Міністерство освіти Республіки Білорусь
Білоруський Національний Технічний Університет
Міжнародний Інститут Дистанційного Навчання
Контрольна робота
на уроках:
«СВІТОВА ЕКОНОМІКА»
на тему
Шрифт 410033/2с
Маратом А.М.
Перевірила: М'ясник Є.В.
ЗМІСТ:
2. Форми і види міжнародного кредиту 9
3. Основні тенденції розвитку системи міжнародного кредіта12
ВСТУП
Безперечно, міжнародні потоки капіталу, які в своєму русі приймають форму міжнародного кредиту, є найважливішою складовою частиною переміщення факторів виробництва, що обумовлює важливість та актуальність даної теми в курсі вивчення предмета Світова економіка.
Об'єктом даної роботи виступає система міжнародного кредиту. Предметом - її види, тенденції, терміни.
Метою цієї роботи є розгляд сутності та структурних елементів системи міжнародного кредиту, а також її видів, сучасних напрямків розвитку та основної термінології.
Щоб досягти поставлену в роботі мета, необхідно вирішити такі завдання:
q Розглянути сутність міжнародного кредиту, розкривши основні терміни, пов'язані з даною категорією;
q Показати систему міжнародного кредиту;
q Привести основну класифікацію видів і форм міжнародного кредиту;
q Розкрити сучасні тенденції розвитку системи міжнародного кредиту.
Поняття міжнародного кредиту та основні терміни
Міжнародний кредит являє собою рух позичкового капіталу в сфері міжнародних економічних відносин, пов'язаних з наданням валютних і товарних ресурсів на умовах повернення, терміновості і сплати відсотка.
У якості кредиторів і позичальників можуть виступати банки, фірми, державний установи, уряди, міжнародні та регіональні валютно-кредитні фінансові організації.
Міжнародний кредит виник як один з важелів первісного нагромадження капіталу. Основою його розвитку стали вихід виробництва за національні рамки, посилення інтернаціоналізації зв'язків, міжнародне усуспільнення капіталу, спеціалізація та кооперування виробництва. Інтенсифікація світогосподарських зв'язків, поглиблення міжнародного поділу праці обумовили зростання масштабів і збільшення термінів міжнародного кредиту.
Джерелами міжнародного кредиту є тимчасово вивільнена в підприємств у процесі кругообігу частина капіталу в грошовій формі, грошові накопичення держави і особистого сектора, що мобілізуються банками. Міжнародний кредит відрізняється від внутрішнього міждержавної міграцією і укрупненням цих традиційних джерел за рахунок залучення їх з різних країн [[1]].
Хоча міжнародний кредит опосередковує рух товарів, послуг і капіталів у зовнішньому обігу, рух позичкового капіталу за національними кордонами відносно самостійно по відношенню до товарів, виробленою за рахунок прибутку від експлуатації введеного в дію обладнання з допомогою позикових коштів підприємства, а також використання кредиту в некомерційних цілях .
Міжнародний кредит бере участь у кругообігу капіталу на всіх його стадіях:
q при перетворенні грошового капіталу у виробничий шляхом придбання імпортного устаткування, сировини, палива, в процесі виробництва у формі кредитування під незавершене виробництво;
q при реалізації товарів на світових ринках.
Міжнародний кредит у тісному зв'язку з внутрішнім приймає участь у зміні форм власності, забезпечує безперервність відтворення, обслуговує всі його фази. Різночасність окремих фаз відтворення, розбіжність часу та місця вступу в міжнародний оборот реалізованої вартості та необхідних для цієї реалізації платіжних засобів, розбіжність валютного обороту з рухом позичкового капіталу визначають взаємозв'язок міжнародного кредиту і виробництва.
Зв'язок міжнародного кредиту з відтворенням виявляється в таких його принципах:
q зворотність: якщо отримані кошти не повертаються, то має місце безповоротна передача грошового капіталу, тобто фінансування;
q терміновість, що означає повернення кредиту протягом обумовленого терміну;
q платність, що відображає дію закону вартості та спосіб здійснення диференційованих умов кредиту;
q матеріальна забезпеченість, що виявляється в гарантії його погашення;
q цільовий характер - визначення конкретних об'єктів кредиту, його застосування перш за все в цілях стимулювання національного експорту країни-кредитора.
