Фінансові та правові аспекти вексельного обігу в Росії

[ виправити ] текст може містити помилки, будь ласка перевіряйте перш ніж використовувати.

скачати

Фінансові та правові аспекти вексельного обігу в Росії

 

 

Зміст

Введення

1. Історична довідка появи і розвитку вексельного обігу

2. Правові аспекти вексельного обігу

3.Финансово аспекти вексельного обігу

4. Вексельне звернення в Росії

Висновок

Список використаних джерел

Введення

У сучасній російській практиці зростає роль векселя як високоліквідного засобу розрахунків і взаємозаліків. В умовах звуження ринків збуту і недоліку грошово маси вексель може сприяти прискоренню реалізації товарів та обороту коштів підприємств, зменшуючи реальну потребу в грошах і пом'якшуючи проблеми зовнішніх неплатежів.

Метою роботи є вивчення правових і фінансових аспектів вексельного обігу в Росії.

Об'ктом дослідження є вексель, як засіб розрахунків.

Методи дослідження, використовувані в роботі: аналітичний метод, статистичний метод, метод порівняння.

Проблеми: стан вексельного ринку в Росії на сьогодні, способи його розширення.

Ключові слова: вексель, індосамент, акцепт, аваль, векселедержатель, векселеполучателю.

Структура роботи: реферат складається з п'яти розділів, введення і висновку.

Інформаційна база: при підготовці даної роботи використовувалися навчальні посібники з даної теми, періодична література, а також інформаційно-правові джерела. Робота оформлена в системі Word, діаграма, представлена ​​в роботі, побудована за допомогою Excel.

 

 

1.Історіческая довідка появи і розвитку вексельного обігу

Вексель - одна з найдавніших цінних паперів. Виник в епоху середньовічного феодалізму (12-14вв.) У зв'язку з необхідністю замінити гроші. У міру розвитку торгових відносин удосконалювалися і вексельні розрахунки.

Вперше векселі з'явилися в Італії, де практично вся торгівля знаходилася в руках міняв - банкірів. Найбільший розвиток вексельні відносини отримали в Германії, тому до цих пір еталоном векселя визнано рахувати німецький варіант.

Якщо на початковій стадії вексель служив лише засобом розрахунку середньовічних торговців, які, побоюючись розбоїв на дорогах і прагнучи зберегти свій капітал, були вимушені використовувати цей грошовий інструмент, то в наступних періодах розвитку торгових відносин функції векселя значно розширилися. Він не тільки став виражати позиковий характер торгових операцій, але і перетворився на один з ефективних механізмів обслуговуючих рух товарно-матеріальних і грошових цінностей, почав служити кредитними грошам, розрахунковим засобом, сприяти вирішенню виникаючих протиріч між бажанням зробити комерційну операцію і відсутністю грошового еквівалента для його оплати.

На Заході вексель є одним з поширених фінансових інструментів. У ряді країн до 90% товарних угод здійснюється з його допомогою.

У колишньому СРСР вексель почали використовувати в 20-і роки. Його ліквідація в ході кредитної реформи 1930-1932рр. була обумовлена ​​переходом народного господарства до системи прямого централізованого планування, при якому цей вид кредиту не пов'язується з існуючими адміністративно-командними методами управління економікою [1, с.54-55].

2. Правові аспекти вексельного обігу

Цивільний кодекс РФ, прийнятий в 1994р., Визначення векселя не містить. Відповідно до Положення про простий і перекладному векселі, введеному в дію постановою Президії Верховної Ради РРФСР від 24.06.91г, існують певні вимоги до векселя, як до документу, який повинен містити всі необхідні реквізити [3, с.88].

