Зміст
Введення
1. Банкрутство підприємств: законодавство та особливості його застосування в сучасних умовах
2. Методи управління оборотним капіталом та їх роль у зміцненні фінансового стану підприємств
3. Фінансове планування на підприємствах
4. Лізинг як метод інвестування: проблеми та шляхи вдосконалення
5. Оподаткування підприємства
6. Структура витрат на виробництво і реалізацію продукції на підприємстві та її вплив на основні фінансові результати
Список використаної літератури
Введення
Фінанси державних підприємств є основною ланкою загальної фінансової системи РФ. Вони являють собою сукупність всіх грошових коштів, що знаходяться в розпорядженні підприємства, систему їх освіти, розподілу і використання. До фінансів державного підприємства відносяться: прибуток; кредити банків; позики у інших підприємств та населення; доходи від пайової участі в діяльності інших підприємств; доходи з цінних паперів; інші доходи.
У матеріальному вираженні всі фінанси державних підприємств формуються з виручки і розподіляються від прибутку по фондах: фонд основних засобів; фонд обігових коштів; фонд накопичення; фонд споживання; резервний фонд.
Правовий режим фінансів підприємств залежить від того, до якої форми власності належить підприємство. Специфіка фінансів державного підприємства полягає в їх розпорядчому характері всередині підприємства і поворотному характері частини грошових коштів державі.
Все майно держпідприємства, а також прибуток і інші фінансові ресурси, отримані від його використання, є державною власністю.
Законодавство не встановлює режим розподілу прибутку, тому ДП самостійно визначає, які фінансові фонди виділяти, в яких розмірах відраховувати до них прибуток. Витрати, які не ввійшли до складу витрат з виробництва та реалізації продукції, повинні здійснюватися з залишається прибутку держпідприємства.
У випадках, передбачених законодавством, за рішенням Уряду РФ на базі майна, що знаходиться у федеральній власності, може бути утворено унітарне підприємство на праві Оперативного управління - федеральне казенне підприємство. РФ несе субсидіарну відповідальність за зобов'язаннями казенного підприємства при недостатності його майна. Установчим документом казенного підприємства є його статут, що затверджується Урядом РФ, в якому визначаються: обов'язкова звітність за формами, що встановлюються Урядом РФ; персональна відповідальність керівника за результати господарської діяльності; обов'язок використання федеральних коштів за цільовим призначенням; види діяльності та порядок розподілу прибутку.
1. Банкрутство підприємств: законодавство та особливості його застосування в сучасних умовах
Згідно з 3 статті Федерального закону про неспроможність (банкрутство) юридична особа вважається нездатним задовольнити вимоги кредиторів за грошовими зобов'язаннями та (або) виконати обов'язок по сплаті обов'язкових платежів, якщо відповідні зобов'язання чи обов'язок не виконані їм у протягом трьох місяців з дати, коли вони повинні були бути виконані. Громадянин також є банкрутом, якщо він протягом трьох місяців не здатний виконати свої обов'язки по сплаті обов'язкових платежів і (або) не в змозі задовольнити вимоги кредиторів за грошовими зобов'язаннями, а також, якщо сума його зобов'язань перевищує вартість його майна.
Ранні ознаки банкрутства:
затримки з поданням звітності, які можуть свідчити про погану роботу фінансових служб підприємства;
різкі зміни в структурі балансу і звіту про фінансові результати, особливо:
різке зменшення грошей на рахунках (збільшення грошей також може свідчити про неможливість подальших капіталовкладень);
збільшення дебіторської заборгованості (різке її зниження також свідчить про труднощі зі збутом, якщо супроводжується зростанням запасів готової продукції);
старіння дебіторських рахунків;
порушення балансу дебіторської та кредиторської заборгованості;
збільшення кредиторської заборгованості (різке зниження її при наявності грошей на рахунках також свідчить про зниження обсягів діяльності);
зниження обсягів продажів (несприятливим може виявитися і різке збільшення обсягів продажів, так як в цьому випадку банкрутство може наступити в результаті подальшого порушення балансу боргів, якщо піде непродумане збільшення закупівель, капітальних витрат; крім того, зростання обсягів продажів може свідчити про скидання продукції перед ліквідацією підприємства);
конфлікти на підприємстві, звільнення будь-кого з керівництва, різке збільшення числа прийнятих рішень і т.д.
