кредитні організації беруть на себе такі зобов'язання. Банк Росії за станом на 01.03.2007р. мав статутний капітал в розмірі 3 млдр. рублів.

2.2 Цілі ЦП

Відповідно до статті 3 Закону України "Про Центральний банк Російської Федерації (Банку Росії)" цілями діяльності Банку Росії є: захист і забезпечення стійкості рубля, в тому числі його купівельної спроможності і курсу по відношенню до іноземних валют; розвиток і зміцнення банківської системи Російської Федерації; забезпечення ефективного і безперебійного функціонування системи розрахунків. (Одержання прибутку не є метою діяльності Банку Росії).

2.3 Завдання ЦП

Основними завданнями ЦБР є: регулювання грошового обігу,

створення державного фонду золотовалютних резервів, проведення єдиної грошово - кредитної політики,

використання методів грошово-кредитного управління банківською

системою для розвитку ринкової економіки,

забезпечення стійкості курсу рубля по відношенню до іноземних валют, захист інтересів вкладників, банків, нагляд за діяльністю комерційних банків та інших кредитних установ, здійснення операцій із зовнішньоекономічної діяльності.

Виконання цих завдань здійснюється на основі емісії грошей, кредитування комерційних банків, продажу і купівлі золота та іноземних валют і підтримки внутрішньої і зовнішньої купівельної спроможності національної грошової одиниці.

2.4 Функції Центрального Банку РФ

Банк Росії здійснює свої функції відповідно до Конституції Російської Федерації і Федеральним законом "Про Центральний банк Російської Федерації (Банку Росії)" і іншими федеральними законами. Відповідно до статті 75 Конституції Російської Федерації, основною функцією Банку Росії є захист і забезпечення стійкості рубля, а грошова емісія здійснюється виключно Банком Росії. Відповідно до статті 4 Федерального закону "Про Центральний банк Російської Федерації (Банку Росії)", Банк Росії виконує наступні функції:

• у взаємодії з Урядом Російської Федерації розробляє і проводить єдину грошово-кредитну політику;

• монопольно здійснює емісію готівки і організовує наявне грошовий обіг , а також затверджує графічне позначення рубля у вигляді знака;

• є кредитором останньої інстанції для кредитних організацій, організує систему їх рефінансування;

• встановлює правила здійснення розрахунків в Російській Федерації;

• встановлює правила проведення банківських операцій;

• здійснює обслуговування рахунків бюджетів всіх рівнів бюджетної системи Російської Федерації, якщо інше не встановлено федеральними законами, за допомогою проведення розрахунків за дорученням уповноважених органів виконавчої влади та державних позабюджетних фондів, на які покладаються організація виконання і виконання бюджетів;

• здійснює ефективне управління золотовалютними резервами Банку Росії (Міжнародні резерви Російської Федерації по роках);

• приймає рішення про державну реєстрацію кредитних організацій, видає кредитним організаціям ліцензії на здійснення банківських операцій, зупиняє їх дію та відкликає їх;

• здійснює нагляд за діяльністю кредитних організацій і банківських груп;

• реєструє емісію цінних паперів кредитними організаціями відповідно до федеральними законами;

• здійснює самостійно або за дорученням Уряду Російської Федерації всі види банківських операцій та інших угод, необхідних для виконання функцій Банку Росії;

• організує і здійснює валютне регулювання і валютний контроль відповідно до законодавства Російської Федерації;

• визначає порядок здійснення розрахунків з міжнародними організаціями, іноземними державами, а також з юридичними і фізичними особами;

• встановлює правила бухгалтерського обліку (Положення Банку Росії N 302-П від 26 березня 2007 року "Про правила ведення бухгалтерського обліку в кредитних організаціях, розташованих на території Російської Федерації") та звітності для банківської системи Російської Федерації (Вказівка ​​Банку Росії від 16 січня 2004 № 1376-У "Про перелік, форми і порядок складання та подання форм звітності кредитних організацій у Центральний банк Російської Федерації");

• встановлює та публікує офіційні курси іноземних валют по відношенню до рубля;

• бере участь у розробці прогнозу платіжного балансу Російської Федерації й організовує складання платіжного балансу Російської Федерації;