Згідно зі ст. 815 ГК РФ вексель є формою договору позики. З моменту видачі векселя відносини сторін регулюються нормами вексельного права. Ці норми викладені у Федеральному законі от11.03.97г. № 48-ФЗ "Про перекладному і простому векселі" та Положення про перекладному і простому векселі, затвердженому Постановою ЦВК і РНК СРСР від 07.08.37г. № 104/1341, а також в Женевських вексельних конвенціях 1930р. Зокрема, згадане Положення про перекладному і простому векселі побудовано на базі Едінообраного вексельного закону, затвердженого міжнародної Женевської конвенції від 07.06.30г [10].

В економічній енциклопедії вексель трактується наступним чином: вексель (від нім. Wechsel - обмін), - боргова, ордерна, іменна, звертаємося, неемісійні цінний папір, існуюча виключно в документарній формі. Являє собою просте абстрактне безумовне зобов'язання позначеного на векселі платника (платник за векселем) сплатити законному власникові векселя (векселедержатель) у визначений термін зазначену на векселі суму (вексельна сума) [6, с.477].

Розрізняють прості і переказні векселі.

Простий вексель задовольняє безумовне зобов'язання векселедавця сплатити власнику векселя певну суму грошей в обумовлений термін.

Переказний вексель (тратта) містить пропозицію векселедавця (трасанта), адресований платнику (трасату), сплатить певну суму грошей власнику векселя (ремітенту).

Інакше кажучи, якщо простий вексель - це документ, схожий за змістом з борговою розпискою, то перекладної вексель - це інструмент переведення боргу. Видаючи своєму кредитору перекладної вексель, трасант тим самим направляє його отримувати борг у іншої особи (платника).

Однак перекладної вексель - це не наказ, а тільки пропозиція платнику сплатити. Саме тому останній має право відмовитися від сплати. У цьому випадку векселедержатель має право стягнути відповідну суму з самого векселедавця. Інакше кажучи, при відмові платника оплатити переказний вексель відповідати буде той, хто його виписав (векселедавець). Платнику можна буде пред'явити позов тільки в тому випадку, якщо він заздалегідь (ще до терміну платежу) дав згоду оплатити вексель.

Ця згода називається акцептом переказного векселя. Відмітка про акцепт проставляється на лицьовій стороні переказного векселя. Відмова від платежу або акцепту векселя засвідчується в публічному порядку. Зазначені факти повинні бути підтверджені нотаріусом в ході спеціальної процедури протесту векселя в неплатежі чи неакцепті.

Для того щоб вексель був дійсним, він повинен містити певний набір реквізитів, описаних нижче.

По-перше, це вексельна мітка: в тексті документа повинне побут слово "вексель". У простому векселі це може виглядати так: "Організація така-то зобов'язується сплатити за цим простим векселем таку-то суму обличчю і т.д."

По-друге, це безумовне зобов'язання або (у переказному векселі) пропозиція векселедавця сплатить певну суму грошей, включення в вексель будь-яких умов оплати (наприклад, що він буде сплачений, якщо власник у свою чергу виконає якісь інші свої зобов'язання перед платником ) робить вексель недійсним.

Зобов'язання сплатити за векселем є абстрактним. Власник векселя, вимагаючи його оплати, повинен довести, що він повчив цей вексель або при його складанні, або в результаті безперервного ланцюжка індосаментів (передатних написів). Але він не зобов'язаний пояснювати чи доводити платнику, на якій підставі (за яким договором, де, як і за яких обставин) він придбав цей вексель, чи виконаний договір і т.п. Якщо платник вважає, що вексель потрапив до власника на незаконних підставах, він сам повинен це довести.

Згідно п. 17 Положення про перекладному і простому векселі платник, який зобов'язався сплатити за векселем, може відмовитися платити в тому випадку якщо він доведе:

    • Що з власником векселя він складається в особистих відносинах;
    • Що власник векселя придбав його спеціально, щоб завдати шкоди платнику.

По-третє, векселі має бути зазначена вексельна сума: або пропис, або цифрами. Якщо вексельна сума зазначена і словами, і цифрами, то має силу та, що вписана прописом. Якщо вказано кілька вексельних сум прописом, то має силу менша. Той же принцип діє, якщо всі суми вказані цифрами.

