Банківська система Китаю стан та реформування

[ виправити ] текст може містити помилки, будь ласка перевіряйте перш ніж використовувати.

скачати















Реферат

Банківська система Китаю: стан та реформування













Москва 2010

Зміст


Введення

1. Політика Центрального банку Китаю відносно валютного курсу юаня

2. Роль Центрального банку Китаю в реформуванні банківської системи

3. Захист приватних внесків і система банківського нагляду

4. Реформа банківського сектору та вимоги СОТ

5. Інструменти реформування банківського сектору

6. Особливості реформування банківської системи

Заключні висновки

Література

Введення


Китайський банківський сектор має надзвичайно високий потенціал ризику. Це пов'язано з відсутністю на всіх рівнях необхідного рівня фінансової стабільності і дисципліни, які є передумовами успіху економічних реформ. Банківський сектор довгий час залишався незмінним, а ощадний та інвестиційний капітал знаходяться в руках політиків, а не професійних фінансистів і в багатьох випадках використовувався не для забезпечення економічного розвитку країни, а для підтримки соціальної стабільності в процесі реформування державних підприємств. За дорученням держави китайські банки були зобов'язані забезпечувати державні підприємства кредитами незалежно від кредитоспроможності останніх, в результаті чого вони виявилися власниками величезного числа безнадійних зобов'язань. Ці неповоротні кредити вже поглинули велику частину власного капіталу державних банків, їхні доходи впали, а втрати зросли. Ослаблені важким спадком планової економіки, китайські банки є ахіллесовою п'ятою всієї політики реформ.

Банківські реформи, спрямовані на зміцнення фінансової дисципліни в масштабах всієї країни, а також на санацію і рекапіталізацію банків, - ось ключ до майбутньої загальноекономічної стабільності Китаю. Китайські реформатори вже починають робити певні кроки в цьому напрямку, проте робиться це без ясної загальної концепції.

Для того, щоб банки були в змозі фінансувати динамічно розвиваються підприємства, а не збиткові державні, політика керівництва Китаю відносно реформ банківського сектору має докорінно змінитися. У зв'язку з цим першочерговим завданням є комерціалізація державних банків, з тим, щоб вони могли служити завданням економічного розвитку країни, а не виконувати роль соціального буфера в рамках політики реформ. Тільки прагнуть до рентабельності банки будуть в змозі фінансувати процес зміни економічної структури. Одночасно необхідно реформувати систему нагляду, здійснюваного Центральним банком Китаю.

У міру реформування відповідальні за монетарну реформу політики повинні крок за кроком обмежувати свою власну економічну владу. Банки повинні перестати грати роль бюрократичних інструментів для виконання вказівок державних органів і придбати власне «ринкове самосвідомість», позбувшись при цьому від тягаря неспроможних боргових зобов'язань.

Це необхідно ще й тому, що в результаті вступу до СОТ приватні та іноземні банки зможуть успішніше конкурувати з державними банками, сприяти поліпшенню їх економічних показників і якості сервісу, а можливо, і відібрати в державних банків частину ринку. Великі державні банки не втратять своїх домінуючих позицій хоча б уже з-за широкої філіальної мережі. Впровадження правил СОТ у Китаї буде неминуче сприятиме лобіюванню інтересів європейських (насамперед, німецьких) інвесторів у Китаї. На даний же момент подання іноземних банків про перспективи отримання прибутку і свого економічного зростання в Китаї відповідає швидше обережного очікуванню.

Є думка, що Китай у принципі має намір дотримуватися курсу на обережний і поступовий процес реформування. Цього, на думку реформаторів, вимагають рамкові умови реформування. Адже так чи інакше не тільки на азіатському ринковому просторі, але й у масштабах світової економіки Китай входить до числа держав з найбільш динамічно розвивається. Він здатний залучити на свій ринок значний обсяг іноземного капіталу і за рахунок цього в результаті економічного зростання хоча б частково пом'якшити проблему неспроможних боргових зобов'язань. Крім того, Китай має можливості для забезпечення фінансової стабільності за рахунок:

  • порівняно низькою державної зовнішньої заборгованості;

  • значних валютних резервів (близько 320 млрд дол США);

  • жорсткого валютного контролю і заборони на експорт капіталу.