• встановлює порядок і умови здійснення валютними біржами діяльності з організації проведення операцій з купівлі та продажу іноземної валюти, здійснює видачу, призупинення та відкликання дозволів валютним біржам на організацію проведення операцій з купівлі та продажу іноземної валюти. (Функції з видачі, призупинення та відкликання дозволів валютним біржам на організацію проведення операцій з купівлі та продажу іноземної валюти Банк Росії буде виконувати з дня набрання чинності федерального закону про внесення відповідних змін до Федерального закону "Про ліцензування окремих видів діяльності");

• проводить аналіз і прогнозування стану економіки Російської Федерації в цілому і по регіонах, перш за все грошово-кредитних, валютно-фінансових і цінових відносин, публікує відповідні матеріали і статистичні дані;

• здійснює виплати Банку Росії по внесках фізичних осіб у визнаних банкротами банках, що не беруть участь в системі обов'язкового страхування внесків фізичних осіб у банках Російської Федерації;

• здійснює інші функції відповідно до федеральними законами.

Перераховані вище функції можна об'єднати в більші чотири основні функції:

1.Монопольная емісія банкнот: за центральним банком як представником держави законодавчо закріплена емісійна монополія тільки у відношенні банкнот, тобто загальнонаціональних кредитних грошей, які є загальновизнаним остаточним засобом погашення боргових зобов'язань. У деяких країнах центральний банк монопольно здійснює також емісію монет, але їх чеканкою зазвичай займається міністерство фінансів (казначейство). Банкноти складають незначну частину грошової маси промислово розвинених країн, тому значення функції емісійної монополії ЦБ декілька знижені, хоча банкнотна емісія як і раніше необхідна для платежів у роздрібній торгівлі і забезпечення ліквідності кредитної системи. Чим вище частка готівкового обігу в країні, тим важливіше значення банкнотної емісії.

Слід мати на увазі, що монополія на емісію банкнот на сучасному етапі зовсім не означає її жорсткого контролю або ув'язки з цілями грошово-кредитного регулювання. Головне завдання грошово-кредитної політики - регулювання безготівкової емісії, основним джерелом якої є комерційні банки. У той же час емісійна монополія перетворила центральний банк в емісійно-касовий центр банківської системи, оскільки зобов'язання центрального банку (у формі, як банкнот, так і депозитів комерційних банків) служать касовим резервом будь-якого комерційного банку.

2. Банк банків: Центральний банк не має справи безпосередньо з підприємцями і населенням. Його головною клієнтурою є комерційні банки, які виступають як би посередниками між економікою і центральним банком. Останній зберігає вільну готівку комерційних банків, тобто їх касові резерви. Історично ці резерви поміщалися комерційними банками в центральний банк як гарантійного фонду для погашення депозитів.

У більшості країн комерційні банки зобов'язані зберігати частину своїх касових резервів у центральному банку відповідно до закону. Такі резерви називаються обов'язковими банківськими резервами. Центральний банк встановлює мінімальне співвідношення обов'язкових резервів до зобов'язань банків за депозитами (норму обов'язкових резервів). Через рахунки, що відкриваються комерційними банками в центральному банку, останній здійснює регулювання розрахунків між ними. З впровадженням електронних розрахункових систем істотно знизилося значення традиційної для центрального банку функції розрахункового центру банківської системи.

Приймаючи на збереження касові резерви комерційних банків, центральний банк надає їм кредитну підтримку. Він є для комерційних банків кредитором останньої інстанції, тобто кредитором на крайній випадок: банки звертаються за підтримкою до центрального банку тільки у разі відсутності іншої можливості отримати кредит.

У багатьох країнах центральні банки здійснюють нагляд за діяльністю банків (реєстрація, ліцензування) або монопольно (наприклад, в Австралії, Великобританії, Росії), або спільно з Мінфіном або іншим державним органом (наприклад, у США). У ряді країн (наприклад, в Канаді) функція банківського нагляду покладена не на центральний банк, а на інший орган.

3.Банкір уряду: незалежно від належності капіталу центральний банк тісно пов'язаний з державою. У якості банкіра уряду центральний банк виступає як його касир і кредитор, у ньому відкриті рахунки уряду й урядових відомств. У більшості країн центральний банк здійснює касове виконання державного бюджету. Доходи уряду, що надійшли від податків і позик, зараховуються на безвідсотковий рахунок казначейства (міністерства фінансів) в центральному банку, з якого покриваються всі урядові витрати. У деяких країнах, наприклад у США, більша частина бюджетних коштів поміщається в комерційні банки.