На вексельну суму можуть нараховуватися відсотки. Проте самі ці відсотки не вважаються частиною вексельної суми і обов'язковим реквізитом векселя. Умови про відсотки у векселі може і не бути (договір позики, на відміну від кредиту, не вимагає обов'язкової сплати відсотків за користування грошима).

Вексельна сума може бути зазначена в рублях або іноземній валюті. Якщо дана валюта не має обігу в місці платежу, то платіж здійснюється у місцевій валюті за курсом на день настання строку платежу (п. 41 Положення про перекладному і простому векселі). У векселі, однак, може бути застереження про ефективний платіж. Це означає, що платіж повинен бути здійснений саме в тій валюті, в якій позначена вексельна сума.

Вексель - це грошове зобов'язання. Згідно з п. 2 ст. 317 ГК РФ таке зобов'язання може виражатися не тільки в рублях, але і в іноземній валюті та умовних грошових одиницях.

Застереження у векселі про те, що вексельна сума підлягає сплаті у будь-якій негрошовій формі робить вексель недійсним.

По-четверте, у векселі має бути найменування особи, на користь якого має бути зроблений платіж (першого держателя векселя). Перший набувач має право передати вексель іншій особі, зробивши на звороті векселя передавальний напис (індосамент). Ланцюжок індосаментів може побут продовжена і далі. Одержувачем платежу в підсумку буде останній власник векселя.

По-п'яте, у векселі повинен бути зазначений платник, тобто особа, за чий рахунок здійснюється платіж. У простому векселі - це сам векселедавець. Тому окремо вказувати тут платника не потрібно, в переказному векселі платник - третя особа, однак векселедавець має право призначить платником самого себе (переказний вексель на себе).

По-шосте, у векселі має побут вказано місце платежу. Їм вважається місце знаходження платника, якщо не обумовлено інше.

По-сьоме, у векселі повинні бути зазначені дата і місце його складання, якщо немає дати складання, вексель недійсний; якщо не вказано місце - таким вважається місце знаходження платника (якщо, звичайно, він вказаний у векселі).

По-восьме, це термін платежу. Допускаються тільки чотири варіанти зазначення строку платежів: за пред'явленням, в стільки-то часу від пред'явлення, в стільки-то часу від складання, в певний день. Якщо строк платежу не вказаний, вважається, що вексель виданий з оплатою за пред'явленням.

По-дев'яте, у векселі повинен бути підпис векселедавця, виконана власноруч. Підпис, зроблений іншим чином робить вексель недійсним.

Для передачі векселя іншій особі старий власник повинен зробити на обороті векселя передавальний напис - індосамент.

Вексель може бути необмежена кількість разів переданий за індосаментом.

Той, хто передає вексель за індосаментом, називається індосантом, хто отримує - індосатом.

Роблячи передавальний напис, індосант передає індосссату всі права за векселем в сукупності. Частковий або умовний індосамент недійсний. Не можна зробити індосамент на частину вексельної суми або поставить умову, що вже зроблений індосамент набирає чинності лише при настанні у майбутньому певних подій.

Індосамент повинен бути підписаний індосантом або його представником. Підписи індосата не потрібно.

Індосамент може бути бланковим - без зазначення особи, якій відступається документ. Такий індоссамен може бути зроблений просто у вигляді підпису індосата на звороті векселя.

Індосамент може бути зроблений на пред'явника. Індосамент на пред'явника прирівнюється до бланковим індосаментом.

Платіж за векселем повинен відбуватися на користь особи, яка може обгрунтувати свої права за векселем на безперервному ряді індосаментів.

Платник зобов'язаний перевірити, чи немає розривів у ланцюжку індосаментів, але він не зобов'язаний перевіряти справжність їх підписів. Незаповнені бланкові індосаменти не вважаються розривом ланцюжка.