Таким чином, успіх китайських реформ може бути достатнім для протидії неминучою монетарної нестабільності.


1. Політика Центрального банку Китаю відносно валютного курсу юаня


Для Банку Китаю питання про лібералізацію валютного курсу як і раніше залишається ключовим. Нещодавно Гонконг встановив стелю в прив'язці національної валюти до долара США. Подібний крок стане на заваді припливу «гарячих» грошей у країну на тлі ревальвації юаню. Центральному банку Китаю необхідно проявляти обережність

при проведенні лібералізації капіталу, який жорстко контролюється, для запобігання відтоків заощаджень з Китаю в більш дохідні зарубіжні інвестиції.

Торкаючись реформування механізму формування обмінного курсу національної валюти, президент Банку Китаю Чжоу Сяо-Чуань на зустрічі з президентами центральних банків країн "великої вісімки» відзначив, що Китай буде як і раніше проводити курс на стабільність юаня на раціональній і збалансованій основі, вибірково і поетапно послаблювати обмеження на транснаціональні операції з грошовими коштами за умови запобігання можливих ризиків.

На думку Чжоу Сяо-Чуан, з точки зору доходів і витрат з міжнародних платежах Китаю обмінний курс китайського юаня не буде значно занижений штучним шляхом. За його словами, поточні статті бюджету Китаю в основному збалансовані, доходи ненабагато більше витрат.

У відповідь на те, чи має намір Китай реформувати механізм формування обмінного курсу національної валюти, Чжоу Сяо-Чуань заявив, що китайська сторона буде проводити подібну реформу згідно з реальними потребами свого розвитку. У 1994 р. в Китаї було здійснено єдина система плаваючого обмінного курсу, яка знаходиться під управлінням і успішно працює. А після фінансової кризи в Азії в невеликому ступені був зменшений коридор обмінного курсу китайського юаня.

Слід зазначити, що високі темпи зростання валютних запасів Китаю пояснюються цілою низкою причин. По-перше, незначним позитивним сальдо. По-друге, значним припливом іноземного капіталу, причому іноземні підприємства в Китаї вкладають свій прибуток у китайську економіку у вигляді нових капіталовкладень. По-третє, приплив капіталу в Китай перевищує обсяг нелегальної витоку його за кордон.

Розглядаючи процес врегулювання курсу національної валюти Китаю, слід брати до уваги цілий ряд факторів: по-перше, необхідні стабільна макроекономічна ситуація, діючий ринковий механізм і стійка фінансова система, по-друге, необхідна реформа, здатна забезпечити стабільність і рівномірність курсу національної валюти; в -третє, слід враховувати взаємовпливу змін курсу китайського юаня і змін у регіональній і глобальній економіці.

У Китаї ведеться активна підготовка до реформування механізму формування обмінного курсу китайського юаня за наступними трьома напрямками:

^ Прискорення процесу фінансової реконструкції усередині банків і перетворення їх в акціонерні компанії з метою адаптації до більш гнучкого механізму валютного курсу

в майбутньому;

^ Скасування ряду непотрібних заходів валютного контролю з метою більш реального відображення на ринку співвідношення пропозиції і попиту іноземної валюти;

^ Поліпшення та вдосконалення механізму валютного ринку в країні, з тим щоб китайські фінансові установи та підприємства могли пристосуватися до ринкового середовища.

До теперішнього часу по всім вищевказаним напрямкам були досягнуті певні успіхи.

У майбутньому Китай має намір приступити до вибіркового поетапного зняття обмежень на транснаціональні валютні операції, упорядкування управління припливом капіталу та контролю за відтоком капіталу, створення механізму двостороннього обороту коштів виходячи з передумови ефективного запобігання відповідних ризиків з метою створення умов для якнайшвидшого здійснення конвертованості юаня.