Міжнародний кредит виконує такі функції, що відбивають специфіку руху позичкового капіталу в сфері міжнародних економічних відносин:
q перерозподіл фінансових і матеріальних коштів між країнами, дозволяючи використовувати їх з більшою ефективністю, або задоволення найбільш гострих потреб в позикових коштах. Через механізм міжнародного кредиту позичковий капітал спрямовується в ті сфери, яким віддається перевагу виходячи з поточних та стратегічних завдань національного капіталу з метою забезпечення максимальних прибутків, сприяючи тим самим вирівнюванню норми прибутку;
q економію витрат обігу в сфері міжнародних розрахунків шляхом заміни дійсних грошей (золотих, срібних) кредитними, а також шляхом розвитку і прискорення безготівкових платежів, заміни готівкового валютного обігу міжнародними кредитними операціями. На базі міжнародного кредиту виникли виникли кредитні кошти міжнародних розрахунків - векселі, чеки, депозитні сертифікати, а також переклади та ін
q посилення процесу накопичення в рамках усього світового господарства шляхом направлення тимчасово вільних грошових коштів одних країн на фінансування капіталовкладень в інших. Завдяки залученню іноземних кредитів прискорюється процес капіталізації додаткової вартості, розсуваються межі індивідуального нагромадження, капітали підприємців однієї країни збільшуються за рахунок приєднання до них коштів інших країн.
Міжнародний кредит здавна виступає чинником, що сприяв перетворенню індивідуальних підприємств в акціонерні товариства, створення нових фірм. Кредит дає можливість розпоряджатися у відомих межах капіталом, власністю і трудовими ресурсами різних країн. Пільгові міжнародні кредити великим компаніям і ускладнення доступу дрібним і середнім фірмам до світового ринку позичкових капіталів сприяють посиленню концентрації і централізації капіталу.
q прискорення процесу реалізації товарів і послуг у світовому масштабі.
Таким чином, позитивна роль кредиту полягає в наступному: він сприяє прискоренню розвитку продуктивних сил, інтернаціоналізації та обміну; є потужним чинником розширення міжнародної торгівлі, породжуючи додатковий попит на ринку; особливо велике його значення при реалізації за кордоном машин і устаткування. Кредитування експорту такої продукції служить сильним знаряддям конкурентної боротьби на світовому ринку.
Функції міжнародного кредиту можуть зазнавати зміни, при цьому кредитні відносини виконують функцію регулювання економіки і самі стають об'єктом регулювання.
Отже, міжнародний кредит відіграє роль сполучної ланки передавального механізму, що впливають на зовнішньоекономічні відносини і в кінцевому рахунку на відтворення. Будучи продуктом зростання виробництва, міжнародний кредит одночасно є його необхідною умовою і каталізатором. Він сприяє інтернаціоналізації виробництва та обміну, утворенню та розвитку світового ринку.
2. Форми і види міжнародного кредиту
Різноманітні форми та види міжнародного кредиту можна класифікувати за кількома головними ознаками, що характеризує окремі сторони кредитних відносин. У даному роботі ми використовуємо класифікацію доктора економічних наук, професора БГЕУ, члена Експертної ради з економічного розвитку Ради Міністрів Республіки Білорусь В.А. Дадалко [[2]].
За джерелами розрізняють внутрішнє і зовнішнє (іноземне) кредитування. Вони тісно взаємопов'язані й обслуговують усі стадії руху товару, перебування його у дорозі та на складі, в тому числі за кордоном, а також використання товару імпортером у процесі виробництва і споживання. Чим ближче товар до реалізації, тим сприятливіші, як правило, для позичальника умови кредиту.
За призначенням кредити поділяють на: комерційні кредити, безпосередньо пов'язані із зовнішньою торгівлею і послугами, фінансові кредити, використовувані на будь-які інші цілі, включаючи прямі капіталовкладення, будівництво інвестиційних об'єктів, придбання цінних паперів, погашення зовнішньої заборгованості, валютну інтервенцію; «проміжні» кредити, призначені для обслуговування змішаних форм вивозу капіталів, товарів і послуг, наприклад, у вигляді виконання підрядних робіт (інжиніринг).
За видами кредити поділяють на: товарні, надані в основному експортерами своїм покупцям; валютні, що надаються банками в грошовій формі. У ряді випадків валютний кредит є однією з умов комерційної угоди з постачання устаткування і використовується для кредитування місцевих витрат з будівництва об'єкта на базі імпортного устаткування.
По валюті позики розрізняють міжнародні кредити, що надаються у валюті країни-позичальника, країни кредитора, третьої країни або в міжнародній лічильної грошової одиниці, що базується на валютному кошику (СДР, ЕКЮ та ін.)