4.Кредітованіе держави та управління державним боргом: в умовах хронічного дефіциту державних бюджетів посилюється функція кредитування держави та управління державним боргом. Під управлінням державним боргом розуміються операції центрального банку з розміщення та погашення позик, організації виплат доходів за ними, з проведення конверсії та консолідації. Центральний банк використовує різні методи управління державним боргом: купує або продає державні зобов'язання з метою впливу на їх курси і дохідність, змінює умови продажу, різними способами підвищує привабливість державних зобов'язань для приватних інвесторів. Таким чином, Банк Росії в якості своєї основної функції формує і втілює в життя кредитно-грошову політику держави. Спектр діяльності Банку Росії дуже широкий: від дії в якості агента держави та управління банківськими холдинг-компаніями до забезпечення необхідної кількості грошей. Перераховані вище функції Центрального банку реалізуються через його операції та інструменти. Операції ЦБ визначаються залежно від виконуваних функцій і напрямки діяльності. У загальному випадку операції ЦБ можна розділити на пасивні - операції зі створення ресурсів банку і активні - операції з їх розміщення. Основні пасивні та активні операції ЦБ представлені на малюнку:

Основними інструментами і методами грошово-кредитної політики, використовуваними Центральним банком для впливу на грошову масу, відповідно до законодавства є:

1.Операція на відкритому ринку. 2.Ізмененіе облікової ставки. 3.Ізмененіе норми обов'язкових резервів, розміщуваних комерційними банками в ЦБ;

4.Операціі з валютними активами.

Визначення пріоритетності інструментів грошово-кредитної політики залежить від тих цілей, які вирішує ЦБ на тому чи іншому етапі розвитку країни.

Таким чином, ЦБ здатний в значній мірі впливати на пропозиції грошей в економіці. Величина пропозиції грошей в економіці робить сильний вплив на розвиток інфляційних процесів, рівень безробіття і збільшення випуску в країні. Тому правильна політика Центрального банку, однією з функцій якого є регулювання пропозиції грошей, може стати важливим стабілізуючим чинником розвитку економіки.

2.5 Банківське законодавство

Банківське законодавство умовно можна розділити на три яруси. Перший ярус містить два блоки - закони про центральний (емісійний) банк і закони, регулюючі діяльність окремих ділових банків. У Німеччині, наприклад, поряд із Законом про Бундесбанк як центральному банку ФРН діють закони, що регулюють діяльність ощадних та іпотечних банків. Цей блок законів можна назвати інституційним, оскільки він регулює діяльність окремих кредитних інститутів. Другий блок банківських законів охоплює положення, що регулюють діяльність ділових (комерційних) банків. Таких законів, як правило, декілька. Це можуть бути окремо закони, що регулюють кредитні, валютні операції, вексельний обіг, порядок при банкрутстві банків, платежі та ін Історія окремих країн знає приклади створення спеціальних законів, що визначають також характер банківської професії. Перший і другий блоки законів цієї ярусу утворюють закони, що безпосередньо регулюють як діяльність банків у цілому, так і проведення їх окремих операцій. Другим ярусом в системі банківського законодавства виступають закони, пов'язані з регулювання паралельно діючих інститутів і зачіпають банківську діяльність. Такими законами, наприклад, можуть бути закони про біржу, акції та цінні папери, іпотеку, трасти і трастових операціях, окремі положення яких прямо відносяться і до банків. До даної групи законів можна віднести і закони, що регулюють діяльність фінансово-промислових компаній, інвестиційних фондів. До третього ярусу відносяться закони спільної дії. До їх числа, наприклад, відносяться Конституція як головний закон країни, Цивільний кодекс, господарське право та ін Положення цих законів мають основне для банку значення, визначають ідеологію його діяльності, місце кредитних інститутів в народному господарстві. Закони, що регулюють банківську діяльність, важливі насамперед для самих банків, оскільки визначають законодавчі норми, "коридори" їх функціонування, коло дозволених і недозволених операцій, порядок ліцензування, відповідальності та контролю. Оскільки банківські закони не працюють самі по собі, а є реакцією на економічні та політичні події, спираються на закони більш загального властивості, діяльність банків набуває впорядкованого характеру, що враховує діючу систему в цілому. Тут, зокрема, важливо, наскільки закон, що регулює діяльність центрального (емісійного) банку, кореспондується з законами, які регулюють діяльність інших банків, насамперед комерційних кредитних інститутів. Комерційні банки зацікавлені при цьому в тому, щоб закон про центральний банк був найбільш повний і не залишав місце для його суб'єктивних рішень.