2. Роль Центрального банку Китаю в реформуванні банківської системи


Реформуванню підлягає сам Центральний банк КНР, який все ще має міністерську структуру і знаходиться під безпосереднім контролем Державної ради. Після проведеної в 1983 р. реорганізації з встановленням прямих зв'язків з підприємствами та банками і прийняття у 1995 р. закону про Центральний банк КНР останній одночасно взяв на себе функції нагляду за банками та відповідальність за грошову політику, забезпечення підприємств грошовими ресурсами і платіжний оборот. Переваги від виділення функції банківського нагляду, а також від «більшої незалежності» очікуються у сферах валютної та грошово-кредитної політики. Діяльність Центрального банку, на думку його президента, повинна бути більшою мірою орієнтована на потреби ринку. Необхідно подолати наслідки тривалої економічної ізоляції. Це необхідно також для адаптації банківської системи до вимог СОТ. Центральному банку необхідно буде зробити цілу низку кроків зі створення двоступеневої банківської системи та надання самостійності комерційним банкам.

У ході реформування своєї банківської системи Китай приділяє особливу увагу грошово-кредитній політиці. Справа в тому, що фактично грошовий ринок в Китаї ще не створений, а міжбанківський ринок формується в умовах структурного дисбалансу. Великі державні банки виступають з пропозиціями грошових коштів, у той час як приватні та інші фінансові інститути грають роль виключно споживачів грошей. Очікується, що найближчим часом буде доопрацьовано закон про Центральний банк КНР, після чого перед ним буде поставлено завдання підготувати низку змін для переходу на ринковий шлях (наприклад, створити нову реєстраційну систему для отримання кредитів за кордоном з відміною колишньої жорстко регламентованої системи). Необхідна також відповідна законодавча база з протидії відмиванню грошей. Однак, на думку багатьох аналітиків, поділ банківського, страхового та акціонерного секторів так швидко не відбудеться, оскільки китайські комерційні банки ще занадто молоді для створення в країні універсальної банківської системи.

Важливими завданнями Центрального банку є лібералізація процентної політики (політики в галузі встановлення процентних ставок), введення вільних процентних ставок по депозитах і кредитах, а також вирішення питань ринкового ціноутворення. Процентні ставки ще не є індикатором брак вільних коштів. Для угод в китайській валюті вони визначаються в директивному порядку державою, а банки мають право лише на дуже незначна їх зміна. Абсолютно тверді процентні ставки по ощадних вкладах і заново встановлюються щорічно ставки за кредитами поширюються на всі банки і перешкоджають змагання між банками в галузі процентних ставок та встановлення адекватних ризику процентних ставок за позиками.

Так як процентні ставки по позиках знижуються частіше, ніж ставки по депозитах, для банків настають важкі часи.

Китайські вкладники отримують реальні відсотки. Процентна ставка для звичайних ощадних вкладів становить 1,71%. При офіційному темпі інфляції в 1% у вкладників виникає невеликий прибуток, однак багато хто вважає, що в окремих регіонах Китаю темпи інфляції значно вище, що зумовлює втрату купівельної спроможності накопичуваних заощаджень.

На вклади йде приблизно 40% усіх доходів населення, що з урахуванням рівня розвитку країни можна вважати дивно високим показником. Це можна пояснити, з одного боку, всім відомої «китайської ощадливістю». З іншого боку, подібна ментальність населення випливає з самого стану економічної системи, необхідності мати заощадження на випадок соціальних потрясінь, бажання отримати хорошу освіту, можливо, навіть у навчальних закладах за кордоном. Але це може також пояснюватися і відсутністю альтернатив по ощадних вкладах на фінансових ринках і ринках капіталу. І нарешті, останнім часом до накопичення заощаджень населення штовхає також і страх втратити роботу. Слід врахувати, що 80% ощадних вкладів у Китаї в розмірі 8 трлн юанів знаходяться в чотирьох державних банках. Приватні ощадні вклади в період з 1978-го по 2004 р. щорічно збільшувалися в середньому на 28% (реально на 23%) при середньому зростанні валового національного продукту на 9,4%.

З реалізацією планів Центрального банку КНР щодо лібералізації процентних ставок (за твердженням аналітиків, вона може завершитися протягом найближчих двох років) ця «гора заощаджень» в умовах конкуренції ставок (насамперед у густонаселених районах країни) може прийти в рух і викликати істотну зміну структури ощадних вкладів (наприклад, їх перерозподіл між державними банками або переміщення в приватні або іноземні банки). У той же час застосування залежать від ступеня ризику процентних ставок може підвищити прибутковість банків і сприяти стабільності фінансового ринку.


