Заставне кредитування 2

[ виправити ] текст може містити помилки, будь ласка перевіряйте перш ніж використовувати.

скачати


Московський Державний університет

технологій і управління

Філія м. Унеча

Контрольна робота

Виконала: студентка 4 курсу

спеціальність 080502, П. Ф. О.

шифр № 570 - Е - 07

Руцькой В.С.

Унеча, 2010



Зміст

ВСТУП

1. Поняття та призначення заставного кредитування

2. Типи іпотечних кредитів. Видача та погашення іпотечного кредиту

2.1. Предмет іпотеки

2.2. Суб'єкти іпотеки

2.3. Типи іпотечних кредитів

2.4. Видача та погашення іпотечного кредиту

ВИСНОВОК

СПИСОК ЛІТЕРАТУРИ



ВСТУП

Кредитування - один з самих головних інвестиційних інструментів для комерційних банків. Він найбільш поширений і серед економічних суб'єктів, які мають потребу в залученні додаткових ресурсів, так як найбільш типовий її розмір у Росії не дотягує до оптимального рівня облігаційних програм (за оцінками різних експертів, сьогодні в Росії мінімальний розмір облігаційної позики становить 200-400 млн. дол .).

Застава передбачений Цивільним кодексом Російської Федерації в якості одного із способів забезпечення виконання зобов'язань, який не передбачає стягнення плати за його надання і покликаний бути ефективним. Проте сучасне правове регулювання застави містить багато прогалин і нереалізованих можливостей, які необхідно враховувати у правозастосовчій і нормотворчій практиці. У зв'язку з цими обставинами є актуальним дослідження різних аспектів застави.

Національне цивільне законодавство, рецепіровав у своїх основних положеннях про заставу римсько-правову конструкцію суті заставного правовідносини, разом з тим в різні історичні періоди свого розвитку виявляло відмінності в легальному і доктринальному підходах до його закріплення й тлумачення. Конструкція застави як права кредитора-заставодержателя на звернення стягнення на предмет застави і отримання задоволення своїх майнових інтересів, порушених невиконанням забезпеченого зобов'язання, виробляла століттями. Вона покликана відображати справедливий баланс інтересів сторін у заставному - правовідносинах.

Проте вітчизняна практика показує невиправданість суворого застосування цієї конструкції в комерційній діяльності, невідповідність її принципу диференційованого правового регулювання підприємництва та інших відносин. Серйозні труднощі у суб'єктів комерційної діяльності виникають при зверненні стягнення і реалізації предмета застави з публічних торгів, як цього вимагає ГК РФ.

Однією з головних проблем при розгляді можливості надання банком кредиту є визначення вартості майна, що закладається. Таким чином, встановлення об'єктивної і взаємоприйнятної ціни застави значно прискорює процес кредитування.



Поняття і призначення заставного кредитування

Сутність застави полягає в наданні кредиторові - заставодержателю права на пріоритетне (за деяким винятком, встановленим законом) задоволення своєї вимоги за рахунок заставленого майна.

Застава як інструмент захисту фінансових інтересів кредитора - заставодержателя і створення прав вимоги на майно боржника, є сполучною елементом між грошима першого і майновими та фінансовими інтересами другого.

Застава є одним із самих бажаних способів забезпечення зобов'язань в силу того, що задоволення вимог кредитора, забезпечених заставою, не залежить від фінансового становища боржника, з яким пов'язана його можливість виплатити борг, а відносини, що випливають з договору застави, регулюються ЦК та Законом про іпотеки в частині що стосується застави нерухомості.

Застава повинна забезпечити не тільки повернення позички, а й сплату відповідних відсотків і неустойок за договором, передбачених у разі його невиконання. Крім того, необхідно враховувати, що ринкова вартість заставленого майна може знизитися. Отже, в усіх випадках вартість застави повинна бути набагато вище розміру якої просять позички.

Забезпечувальна функція застави має не тільки законодавче та доюрінальное значення, але й високе практичне значення, оскільки механізм приватноправового регулювання в сучасних умовах спрямований на регулювання відносин з урахуванням спеціалізації за видами учасників і характеру предмета регулювання. У предмет регулювання законів, що мають спеціальний характер по відношенню до загального характеру ГК РФ, так чи інакше, залучаються заставні відносини, і відповідні приватноправові інститути потребують більш досконалому механізмі опосередкування забезпечувальної функції застави. Цивільний Кодекс Російської Федерації.