По термінах міжнародні кредити підрозділяються на: короткострокові - до 1 року (і сверхкраткосрочние - до 3 місяців, тижневі, одноденні); середньострокові - від 1 року до 5 років; довгострокові - понад 5 років.У ряді країн середньостроковими вважаються кредити до 7-10 років, а довгостроковими - понад 10 років. Довгостроковий міжнародний кредит призначений, як правило, для інвестицій в основні засоби виробництва, обслуговує до 80% експорту машин і комплектного устаткування, нові фірми міжнародного торгово-економічного співробітництва (великомасштабні проекти, науково-дослідні роботи, впровадження нових технологій). У процесі трансформації короткострокових кредитів у середньо-і довгострокові часто беруть активну участь держава, виступаючи як гарант.
Крім терміну надання класифікація за умовами і організаційно-правовим рамкам надання кредитів проводиться за традиційними для практики міжнародного запозичення параметрами кредитів: а) тип відсоткової ставки - постійна або «плаваюча» (прив'язана до однієї з міжнародних ставок типу LIBOR). б) пільговість (може бути охарактеризована величиною процентної ставки, тривалістю мораторію, терміну, на час якого позичальник звільняється від повернення кредиту, гнучкістю графіка погашення). в) організаційно-правові форми надання кредитів - кредитні лінії, разові кредити, овердрафти (дебетові сальдо).
З точки зору кредитного забезпечення розрізняються забезпечені і бланкові кредити. Забезпеченням звичайно служать товари, товаророзподільчих та інші комерційні документи, цінні папери, векселі, нерухомість та інші цінності. Застава товарів для одержання кредиту здійснюється у трьох формах: тверда застава (певна товарна маса закладається на користь банку); заставу товару в обороті (враховується залишок товару відповідного асортименту на певну суму); застава товару в переробці (із закладеного товару можна виготовляти вироби, не передаючи їх у заставу банку).
Бланковий кредит видається під зобов'язання боржника погасити його у визначений термін. Зазвичай документом по цьому кредиту служить соло-вексель з одним підписом позичальника.
З точки зору техніки надання розрізняються фінансові («готівкові кредити»), що зараховуються на рахунок позичальника і що надходять в його розпорядження, акцептні кредити у формі акцепту тратти імпортером або банком; депозитні сертифікати; облігаційні позики; консорціальні кредити і т.д. У залежності від того, хто виступає в якості кредитора, розрізняють форми кредиту: приватні кредити, що надаються фірмами, банками, іноді посередниками; урядові; змішані, в яких беруть участь приватні підприємства та держава; кредити міжнародних і регіональних валютно-кредитних і фінансових організацій.
У сучасних умовах міжнародне кредитування здійснюється перш за все по лінії позик. Позики представляють собою пряме запозичення коштів у кредитора під певний відсоток на суворо обумовлений термін. В якості кредитора і позичальника можуть виступати уряди різних країн, банки, міжнародні економічні організації, приватні фірми і т.д.
Широке поширення в економічних відносинах країн світового співтовариства отримали торгові кредити, надані на короткий строк з метою прискорити і полегшити оборот товарів і послуг між країнами.
Для кредитів, одержуваних під державні гарантії, також є кілька класифікацій, зокрема за цільовим призначенням.
1. Державні кредити короткострокового характеру, які залучаються з метою регулювання платіжного балансу, використовуються протягом спочатку обмеженого часу для цілей підтримки критичного рівня внутрішнього споживання за рахунок імпорту товарів першої необхідності. Відмінними рисами таких кредитів є: обумовленість фінансування як такого закупівлями товарів і послуг у чітко визначеного кредитором переліку іноземних підприємств або за обмеженою товарній номенклатурі (так звана «зв'язаність кредиту»); невигідні умови самого кредиту.
2. Державні позики довгострокового характеру, що забезпечують реалізацію великих інвестиційних проектів у ключових секторах економіки і збільшення експортного потенціалу країни, здійснюються в рамках урядових і галузевих програм. Специфіка таких кредитів зумовлена сприятливими умовами їх надання (помірна процентна ставка, значний термін надання кредиту, мораторій на виплату, низький графік погашення, можливість автоматичної пролонгації кредиту
3. Державні кредити відбудовного (реабілітаційного) характеру, спрямовані на створення інституційних основ проведення економічних реформ у різних галузях та органах державного управління.
Таким чином, форми та види міжнародного кредиту можна класифікувати по декількох підставах, що характеризує окремі сторони кредитних відносин, зокрема: джерелами, призначенням, валюті позики, термінів, типу процентної ставки, пільговість, організаційно-правовими формами, кредитного забезпечення та іншим. Ще порівняно недавно основним кредитором були США. Після нафтових шоків 70-х років до них приєдналися країни-експортери нафти. Країни, що розвиваються виступали в ролі позичальника коштів. У 80-і роки ситуація на світовому ринку кредитів змінилася. Роль основного кредитора перейшла до Японії і Канаді, а також до деяких європейських країн. Домінуючою формою міжнародного кредитування став приватний кредит.