Банкрутство підприємства є результатом взаємодії цілого ряду факторів: зовнішніх, на які підприємство не може впливати взагалі або може чинити лише слабкий вплив, і внутрішніх, що залежать від організації роботи самого підприємства.
До зовнішніх факторів, що впливає на діяльність підприємства, звичайно відносять: розмір і структура потреб; рівень доходів і нагромаджень населення, а отже, і його купівельна спроможність (сюди ж можна віднести і рівень цін); політична стабільність і спрямованість внутрішньої політики; розвиток науки і техніки, яка визначає всі складові процесу виробництва товару і його конкурентоспроможності; рівень культури, що виявляється у звичках і нормах споживання, перевазі одних товарів і негативному відношенні до інших.
2. Методи управління оборотними засобами
Методи управління оборотними засобами:
1) Аналітичний метод;
2) Коефіцієнтний метод;
3) Метод прямого рахунку.
Аналітичний метод передбачає визначення потреби в оборотних коштах у розмірі їх среднефактіческіх залишків з урахуванням зростання обсягів виробництва. Щоб не фіксувати недоліки минулих періодів в організації оборотних коштів, н6еобходімо проаналізувати фактичні залишки виробничих запасів з метою виявлення непотрібних, зайвих, неліквідних, а також всі стадії незавершеного виробництва для виявлення резервів скорочення тривалості виробничого циклу, вивчити причини накопичення готової продукції на складі і визначити дійсну потреба в оборотних коштах. При цьому необхідно врахувати конкретні умови роботи підприємства в попередньому році (наприклад, зміна цін).
При коефіцієнтний метод запаси і витрати підрозділяються на залежні безпосередньо від зміни обсягів виробництва (сировина, матеріали, витрати на незавершене виробництво, готова продукція на складі) і не залежні від нього (запаси, МШП, витрати майбутніх періодів). За першою групою потреба в оборотних коштах визначається виходячи з розміру в базисному році і темпів зростання виробництва продукції в майбутньому році. Якщо на підприємстві аналізується оборотність оборотних коштів і вишукуються можливості її прискорення, то реальне прискорення оборотності в планується необхідно врахувати при визначенні потреби в оборотних коштах. По другій групі оборотних коштів, що не має пропорційної залежності від зростання обсягів виробництва, потреба планується на рівні їх среднефактіческіх залишків за ряд років.
При необхідності можна використовувати аналітичний і коефіцієнтний методи в поєднанні. Спочатку аналітичним методом визначити потребу в оборотних коштах, що залежать від обсягу виробництва, а потім за допомогою коефіцієнтного методу врахувати зміну обсягу виробництва.
Метод прямого рахунку передбачає обгрунтований розрахунок запасів по кожному елементу оборотних коштів з урахуванням усіх змін у рівні організаційно-технічного розвитку підприємства, транспортуванні товарно-матеріальних цінностей, практиці розрахунків між підприємствами. Цей метод, будучи дуже трудомістким, вимагає високої кваліфікації економістів, залучення до нормування працівників багатьох служб підприємства (постачання, юридичної, збуту продукції, виробничого відділу, бухгалтерії та ін.)
Але це дозволяє найбільш точно розрахувати потребу підприємства в оборотних коштах.
Метод прямого рахунку використовується при організації нового підприємства і періодичному уточненні потреби в оборотних коштах діючих підприємств. Головною умовою його використання є ретельне опрацювання питань постачання і виробничого плану підприємства. Важливе значення має стабільність господарських зв'язків, так як періодичність та гарантованість постачання лежить в основі розрахунку норм запасу.