В даний час в Федеральному Зборах Російської Федерації розглядається законопроект "Про подвійних і простих складські свідоцтва". Він повинен створити необхідні правові передумови для того, щоб в першу чергу подвійні складські свідчення стали для учасників торгового обороту належним засобом реалізації їхніх комерційних інтересів.

Застава найбільш затребуваний в період формування ринкових відносин, що має місце в сучасній Росії, але його ефективність в даний час явно невелика. Це веде до зменшення обсягів банківського кредитування, прагненню банків займатися іншими, більш надійними видами фінансових операцій. Скрутно отримання кредитів вкрай негативно позначається на розвитку вітчизняного виробництва, торгівлі і самої банківської системи.

Підвищення ефективності забезпечувальної функції застави може грати в Росії істотну соціально-економічну роль. Однією з серйозних економічних проблем в сучасній Росії є спад і навіть повне припинення діяльності багатьох виробничих організацій. Для відновлення і розвитку виробництва російським виробникам необхідні грошові кошти, яких у більшості з них немає. Для залучення грошових коштів необхідно надавати належне забезпечення, яке створить для банків повноцінне джерело повернення коштів та дозволить видавати кредити і зробить кредит економічно доступним. Саме належним чином функціонуючий заставу міг би стати одним з важливих інструментів, які сприяють вирішенню складної економічної ситуації в сфері кредитування підприємництва.

Ефективний застава є засобом, що створює передумови для належного функціонування російської банківської системи. За наявності ефективного застави банки можуть зробити набагато більше кредитних операцій, які вони зараз побоюються робити. Банківська гарантія завжди вимагає оплати, і в Росії не завжди знаходиться надійний банк для ролі гаранта, який би влаштовував кредитора. Порука також рідко є привабливим способом забезпечення зобов'язань, оскільки далеко не кожен поручитель сприймається кредитором як здатний надати надійне забезпечення зобов'язання і, крім того, за видачу поручительство теж зазвичай доводиться платити.

Створення ефективного застави в Росії обов'язково призведе до збільшення приватних іноземних інвестицій до Росії. Підпорядкування іноземному праву договорів про заставу між нерезидентом та резидентом можливо не завжди. Відповідно до закону РФ "Про заставу" 1 від 29 травня 1992 р. (далі - "Закон" Про заставу "") договір про заставу нерухомого майна повинен бути підпорядкований російському праву. Так само при реалізації рухомого майна, що є предметом застави, застосовується право країни, на території якої цей предмет знаходиться. Тому в даний час іноземці враховують можливий негативний вплив російських норм про заставу на договори, підлеглі іноземному праву. У той же час зміна імперативних норм про заставу могло б знизити або усунути ризик негативних наслідків застосування вітчизняного законодавства до договорів про заставу за участю іноземного елемента. Це, у свою чергу, дозволить надати іноземним інвесторам більш надійне забезпечення зобов'язань російських контрагентів і на цій основі підвищити приплив іноземних інвестицій.

Заставою можуть бути забезпечені зобов'язання як юридичних, так і фізичних осіб.

Застава виникає в силу договору чи закону. Найбільше поширення має застава в силу договору, коли боржник віддає майно в заставу укладаючи про це договір з кредитором. Заставою може бути забезпечений »: тільки дійсна вимога. Це означає, що договір про заставу не носить самостійного характеру, тобто його не можна укласти поза зв'язку з іншим договором, виконання якого він забезпечує.

Предметом застави може бути будь-яке майно (за винятком майна, вилученого з обороту), яка відповідно до законодавства Росії може бути відчужене заставодавцем, а також цінні папери та майнові права, крім вимог, нерозривно пов'язаних з особою кредитора (наприклад, аліментів).

Заставодавцем може бути:

з точки зору суб'єкта відносин: сам позичальник або третя особа;

з точки зору права на майно: особа, якій предмет застави належить на праві власності, повного господарського відання, або оперативного управління.

Конкретно в якості застави можуть виступати: підприємство в цілому (мул комплекс), земельні ділянки, основні фонди (будівлі, споруди, обладнання); товарно-матеріальні цінності; товарно-транспортні документи (залізничні накладні, варанти, коносаменти, складські свідоцтва, контракти і тощо); валютні кошти; цінні папери (акції, облігації, векселі, банківські сертифікати тощо).