3. Захист приватних внесків і система банківського нагляду


Відразу ж відзначимо, що ніякої системи захисту приватних ощадних вкладів ні в Гонконзі, ні в Китаї немає. Як вже було зазначено, три чверті всіх депозитів знаходиться в чотирьох державних банках, та їх зберігання негласно гарантується державою. Населення та державні банки вважають подібну негласну гарантію цілком достатньою. Державні банки розглядають безоплатні на справжній момент послуги держави як цілком справедливу компенсацію за безнадійні боргові зобов'язання, нав'язані їм тією ж державою. Якщо внаслідок ослаблення банків почнеться масове вилучення вкладниками депозитів, то платити має буде держава як головний винуватець такого роду процесів.

У зв'язку з цим система захисту вкладів є частиною загальної соціальної та фінансової системи безпеки держави. Однак необхідність її реструктуризації визнається лише деякими китайськими реформаторами. Державні ж банки на своїй реструктуризації особливо не наполягають. Спочатку потрібно організувати громадську дискусію, переконати суспільство в необхідності позбавлення від зжили себе уявлень про гарантії приватних вкладів, а потім уже поступово створювати справжню систему для захисту приватних внесків. Це необхідно з двох основних причин: по-перше, лише обов'язковий і фінансований усіма банками фонд захисту вкладів допоможе вирішити проблему морального ризику і справедливо розподілити витрати по захисту внесків населення, і, по-друге, в сучасній ситуації держава, будучи єдиним і останнім гарантом , не сприяє формуванню у банків нової фінансової політики, що враховує всі ризики і витрати. При виникненні проблем з ліквідністю або банкрутством держава втручається, друкує гроші і провокує зростання інфляції.

Всі ощадні вклади, а не тільки знаходяться в державних банках, повинні бути захищені від втрат за допомогою окремого самостійного органу. Саме на етапі, коли банки набувають самостійність, виникає питання про їх надійність. У цій ситуації система захисту депозитів знижує небезпеку системних ризиків, сприяє зростанню довіри до банків, розвитку конкуренції та створення нових приватних банків.

Що стосується системи банківського нагляду, то до недавнього часу її не існувало зовсім. Вона виникла лише зовсім недавно в особі China Banking Regulatory Commission (Банківської регуляторної корпорації Китаю - БРКК), підпорядкованої безпосередньо кабінету міністрів.

У зв'язку з необхідністю виконувати вимоги СОТ Китаю належить зробити багато що для ліквідації нестачі у кваліфікованих фахівцях та створення надійної системи нагляду. При цьому нагляд повинен бути адаптований до нових фінансових відносин і зростаючої кількості китайських та іноземних фінансових інститутів.

З метою підвищення прозорості та боротьби з безнадійними боргами Центральний банк Китаю вже впровадив у себе комп'ютерну систему з короткими звітними періодами та інструментами, аналогічними тим, які використовує німецький Федеральний банк. Чи будуть ці та інші інструменти взяті на озброєння новим органом банківського нагляду, можна тільки гадати, в будь-якому разі персонал цього органу буде утворений з числа колишніх співробітників Центрального банку КНР. Ефективний нагляд буде забезпечуватися в даному випадку шляхом запобігання і ліквідації кредитних ризиків, завдяки чому вдасться значно знизити частку неспроможних боргових зобов'язань.

Певні надії щодо підвищення ефективності банківського нагляду пов'язані з новими комісіями, утвореними Центральним банком, але працюють незалежно від нього. Вони покликані забезпечити більш суворий контроль (зокрема, запобігти виникненню нових ризиків, викликаних новими кредитами, що видаються з політичних мотивів), що призведе до безпосереднього прискорення реформ і економічного зростання, але одночасно стане причиною появи пов'язаних з економічними реформами соціальних ризиків.