Всі індосанти, якщо вони не обумовили інше, солідарно відповідають перед останнім власником векселя за акцепт і за платіж. При несплаті (неакцепті) векселя його останній власник має право пред'явити позов будь-якого з індосаментів або всім відразу.

Акцепт - письмова згода платника оплатити переказний вексель. Для акцепту достатньо підпису платника на лицьовій стороні векселя. Проте зазвичай на векселі проставляється спеціальна позначка про акцепт за підписом акцептанта.

Акцепт повинен бути простим і нічим не обумовленим. Він не повинен вступати в силу у випадку настання якихось майбутніх подій.

Проте акцепт може бути обмежений частиною суми. Факт неакцепту всієї або частини суми засвідчується протестом.

Протест в неакцепті здійснюється наступним чином: якщо утримувач векселя отримав відмову в акцепті або не знайшов платника за вказаною адресою, він зобов'язаний у той же день або до 12 години наступного робочого дня звернутися до нотаріуса за місцем знаходження платника; нотаріус ще раз пред'являє вексель до акцепту і в разі його неотримання складає акт про протест векселя в неакцепті, а також робить відповідну позначку на самому векселі; дата цієї позначки є датою протесту векселя в неакцепті.

За протест в неакцепті стягується держмито в розмірі 1% від протестуемой суми. Протест в неакцепті дозволяє пред'явити позови зобов'язаним за векселем особам.

Взагалі, пред'явлення до акцепту - це право, а не обов'язок векселедержателя. Якщо він не вважає за потрібне, він може не пред'являти перекладної вексель до акцепту.

 

Аваль - це вексельне поручительство, спосіб забезпечення платежу за векселем. Той, хто здійснює аваль, називається авалістом.

Суть авалю в тому, що аваліст ручається за оплату векселя кимось із зобов'язаних осіб. Аваліст повинен вказати, за кого він дає аваль. Якщо це не зроблено, буде вважатися, що аваль дано за векселедавця.

Аваліст має право обмежити свою відповідальність певною сумою. В іншому випадку буде вважатися, що він поручився за оплату зобов'язаною особою всіх пред'явлених йому вимог за даним векселем.

Авалістом може бути якесь третя особа або хтось із зобов'язаних осіб.

Для здійснення авалю достатньо підпису аваліста на лицьовій стороні векселя. Якщо це не підпис векселедавця або акцептанта, то такий підпис буде вважатися авалем.

Аваль діє до тих пір, поки особа, за яку він даний, залишається зобов'язаним за векселем [2, с.78-84].

3.Финансово аспекти вексельного обігу

За термінами платежу векселі можна поділити на виразно-строкові і невизначено-строкові.

Визначено-строкові векселі - це векселі з оплатою на певний день або в стільки-то часу від складання. За такими векселями можна заздалегідь визначити день, коли настане день платежу.

Невизначено-строкові векселі - це векселі з оплатою за пред'явленням або в стільки-то часу від пред'явлення. При видачі такого векселя термін платежу за ним заздалегідь визначити не можна.

Умова про відсотки - це необов'язковий реквізит векселя. Поміщати або не поміщати це умова в текст векселя, залежить від векселедавця.

Проте відсотки на вексельну суму можуть нараховуватися тільки в невизначено-термінових векселях. Якщо умова про відсотки зазначено в определенно-терміновому векселі, воно буде вважатися ненаписаною (тобто недійсним) [5, с.255].

Важливо відзначити також, що в умові про відсотки повинна обов'язково зазначатися тільки ставка, за якою вони нараховуються. У невизначено-терміновому векселі сума відсотків не може бути заздалегідь відома, оскільки заздалегідь не відомий день, на який треба цю суму розрахувати.