Типи іпотечних кредитів. Видача та погашення іпотечного кредиту

Іпотека - застава нерухомого майна при отриманні позики в кредитній установі, що дає право кредитору переважного задоволення претензій до боржника на суму закладеного майна.

Іпотечний кредит - довгострокова позика, видавана комерційними або спеціалізованими банками, кредитно-фінансовими установами під заставу нерухомого майна. При цьому одна сторона - заставодержатель, який є кредитором за зобов'язанням, забезпеченим іпотекою, має право отримати задоволення своїх грошових вимог до боржника за цим зобов'язанням з вартості закладеного нерухомого майна іншого боку - заставодавця переважно перед іншими кредиторами заставодавця.

Заставодавцем може бути сам боржник за зобов'язанням, забезпеченим іпотекою, або особа, не використовується у цьому зобов'язанні (третя особа).

Майно, на яке встановлена ​​іпотека, залишається у заставодавця в його володінні та користуванні.

У всьому світі іпотечне кредитування розвивається і функціонує як форма довгострокового фінансування житлових програм. Іпотечне кредитування, з одного боку, сприяє вирішенню низки соціальних та економічних проблем країни, і, перш за все, проблеми забезпечення житлом, з іншого - зниження інфляції, відтягуючи на себе тимчасово вільні грошові кошти громадян і підприємств.

Предмет іпотеки

Предметом іпотеки може бути наступне майно:

земельні ділянки, що перебувають у приватній власності;

підприємства, а також будівлі, споруди та інше нерухоме майно;

житлові будинки, квартири і частини житлових будинків і квартир, що складаються з однієї або кількох ізольованих кімнат;

дачі, садові будинки, гаражі та інші будівлі споживчого призначення;

повітряні та морські судна, судна внутрішнього плавання і космічні об'єкти

2.2. Суб'єкти іпотеки

Основними суб'єктами класичної іпотечної схеми є:

Позичальник

Кредитор (банк)

Іпотечне Агентство

Інвестори

Позичальник - особа, яка бере кредит під заставу житлової або комерційної нерухомості. Для отримання іпотечного кредиту необхідно мати засоби в обсязі не менше 20-30 відсотків від вартості об'єкту нерухомості та мати доходи, що дозволяють протягом усього терміну виплачувати рівними щомісячними платежами основний борг і відсотки по ньому.

Кредитор (банк) - організація, яка після аналізу кредитоспроможності позичальника, укладає з ним кредитний договір і веде облік його заборгованості. Необхідною умовою видачі іпотечного кредиту є внесення позичальником першого внеску. Зобов'язання позичальника можуть бути оформлені у вигляді іменного цінного паперу - заставної, права на яку банк має право переуступити.

Іпотечне агентство - є основним елементом самофінансованим системи іпотечного кредитування. Агентство викуповує в банку заставні та випускає цінні папери, забезпечені іпотечними кредитами. Кошти від продажу цінних паперів йдуть на видачу нових кредитів, таким чином створюється система рефінансування іпотечних кредитів. У завдання агентства входить викуп у кредиторів закладних або прав вимоги за іпотечними кредитами, формування первинних іпотечних активів, емісія та розміщення іпотечних цінних паперів на фінансових ринках.

Забезпеченням емісійних іпотечних цінних паперів є сформовані спеціальним чином пули заставних або іпотечних кредитів.

Інвестори - покупці іпотечних цінних паперів. Головним чином це інституційні інвестори, такі як пайові та пенсійні фонди, страхові компанії, банки, портфельні керуючі. Враховуючи, що рейтинг іпотечних цінних паперів близький до рейтингу суверенного боргу, можна припустити, що даний вид фінансового інструменту стане популярним серед російських і західних інвесторів.

Другорядними суб'єктами класичної іпотечної схеми є:

Ріелтерська компанія;

Оціночна компанія;

Страхова компанія;

Державний реєстратор;

Нотаріус;

Паспортні служби;

Органи опіки та піклування.

Ріелтерська компанія - професійний посередник на ринку нерухомості, який надає послуги з пошуку об'єктів, оформлення договорів і підготовки пакету документів, необхідного для надання в банк.

Оціночна компанія - необхідна для визначення ринкової та ліквідаційної вартості об'єктів нерухомості, що є предметом застави.