4. Реформа банківського сектору та вимоги СОТ


Керівництво державних банків перебуває в складній ситуації. З одного боку, на нього чиниться тиск, яке спонукає його до реформ. З іншого боку, за прибутковістю, ризиків і забезпеченості власним капіталом воно в змозі вирішувати завдання переходу на ринкові відносини і вступати в конкуренцію з наступаючими іноземними банками. Чотирьом банківським гігантам Китаю належить напружити всі свої сили для захисту своєї нової незалежної позиції і забезпечити орієнтовану на прибуток і захист від збитків роботу.

Деякі банки вже рентабельні і зайняли свою нішу на формується фінансовому ринку. Вони цілком конкурентоспроможні. Важливим завданням реформи є забезпечення стабільності і рентабельності банківського сектора. Йде пошук сучасних методів банківської діяльності та майбутніх партнерів на ринку (у тому числі на Тайвані, де плануються або вже реалізовані злиття, налагоджена тісна співпраця).

Тим не менш, держава як і раніше збагачується за рахунок прибутку банків і перенаправляє її на фінансування збиткових державних підприємств. Незважаючи на комерціалізацію і орієнтовані на рентабельність методи управління, на думку керівництва країни, при виникненні несподіваних соціальних і системних ризиків можливе застосування старих форм кредитування. Повернення до старих методів примусу все ще має місце в деяких слабких в економічному плані провінціях і відповідає, скоріше, інтересам якоїсь перехідної системи, ніж задачі формування нової банківської системи.

Необхідність реформування банківського сектору виникла, як наслідок курсу на вступ країни до СОТ і була визнана китайськими реформаторами необхідної задовго до кінця 2001 р., що знайшло своє вираження в розробленій ними концепції. Нове керівництво Китаю зробило банки (а з ними і фінансову систему) основним об'єктом своїх реформ. Визнання правил СОТ розглядається не як ослаблення політичної системи реформування чи загроза їй, а як зовнішня допомога в інтересах санації всього фінансового сектора, у тому числі для переконання внутрішніх критиків і обгрунтування необхідності часткового прискорення темпу реформ. За допомогою умов СОТ Китай намагається форсувати проведення в життя політики «відкритих дверей» і реформування. Згідно з прогнозами експертів СОТ, в самий найближчий час китайський банківський сектор стане повністю відкритим. Внаслідок цього зростає конкуренція з боку іноземних банків.

До цього часу повинні бути також зняті і всі регіональні обмеження щодо діяльності іноземних банків. Але у багатьох аналітиків немає сумнівів в тому, що буде зроблено «китайське дозування» цих умов, якщо раптом опиниться в небезпеці головна мета - китайська стабільність. У цьому випадку може бути навіть дано зворотний хід реформ. Така часто висловлювана в Китаї точка зору цілком вписується в політику довгострокової орієнтації перетворення країни на супердержаву.


5. Інструменти реформування банківського сектору


Вступ до СОТ і очікувана конкуренція з боку іноземних банків спонукає відповідальних осіб у Китаї до більш інтенсивного руху в бік реформ і змушує всі банки систематично удосконалювати свої технології менеджменту і кредитного контролю, з тим щоб довести свою рентабельність. Вже починають діяти раніше вжиті заходи. Управління банками стало більш самостійним і впевненим. У той же час для багатьох підприємств стало набагато важче отримати кредит. Зростання ощадних вкладів як і раніше досить високий. Прогноз на найближчі роки говорить про щорічне їх приросту 5-10%. Незважаючи на наявність дешевих грошей, державні банки намагаються шукати інші способи поліпшення своєї прибутковості і рентабельності. Одним з таких способів могло б стати обслуговування зацікавлених у залученні капіталу дрібних і середніх підприємств, які до цього часу могли розраховувати тільки на самофінансування. Але навіть найуспішнішим приватним підприємствам кредити до цих пір не видаються, оскільки в багатьох випадках у них немає можливості отримати підтримку державного гарантійного фонду для забезпечення фінансових ризиків. З цієї причини очікуваний попит на кредити в приватному секторі, навіть з урахуванням споживчих кредитів, буде менше, ніж зростання вкладів.