Якщо у векселі вказана сума в рублях чи інших грошових одиницях. То це не є умовою про відсотки. У суді це цілком може бути визнано зазначенням у векселі другий вексельної суми. Силу матиме та, що вказана прописом. А якщо обидві суми вказані однаково (обидві прописом або цифрами), то силу матиме менша сума.

Відсотки нараховуються від дня складання векселя, якщо векселедавцем не вказана інша дата відліку.

Відсотки сплачуються завжди наприкінці терміну обігу векселя.

Нарахування припиняється у день пред'явлення векселя до оплати або в день протесту в неплатежі (неакцепті).

У власника векселя при будь-якому варіанті зазначення строку платежу завжди є вибір, в який день пред'явити вексель до оплати. Для векселя з оплатою за пред'явленням це можна зробити протягом року з дати видачі (якщо у векселі не обумовлені інші терміни). Решта векселі можна пред'являти до платежу або день настання строку платежу, або в один із двох наступних робочих днів.

Однак якщо вексель пред'явлений для одержання платежу, то платник повинен сплатити негайно. Будь-які відстрочки по оплаті векселя платником не допускаються.

Власник векселя ще може почекати з пред'явленням його до оплати, але платник, якщо вексель йому пред'явлено, не може почекати з оплатою.

На цьому грунтується відмінність понять "день настання строку платежу" і "день закінчення терміну платежу".

День настання терміну платежу - це день, починаючи з якого вексель можна пред'являти для отримання платежу.

День закінчення терміну платежу - це день, коли вексель фактично був пред'явлений до оплати. Оскільки ніякі відстрочки для платника не допускаються, то день, коли йому пред'явили вексель до платежу, і є день закінчення терміну платежу [4, с. 63-64].

4. Вексельне звернення в Росії

У Росії вексельний обіг не перевищує 7-8% від загального обсягу грошових розрахунків. Це можна порівняти з часткою готівкового обігу, яка становить 12-13% від загального обсягу грошових розрахунків (у Росії безготівкових розрахунків близько - 90%), операції з банківськими картами складає не більше 0,03% від обсягу всіх безготівкових операцій (в основному зняття готівки ).

Платіжна система Росії не в змозі повністю забезпечити виробничий оборот в рамках ВВП наявними платіжними інструментами. Дуже висока швидкість обігу грошей: до 7-8 разів на рік. Часто залучаються інвестиційні ресурси йдуть не на потреби фінансування довгострокового розвитку, а на покриття поточної ліквідності підприємств. Значна частина економіки йде в так звану сіру область.

Проявом такого дефіциту є зростаючі неплатежі, затримки у виплаті зарплати і пенсій, затримки в платежах за комунальні послуги, призводять до відключення постачання в цілих регіонах, а також високі ставки по кредитах і складність отримання кредиту навіть під хороше забезпечення. Від такої ситуації страждають в першу чергу ті виробництва, в основі яких більш тривалі і багатоланкові виробничі цикли. В результаті витіснення всіх складних і тривалих виробництв в економіці залишаються лише короткострокові і низькозатратні види діяльності типу імпорту готової продукції експорту енергоносіїв, а високотехнологічні виробництва поступово деградують.

Структура безготівкових і готівкових розрахунків в Росії наступна:

0,08% - чеки

80% - всі платіжні доручення

0,024% - банкевскіе карти

7% - векселі, докуменки на інкасо, платіжні ордера на часткову оплату та інші форми беналічних платежів

13% - готівкові розрахунки.

Якщо порівняти структуру платіжних інструментів в США, то там приблизно ¾ всіх роздрібних операцій оплачується готівкою, однак це становить не більше 1% від загального обсягу всіх платежів у США (не більше 0,5 трлн. Дол на рік - 5% ВВП, в Росії в2002г. очікувалося більше 8,7 трлн. руб в рік - близько 90% ВВП); 86,7% (47,4 трлн дол) - чеки; 10,4% (5,7 трлн дол) - автоматизовані клірингові розрахунки (АСН); 2,9% (1,6 трлн дол) - банківські картки (дебетові та кредитні); 0% - інші інструменти; загальний обсяг безготівкових операцій: 54700000000000 дол [8, с.13-14 ].