Страхова компанія - виконує функції щодо зниження ризиків для інвесторів і кредиторів шляхом здійснення наступних видів страхування:

страхування ризику пошкодження та знищення об'єкту

страхування ризику втрати права власності на предмет іпотеки

страхування ризику втрати життя і працездатності позичальника

Витрати по щорічному страхуванню несе позичальник.

Державний реєстратор - орган державної реєстрації прав на нерухоме майно та угод з ним. У його функції входить реєстрація угод купівлі-продажу, оформлення переходу прав власності, реєстрація договорів іпотеки.

Нотаріус - відповідно до російського законодавства договір застави прав власності на нерухомість і договір купівлі-продажу вимагають нотаріального засвідчення.

Паспортні служби - реєструють громадян за місцем проживання.

Органи опіки та піклування - забезпечують захист прав неповнолітніх при укладанні угод з нерухомістю.

2.3. Типи іпотечних кредитів

В даний час розроблено безліч типів іпотечних кредитів, що розрізняються залежно від схем видачі та погашення.

Постійний іпотечний кредит передбачає виплату кредиту на ануїтетною основі, тобто рівними регулярними платежами, що складаються з процентного платежу і платежу по основній сумі кредиту, та що дозволяє погасити кредит після закінчення встановленого терміну (такий кредит називають самоамортізірующімся). Кредитор встановлює:

максимальну величину основної суми кредиту у відсотках від вартості власності.

термін кредиту (зазвичай передбачається штраф за дострокове погашення, у відсотках від суми, що залишилася боргу);

процентну ставку, виходячи з переважаючих на ринку умов.

Іпотечні кредити зі змінними виплатами передбачають різну періодичність погашення основного боргу та відсотків, а також інші додаткові умови.

Кредити з «шаровим» платежем припускають одноразовий підсумковий «шаровий» платіж по кредиту. Поділяються на кредити із заморожуванням процентних виплат та виплат по основній сумі боргу до закінчення терміну кредиту і кредити з виплатою лише відсотків.

Кредити з заморожуванням процентних виплат та виплат по основній сумі боргу до закінчення терміну кредиту не передбачають будь-яких виплат; погашення боргу і відсотків по кредиту здійснюється в кінці строку. Використання таких кредитів обмежена: до них вдаються земельні спекулянти, які розраховують на продаж об'єкта наприкінці строку за суму, що дозволяє виплатити кредит, відсотки та отримати прибуток від продажу.

Кредити з виплатою лише відсотків передбачають регулярну виплату відсотків протягом терміну кредиту, а в кінці терміну - «шаровий» платіж основної суми боргу.

«Пружинний» кредит (з фіксованим платежем основної суми) передбачає здійснення рівновеликих періодичних платежів у рахунок погашення основної суми, а також процентних виплат на непогашений залишок, відповідно з кожним періодом сумарний платіж знижується. Кредит з участю припускає, що кредитор отримує, крім платежів по кредиту, певну частину регулярного доходу або частину від суми збільшення вартості нерухомості, або і те, й інше. Так кредитор страхує себе від можливих втрат при високих темпах інфляції. Кредити за участю мають відносно низьку норму відсотка, отже, дозволяють купувати дорожчу нерухомість.

При наданні кредиту за участю в доходах кредитор претендує на частину перевищення чистого операційного доходу, принесеного об'єктом нерухомості.

Кредит з участю в прирості вартості передбачає, що кредитор буде мати частку в зрослої вартості нерухомості. Цю частку кредитор отримує, коли нерухомість продається або в інший зумовлений момент. Сума збільшення вартості нерухомості дорівнює різниці між ціною продажу (або оціненої вартості на поточний момент) і ціною покупки. Вартість капіталовкладень позичальника, зроблених у період володіння, додається до ціни покупки. Додатковий дохід, отримуваний кредитором, носить назву «крікер». В обмін на його отримання кредитор знижує ставку за користування грошовими коштами.

Канадський рол-овер (від англ. Rollover - катається, плаваючий) передбачає поділ терміну кредиту на заздалегідь встановлені тимчасові інтервали. Для кожного з цих інтервалів з ​​урахуванням кон'юнктури ринку встановлюється своя процентна ставка.

Підвищення або зниження процентної ставки викличе відповідні зміни в строках амортизації та / або в розмірах щорічних платежів. Наприклад, збільшення відсоткової ставки означає збільшення терміну амортизації та / або збільшення розміру щорічних виплат, і навпаки.

