• Збільшення і ускладнення послуг. Банки поступово розширюють спектр надаваних клієнтам послуг. В останні роки нові послуги особливо активно розвиваються під впливом дедалі більшого конкуренції, технологічних змін, зростаючого рівня фінансової грамотності та інформованості клієнтів. У рамках цієї тенденції можна відзначити і появу принципово нових форм здійснення послуг (Інтернет).
• Зростання конкуренції. Це явище продиктовано макроекономічними процесами лібералізації та поширення ринкових методів ведення господарства. Воно є також наслідком спрощення: за останній час технологій спілкування та взаємодії в результаті величезних досягнень у телекомунікаційній галузі. В даний час практично не існує географічного бар'єру для економічних відносин.
• Дерегулювання. Тотальне дерегулювання в банківській сфері розпочалася у 1980-х рр.. в США, Тоді було прийнято цілу низку законодавчих актів, що послабили вплив держави на банківську систему. Початок процесу тотального дерегулювання мало широкий резонанс в інших країнах, змушених приймати аналогічні закони для підтримки конкурентоспроможності своїх банків на світовому ринку. Сьогодні банки по всьому світу мають все менше і менше регулюють їх діяльність обмежень. Вони більшою мірою керуються ринковими механізмами.
• Зростання вартості ресурсів. Дерегулювання в поєднанні зі зростаючою конкуренцією зумовлює зростання витрат за пасивними операціями (залучення коштів). Це призводить до того, що зниження операційних витрат стає для багатьох банків основним способом підтримки конкурентоспроможності наданих фінансових послуг.
• Технологічна революція. Істотний ривок у розвитку науки і техніки, особливо в області комп'ютерних і телекомунікаційних засобів, забезпечив можливість застосування різноманітних банківських технологій, недоступних раніше.
• Консолідація «географічна експансія. Максимальний ефект від використання засобів автоматизації та інших технологічних нововведень досягається у великих транснаціональних фінансових структурах. Тому останнім часом різко активізується діяльність банків щодо створення філій, відділень та холдингових компаній. Спостерігаються такі явища, як взаємне злиття банків та поглинання одного банку іншим. Посилюється боротьба за залучення нових клієнтів і як наслідок проникнення в нові, менш насичені банківськими послугами регіони.
• Глобалізація банківської справи. Географічна експансія та консолідація призводять до виходу деяких банківських структур за рамки окремої країни і навіть континенту. Утворюються величезні транснаціональні банки з багатотисячними колективами працівників і багато-мільярдними активами (у США в 1991 р. налічувалося 49 банків з активами понад 10 млрд. дол).
• Загальне підвищення рівня банківських ризиків. Нестабільність економічних процесів, а також ослаблення державного регулювання і зростання конкуренції приводять до збільшення частки більш ризикованих операцій у банківському бізнесі.
Ці тенденції призводять до появи низки нових проблем у світовій банківській системі, таких, як: поглиблюється розкол між великими транснаціональними і невеликими банками, поступове зрощення банківських і страхових операцій, управління ризиками інформаційних систем в умовах повної автоматизації, необхідність підвищення швидкості і якості розрахунків і багато інші. Не дивно, що і для російської банківської системи як частини банківської системи світу ряд перерахованих проблем є досить актуальним.
Необхідно відзначити, що в усьому світі фінансові організації прагнуть вирішувати виникаючі проблеми, перш за все концентруючи увагу на двох областях: менеджменті і банківських технологіях. Сьогодні всі основні тенденції розвитку банківської системи відносяться саме до цих областей. Розглянемо. як відбилися світові тенденції розвитку на російській банківській системі.
Відповідність банківського сектора реаліям і вимогам економіки країни досягається чітким визначенням правових та економічних засад діяльності кредитних організацій. Завдання реформування банківської системи. певна прийнятої Урядом Росії та Банком Росії стратегією розвитку банківського сектора. потребує наближення основних правових норм функціонування банків до міжнародних стандартів. Зміни, зокрема, повинні торкнутися сферу захисту прав вкладників та інших кредиторів, банківський нагляд, забезпечення конкуренції на ринку банківських послуг, валютне регулювання та контроль, стандарти обліку і звітності, якість корпоративного управління в банках.
За статистикою російська банківська система одужує. «В середньому» це дійсно так. Однак при цьому в банківському секатори відбуваються досить серйозні зміни. які можна охарактеризувати як «еволюційна реструктуризація».
Після кризи помітно збільшилася концентрація активів та капіталу в досить невеликій групі кредитних організацій. Половина ресурсної бази банківської системи сьогодні контролюється вісьмома банками. Половина сукупного капіталу зосереджена в 13 банках.