У зв'язку з цим виникає питання про те, чи зможе «велика четвірка» китайських банків розробити реалістичний рейтинг для державних підприємств і потім застосувати його для кредитування, незважаючи на тиск з боку уряду. Незважаючи на те, що системи кредитного аналізу в Китаї стали значно надійніше, цього не можна сказати про аналізовані характеристиках державних підприємств, яким раніше ніколи не доводилося надавати подібну інформацію банкам і які навіть деколи йдуть на підробку балансових звітів. Тут завдання реформаторів полягає у розробці та застосуванні прийнятних правил складання балансів. Одним з ефективних інструментів реформування банківської системи є санація банків. При цьому санація державних банків шляхом списання безнадійних боргів, в результаті чого вартість санації оплатили б всі вкладники з числа фізичних осіб з втратою своїх заощаджень, не розглядається в принципі, і немає ознак, що цей варіант буде коли-небудь обговорюватися. Населення подібний крок просто не зрозуміло б. На думку ЦБ КНР, державні банки могли б знижувати суму безнадійних позичок, складову 26%, на 3% щорічно, з тим щоб через 7 років досягти прийнятного за міжнародними мірками рівня в 5-6%. Цей метод поряд з загальноекономічним зростанням і прийнятним зростанням кредитів, передбачає отримання прибутку, за рахунок якої можна було б виробляти списання старих безнадійних боргів.

Давно назріла рекапіталізація - інший інструмент реформування банківської системи - може бути здійснена шляхом випуску акцій державних банків на ринку капіталу. Хоча комерціалізація почалася вже кілька років тому як першого ступеня санації, але поки стратегічні інвестори готові мати справу тільки з високоприбутковими здоровими підприємствами, а не з кволими фінансовими інститутами. Теоретично однією з можливостей могла б стати продаж так званих «народних акцій» - цінних паперів державних банків широким верствам населення. Однак цей шлях може виявитися дуже небезпечною, по-перше, кількість зібраних грошей може виявитися недостатнім, по-друге, банки не придбають у результаті необхідних навичок управління та контролю, по-третє, нові збитки призвели б до втрати довіри ринків капіталу, де і так переважають державні цінні папери. Виділення проблемних кредитів в особливу статтю представляється неминучим. У будь-якому іншому випадку банківський сектор стане «ахіллесовою п'ятою» і гальмом реформ. Тільки повторна рекапіталізація за рахунок державних коштів виведе Китай на необхідний міжнародний рівень у 8% економічного зростання і тим самим допоможе швидше забезпечити стабілізацію банківського сектору. Виходячи з досвіду інших країн колишнього соціалістичного табору, стратегічна концепція розвитку банківського сектору країни могла б включати наступні заходи:

  • емісія державних цінних паперів;

  • прямі платежі з коштів центрального і регіональних бюджетів;

  • розвантаження банків шляхом радикального, але тимчасового зниження податкового тягаря;

  • своєчасна лібералізація процентних ставок;

  • прискорене реформування системи аудиту державних банків з метою попередження виникнення нових безнадійних боргів у результаті надання політичних кредитів;

  • застосування міжнародних стандартів;

  • прискорена лібералізація фінансового ринку.

Після реального відмови від видачі кредитів, повернення яких є досить сумнівним, поступово відбудеться оздоровлення великих державних банків, але при цьому погіршиться економічне становище деяких державних підприємств, які будуть позбавлені можливості отримання ліквідних коштів і змушені будуть піти на скорочення обсягів продукції, що випускається та звільнення. Якщо подібні звільнення виявляться для політичного керівництва країни з соціальних міркувань неприйнятними, то найкращим шляхом, як і раніше залишиться пряме субсидування цих підприємств. Тому питання полягає не стільки в реформуванні банківської системи, скільки в перетворенні існуючих державних підприємств.

Регіональне відокремлення і юридична дроблення кожного з великих китайських банків могли б створити організаційні і податкові переваги для досягнення необхідного економічного ефекту та підвищення конкурентоспроможності. Але в даний час така можливість не обговорюється, по-перше, через загальну слабкість банківського сектору, а, по-друге, через значні регіональні розбіжності в економічній сфері та сфері менеджменту.