Метод прямого рахунку передбачає нормування оборотних коштів, вкладених в запаси і витрати, готову продукцію на складі. У загальному вигляді його зміст можна представити наступним чином:
- Розробка норм запасу за окремими найважливіших видах товарно-матеріальних цінностей усіх елементів нормованих оборотних коштів;
- Визначення нормативів у грошовому вираженні для кожного елемента оборотних коштів і сукупної потреби підприємства в оборотних коштах.
3. Фінансове планування на підприємстві
Сутність фінансового планування на підприємстві.
Управляти - значить передбачати, тобто прогнозувати, планувати. Тому найважливішим елементом підприємницької господарської діяльності та управління підприємством є планування, в тому числі і фінансову.
Фінансове планування - це планування всіх доходів і напрямків витрачання грошових коштів підприємства для забезпечення його розвитку.
Фінансове планування здійснюється за допомогою складання фінансових планів різного змісту та призначення залежно від завдань і об'єктів планування.
Фінансове планування є важливим елементом корпоративного планового процесу. Кожен менеджер, незалежно від своїх функціональних інтересів, повинен бути знайомий з механікою і сенсом виконання та контролю фінансових планів, принаймні, настільки, наскільки це стосується його діяльності.
Основні завдання фінансового планування:
забезпечення нормального відтворювального процесу необхідними джерелами фінансування. При цьому величезне значення мають цільові джерела фінансування, їх формування і використання;
дотримання інтересів акціонерів та інших інвесторів. Бізнес-план, що містить подібне обгрунтування інвестиційного проекту, є для інвесторів основним документом, що стимулює вкладення капіталу;
гарантія виконання зобов'язань підприємства перед бюджетом і позабюджетними фондами, банками та іншими кредиторами. Оптимальна для даного підприємства структура капіталу приносить максимальний прибуток і максимізує при заданих параметрах платежі до бюджету;
виявлення резервів та мобілізація ресурсів з метою ефективного використання прибутку та інших доходів, включаючи і позареалізаційні;
контроль карбованцем за фінансовим станом, платоспроможністю і кредитоспроможністю підприємства.
Мета фінансового планування полягає в ув'язці доходів з необхідними витратами. При перевищенні доходів над витратами сума перевищення направляється в резервний фонд. При перевищенні витрат над доходами сума нестачі фінансових коштів заповнюється за рахунок випуску цінних паперів, отримання кредитів, отримання благодійних внесків і т.д.
Вид інвестиційної діяльності по придбанню майна і передачі його на підставі договору лізингу фізичним або юридичним особам за певну плату, на певних умовах з правом викупу майна лізингоотримувачем називається лізингом.
Фінансовий лізинг (у міжнародній практиці - "капітальний лізинг" або лізинг з повною окупністю лізингованого активу) об'єднує систему економічних відносин: - орендних, торгових, кредитних і т.п. Фінансовий лізинг є однією з форм фінансового кредиту і характеризує кредитні відносини, пов'язані з його функціонуванням та специфікою управління.