Ресурсна база банківської системи збільшується з кожним роком. Проте основний приріст залучених коштів відбувається за рахунок великих банків. У сфері капіталізації банківської системи складається схожа картина. Концентрація активів та капіталу у групи загальнонаціональних банків відповідає світовій практиці. Все це природно і нормально, якщо відбувається в здорового конкурентного середовища.
У той же час загальна обстановка в банківській системі виглядає дещо тривожною. Якщо до уваги прийняти чинник інфляції, то в багатьох банках відбувається знецінення капіталу. Так, з урахуванням інфляції у багатьох фінансово стійких банків власні кошти скорочуються.
Структурна динаміка банківської системи та економічні чинники дають підстави для прогнозу про продовження скорочення числа діючих кредитних організацій.
У результаті макроекономічної стабілізації тільки за останній рік рентабельність кредитних операцій, за розрахунками експертів, знизилася в 1,5 рази. Нас чекає подальше зниження інфляції. При подальшому зниженні ставки рефінансування середня банківська маржа (дохідність операцій) у багатьох банків при існуючих витратах і високій частці непрацюючих активів може наблизитися до нульової позначки.
На щастя, спостерігається економічне зростання повинен зробити процес скорочення числа банків досить плавним і розтягнутим у часі. Ймовірно, він активізується наприкінці поточного року і триватиме протягом 2005-2006 рр.. За цей період банківська система може втратити до 25% банків, переважно дрібних. При цьому слід розуміти. що такий природний хід подій не буде навіть асоціюватися з кризовими явищами. Сукупна частка на ринку «йдуть» кредитних організацій, мабуть, буде складати не більше 5%.
Компенсацією низькою банківської маржі, як правило, може служити або різке скорочення витрат (що не завжди можливо), або «ефект масштабу». збільшення обсягу операцій. Однак при розвитку за другим сценарієм традиційно більше конкурентних переваг мають великі організації. Таким чином, у найближчі роки варто очікувати посилення конкурентної боротьби і продовження концентрації активів і капіталу в банківській системі.

3) Про необхідність перетворень

Один з принципових моментів, що визначають еволюцію кожного менеджера і організації, - усвідомлення необхідності постійних змін. Як тільки організація хоча б на час «зупиняється» або просто зменшує темп свого розвитку, вона починає відразу здавати свої позиції.
Постійні зміни стали одним з відмінних знаків нашого часу. Вони зачіпають практично всі сфери життя. Змінюється сам її устрій, сприйняття людей, господарські відносини. Події останніх десятиліть кардинально змінили наше життя і були, можливо, самими насиченими в цьому відношенні в історії людства.
Безперервно змінюється зовнішнє середовище вже сама по собі зумовлює для комерційних організацій необхідність слідувати всім новітнім тенденціям. З іншого боку, багато хто на це заперечать, що «здоровий» консерватизм ще нікому не заважав. Однак праві вони будуть лише частково. Колись консерватизм, можливо, і був обов'язковий у багатьох сферах діяльності, але в поточній економічній ситуації він є повним анахронізмом. Це можна добре проілюструвати на прикладі таких, як вважалося раніше, консервативних сфер бізнесу, як банківська справа або страховий бізнес. Сьогодні вони відкидають більшість з традиційних підходів і активно міняють практику своєї роботи, не боячись «кидатися у вир» незвіданого і нового. Пов'язано це насамперед з тим, що, не відстежуючи тенденцій ринку, запитів споживачів, новітніх технологічних досягнень, сьогодні неможливо утримати як свої позиції, так і свого клієнта, який стає все більш вимогливим.
Не рухатись вперед означає рухатися назад - ця теза сьогодні очевидний, але не так очевидні його передумови, а також причини можливого регресу. Спробуємо розібратися в них і обгрунтувати необхідність постійних перетворень.
Однією з основних причин такої необхідності можна назвати технологічну революцію останніх десятиліть. Більшість інших причин є багато в чому наслідками глобальних змін у науково-технічної та технологічних сферах. Саме вони принципово змінили картину гіперекономіческого простору, створивши в історії людства економічну ситуацію, при якій потенційна пропозиція на більшості ринків істотно перевищує попит.
Практично всю історію людства картина була зворотною. Попит у глобальному відношенні був майже завжди нижчий за пропозицію, а на рівні окремих ринків вони врівноважували один одного в основному за рахунок цінового механізму. Крім того, традиційна система економічних відносин у галузі макро-і мікроекономіки базувалася на досвіді попередніх століть. Таким чином, при здійсненні діяльності у сфері виробництва чи послуг, у тому числі і в процесі менеджменту, не передбачалося, що пропозиція може в кілька разів перевищити попит чи що попит взагалі буде відсутня.