2.6 Відносини ЦБ РФ з іноземними банками

У докризовий період на російському фінансовому ринку була відзначена активізація діяльності великих іноземних банків, які в останні роки значно розширили свою присутність у Росії, головним чином за рахунок злиттів і поглинань великих російських банків.

Головними причинами підвищеного інтересу іноземних банків до російського фінансового ринку були високі темпи зростання споживчого кредитування і підвищена інвестиційна активність в Росії, пов'язана з послідовним зміцненням обмінного курсу рубля до "валютного кошика".

При цьому найбільшу активність щодо виходу на російський ринок іноземні кредитно-фінансові організації виявляли в 2007-2008 рр.., Коли вони активно скуповували російські банки, що мають добре розвинену мережу регіональних філій і сформовану клієнтську базу. За вказаний період сумарна частка нерезидентів в загальній сумі банківських активів в Росії швидко росла і досягла 31,2%.

За даними Банку Росії, за станом на 01.07.2009р. в Росії діяв 81 банк з 100% участю нерезидентів у капіталі. Крім того, ще в 25 банках частка участі іноземного капіталу складала понад 50%.

Загальна кількість банків з іноземною участю в капіталі в середині 2009 р. становила 189, на частку яких доводилося 18,7% чистих активів російської банківської системи.

Слід зазначити, що до складу групи банків за участю нерезидентів у статутних капіталах входять банки, що істотно відрізняються за основними видами банківської діяльності. Так, тільки 26 з 81 банку з 100% капіталом нерезидентів спеціалізуються на розвитку "роздрібного банкінгу", який передбачає наявність у банку розгорнутої мережі філій.

Кілька іноземних банків в Росії займаються одночасно розвитком банківського рітейлу і активно працюють з великими корпоративними клієнтами, до числа яких, наприклад, входять такі як Сітібанк, Юникредит і Райффайзенбанк.

Частина іноземних банків фокусують свою основну увагу виключно на розвитку корпоративного напрямку бізнесу, причому основними клієнтами таких банків також є компанії-нерезиденти, що розвивають свій бізнес в Росії. До таких банків, наприклад, відноситься Королівський банк Шотландії і АІГ Банк. Для інших іноземних банків основним видом діяльності в Росії є, перш за все, інвестиційний бізнес (Дрезднербанк, Ейч-Ес-Бі-Сі).

Окрему і динамічно розвивається групу іноземних банків представляють банки з ближнього зарубіжжя, особливо казахстанські, в докризовий період агресивно розвивали власний бізнес в роздрібному сегменті ринку банківських послуг.

Описана вище динаміка розвитку банків за участю нерезидентів в докризовий період в Росії багато в чому була пов'язана з їх конкурентною перевагою і за рахунок доступу останніх до дешевих джерел фондування за кордоном, а також підтримкою материнських компаній, які надавали необхідні ресурси для проведення агресивної кредитної експансії, а також здійснювали в міру необхідності додаткові вливання в капітал банків для забезпечення необхідного рівня достатності власного капіталу (за російським законодавством власний капітал банку повинен перевищувати 10% від загального обсягу, виданих кредитів), не обмежує потенціал зростання кредитних операцій.

Світова фінансова криза, що охопила російську економіку до 2009 р., внесла свої корективи в діяльність іноземних банків в Росії. Так, для деяких з них фінансові труднощі материнських компаній стали приводом для обмеження розвитку банківського бізнесу в Росії, а перед деякими з них навіть постало питання про повне згортання їх діяльності в Росії.

Однак, більшість іноземних банків, незважаючи на світову фінансову кризу, продовжували надавати підтримку дочірнім банкам в Росії і частка нерезидентів в російському банківському секторі за підсумками першого кварталу 2009 р. досягла рекордних 31,19%, головним чином, за рахунок докапіталізації великими західними банками своїх російських доньок.