3. Основні тенденції розвитку системи міжнародного кредиту
Міжнародний рух капіталу, тобто міжнародний кредит, забезпечується особливою інституціональної структурою. Суб'єктами цієї структури виступають професійні посередники між кінцевими позичальниками і кредиторами різних країн. До них відносяться: транснаціональні банки, фінансові компанії, фондові біржі та інші кредитно-фінансові установи. Вони акумулюють величезні грошові накопичення, що надходять на світовий ринок капіталу від офіційних інститутів, приватних фірм, банків, страхових компаній, пенсійних фондів. Основними клієнтами кредитно-фінансових установ, що виступають у ролі позичальників на світовому ринку капіталу, є ТНК, держава, державні органи, міжнародні регіональні організації.
Останнім часом в інституційній структурі міжнародного кредиту істотно зросло значення міжнародних валютно-кредитних організацій (Міжнародних банк реконструкції та розвитку, Міжнародна фінансова корпорація, Міжнародна асоціація розвитку), а також міждержавних фондів (Міжнародний валютний фонд, Європейський фонд валютного співробітництва, Європейський соціальний фонд) .
Особливе місце в інституційній структурі міжнародного кредиту займають міжнародні фінансові центри. Вони акумулюють і розподіляють по всьому світу величезні маси фінансових коштів. У них зосереджені численні кредитно-фінансові установи, які обслуговують міроторговие і фінансові потоки. У фінансових центрах скоюється значна частина всіх міжнародних валютних, депозитних, кредитних, емісійних та страхових операцій.
Фінансові центри географічно локалізуються там, де виконуються певні передумови для їх нормального функціонування (високий рівень економічного розвитку країни; активну участь її у Міжнародній торгівлі; розвинена банківська система; ліберальне валютне та податкове законодавство; політична стабільність і вигідне географічне положення).
Провідним фінансовим центром вважається Нью-Йорк. Головними європейськими фінансовими центрами є Лондон, Цюріх, Франкфурт - на - Майні і Люксембург. В останні 10-річчя неухильно підвищується значення Токіо як міжнародного фінансового центру.
ВИСНОВОК
Отже, міжнародний кредит являє собою міжнародне переміщення фінансових вимог, потоки між кредиторами і позичальниками в різних країнах або фінансові потоки між власниками та підприємствами, якими вони володіють за кордоном, з метою одержання відсотка або дивіденду
В умовах нормально працюючої системи міжнародного кредиту, його ефективність з глобальної точки зору означає, що вигоди деяких учасників міжнародного кредиту перевершують втрати інших учасників. У цьому випадку вплив міжнародного кредиту на міжнародну економіку ідентично впливу лібералізації торгівлі або міграції праці.
Міжнародний рух капіталу, тобто міжнародний кредит, забезпечується особливою інституціональної структурою. Суб'єктами цієї структури виступають професійні посередники між кінцевими позичальниками і кредиторами різних країн: транснаціональні банки, фінансові компанії, фондові біржі та інші кредитно-фінансові установи. Вони акумулюють величезні грошові накопичення, що надходять на світовий ринок капіталу від офіційних інститутів, приватних фірм, банків, страхових компаній, пенсійних фондів. Основними клієнтами кредитно-фінансових установ, що виступають у ролі позичальників на світовому ринку капіталу, є ТНК, держава, державні органи, міжнародні регіональні організації
Останнім часом в інституційній структурі міжнародного кредиту істотно зросло значення міжнародних валютно-кредитних організацій, а також міждержавних фондів. Особливе місце в інституційній структурі міжнародного кредиту займають і міжнародні фінансові центри (Нью-Йорк, Лондон та інші).
СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ І ЛІТЕТАРУРИ
1. Дадалко В.А. Світова економіка: Учеб. посібник. - Мн.: «Ураджай», «Інтерпрессервіс», 2001.
2. Сергєєв П.В. Світове господарство та міжнародні економічні відносини на сучасному етапі: Навчальний посібник з курсу''Світова економіка''. - М.: Новий Юрист, 1998.
3. Економіка / За ред. А.С. Булатова. - М.: БЕК, 1994.
Білоруський Національний Технічний Університет
Міжнародний Інститут Дистанційного Навчання
Контрольна робота
на уроках:
«СВІТОВА ЕКОНОМІКА»
на тему
СИСТЕМА МІЖНАРОДНОГО КРЕДИТУ:
ВИДИ, ТЕРМІНИ, ТЕНДЕНЦІЇ
Виконав: студент
за спеціальністю 15.01.07Шрифт 410033/2с
Маратом А.М.