Але картина несподівано змінилася і змінилася саме внаслідок технологічної революції, яка знайшла своє вираження в різкому зростанні продуктивності праці, перевиробництво товарів і послуг, в знятті комунікативних і торгових бар'єрів, підвищення рівня життя в переважній більшості країн. що в свою чергу вплинуло на відносини виробників із споживачами, клієнтами і, що цілком закономірно в цій ситуації, різко загострило конкурентну боротьбу. Останні дві причини в максимальному ступені позначилися на економічних відносинах у різних сферах комерційної діяльності, у тому числі і в банківському секторі економіки.
Клієнти стали не просто вимогливими, але й грамотними. Якщо десять років тому виробники «боролися за клієнтів», то вже сьогодні всі успішні організації констатують, що їм доводиться «боротися не просто за клієнтів, а вже за кожного клієнта». Так, якщо раніше для банків основний інтерес представляли великі корпоративні клієнти, то вже сьогодні йде боротьба навіть за найменше підприємство з незначними оборотами і кількома працівниками. А за кордоном ситуація ще в кілька разів жорсткіше. Там давно йде боротьба і за таких, здавалося б, недоходні для банку клієнтів, як приватні особи, пенсіонери та студенти. Природно, як вже і зазначалося, пов'язано це безпосередньо з перевиробництвом та іншими наслідками технологічної революції.
Інша важлива причина, що штовхає комерційні організації на шлях постійних змін, як було сказано, - активна конкурентна боротьба. Вона останні декілька років має місце і в нас. На вельми «прозорому» банківському ринку всі дії добре помітні. н це ще одна нова реалія, що є наслідком технологічної революції. Ринки стали прозорі і відкриті, як ніколи раніше. У цій ситуації досить якого-небудь банку зробити помилку або просто знизити якість пропонованих послуг, він відразу починає втрачати клієнтську базу. У той же час, слід пам'ятати, що навіть високорозвиненому банку необхідно удосконалюватися, тому що все позитивне в його роботі і технологіях досить швидко стає відомим на ринку і активно впроваджується конкурентами. Тому, щоб перебувати хоча б в незначній відриві від них, необхідно постійна зміна.
Протягом останніх декількох десятиліть в організаціях змінювалося уявлення про цілі діяльності. Так, деякий час тому під основною метою діяльності організацій розумілася прибуток, через деякий час пріоритети в менеджменті змінилися, і основною метою була проголошена частка ринку. Компанії вважали, що високі прибутки вже не можуть забезпечити їм стабільності і їх головною стратегічною метою має бути розширення ринкової частки. Але й ця концепція змінилася нової, провідні фахівці та бізнес-школи проголосили основною метою досягнення якості (концепція total quality management). Якщо організація в змозі забезпечити високу якість продукції або послуг, прибуток і частка ринку прийдуть самі собою і будуть наслідком досягнення якості. Цей підхід до цих пір багатьма визнається як основний і правильний. Проте в даний час під головною метою організації розуміється здатність до адаптації під впливом зовнішніх факторів. Дійсно, накопичено вже безліч прикладів, коли фінансово успішні компанії, що володіють істотною часткою ринку і випускають продукцію, що відповідає всім сучасним вимогам якості, проте з-за їх неповороткість і нездатності швидко реагувати на зміни ринку та економічної ситуації припинили своє існування.
Ще один наслідок технологічної революції, на якому хотілося б зупинитися, полягає в тому, що сучасні технології, перш за все обчислювальні машини, різко скоротили період розробки товарів або послуг, тим самим ще більше збільшуючи можливість потенційного пропозиції. Ця причина також робить практично всі ринки і сектори економіки більш динамічними.
Проте окрім зовнішніх існують і внутрішні причини, що створюють необхідність постійних, кардинальних змін. Як не дивно, для великих організацій вони, може бути, більш значущі. Мова йде про те, що будь-яка організація, і особливо великий банк, навіть якщо в момент свого заснування вони були побудовані за найоптимальнішою схемою, через деякий час втрачають вихідну оптимальність, набувають функціональну і тактичну неузгодженість, нелогічність, непрозорість. Виробничі процеси заплутуються, відбувається відхилення від основних початкових орієнтирів та пріоритетів діяльності, слабшає мотивація і т.п.
І все це може відбуватися з причин не стільки зовнішнім, скільки внутрішнім. Такий феномен відомий багатьом практикуючим менеджерам. Причини можуть в залежності від особливостей організації змінюватись, але, як правило, криються у недосконалості виконавців, а саме в суб'єктивності їх сприйняття, в звикання до певних негативних явищ, у складності застосування теоретичних рінціпов до конкретних людських відносин, у банальній плинності кадрів і пріоритеті особистих інтересів.