Використання такого типу кредиту є механізмом захисту кредитора у разі збільшення темпів інфляції, коли зазвичай кредитор зазнає значних збитків, а позичальник набуває додаткові кошти, втрачаються кредитором.

Іпотека з зворотним ануїтетом - фінансова угода, згідно з яким кредитор періодично виплачує позичальнику заздалегідь обумовлені суми в залежності від вартості нерухомості, яка є забезпеченням кредиту.

Такі кредити дозволяють поповнити доходи пенсіонерам, які володіють власністю. Літня людина отримує довічну ренту в обмін на поступову втрату прав на власну квартиру. Передбачуваний часовий період може бути очікуваним залишилися терміном життя власника (який поступово стає користувачем) або ж періодом, певним контрактом.

2.4. Видача та погашення іпотечного кредиту

Статус об'єктів незавершеного будівництва був змінений у січні 2005 року. До цього часу об'єкти незавершеного будівництва не ставилися до нерухомого майна.

Як правило, кредити на придбання готового житла надаються єдиним разовим платежем на будівництво, реконструкцію, капітальний ремонт індивідуального житла, будинків сезонного проживання, на інженерне облаштування земельної ділянки (прокладку комунікаційних мереж).

Кредити можуть надаватися:

співробітникам банків;

співробітникам фірм - клієнтів банку;

клієнтам ріелторських фірм;

особам, які проживають у даному регіоні;

всім бажаючим.

За способом рефінансування. Іпотечною кредитуванням займаються різні кредитні інститути. Особливості їх діяльності укладені в способі рефінансування кредитів, що видаються наочно можна побачити на таблиці.

Таблиця

Способи рефінансування іпотечних кредитів


Спосіб рефінансування

Вид кредитного інституту


1.Випуск іпотечних облігацій

1.Іпотечние банки


2.Предварітельние накопичення позику щиків, державні субсидії

2.Стройсберкасси


3.Собственние, залучені й позику ні засоби (в тому числі позики між родного організацій)

3.Універсальние банки


4.Продажа заставних іпотечному агентству або крупного іпотечному банку, власні, залучені та за емние кошти (у тому числі позики ме ждународного організацій)

4.Кредітние установи, що займаються іпотечнимкредітованіем і які уклали договір з іпотечним агентством або великим іпотечним банком





За способом амортизації боргу:

постійний іпотечний кредит;

кредит зі змінними виплатами;

кредит з одноразовим погашенням, відповідно до особливих умов.

По виду процентної ставки:

кредит з фіксованою процентною ставкою;

кредит зі змінною процентною ставкою.

По можливості дострокового погашення:

з правом дострокового погашення;

без права дострокового погашення;

з правом дострокового погашення за умови сплати штрафу.

За ступенем забезпеченості (величині початкового платежу). Сума кредиту може складати від 50 до 100% вартості закладеного майна. Крім того, іпотечні кредити можуть бути:

звичайні та комбіновані (видані кількома кредиторами);

субсидовані і видані на загальних умовах.

Таким чином, іпотечний кредит відіграє велику роль у заміщенні дер жавних джерел фінансування потреб перед підприємств, фірм та житлового будівництва банківським кредитом на надійній основі. Його розвиток сприяє нарощуванню інвестиційної активності господарюючих суб'єктів в умовах дефіцитності кредитних ресурсів довгострокового характеру, високих темпів інфляції.

В даний час у світовій практиці склалися два класичних способу іпотечного кредитування:

однорівнева модель іпотечного кредитування (німецька модель);

дворівнева модель іпотечного кредитування (американська модель).

У однорівневої моделі іпотечного кредитування кредитом пов'язані позичальник і кредитор. Дана модель будується на циклічності обігу грошових коштів: кошти, що надаються позичальником, використовуються для видачі кредитів його попередникам, вже закінчили період накопичення.

При нестачі коштів для видачі іпотечних кредитів кредитор (позиково-ощадне установа) використовує внутрішні системи накопичення частини капіталу самим позичальником.

При взаємодії з позиково-ощадних установою позичальником накопичується первинний (власний) капітал, який є обов'язковою умовою для видачі іпотечного кредиту (позикового капіталу).

Кількість обслуговуючих організацій - мінімально (як правило, це тільки страхова організація).