Перевірила: М'ясник Є.В.
МІНСЬК 2007
ЗМІСТ:
ВСТУП 3
1. Поняття міжнародного кредиту та основні терміни 42. Форми і види міжнародного кредиту 9
3. Основні тенденції розвитку системи міжнародного кредіта12
ВИСНОВОК 14
СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ І ЛІТЕРАТУРИ 15ВСТУП
Безперечно, міжнародні потоки капіталу, які в своєму русі приймають форму міжнародного кредиту, є найважливішою складовою частиною переміщення факторів виробництва, що обумовлює важливість та актуальність даної теми в курсі вивчення предмета Світова економіка.
Об'єктом даної роботи виступає система міжнародного кредиту. Предметом - її види, тенденції, терміни.
Метою цієї роботи є розгляд сутності та структурних елементів системи міжнародного кредиту, а також її видів, сучасних напрямків розвитку та основної термінології.
Щоб досягти поставлену в роботі мета, необхідно вирішити такі завдання:
q Розглянути сутність міжнародного кредиту, розкривши основні терміни, пов'язані з даною категорією;
q Показати систему міжнародного кредиту;
q Привести основну класифікацію видів і форм міжнародного кредиту;
q Розкрити сучасні тенденції розвитку системи міжнародного кредиту.
Поняття міжнародного кредиту та основні терміни
Міжнародний кредит являє собою рух позичкового капіталу в сфері міжнародних економічних відносин, пов'язаних з наданням валютних і товарних ресурсів на умовах повернення, терміновості і сплати відсотка.
У якості кредиторів і позичальників можуть виступати банки, фірми, державний установи, уряди, міжнародні та регіональні валютно-кредитні фінансові організації.
Міжнародний кредит виник як один з важелів первісного нагромадження капіталу. Основою його розвитку стали вихід виробництва за національні рамки, посилення інтернаціоналізації зв'язків, міжнародне усуспільнення капіталу, спеціалізація та кооперування виробництва. Інтенсифікація світогосподарських зв'язків, поглиблення міжнародного поділу праці обумовили зростання масштабів і збільшення термінів міжнародного кредиту.
Джерелами міжнародного кредиту є тимчасово вивільнена в підприємств у процесі кругообігу частина капіталу в грошовій формі, грошові накопичення держави і особистого сектора, що мобілізуються банками. Міжнародний кредит відрізняється від внутрішнього міждержавної міграцією і укрупненням цих традиційних джерел за рахунок залучення їх з різних країн [[1]].
Хоча міжнародний кредит опосередковує рух товарів, послуг і капіталів у зовнішньому обігу, рух позичкового капіталу за національними кордонами відносно самостійно по відношенню до товарів, виробленою за рахунок прибутку від експлуатації введеного в дію обладнання з допомогою позикових коштів підприємства, а також використання кредиту в некомерційних цілях .
Міжнародний кредит бере участь у кругообігу капіталу на всіх його стадіях:
q при перетворенні грошового капіталу у виробничий шляхом придбання імпортного устаткування, сировини, палива, в процесі виробництва у формі кредитування під незавершене виробництво;
q при реалізації товарів на світових ринках.
Міжнародний кредит у тісному зв'язку з внутрішнім приймає участь у зміні форм власності, забезпечує безперервність відтворення, обслуговує всі його фази. Різночасність окремих фаз відтворення, розбіжність часу та місця вступу в міжнародний оборот реалізованої вартості та необхідних для цієї реалізації платіжних засобів, розбіжність валютного обороту з рухом позичкового капіталу визначають взаємозв'язок міжнародного кредиту і виробництва.
Зв'язок міжнародного кредиту з відтворенням виявляється в таких його принципах:
q зворотність: якщо отримані кошти не повертаються, то має місце безповоротна передача грошового капіталу, тобто фінансування;
q терміновість, що означає повернення кредиту протягом обумовленого терміну;
q платність, що відображає дію закону вартості та спосіб здійснення диференційованих умов кредиту;
q матеріальна забезпеченість, що виявляється в гарантії його погашення;
q цільовий характер - визначення конкретних об'єктів кредиту, його застосування перш за все в цілях стимулювання національного експорту країни-кредитора.