Фінансовий лізинг виконує наступні функції:
- Задовольняє потребу в найбільш дефіцитному виді позикового капіталу - довгостроковому кредиті. На сучасному етапі довгострокове банківське кредитування організацій зведено до мінімуму, що стримує їх інвестиційну діяльність, пов'язану з оновленням і розширенням складу необоротних активів;
- Повністю задовольняє цільові потреби організації в позикових коштах. Використання фінансового лізингу в конкретних цілях відновлення і розширення складу активної частини операційних необоротних активів дозволяє організації в істотній частині виключити потребу в найбільш дефіцитному виді позикового капіталу - довгостроковому кредиті;
- Автоматично формує повне забезпечення кредиту, що знижує вартість його залучення. Він не вимагає створення в організації фонду погашення основного боргу у зв'язку з поступовістю амортизації активу, взятого в лізинг. Фінансовий лізинг знижує податок на прибуток, оскільки лізингові платежі повністю включаються до витрат і не обкладаються податком на прибуток, а також забезпечує зниження вартості кредиту за рахунок ліквідаційної вартості лізингованим активів;
- Формою такого забезпечення кредиту є сам лізингованим актив, який у разі фінансової неспроможності (банкрутства) організації може бути реалізований кредитором з метою відшкодування невиплаченої частини лізингових платежів і суми неустойки за угодою. Додатковою формою такого забезпечення кредиту є обов'язкове страхування лізингованого активу лізингоотримувачем (Рейтер) на користь лізингодавця (орендодавця). Зниження рівня кредитного ризику лізингодавця створює передумови для відповідного зниження вартості залучення організацією цього виду фінансового ресурсу;
- Забезпечує більш широкий діапазон форм платежів, пов'язаних з обслуговуванням боргу. На відміну від банківського кредиту, де обслуговування боргу і повернення основної його суми здійснюються у формі грошових платежів, фінансовий лізинг передбачає можливість таких платежів в інших формах, наприклад, у формі поставок продукції, виробленої за участю лізингованим активів;
- Забезпечує більшу гнучкість в термінах платежів, пов'язаних з обслуговуванням боргу. На відміну від традиційної практики обслуговування та погашення банківського кредиту фінансовий лізинг надає організації можливість здійснення лізингових платежів за більш широкому діапазону схем з урахуванням характеру і терміну використання лізингованого активу, що робить фінансовий лізинг більш привабливим для організації кредитним інструментом;
- Забезпечує зниження вартості кредиту за рахунок ліквідаційної вартості лізингованого активу. Оскільки при фінансовому лізингу після завершення лізингового періоду відповідний актив передається у власність лізингоодержувача, то після повної амортизації активу лізингоодержувач має можливість реалізувати його за ліквідаційною вартістю. На суму від цієї реалізації (наведену шляхом дисконтування до справжньої вартості) умовно знижується сума кредиту за лізинговою угодою.
Оцінка ефективності лізингової операції проводиться шляхом порівняння теперішньої вартості грошового потоку при лізинговій операції з грошовим потоком за аналогічним увазі банківського кредитування (методика і приклад такого порівняння розглянуті нижче). Це є одним з критеріїв лізингової угоди.
Вартість фінансового лізингу не повинна перевищувати вартості банківського кредиту, наданого на аналогічний період, інакше організації вигідніше отримати довгостроковий банківський кредит для купівлі активу у власність. Крім того, в процесі використання фінансового лізингу повинні бути виявлені такі пропозиції, які мінімізують його вартість.
Як і в інших випадках визначення джерела фінансування, слід встановити вартість позикового капіталу, що залучається на основі ставки лізингових платежів (Сфл). Ця ставка включає дві складові:
* Поступове повернення суми основного боргу (річна норма амортизації активу (НА), залученого на умовах фінансового лізингу, відповідно до якого актив після його оплати передається у власність орендаря);
* Вартість безпосереднього обслуговування лізингового боргу.
Лізингові платежі відповідно до графіка включаються в розроблюваний організацією платіжний календар і контролюються в процесі моніторингу його поточної фінансової діяльності. У процесі управління фінансовим лізингом слід врахувати, що багато правових норм його регулювання в нашій країні знаходяться в стадії становлення. У цих умовах слід орієнтуватися на міжнародні стандарти здійснення лізингових операцій з відповідною адаптацією до вітчизняних економічних умов.
5. Оподаткування підприємства
В історії розвитку суспільства ще жодна держава не змогла обійтися без податків, оскільки для виконання своїх функцій по задоволенню колективних потреб йому потрібна певна сума грошових коштів, які можуть бути зібрані тільки за допомогою податків. Виходячи з цього мінімальний розмір податкового тягаря визначається сумою витрат держави на виконання мінімуму його функцій: управління, оборона, суд, охорона порядку, - чим більше функцій покладено на державу, тим більше воно має збирати податків.