Все це призводить до повільної, поступової деформації базисних принципів і орієнтирів, відходу від оптимальності, наростання стихійності розвитку і в кінцевому підсумку, якщо так можна висловитися, до «мутації» системи управління і організації в цілому.
За кордоном ця проблема добре відома. Вважається, що будь-яка організація не рідше якого-небудь певного періоду в залежності від своїх розмірів і особливостей (наприклад, раз на сім років) повинна робити на основі детального аналізу поточної ситуації повну реорганізацію (реінжиніринг) своєї діяльності. Програма таких змін може включати різні напрями перетворень. Це може бути реструктуризація, побудова нової концепції взаємовідносин, мотивації та менеджменту, зміна і / або перекваліфікація частини фахівців, стратегічна переорієнтація, модернізація технологічної та інформаційної бази, реінжиніринг основних і допоміжних бізнес-процесів, системи управління у відповідності зі стратегічними цілями і т.п .
Все вищесказане пояснює гостру необхідність постійних змін, актуальність яких в російських умовах ще вище, тому що на відміну від зарубіжних країн глобальні зміни відбувалися стрімко, але все-таки не протягом десяти років. У вітчизняній економіці, зовсім недавно вступила на ринковий шлях розвитку, тим більше важко спостерігати, як формуються нові відносини, які не просто ламають всі «традиції», а й поступово віддаляються навіть від поняття «ринку».

Глава 2. Напрями реформування банківської системи

У Росії термін «реструктуризація кредитних організацій» виник і стійко увійшов в економічний оборот після дефолту 1998
У законодавстві під реструктуризацією кредитних організацій розуміється комплекс заходів, що застосовуються державою для врегулювання проблем, що виникають у банківському секторі під час системної кризи.
Реструктуризація банків може бути спрямована як на фінансове відновлення банків, так і на ліквідацію неплатоспроможних організацій. Однак і в першому, і в другому випадках цілі реструктуризації залишаються незмінними - максимально швидке оздоровлення банків (банківської системи) і захист інтересів їх кредиторів.
Чому саме держава займається реструктуризацією банків? Банківська система - найважливіший інфраструктурний елемент економіки. Її основні завдання - забезпечення платіжного обороту між економічними суб'єктами, акумулювання вільних заощаджень і капіталу, їх трансформація в кредити та інвестиції.
Призупинення виконання банківською системою своїх функцій призводить до руйнівних наслідків для всієї економіки. Втрата сотнями тисяч сімей своїх заощаджень провокує зростання гострого соціального невдоволення.
Саме з цієї причини в період банківських криз необхідне втручання держави, це його публічна обов'язок. Крім того, під час системної кризи тільки держава здатна виступити в якості організуючої сили і може знайти фінансові ресурси, обчислювані значними сумами (у ряді країн - до 50% ВВП).
Тактика дій держави з реструктуризації кредитних організацій залежить від багатьох факторів. Основні серед них - конкретні причини банківських криз, загальноекономічна ситуація, в якій вони виникли і протікають, можливості державного бюджету.
Причини фінансової кризи 1998 р. в Росії лежали в сфері незадовільного стану економіки та державних фінансів. Штучне підтримання стабільного курсу рубля призвело до різкого скорочення сальдо торгового балансу, який у першому півріччі 1998 р. досяг критично низького рівня в 2 млрд. дол Дефіцит федерального бюджету склав 146 млрд. руб. Уряд виявився не в змозі обслуговувати державний борг. В результаті відбулася різка девальвація рубля, що призвело до кризи на всіх сегментах фінансового ринку (міжбанківського, валютного, дених паперів).
Криза серйозно зачепила більше половини російських банків. Проте в його епіцентрі опинилися в основному найбільші, так звані «олігархічні», системоутворюючі банки. У них було зосереджено близько чверті активів банківської системи, п'ята частина залишків коштів на рахунках клієнтів. Ці банки мали найбільш розвинену банківську інфраструктуру.
Криза супроводжувався масовим вилученням вкладів з банківської системи, викликаним панікою серед населення. За два місяці обсяг депозитів громадян скоротився на 11,2 млрд. руб. (На 35%) і 1,1 млрд. дол США (на 29%).
Через недостатність ліквідних коштів банками були зупинені платежі клієнтів. На початку вересня 1998 р. обсяг платежів, не проведених банками, склав приблизно 50 млрд. руб.