Міжнародний кредит виконує такі функції, що відбивають специфіку руху позичкового капіталу в сфері міжнародних економічних відносин:
q перерозподіл фінансових і матеріальних коштів між країнами, дозволяючи використовувати їх з більшою ефективністю, або задоволення найбільш гострих потреб в позикових коштах. Через механізм міжнародного кредиту позичковий капітал спрямовується в ті сфери, яким віддається перевагу виходячи з поточних та стратегічних завдань національного капіталу з метою забезпечення максимальних прибутків, сприяючи тим самим вирівнюванню норми прибутку;
q економію витрат обігу в сфері міжнародних розрахунків шляхом заміни дійсних грошей (золотих, срібних) кредитними, а також шляхом розвитку і прискорення безготівкових платежів, заміни готівкового валютного обігу міжнародними кредитними операціями. На базі міжнародного кредиту виникли виникли кредитні кошти міжнародних розрахунків - векселі, чеки, депозитні сертифікати, а також переклади та ін
q посилення процесу накопичення в рамках усього світового господарства шляхом направлення тимчасово вільних грошових коштів одних країн на фінансування капіталовкладень в інших. Завдяки залученню іноземних кредитів прискорюється процес капіталізації додаткової вартості, розсуваються межі індивідуального нагромадження, капітали підприємців однієї країни збільшуються за рахунок приєднання до них коштів інших країн.
Міжнародний кредит здавна виступає чинником, що сприяв перетворенню індивідуальних підприємств в акціонерні товариства, створення нових фірм. Кредит дає можливість розпоряджатися у відомих межах капіталом, власністю і трудовими ресурсами різних країн. Пільгові міжнародні кредити великим компаніям і ускладнення доступу дрібним і середнім фірмам до світового ринку позичкових капіталів сприяють посиленню концентрації і централізації капіталу.
q прискорення процесу реалізації товарів і послуг у світовому масштабі.
Таким чином, позитивна роль кредиту полягає в наступному: він сприяє прискоренню розвитку продуктивних сил, інтернаціоналізації та обміну; є потужним чинником розширення міжнародної торгівлі, породжуючи додатковий попит на ринку; особливо велике його значення при реалізації за кордоном машин і устаткування. Кредитування експорту такої продукції служить сильним знаряддям конкурентної боротьби на світовому ринку.
Функції міжнародного кредиту можуть зазнавати зміни, при цьому кредитні відносини виконують функцію регулювання економіки і самі стають об'єктом регулювання.
Отже, міжнародний кредит відіграє роль сполучної ланки передавального механізму, що впливають на зовнішньоекономічні відносини і в кінцевому рахунку на відтворення. Будучи продуктом зростання виробництва, міжнародний кредит одночасно є його необхідною умовою і каталізатором. Він сприяє інтернаціоналізації виробництва та обміну, утворенню та розвитку світового ринку.
2. Форми і види міжнародного кредиту
Різноманітні форми та види міжнародного кредиту можна класифікувати за кількома головними ознаками, що характеризує окремі сторони кредитних відносин. У даному роботі ми використовуємо класифікацію доктора економічних наук, професора БГЕУ, члена Експертної ради з економічного розвитку Ради Міністрів Республіки Білорусь В.А. Дадалко [[2]].
За джерелами розрізняють внутрішнє і зовнішнє (іноземне) кредитування. Вони тісно взаємопов'язані й обслуговують усі стадії руху товару, перебування його у дорозі та на складі, в тому числі за кордоном, а також використання товару імпортером у процесі виробництва і споживання. Чим ближче товар до реалізації, тим сприятливіші, як правило, для позичальника умови кредиту.
За призначенням кредити поділяють на: комерційні кредити, безпосередньо пов'язані із зовнішньою торгівлею і послугами, фінансові кредити, використовувані на будь-які інші цілі, включаючи прямі капіталовкладення, будівництво інвестиційних об'єктів, придбання цінних паперів, погашення зовнішньої заборгованості, валютну інтервенцію; «проміжні» кредити, призначені для обслуговування змішаних форм вивозу капіталів, товарів і послуг, наприклад, у вигляді виконання підрядних робіт (інжиніринг).
За видами кредити поділяють на: товарні, надані в основному експортерами своїм покупцям; валютні, що надаються банками в грошовій формі. У ряді випадків валютний кредит є однією з умов комерційної угоди з постачання устаткування і використовується для кредитування місцевих витрат з будівництва об'єкта на базі імпортного устаткування.
По валюті позики розрізняють міжнародні кредити, що надаються у валюті країни-позичальника, країни кредитора, третьої країни або в міжнародній лічильної грошової одиниці, що базується на валютному кошику (СДР, ЕКЮ та ін.)