Тим не менше, більшість іноземних банків, в умовах світової фінансової кризи змушені були перейти на "самофінансування", змусивши своїх російських "дочок" активно займатися пошуками джерел фондування на внутрішньому російському ринку. Наприклад, на таке "самофінансування" перейшли Райффайзенбанк і Абсолют банк.

У докризовий період процентні ставки по депозитах в іноземних банках були нижчими в порівнянні з іншими російськими банками, що мало на увазі орієнтацію російської клієнтури закордонних банків, насамперед, на їх міжнародні кредитні рейтинги, а також високу якість клієнтського обслуговування і розгорнуту лінійку сучасних банківських продуктів.

В умовах фінансової кризи в Росії даних факторів стало явно не достатньо для ефективного залучення коштів клієнтури на депозити в якості джерела фондування, що і змусило іноземні банки вступати у цінову конкуренцію за депозити російської клієнтури. Депозитні ставки в іноземних банках стали підтягуватися до рівня середньоринкових ставок у великих приватних російських банках. З іншого боку, зростання депозитної бази в банках з участю нерезидентів означав вибір курсу на велику універсалізацію їхньої банківської діяльності.

Таким чином, посткризова модель бізнесу іноземних банків в Росії стала схожою з російською, як за цільовою клієнтурі, так і по продуктовій лінійці. При цьому активна робота банків-нерезидентів із залучення нових клієнтів означає і те, що іноземні банки зможуть значно розширити свою присутність на російському ринку банківських послуг.

Не випадково, за даними Банку Росії, вже в 2008 році частка іноземних банків у сукупному обсязі виданих кредитів нефінансового сектора зросла з 16,4% до 18,2%. На ринку споживчого кредитування зміцнення позицій іноземних банків в 2008 році виявилося ще більш значним - зростання ринкової частки з 19,4% до 23,3%.

Однак, для забезпечення подальшого зростання частки іноземним банкам необхідно адекватне збільшення власного капіталу. Так, станом на 01.01.2009 року, достатність капіталу для групи іноземних банків становила 15,5%, що лише на 1,5 п.п. вище аналогічного показника для великих приватних банків, у той час як інші групи російських банків мали істотно більш високі показники достатності власного капіталу.

В даний час, незважаючи на збільшення обсягів депозитів у плані подальшого підвищення рівня капіталізації, основним джерелом фондування для іноземних банків продовжують залишатися кошти, одержувані від материнських компаній, що має свої позитивні і негативні сторони.

Так, з точки зору банківської ліквідності, висока частка "материнських" пасивів забезпечує їх стабільність і захищає банки від криз банківської ліквідності. З іншого боку, залучені таким чином кошти, номінуються в іноземній валюті, у той час як видача кредитів російської клієнтурі можлива переважно лише в рублях. Тим самим, іноземні банки в більшій мірі, ніж інші російські банки, схильні до валютних ризиків, формуючи пасиви в іноземній валюті, а портфель ліквідних активів у рублях.