Якщо сьогоднішню структуру банківської системи визнати прийнятною з точки зору ринкових аспектів і конкурентоспроможності в довгостроковому плані, то державним банкам вже тільки з-за їх величини і клієнтської мережі доведеться виконати значний обсяг робіт з відповідної адаптації методів управління.


6. Особливості реформування банківської системи


Основною особливістю реформування банківської системи Китаю є той факт, що нестабільність державних банків загрожує всій китайській політиці реформ. Більше 20 років економічна політика соціальної гармонії гарантувала підприємствам автоматичне отримання ліквідних засобів і дотацій, у той час як банки зазнавали значних збитків. Тому існуючі державні банки підлягають реорганізації або санації. Незважаючи на наявність реформаторського консерватизму, керівництво Китаю вже зробив перші кроки в цьому напрямку.

Розпочата банківська реформа має поетапний і довгостроковий характер і в силу цього ідеально вписується в загальну реформаторську філософію «довгого шляху». Держава почала обережно обмежувати власну фінансову владу, створюючи тим самим основи фінансового ринку в країні. Процес структурного оздоровлення поки ще не позначився безпосередньо на безнадійних боргах. Без санації збиткових державних підприємств не може бути рентабельних, які працюють за правилами ринку банків. Прийняті до цих пір заходи слід розуміти лише як першу акцію, за якою послідують нові важливі кроки на шляху реформування, яке тепер вже торкнеться і державні підприємства. В існуючих же економічних умовах збиткові державні підприємства будуть знову й знову ставати причиною появи у банків безнадійних позичок. Отже, стабільність державних банків у перспективі є досить сумнівною.

Банківська система Китаю в результаті реформування так чи інакше буде відповідати і вимогам СОТ, та умовам ринкових відносин, проте держава не так скоро відмовиться від свого контрольного пакета (як мінімум 50% акціонерного капіталу банків і холдингів буде належати державі). Отже, і надалі держава буде проводити політику економічної підтримки збиткових підприємств. В даний час про тотальну приватизації поки що не йдеться, однак існує готовність до поетапної часткової приватизації з метою мобілізації приватного капіталу. Оприлюднена концепція заміни державного регулювання ефективним банківським наглядом з метою комерціалізації економіки, але на практиці мало що змінилося. Для повної санації банківської системи реформаторам необхідно прийняти додаткові заходи, наприклад, щодо скасування регулюючих функцій держави та рекапіталізації банків.

Починаючи з 80-х років минулого століття китайські банки швидко змінюються під впливом внутрішньої загрози в результаті нераціонального використання накопиченого капіталу, високих внутрішніх очікувань в області економічного зростання та добробуту, а також певного тиску з боку СОТ та іноземних банків.

Довгостроковою метою для керівництва Китаю, як і раніше, залишається створення передумов, необхідних для економічного зростання. При цьому неможливо сказати, наскільки довгим буде шлях санації і чим завершиться боротьба між політичними амбіціями, соціальними вимогами і економічною рентабельністю. Якщо, наприклад, після комерціалізації банків піде масова відмова банків у видачі кредитів державним підприємствам, то останні знову нададуть політичний тиск на центральне і регіональні уряди, організують страйки і таким чином намагатимуться отримати кредити. Найбільш м'якою формою протесту, яка виключає банкрутство і закриття підприємств, могла б стати внутрішня заборгованість підприємств або бартерні угоди - як це було свого часу в Росії.

На закінчення слід зазначити, що після 25 років в цілому успішного реформування економіки держава опинилася під подвійним навантаженням: по-перше, необхідністю санувати збиткові підприємства, по-друге, необхідністю реформувати банківську систему. При цьому оздоровлення банків є більш пріоритетним завданням, це допоможе уникнути банківської кризи. Відповідальним реформаторам залишається не так багато часу для того, щоб зміцнити державні банки до такого ступеня, щоб вони без подальших втрат активів могли конкурувати як з національними, так і з іноземними фінансовими інститутами.

Заключні висновки


В даний час банківський сектор Китаю характеризується двома особливостями.

По-перше, банківські кредити є головною складовою у фінансуванні національної економіки.