Різко знизилася стійкість банківської системи. Тільки за офіційною звітністю сукупний капітал банків скоротився майже на 40%, або 38 млрд. руб. Реально скорочення було ще масштабнішим.
У цих умовах першочерговими завданнями стали припинення паніки серед населення, відновлення платіжної системи, мінімізація збитків кредиторів. Уряд РФ і Банк Росії зробили певні заходи щодо подолання наслідків кризи. Поточна ліквідність банківського сектору була підтримана Банком Росії шляхом проведення багатосторонніх взаєморозрахунків і надання стабілізаційних кредитів. Проблема доступу населення до банківських вкладів частково вирішувалася шляхом переведення зобов'язань перед вкладниками найбільших проблемних банків в Ощадбанк Росії.
Спільними документами Уряду РФ і Банку Росії була визначена стратегія дій з реструктуризації банківської системи. Однією з основних цілей державної політики щодо реструктуризації кредитних організацій стало забезпечення життєздатності банківської системи, збереження її ядра. Друга, але не менш важлива мета - захист інтересів кредиторів.
Однак повне фінансове оздоровлення банківської системи за рахунок держави було неможливо. Тим більше мова не йшла про повне покритті за рахунок бюджету зобов'язань банків перед кредиторами. Тому було обрано принцип впливу на ключові проблемні точки для підтримки стабільності банківської системи.
У Росії одним з основних чинників формування політики реструктуризації банків стали саме обмежені фінансові можливості держави. Росія опинилася перед необхідністю самостійно, в умовах бюджетної кризи вирішувати проблему реструктуризації банківського сектора. Для здійснення її процедур було виділено фінансування у розмірі 10 млрд. руб., Що склало біля 0,2% ВВП.
У результаті Уряд РФ і Банк Росії були змушені сконцентрувати свої зусилля на фінансовому оздоровленні відносно невеликої групи банків, проблеми яких надавали досить сильний вплив на загальну ситуацію в економіці.
Для участі держави в процедурах реструктуризації банків як спеціалізованої організації було створено Агентство з реструктуризації кредитних організацій (далі - АРКО).
Такий підхід до управління процесом реструктуризації спирався на світовий досвід. Він досить добре зарекомендував себе в цілому ряді країн, що пережили системну банківську кризу (США, Швеція, Південна Корея, Мексика).
У Росії АРКО стало одним із робочих інструментів безпосередньої участі держави в процесі фінансового оздоровлення банківської системи. Необхідно підкреслити, що реструктуризація банківського сектору не зводилася до створення і діяльності АРКО. хоча останньому і відводилася важлива роль, яка полягала у роботі з певним колом соціально та економічно значущих банків.
АРКО було зареєстровано в січні 1999 р. у вигляді небанківської кредитної організації і мало статус відкритого акціонерного товариства. Його статутний капітал був сформований відповідно до Федерального закону «Про федеральному бюджеті на 1999 рік» і становив 10 млрд. руб. До практичної діяльності Агентство приступило в березні 1999 р.
На початковому етапі, не маючи владних повноважень, воно здійснювало процедури реструктуризації, грунтуючись на добровільних угодах з банками та їх засновниками.
Необхідною умовою участі Агентства у фінансовому оздоровленні банку стала згода акціонерів на його перехід під управління Агентства, в тому числі шляхом продажу контрольного пакету акцій.
Агентством були розроблені критерії відбору банків і регіонів, які потребують першочергових дій з реструктуризації. Це дозволило сконцентрувати зусилля на «больових точках» банківської системи.
Були визначені регіони, в яких склалася найбільш несприятлива ситуація в банківському секторі.
Одночасно була сформульована ідеологія роботи АРКО, основні принципи, на основі яких здійснювалася реструктуризація банків. Ними стали:
• мінімізація державних витрат;
• здійснення реструктуризації згідно з чіткими про-
прозорість процесу реструктуризації для суспільства. Паралельно з початком організаційного становлення АРКО йшла підготовка Федерального закону «Про реструктуризацію кредитних організацій». Зазначений закон, а також ряд необхідних поправок до інших законів, в тому числі і до Цивільного кодексу РФ, вступили в силу в поле 1999
Федеральний закон «Про реструктуризацію кредитних організацій» визначив новий статус АРКО. З акціонерного товариства воно було перетворено у некомерційну організацію у формі державної корпорації.
АРКО отримав повноваження, необхідні для участі від імені держави в примусової реструктуризації банків. Законом були затверджені процедури, що застосовуються при реструктуризації банків, а також послідовність їх застосування.