2.7 Перспектива стану економіки Росії

Світовий банк представив чергову доповідь про стан економіки Росії. На цей раз - на підставі даних за березень 2010 року. У цілому, як повного краху, так і божевільного нафтового щастя нашій країні, на думку експертів СБ, очікувати не варто. Ряд прогнозів більш негативні, ніж дані російських фінансистів, інші, навпаки, навіть позитивніше, але найголовніше не змінилося. Якщо пройтися по основних пунктах чергової порції одкровень від СБ, можна помітити, що прогноз по інфляції банк зберіг на колишньому рівні, 7% - 8%, що дещо більше, ніж припускають в уряді Росії. Влада очікує зростання цін на рівні від 6,5% до 7,5%. "З урахуванням поточних тенденцій, пов'язаних з інфляцією та грошовою масою, прогноз зниження інфляції в 2010 році залишається незмінним", - наголошується в коментарі Світового банку. Перераховано і ризики, які можуть сприяти підвищенню темпів інфляції. Це ймовірне ослаблення бюджетної позиції через планованої індексації пенсій і зарплат в держсекторі, а також можливим підвищенням цін на імпортне продовольство. "Для зниження цього ризику потрібно сувора координація грошово-кредитної та бюджетної політики в 2010 і 2011 роках", - радять експерти. Так чи інакше, від 7% до 8% - це вже вище, ніж у минулому році. Тоді, за даними Росстату, інфляція склала 8,8%. Ще один найважливіший показник - ВВП Росії - за оцінкою банку в 2010 р. виросте на 5,5%, а в 2011 р. - на 3,5%. "Головним чинником економічного зростання в 2010 році (особливо в другій половині року) буде споживання і, зокрема, споживання домогосподарств", - говориться в доповіді. Відзначимо, що в Мінекономрозвитку Росії більш обережні в оцінках. Там припускають зростання ВВП на 3% - 3,5% в 2010 р., правда, не далі як у понеділок заступник голови відомства Клепач заявив, що прогноз може підвищуватися, виходячи з більш сприятливої ​​ситуації з цінами на нафту. Раніше у Світовому банку були більш песимістичні. У січні давався прогноз зростання ВВП Росії на рівні 3,2%. Однак зараз економісти зазначають: "У Росії очікується упевнене відновлення економіки". Зростання зайнятості, правда, буде незначним. Що до дефіциту бюджету Росії, то він, за даними СБ, в 2010 р. складе 3% ВВП (проти 6% за даними Росстату за минулий рік), а в 2011 р. країна вийде на збалансований бюджет. І тут відіграє свою роль саме животрепетне показник для кожного росіянина - вартість того самого бареля. "Більш високі ціни на нафту забезпечать збільшення бюджетних надходжень РФ і, швидше за все, приведуть до скорочення дефіциту консолідованого бюджету", - говориться в доповіді. До речі, про нафту. Прогноз на вартість чорного золота Всесвітній банк залишив без змін - $ 76 за барель Urals в 2010 р., $ 76,6 - в 2011 році. Так чи інакше, нинішні прогнози по бюджету складені без обліку однієї важливої ​​деталі - обсягу коштів, необхідного для дофінансування зростаючого дефіциту Пенсійного фонду РФ. Цей фактор може додати 0,5 - 1 відсотковий пункт до загального дефіциту бюджету. "Але якщо ціни на нафту залишаться на нинішньому рівні, то навіть з урахуванням додаткових соціальних видатків загальний дефіцит консолідованого бюджету можна буде практично в повному обсязі профінансувати з коштів Резервного фонду", - відзначає Всесвітній банк. У загальному і цілому, всі в Росії не так погано. Відновлення економіки проходить в умовах поступового, але поки ще нестійкого зростання світової економіки. За оцінкою СБ, світовий реальний ВВП, який скоротився на 2,2% в 2009 р., в 2010 р. виросте на 2,7%, а в 2011 р. - на 3,2%.

2.8 Цілі антикризових заходів

Дії держави по боротьбі з фінансовою кризою повинні включати не тільки заходи щодо стабілізації банківського сектора, але й структурні реформи, націлені на пост-кризовий розвиток всієї фінансової системи. При формуванні пост-кризової архітектури банківського ринку важливо уникнути як дроблення банківської системи на ізольовані, слабо обмінюються ліквідністю і технологіями сегменти, так і надмірного спрощення її структури через зникнення будь-яких груп. Кожна з існуючих груп банків грає важливу роль на макро-(великі державні, іноземні, приватні банки), мезо-(великі та середні регіональні банки, галузеві банки) і мікрорівні (невеликі кредитні організації).

Тільки та банківська система, яка має стійку, багаторівневу архітектуру, яка передбачає тісну взаємодію кількох ешелонів, пронизана каналами перетікання ліквідності і технологій між кредитними організаціями різного розміру і спеціалізації, може стати адекватною потребам економіки і суспільства, а саме:

• Забезпечить реальний сектор економіки ресурсами для поповнення оборотних коштів, розширення виробничої бази, оновлення інфраструктури. Без цього неможливий інноваційне зростання і ефективний розвиток економіки;

• Надасть населенню фінансові інструменти, що дозволяють захистити і підвищити рівень життя, буде забезпечувати соціальну стабільність і мінімальні соціальні гарантії;

• Дасть державі інструмент для проведення економічної політики, націленої на захист економічного суверенітету та забезпечення глобальної конкурентоспроможності.

Подібна архітектура повинна включати в себе:

1. Сегмент державних і великих приватних федеральних банків за участю російського капіталу, які повинні володіти потужними фінансовими ресурсами для того, щоб служити провідниками промислової політики держави, стимулювати інноваційне зростання і служити джерелами інновацій у фінансовій сфері, а також здійснювати підтримку соціально значущих державних проектів.