По термінах міжнародні кредити підрозділяються на: короткострокові - до 1 року (і сверхкраткосрочние - до 3 місяців, тижневі, одноденні); середньострокові - від 1 року до 5 років; довгострокові - понад 5 років.У ряді країн середньостроковими вважаються кредити до 7-10 років, а довгостроковими - понад 10 років. Довгостроковий міжнародний кредит призначений, як правило, для інвестицій в основні засоби виробництва, обслуговує до 80% експорту машин і комплектного устаткування, нові фірми міжнародного торгово-економічного співробітництва (великомасштабні проекти, науково-дослідні роботи, впровадження нових технологій). У процесі трансформації короткострокових кредитів у середньо-і довгострокові часто беруть активну участь держава, виступаючи як гарант.
Крім терміну надання класифікація за умовами і організаційно-правовим рамкам надання кредитів проводиться за традиційними для практики міжнародного запозичення параметрами кредитів: а) тип відсоткової ставки - постійна або «плаваюча» (прив'язана до однієї з міжнародних ставок типу LIBOR). б) пільговість (може бути охарактеризована величиною процентної ставки, тривалістю мораторію, терміну, на час якого позичальник звільняється від повернення кредиту, гнучкістю графіка погашення). в) організаційно-правові форми надання кредитів - кредитні лінії, разові кредити, овердрафти (дебетові сальдо).
З точки зору кредитного забезпечення розрізняються забезпечені і бланкові кредити. Забезпеченням звичайно служать товари, товаророзподільчих та інші комерційні документи, цінні папери, векселі, нерухомість та інші цінності. Застава товарів для одержання кредиту здійснюється у трьох формах: тверда застава (певна товарна маса закладається на користь банку); заставу товару в обороті (враховується залишок товару відповідного асортименту на певну суму); застава товару в переробці (із закладеного товару можна виготовляти вироби, не передаючи їх у заставу банку).
Бланковий кредит видається під зобов'язання боржника погасити його у визначений термін. Зазвичай документом по цьому кредиту служить соло-вексель з одним підписом позичальника.
З точки зору техніки надання розрізняються фінансові («готівкові кредити»), що зараховуються на рахунок позичальника і що надходять в його розпорядження, акцептні кредити у формі акцепту тратти імпортером або банком; депозитні сертифікати; облігаційні позики; консорціальні кредити і т.д. У залежності від того, хто виступає в якості кредитора, розрізняють форми кредиту: приватні кредити, що надаються фірмами, банками, іноді посередниками; урядові; змішані, в яких беруть участь приватні підприємства та держава; кредити міжнародних і регіональних валютно-кредитних і фінансових організацій.
У сучасних умовах міжнародне кредитування здійснюється перш за все по лінії позик. Позики представляють собою пряме запозичення коштів у кредитора під певний відсоток на суворо обумовлений термін. В якості кредитора і позичальника можуть виступати уряди різних країн, банки, міжнародні економічні організації, приватні фірми і т.д.
Широке поширення в економічних відносинах країн світового співтовариства отримали торгові кредити, надані на короткий строк з метою прискорити і полегшити оборот товарів і послуг між країнами.
Для кредитів, одержуваних під державні гарантії, також є кілька класифікацій, зокрема за цільовим призначенням.
1. Державні кредити короткострокового характеру, які залучаються з метою регулювання платіжного балансу, використовуються протягом спочатку обмеженого часу для цілей підтримки критичного рівня внутрішнього споживання за рахунок імпорту товарів першої необхідності. Відмінними рисами таких кредитів є: обумовленість фінансування як такого закупівлями товарів і послуг у чітко визначеного кредитором переліку іноземних підприємств або за обмеженою товарній номенклатурі (так звана «зв'язаність кредиту»); невигідні умови самого кредиту.
2. Державні позики довгострокового характеру, що забезпечують реалізацію великих інвестиційних проектів у ключових секторах економіки і збільшення експортного потенціалу країни, здійснюються в рамках урядових і галузевих програм. Специфіка таких кредитів зумовлена сприятливими умовами їх надання (помірна процентна ставка, значний термін надання кредиту, мораторій на виплату, низький графік погашення, можливість автоматичної пролонгації кредиту
3. Державні кредити відбудовного (реабілітаційного) характеру, спрямовані на створення інституційних основ проведення економічних реформ у різних галузях та органах державного управління.
Таким чином, форми та види міжнародного кредиту можна класифікувати по декількох підставах, що характеризує окремі сторони кредитних відносин, зокрема: джерелами, призначенням, валюті позики, термінів, типу процентної ставки, пільговість, організаційно-правовими формами, кредитного забезпечення та іншим. Ще порівняно недавно основним кредитором були США. Після нафтових шоків 70-х років до них приєдналися країни-експортери нафти. Країни, що розвиваються виступали в ролі позичальника коштів. У 80-і роки ситуація на світовому ринку кредитів змінилася. Роль основного кредитора перейшла до Японії і Канаді, а також до деяких європейських країн. Домінуючою формою міжнародного кредитування став приватний кредит.