Пропозиція грошей в США відповідає попиту на гроші, у той час як в Росії пропозиція істотно відстає від попиту на гроші.

Тепер розглянемо вкладення в цінні папери в цілому по Росії в 2002р.

Рис. 1 Вкладення в цінні папери в Росії в 2002р. [9, с. 2-3]

З рис.1 видно, що вкладення в векселя становить майже 1 / 3 всіх вкладень у цінні папери, тобто вексельний обіг в Росії досить-таки розвинене і непогано використовується в нашій країні.

 

Висновок

Відповідаючи на поставлене на початку роботи питання, можна сказати, що формування і розвиток вексельного ринку неможливий без повної та несуперечливої ​​нормативної бази. З метою створення єдиного вексельного законодавства необхідно адаптувати "Положення про простий і перекладному векселі" до особливостей і сучасного стану фінансового ринку і грошового обігу. Потрібна також істотна доробка внутрішнього законодавства в частині створення гарантій швидкого і необтяжливого стягнення боргу по неоплаченим вчасно і опротестованим векселям, компенсації всіх витрат векселедержателя, більш чіткого визначення векселеспособности, вимогам до оформлення векселів і т. д.

Національно - правова база, а також практика обігу векселів потребує подальшої коригуванню з тим, щоб перетворити вексель в дійсно зручний і універсальний інструмент кредитування, розрахунків та грошово-кредитного регулювання, що виключає можливість необгрунтованих фінансових втрат учасників вексельного обігу.

 

 

Список використаних джерел

1. Берднешова Т.Б. Ринок цінних паперів. Питання - відповідь. - М.: Инфра - М; 2000. - 278с. - (Серія "Вища освіта").

2. Колтинюк Б.А. Цінні папери:-СПб.: Изд-во Михайлова В.А. - 2000. - 304с ..

3. Мітін М.Б. Цінні папери: Податки, облік, правове регулювання. - 2-е вид., Перераб. і доп. - М.: Сучасна економіка і право, 2001р. -480с.

4. Ринок цінних паперів: крок Росії в інформаційне общество.М.: Економіка, 1997.

5.ЦЕНА папери, під ред. В.І. Колесникова, Изд-е 2-е, перероб. і доп. - М.: Фінанси і статистика, 2001 .- 451с.

6. Економічна енциклопедія / Наук.-ред. Вид-ва "Економіка"; Ін-т екон Ран.: Гол ред. Л.І. Абалкін. - М.: ВАТ Вид-во "Економіка"; 1999.-1055с.

7. Економічна теорія / За ред. А.І. Добриненко, Л.С. Тарасевич 3-е изд .. - СПб: Изд. СПбГУЕФ, вид. "Питер", 2000. - 544с.: Іл. - (Серія "Підручники для вузів").

8. В.Є. Маневич. "Кредитно-грошова політика і економічна динаміка в Росії". - Бізнес і банки - № 7 - лютий 2002.

9. Вкладення в векселі в 2002р. - Економіка і життя - № 3 - січень 2003.

10. Інформаційно-правова база "Консультант плюс".

 

Додати в блог або на сайт

Цей текст може містити помилки.

Бухгалтерія | Реферат
57.2кб. | скачати


Схожі роботи:
Поняття і класифікація векселів Проблеми і тенденції вексельного обігу в Росії
Порядок створення підприємства фінансові та нормативно-правові аспекти
Значення вексельного обігу
Облік і аудит вексельного обігу
Аналіз вексельного обігу в банку
Цивільно-правове регулювання вексельного обігу 2
Цивільно-правове регулювання вексельного обігу
Цивільно правове регулювання вексельного обігу
Суть та особливості вексельного обігу в умовах перехідної економіки
© Усі права захищені
написати до нас