2. Сегмент сильних регіональних банків (регіональних лідерів), які стануть основою регіональних економік, будуть сприяти формуванню регіональних промислових кластерів, розвитку малого і середнього бізнесу та підвищення соціальної стабільності на рівні регіонів.

3. Сегмент невеликих і середніх спеціалізованих банків, які за рахунок ефектів спеціалізації і доступу до рефінансування, забезпечать доступність фінансових послуг для населення та суб'єктів малого та середнього підприємництва по всій Росії.

2.9 Проведені заходи

Ряд заходів, запропонованих у Концепції розвитку фінансового ринку - спільному проекті агентства "Експерт РА" та Асоціації "Росія", - вже реалізований. Найважливіші з них:

1. Підвищення максимальної суми страхового відшкодування вкладникам-фізичним особам з 400 тис. руб. до 700 тис. руб. (Відповідно до Федеральним законом від 13.10.2008 174-ФЗ "Про внесення змін до статті 11 Федерального закону" Про страхування вкладів фізичних осіб у банках Російської Федерації "і деякі інші законодавчі акти Російської Федерації");

2. Введення інструменту беззаставного кредитування банків з боку Банку Росії (в рамках Положення ЦБ РФ від 16.10.2008 323-П "Про надання Банком Росії російським кредитним організаціям кредитів без забезпечення");

3. Рефінансування валютних кредитів за посередництва російських банків (відповідно до Федеральним законом від 13.10.2008 173-ФЗ "Про додаткові заходи з підтримки фінансової системи Російської Федерації");

4. Рекапіталізація банків за рахунок субординованих кредитів (у відповідності з Федеральним законом від 13.10.2008 173-ФЗ "Про додаткові заходи з підтримки фінансової системи Російської Федерації" і Федеральним законом від 17.07.2009 168-ФЗ "Про внесення змін до Федерального закону" Про додаткові заходи з підтримки фінансової системи Російської Федерації ").

Докладний перелік пропозицій Асоціації "Росія", включених Урядом програму антикризових заходів, міститься в Додатку до матеріалу "Антикризові заходи".

Разом з тим слід констатувати, що більшість реалізованих пропозицій стосується банківського сектору, тому що саме там восени 2008 року склалася найбільш гостра ситуація. Пропозиції Концепції, що стосуються інших сегментів фінансового ринку, поки що залишилися без уваги. Важливо, щоб заходи щодо розвитку фінансових ринків у майбутньому носили системний і головним чином запобіжний характер.

3. Висновок

3.1 Необхідні заходи зміцнення фінансового сектору

1. Тільки розподілена по території країни мережу кредитних організацій різного розміру і спеціалізації забезпечить доступність фінансових послуг.

2. Банкам необхідний додатковий капітал, не тільки як джерело покриття втрат у період зростання проблемних активів, але і як база для подальшого зростання.

3. Найбільш ефективний спосіб "розморозити" кредитування - система економічних стимулів, а не "ручне" управління.

4. Без "подовження", диверсифікації та підвищення стабільності ресурсної бази російських банків неможливо добитися стійкого розширення активних операцій.

5. Ризик-орієнтоване регулювання, що включає систему моніторингу зовнішніх і внутрішніх ризик-факторів, має знизити ймовірність потрясінь на фінансових ринках.

6. Найважливіші умови успішного пост-кризового розвитку російських банків - модернізація інфраструктури фінансового ринку та дієві зусилля з диверсифікації економіки.

Кризові явища - привід для активізації, а не припинення роботи щодо зміцнення фінансового сектору. По-перше, реалізація заходів щодо формування адекватного потребам економіки і суспільства фінансового сектору дозволить швидше подолати кризові явища і рідше використовувати механізми "ручного управління". По-друге, потужна суверенна фінансова система з вбудованими механізмами запобігання "перегріву" буде більш стійкою до шоків, подібним пережитому у 2008 році. Серед причин підвищеної чутливості до глобальної кризи - фундаментальні слабкості національного фінансового сектору, включаючи:

• Високу частку короткострокових зовнішніх позик у джерелах фондування російських банків. У 2006-07 рр.. до третини приросту ресурсної бази російських банків покривалося за рахунок "гарячих грошей" - короткострокових позик і волатильних портфельних інвестицій;