Закон не передбачав права АРКО проводити самостійний відбір банків для їх фінансового оздоровлення. У ньому були жорстко зафіксовані пред'являються до них критерії та вимоги. На їх підставі Банк Росії направляв АРКО пропозиції про перехід банків під його управління.
У той же час АРКО було дозволено продовжити здійснення планів реструктуризації, затверджених раніше на добровільних засадах. Група банків, у фінансовому оздоровленні яких АРКО могло взяти участь, була обмежена наступними параметрами: частка вкладів громадян або частка кредитів в народне господарство повинні бути не менше 1% в масштабах всієї банківської системи або не менше 20% для конкретного суб'єкта Російської Федерації.
У законі встановлено певне порогове значення, що характеризує ступінь проблемності банку. Це двопроцентне значення нормативу достатності капіталу і семиденний затримка виконання платіжних документів. При переході цієї межі вважалося, що акціонери продемонстрували свою нездатність або небажання рятувати банк н інвестувати в нього новий капітал.
При збігу для банку зазначених вище критеріїв до нього могли бути застосовані процедури примусової реструктуризації, передбачені законом.
Початковою точкою реструктуризації було рішення Ради директорів Банку Росії про направлення до АРКО клопотання про перехід банку під управління Агентства. Принципово важливо, що дане рішення приймалося Банком Росії як наглядовим органом, який забезпечує стабільність банківського сектора.
Банк передавався Банком Росії АРКО для проведення обстеження. У нього призначалася тимчасова адміністрація, а повноваження акціонерів банку тимчасово призупинялися з метою захисту прав та інтересів кредиторів.
У процесі обстеження АРКО протягом 90 днів мусить прийняти рішення або про перехід банку під його, АРКО, управління, або відмовитися від участі у відновленні.
При прийнятті рішення про перехід банку під управління АРКО значення статутного капіталу банку зменшувалося до дійсного розміру його власних коштів. У разі якщо власні кошти банку мали від'ємне значення, статутний капітал зменшувався до 1 крб.
Одночасно зі зменшенням статутного капіталу приймалося рішення про його збільшення за рахунок коштів АРКО. При цьому повинна була бути забезпечена його можливість визначати рішення банку з питань, віднесених до компетенції загальних зборів акціонерів, у тому числі з питань його реорганізації та ліквідації. В акціонерних товариствах для виконання цієї вимоги необхідно контролювати не менше 75% голосів. При виконанні цієї умови банк вважався під управлінням АРКО.
З цього моменту і до закінчення здійснення плану реструктуризації у відношенні банку застосовувався спеціальний режим нагляду за його діяльністю з боку Банку Росії.
Після отримання контролю над банком АРКО розробляло програму його реструктуризації, розраховану, як правило, на 3 роки.
За цей термін банк повинен був відновити свою нормальну діяльність і відповідати всім вимогам банківського регулювання і нагляду.
План реструктуризації передбачав послідовне проведення робіт за трьома основними напрямками.
Реструктуризація зобов'язань перед кредиторами. Завданням цього етапу була організація справедливих і прозорих розрахунків для всіх груп кредиторів. Визначення спільно з ними порядку та умов погашення боргу в залежності від наявності у банку активів, їх вартості та ліквідності. Як правило, для комплексного врегулювання заборгованості перед кредиторами застосовувався інститут мирових угод.
Після вироблення узгодженої політики в питанні погашення боргів здійснювалася рекапіталізація банку. Статутний капітал банку збільшувався до розміру, необхідного для здійснення нормальної банківської діяльності (як правило, не менше 1 млн. євро).
Перші два етапи відносяться до так званої фінансової реструктуризації банку.
Операційна реструктуризація передбачає комплекс заходів щодо реорганізації бізнесу банку, систем його управління. Для повернення докризових позицій кожному банку підбиралася ринкова ніша, переглядалися технології просування банківських продуктів, вибудовувалася система бюджетних завдань та лімітів на фінансові операції. Вносилися зміни в організаційну структуру і кадрову політику. Велика увага приділялася підвищенню якості корпоративного управління.
Після завершення плану реструктуризації акції банку підлягали публічному продажу зацікавленим інвесторам, але могли бути продані і раніше при наявності покупців. Однак у будь-якому випадку основною вимогою до реалізації акцій банку було дотримання відкритих і прозорих процедур.
Законом про реструктуризацію була передбачена процедура укладення мирової угоди між банком і його кредиторами. Цей інститут був застосований щодо шести банків і дозволив домовитися з кредиторами про врегулювання зобов'язань на 83 млрд. руб.
Мирова угода розглядалася як механізм комплексного врегулювання заборгованості банку перед усіма групами кредиторів з дотриманням черговості, встановленої цивільним законодавством.