3. Основні тенденції розвитку системи міжнародного кредиту
Міжнародний рух капіталу, тобто міжнародний кредит, забезпечується особливою інституціональної структурою. Суб'єктами цієї структури виступають професійні посередники між кінцевими позичальниками і кредиторами різних країн. До них відносяться: транснаціональні банки, фінансові компанії, фондові біржі та інші кредитно-фінансові установи. Вони акумулюють величезні грошові накопичення, що надходять на світовий ринок капіталу від офіційних інститутів, приватних фірм, банків, страхових компаній, пенсійних фондів. Основними клієнтами кредитно-фінансових установ, що виступають у ролі позичальників на світовому ринку капіталу, є ТНК, держава, державні органи, міжнародні регіональні організації.
Останнім часом в інституційній структурі міжнародного кредиту істотно зросло значення міжнародних валютно-кредитних організацій (Міжнародних банк реконструкції та розвитку, Міжнародна фінансова корпорація, Міжнародна асоціація розвитку), а також міждержавних фондів (Міжнародний валютний фонд, Європейський фонд валютного співробітництва, Європейський соціальний фонд) .
Особливе місце в інституційній структурі міжнародного кредиту займають міжнародні фінансові центри. Вони акумулюють і розподіляють по всьому світу величезні маси фінансових коштів. У них зосереджені численні кредитно-фінансові установи, які обслуговують міроторговие і фінансові потоки. У фінансових центрах скоюється значна частина всіх міжнародних валютних, депозитних, кредитних, емісійних та страхових операцій.
Фінансові центри географічно локалізуються там, де виконуються певні передумови для їх нормального функціонування (високий рівень економічного розвитку країни; активну участь її у Міжнародній торгівлі; розвинена банківська система; ліберальне валютне та податкове законодавство; політична стабільність і вигідне географічне положення).
Провідним фінансовим центром вважається Нью-Йорк. Головними європейськими фінансовими центрами є Лондон, Цюріх, Франкфурт - на - Майні і Люксембург. В останні 10-річчя неухильно підвищується значення Токіо як міжнародного фінансового центру.
ВИСНОВОК
Отже, міжнародний кредит являє собою міжнародне переміщення фінансових вимог, потоки між кредиторами і позичальниками в різних країнах або фінансові потоки між власниками та підприємствами, якими вони володіють за кордоном, з метою одержання відсотка або дивіденду
В умовах нормально працюючої системи міжнародного кредиту, його ефективність з глобальної точки зору означає, що вигоди деяких учасників міжнародного кредиту перевершують втрати інших учасників. У цьому випадку вплив міжнародного кредиту на міжнародну економіку ідентично впливу лібералізації торгівлі або міграції праці.
Міжнародний рух капіталу, тобто міжнародний кредит, забезпечується особливою інституціональної структурою. Суб'єктами цієї структури виступають професійні посередники між кінцевими позичальниками і кредиторами різних країн: транснаціональні банки, фінансові компанії, фондові біржі та інші кредитно-фінансові установи. Вони акумулюють величезні грошові накопичення, що надходять на світовий ринок капіталу від офіційних інститутів, приватних фірм, банків, страхових компаній, пенсійних фондів. Основними клієнтами кредитно-фінансових установ, що виступають у ролі позичальників на світовому ринку капіталу, є ТНК, держава, державні органи, міжнародні регіональні організації
Останнім часом в інституційній структурі міжнародного кредиту істотно зросло значення міжнародних валютно-кредитних організацій, а також міждержавних фондів. Особливе місце в інституційній структурі міжнародного кредиту займають і міжнародні фінансові центри (Нью-Йорк, Лондон та інші).
СПИСОК ВИКОРИСТАНИХ ДЖЕРЕЛ І ЛІТЕТАРУРИ
1. Дадалко В.А. Світова економіка: Учеб. посібник. - Мн.: «Ураджай», «Інтерпрессервіс», 2001.
2. Сергєєв П.В. Світове господарство та міжнародні економічні відносини на сучасному етапі: Навчальний посібник з курсу''Світова економіка''. - М.: Новий Юрист, 1998.
3. Економіка / За ред. А.С. Булатова. - М.: БЕК, 1994.
[1] Ревінскій І.А. Міжнародна економіка та світові ринки. Навчальний посібник. - Новосибірськ, 1998. - С. 218.
[2] Дадалко В.А. Світова економіка: Учеб. посібник. - Мн.: «Ураджай», 2001. - С. 449-451.