По-друге, в банківській системі домінують державні комерційні та акціонерні комерційні банки.

У напрямку розвитку ринку довгострокового позикового капіталу, частка якого в забезпеченні економіки в Китаї значно менше, ніж у розвинених країнах, державі потрібно докласти ще багато зусиль, тому в довгостроковій перспективі якість роботи державних комерційних та акціонерних банків буде визначальним чинником економічного розвитку Китаю.

В останні роки в країні проводилося серйозне реформування національної банківської системи, що включає в себе реструктуризацію та рекапіталізацію державних та акціонерних комерційних банків, а також здійснювалися заходи щодо фінансової лібералізації та покращення регулювання і контролю у банківській сфері.

Безумовно, завдяки реформам останніх кількох років, спостерігаються позитивні зміни в роботі банківського сектора, але це не означає, що положення китайських банків стало дійсно стійким. Загроза банківської кризи буде зберігатися до тих пір, поки зберігаються суперечності в діях уряду, який, з одного боку, вимагає від банків оволодіння сучасними ринковими методами роботи, а, з іншого боку, прагне зберегти свій контроль над банківською сферою.

Література


  1. Добринін І.М. Функціонування банківських систем Російської Федерації, Великобританії та Китаю: порівняльно-правовий аналіз / / Конституційне й муніципальне право. 2008. № 8. С. 33-40.

  2. Кузьмичова Д.А. Банківський сектор Китаю: анклав або невід'ємна частина всесвітнього фінансового ринку? / / Аудит і фінансовий аналіз. 2008. № 5. С. 368-377.

  3. Лаврушин О.І., Гончаренко Л.І., Маркіна О.В. Досвід реформування фінансових і банківських систем Росії та Китаю (за матеріалами міжнародного форуму «Досвід реформування фінансових і банківських систем Росії та Китаю», що відбувся у Фінансовій академії при Уряді РФ 15 - 16 жовтня 2008 р.) / / Фінанси і кредит. 2009. № 7. С. 2-10.

  4. Лосєв Ю.І., Макарчук О.І. «Четверний консорціум» як механізм консолідованої експансії / / Російський науковий журнал. 2008. № 4. С. 58-67.

  5. Міжнародний форум «Досвід реформування фінансових і банківських систем Росії та Китаю» / / Вісник Фінансової академії. 2008. № 3. С. 6-8.

  6. Суворов А.В. Реформування банківської системи Китаю / / Аудитор. 2009. № 1. С. 22-29.

  7. Суворов А.В. Фінансові інститути з іноземною участю в Китайській Народній Республіці / / Фінансова аналітика: Проблеми і рішення. 2009. № 3. С. 27-35.

  8. Тверська Д.В. Вплив світової економічної кризи на роботу іноземних банківських інститутів в Китаї / / РИЗИК: Ресурси, інформація, постачання, конкуренція. 2009. № 3. С. 142-143.

  9. Тверська Д.В. Перші підсумки роботи банківської системи Китаю в умовах світової економічної кризи / / РИЗИК: Ресурси, інформація, постачання, конкуренція. 2009. № 2. С. 104-105.

  10. Тверська Д.В. Ризики банківської системи Китаю, пов'язані з прискореним кредитуванням в 2009 р. / / РИЗИК: Ресурси, інформація, постачання, конкуренція. 2010. № 2. С. 191-192.

  11. Тверська Д.В. Перспективи розвитку банківської системи Китаю / / РИЗИК: Ресурси, інформація, постачання, конкуренція. 2009. № 1. С. 64-66.

Додати в блог або на сайт

Цей текст може містити помилки.

Банк | Реферат
79.1кб. | скачати


Схожі роботи:
Банківська система України та проблеми її реформування
Банківська система національної економіки Росії стан та напрямки розвитку
Банківська система види банків їх роль і функції в економіці Банківська система Криму
Реформування бухгалтерського обліку в Росії 2 Сучасний стан
Загальний стан збройних сил провідних країн світу та суміжних держав напрямки їх реформування
Система оподаткування в Росії і її реформування
Фінансова система Китаю
Система освіти Китаю
Банківська система
© Усі права захищені
написати до нас