Без застосування мирових угод реструктуризація банків, які перейшли під управління АРКО, втрачала б економічний сенс, а їх ліквідація в рамках чинного законодавства призвела б до значних соціальних і економічних витрат.
У результаті єдиним способом вирішення як раз і став висновок банками і їхніми кредиторами мирових угод, комплексно визначають процедури пошуку і повернення активів банків, а також графіки, умови та порядок розрахунків із вкладниками та іншими кредиторами.
Будь-який кредитор при укладенні мирової угоди опинявся в кращому становищі, ніж при можливе банкрутство банку.
Перш за все передбачалося повне задоволення вимог приватних вкладників. За невеликим внесках - відразу після укладення мирової угоди, за середнім і великим - в розстрочку протягом півтора років. Такі умови дали можливість масовому вкладникові повернути свої заощадження в максимально короткі терміни.
Застосована конструкція мирових угод дозволила поліпшити ситуацію і для інших кредиторів, у тому числі і бюджету, здійснює виплати тим же громадянам в рамках своїх публічних функцій л (зарплата бюджетникам, різні посібники).
Підготовка та затвердження мирової угоди - один з найскладніших етапів реструктуризації будь-якого банку. Багаторазові переговори з кредиторами, проведення зборів кредиторів та затвердження угод у суді займало від 6 місяців до року.
Процес узгодження інтересів десятків тисяч осіб не може проходити без конфліктів, без заяв про утиск чиїхось особистих інтересів. Світові угоди не стали винятком. Правомірність їх укладення розглядалася Конституційним судом РФ, а також Європейським судом з прав людини. Високі судові інстанції були одностайні в оцінках цього інституту реструктуризації як правомірного і справедливого інституту узгодження волі кредиторів.
У тих же випадках, коли заходи по фінансовому оздоровленню банку не могли привести до позитивного результату, АРКО приступало до ліквідації банку.
У даній сфері АРКО були надані спеціальні повноваження. Відповідно до закону воно як юридична особа здійснювала функції ліквідатора кредитної організації. У разі визнання ліквідованої кредитної організації банкрутом на АРКО покладалися функції конкурсного керуючого.
У 1999-2000 рр.. АРКО приступило до роботи з 21 банком, що діяли в 73 регіонах. Під його управління, зокрема, перейшли два системоутворюючі установи - «СБС-АГРО» та «Російський кредит». Загальна сума заборгованості реструктуріруемих банків перед кредиторами перевищила 90 млрд. руб.
У рамках реструктуризації банків АРКО організувало повернення заощаджень для 1,5 млн. громадян по всій Росії на 8,1 млрд. руб. Сума врегульованих зобов'язань перед юридичними особами перевищила 20,3 млрд. руб. Значні суми повернуті державі у вигляді податків - 5.4 млрд. руб.
До середини 2004 р. всі проекти з реструктуризації були завершені, а завдання, визначені Федеральним законом «Про реструктуризацію кредитних організацій», виконані. 11.08.04 р. вступив в силу Федеральний закон «Про визнання такими, що втратили силу Федерального закону" Про реструктуризацію кредитних організацій "» та окремих положень законодавчих актів Російської Федерації, а також про порядок ліквідації державної корпорації «Агентство з реструктуризації кредитних організацій», який поставив крапку в процесі подолання наслідків системної банківської кризи.

Глава 4. Основні проблеми та шляхи розвитку банківської системи Росії [[1]]

30 грудня 2001 Уряд і Центральний банк Російської Федерації прийняли «Стратегію розвитку банківського сектора РФ». Вперше за 12-річну історію сучасної російської банківської сфери з'явився системний програмний документ грошової влади.
У названій «Стратегії ...» були визначені основні цілі подальшого розвитку банківської системи: зміцнення стійкості банківського сектора, що виключає можливість виникнення системних банківських криз; підвищення якості здійснення банківським сектором функцій з акумуляції грошових коштів населення і підприємств та їх трансформації в кредити та інвестиції; зміцнення довіри до російського банківського сектора з боку інвесторів, кредиторів та вкладників, в першу чергу населення, посилення захисту інтересів вкладників та інших кредиторів банків; запобігання використання кредитних організацій у недобросовісній комерційної діяльності.
Очевидно, це ще є абсолютно універсальними і застосовні до всіх банківських систем світу. «Стратегія ...» не виділила особливості проблем банківської сфери Росії і причини їх виникнення, тому всі її численні установки і рекомендації - це, в основному, технічні заходи розвитку власне банківської діяльності, а не банківської системи в цілому.