• Нерозвиненість фінансової інфраструктури, яка дозволяла б оцінювати, хеджувати і диверсифікувати банківські ризики. До цих пір відсутнє адекватне регулювання ринку колекторських послуг, тільки накопичується обсяг кредитних історій, необхідний для адекватної оцінки роздрібних кредитних ризиків;

• Високий апетит до кредитних (в окремих банків - і ринковим) ризикам у період швидкого економічного зростання. Банки часто воліли приймати ризики пов'язаних сторін, що в кризових умовах дало кумулятивний ефект. Усунення будь-якого з цих обмежень вимагає системних заходів, які будуть більш ефективні, якщо мають запобіжний характер. Наприклад, основи контрциклічні пруденційного нагляду, що дозволяє стримати надмірне зростання апетиту до ризиків в період економічного підйому, повинні бути закладені вже сьогодні.

Стабільна робота банків, "ядра" російської фінансової системи, - той необхідний базис, на якому можна побудувати конкурентоспроможну і диверсифіковану економіку, відповідну довгостроковим геополітичним цілям Росії і того місця, яке наша країна планує зайняти у світовому економічному просторі. Якщо буде втрачено шанс увійти до числа світових центрів, які мають самостійним, впливовим і масштабним фінансовим сектором, російській економіці буде вкрай складно вийти на траєкторію інноваційного зростання.

Література

1. Конституція Російської Федерації.

2. Цивільний Кодекс Російської Федерації (частина перша) від 26.01.1996г. № 14-ФЗ.

3. Федеральний закон "Про Центральний банк Російської Федерації (Банку Росії)" від 27 червня 2002 року.

4. Стратегія розвитку банківського сектора Російської Федерації.

5. Балабанов І. Т., Савинська Н. А. "Банки та банківська справа". Короткий курс. - СПб.: Пітер, 2004.

6. Гроші. Кредит. Банки. / Под ред. Жукова Е. Ф. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

7. Гроші, кредит, банки / Под ред. Бєлоглазова Г. Н. - М.: Юрайт-Издат, 2004.

8. Ігнатенкова О. В. Зберігаюче поведінка населення в умовах становлення ринку / / Вісник фінансової академії, 2004, № 1.

9. Ключников М. В. Чотири етапи розвитку банківської системи Росії / / Фінанси та кредит, 2004, № 5.

10. Колпакова Г. М. Фінанси. Грошовий обіг. Кредит. - М.: фінанси і статистика, 2004.

11. Крюков В., Голуб М., Ліншіц І. Стан банківського сектору / / Економіст, 2001, № 2.

12. Загальна теорія грошей і кредиту: Підручник. під ред. Є. Ф. Жукова. - М.: Банки і біржі. ЮНИТИ, 2003.

13. Кроливецкой Л. П., Бєлоглазова Г. М. Банківська справа: Підручник для вузів. - СПб.: Пітер, 2003.

14. Макроекономіка. Теорія і російська практика. / Под ред. Грязнова А. Г., думний М. М. - М.: КНОРУС, 2004.

15. Міркін Я. 1998-2003. П'ять років перевиховання банків для ролі позитивного героя / / http:// www.mirkin.ru 6 лютого 2003

16. "Управління діяльністю комерційного банку" під ред.О.І. Лаврушина, "МАУП", М., 2006

17. Пайде Л. В. Основні завдання банківської реформи. Суб'єктивне бачення. Суб'єктивний погляд / / http://www.opec.ru 14 вересня 2003

18. Уткін Е. А. Нововведення у банківському бізнесі Росії. - М.: Фінанси і статистика, 2004.

19. Усоскин В.М. Сучасний комерційний банк: керування й операції. - М.: "ВСЕ ДЛЯ ВАС", 2004.

20. Журнал Гроші і кредит № 3, 2010 р.

21. Банківський бюлетень, Москва, Агентство банківської інформації тижневика "Економіка і життя", № 2, 2009 р.

22. Комерсант, Москва, Аналітичний тижневик Видавничого дому "Ь", № 1, 2006 r

23. http://www.arb.ru/site/vbs/index.php - асоціація Російських банків.

24. http://www.cbr.ru/analytics/ - сайт ЦБ РФ.

25. Банки та банківська справа, під. ред. І.Т. Балаганова, Пітер. 2003р.

26. Економіка підприємств В.І Титов 2008