У дворівневої моделі іпотечного кредитування крім позичальника та кредитора беруть участь посередник (іпотечне агентство) та / або учасник фінансового ринку (іпотечна фінансово-інвестиційна компанія).

На першому етапі реалізації договірних відносин між учасниками дворівневої моделі іпотечного кредитування полягають кредитний договір і договір про іпотеку основних учасників - позичальника та кредитора.

Після отримання кредиту позичальник укладає договір купівлі-продажу житла з продавцем або його будівничим, після чого число учасників даної моделі збільшується з метою зведення ризику основних учасників до мінімуму. Зі страховою організацією укладаються договори страхування підприємницького ризику та закладеного житла.

На вторинному іпотечному ринку між кредитором і іпотечним агентством укладається відповідна угода про відступлення прав вимоги за іпотечними кредитами, а також договір довірчого управління придбаними правами вимоги. Це дозволяє кредитору продовжуватиме чітко контролювати позичальника, отримувати комісійні за обслуговування кредиту, а на кошти, отримані від агентства, розширювати кредитні операції.



ВИСНОВОК

На основі викладеного матеріалу в даній контрольній роботі можемо прийти до наступних висновків, що:

Застава як інструмент захисту фінансових інтересів кредитора - заставодержателя і створення прав вимоги на майно боржника, є сполучною елементом між грошима першого і майновими та фінансовими інтересами другого.

Сутність застави полягає в наданні кредиторові - заставодержателю права на пріоритетне (за деяким винятком, встановленим законом) задоволення своєї вимоги за рахунок заставленого майна.

Застава є одним із самих бажаних способів забезпечення зобов'язань в силу того, що задоволення вимог кредитора, забезпечених заставою, не залежить від фінансового становища боржника, з яким пов'язана його можливість виплатити борг, а відносини, що випливають з договору застави, регулюються ЦК та Законом про іпотеки в частині що стосується застави нерухомості.

Іпотечний кредит - довгострокова позика, видавана комерційними або спеціалізованими банками, кредитно-фінансовими установами під заставу нерухомого майна. При цьому одна сторона - заставодержатель, який є кредитором за зобов'язанням, забезпеченим іпотекою, має право отримати задоволення своїх грошових вимог до боржника за цим зобов'язанням з вартості закладеного нерухомого майна іншого боку - заставодавця переважно перед іншими кредиторами заставодавця.

В даний час розроблено безліч типів іпотечних кредитів, що розрізняються залежно від схем видачі та погашення.

Як правило, кредити на придбання готового житла надаються єдиним разовим платежем на будівництво, реконструкцію, капітальний ремонт індивідуального житла, будинків сезонного проживання, на інженерне облаштування земельної ділянки (прокладку комунікаційних мереж).

Кредити можуть надаватися: співробітникам банків; співробітникам фірм - клієнтів банку; клієнтам ріелторських фірм; особам, які проживають у даному регіоні; всім бажаючим.



СПИСОК ЛІТЕРАТУРИ

С. А. Александров, Ф. І. Пугачов. "Кредитні кошти обігу та платежу". М. "Факт". 1991

В. С. Волинський. Кредит в умовах сучасного капіталізму. М. "Фінанси і статистика". 1991

М. Коган. Комерційні банки і підприємства. Розрахункові та кредитні відносини. Випуск третій. 1992 Центр ділової інформації газети "Економіка і життя".

Жуков Є.Ф. Гроші. Кредит. Банки: Підручник для вузів. / Под ред. - М: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.

Банківська справа: навч. Під. Ред. В.І. Колесникова .- М.: Фінанси і статистика .- 2000.

Бєлоглазова Г.М. Банківська справа. - М.: Фінанси і статистика, 2005

До історії формування концепції застави в російському праві / / Вісник МГУ. Серія 11. Право. № 4,2001.

Печникова А.В. Банківські операції. - М.: Форум-Инфра, 2005.

Додати в блог або на сайт

Цей текст може містити помилки.

Банк | Контрольна робота
96.8кб. | скачати


Схожі роботи:
Заставне кредитування
Азбука позичальника кредитування під заставне забезпечення
Кредитування підприємств 2
Короткострокове кредитування
Іпотечне кредитування
Іпотечне кредитування 2
Кредитування Ощадбанком РФ
Іпотечне кредитування 9
Іпотечне кредитування 5
© Усі права захищені
написати до нас