Визначити реальний стан розвитку російського банківського сектора, виявити болючі проблеми та розробити необхідні рішення була покликана робоча група Держради при Президентові Росії, активно працювала протягом 2002 року. Однак підготовлений робочою групою проект «Основ державної політики розвитку російської банківської системи» досі публічно не розглянуто і не доповів Президенту РФ (можливо, тому, що проект пропонував зміцнення національної банківської системи та її розвиток на конкурентній основі).
На сьогоднішній день не існує жодного офіційного документа, в якому давалася б об'єктивна оцінка стану банківської системи, називалися справжні причини існуючих проблем і пропонувалися адекватні рішення.
Основні системні банківські проблеми, їх причини і можливі шляхи вирішення:
1) Банківський сектор Росії розвивається, в основному, як сфера обслуговування інших секторів економіки, будучи відомим, а не провідним, системоутворюючим елементом російської економіки.
Економічне зростання, виконання бюджету, платоспроможний попит та інвестиції в Росії підтримуються, головним чином, за рахунок енерго-сировинного експорту, а не шляхом істотного збільшення частки валового внутрішнього продукту (ВВП), що споживається всередині країни, чи розвитку експорту продукції глибокого переділу, високих технологій та інтелектуальних продуктів.
Ця обставина змушує Уряд займатися, перш за все, проблемами розвитку енерго-сировинних галузей економіки, бо, по-перше, його благополуччя прямо залежить від успішного функціонування цих галузей (криза в цьому секторі спричинить безумовну зміну Уряду), а по-друге, проблеми відновлення , підйому і розвитку інших галузей економіки вимагають величезних фінансових, організаційних та інтелектуальних затрат без впевненості в успіху (різке падіння світових цін на енергоносії та сировину зведе нанівець будь-які зусилля Уряду щодо структурної перебудови економіки).
При цьому енерго-сировинні експортні галузі не вимагають від Уряду розвитку національного банківського сектора, так як вони, використовуючи свої "кишенькові" банки і можливості державних банків, вже «успішно» пройшли період первинного накопичення фінансового капіталу, його перетворення в промисловий капітал і створення останнього умов для безпосереднього виходу на західні ринки капіталу. Саме тому найбільші експортні фінансово-промислові групи (ФПГ) заявляють про бажання позбутися від власних кредитних організацій і вимагають від Уряду повного скасування обмежень на зовнішні операції з капіталом і банківські транскордонні операції.
У силу названих причин банківський сектор в Росії не формує економіку, а лише формується економікою, її основними господарюючими суб'єктами - державою і енерго-сировинними ФПГ.
Ні Уряд, ні Банк Росії не ставлять перед собою завдання створення банківської системи як самостійної ринкової галузі економіки, яка з метою власного розвитку прагнула б до розвитку економіки і, перш за все, тих її секторів, які, у свою чергу, були б зацікавлені у розвитку національної банківської системи, так як саме вона буде активно, цілеспрямовано формувати внутрішній ринок, виробничий сектор (у тому числі працює на експорт) і сферу послуг.
Більш того, Центральний банк РФ відкрито і переконано заявляє, що він не вирішує і не повинен вирішувати завдання забезпечення економічного зростання, використовуючи інструменти грошово-кредитної політики та кредитні механізми. На жаль, Банк Росії зосередився сьогодні виключно на боротьбі з інфляцією та зміцненні рубля, перетворивши це на самоціль своєї діяльності, можливо, в силу того, що за негативні показники в цій сфері його жорстко критикують, а за неучасть у вирішенні завдань економічного зростання навіть не корять (чомусь вважається, що це правильно).
На підтвердження сказаного досить навести статистичні дані самого Центрального банку РФ.
Виявляється, сума щорічного приросту повної національної грошової бази практично відповідає (навіть трохи нижче) сумі щорічного приросту валютних резервів Банку Росії. Це означає лише одне: наш Центральний банк проводить жорстку політику валютного управління. Така політика дозволяє ефективно боротися з інфляцією і зміцнювати рубль. Але якщо ця політика перетворюється на самоціль, то в кінцевому підсумку вона стає гальмом економічного зростання і розвитку національної банківської системи.
2) Тепер про другий рівні банківської системи - кредитних організаціях. Вони, звичайно ж, повинні відрізнятися за формою: банківські та небанківські; універсальні і спеціалізовані; великі, середні та малі; централізовані або з розгалуженою філіальною мережею і т.п. Але при цьому абсолютно всі кредитні організації повинні мати справді рівноправні, побудовані лише на законі можливості здійснення банківського бізнесу. Всі комерційні банки повинні бути в абсолютно однакових взаєминах з регулюючими органами - Банком Росії і Урядом РФ.