Закон Російської Федерації "Про основи податкової системи в Російській Федерації" визначає загальні принципи побудови податкової системи в Російській Федерації, податки, збори, мита та інші платежі, а також права, обов'язки і відповідальність платників податків і податкових органів. У ньому зокрема йдеться, що "під податками, збором, митом і іншим платежем розуміється обов'язковий внесок до бюджету відповідного рівня або в позабюджетний фонд, здійснюваний платниками у порядку і на умовах, що визначаються законодавчими актами." Таким чином, податки виражають обов'язок всіх юридичних і фізичних осіб, які отримують доходи, брати участь у формуванні державних фінансових ресурсів. Тому податки виступають найважливішим ланкою фінансової політики держави в сучасних умовах.
Закон також визначає коло платників податків: "Платниками податків є юридичні особи, інші категорії платників і фізичні особи, на яких відповідно до законодавчими актами покладено обов'язок сплачувати податки".
На додаток до всього необхідно виділити об'єкти оподаткування.
"Об'єктами оподаткування є доходи (прибуток), вартість окремих товарів, окремі види діяльності платника податків, операції з цінними паперами, користування природними ресурсами, майна юридичних і фізичних осіб, передача майна, додана вартість продукції, робіт і послуг та інші об'єкти, встановлені законодавчими актами ".
"Сукупність податків, зборів, мита та інших платежів, що стягуються в установленому порядку, утворює податкову систему." (Закон РФ "Про основи податкової системи в Російській Федерації") В умовах ринкових відносин і особливо в перехідний до ринку період податкова система є одним з найважливіших економічних регуляторів, основою фінансово-кредитного механізму державного регулювання економіки.
Від того, наскільки правильно побудована система оподаткування, залежить ефективне функціонування всього народного господарства. У зв'язку з цим необхідно, щоб податкова система Росії була адаптована до нових суспільних відносин, відповідала світовому досвіду.
Взагалі характерною рисою податкової системи Росії стає поява великої кількості місцевих податків і зборів.
Особливості оподаткування підприємств залежать від країни, в якій існує дане підприємство, від форм власності даного підприємства, від пільг, які надаються тим чи іншим видам діяльності підприємства.
Проблеми оподаткування існують на кожному підприємстві. Це пов'язано з неправильним плануванням оподаткування підприємства, або з недостатньою кваліфікацією фахівців з оподаткування. Сучасні проблеми оподаткування підприємств возникаю в основному з тієї причини, що часто змінюються правила в системі оподаткування підприємств. Змінюються процентні ставки податків, види податків, схеми, періодичність та форми податків. Оптимізація оподаткування підприємств связна не тільки з оптимізацією на даному підприємстві, а також з модифікацією оподаткування підприємств в цілому по країні.
6. Структура витрат на виробництво і реалізацію продукції на підприємстві та її вплив на основні фінансові результати
Витрати на виробництво і реалізацію продукції являють собою сукупність виражених у грошовій формі витрат підприємств на виробництво і реалізацію продукції (робіт, послуг). Вони забезпечують безперервність виробництва і створюють умови для реалізації продукції.
За економічним змістом вони висловлюють витрати суспільства, оскільки виробництво ведеться в інтересах суспільства, а продукція виробляється як безпосередньо суспільний продукт. Витрати різні за складом і структурою в залежності від галузевої приналежності підприємств. Також вони класифікуються за способом віднесення на собівартість, зв'язку з обсягом виробництва, ступеня однорідності.
У залежності від способу віднесення на собівартість продукції вони поділяються на:
- Прямі, пов'язані з виробництвом окремих видів продукції, які можуть бути прямо і безпосередньо включені до собівартості (сировина, основні матеріали, заробітна плата виробничих робітників та ін);
- Непрямі, пов'язані з виробництвом різноманітних виробів, які не можна віднести на собівартість певного виду продукції (витрати на утримання та експлуатацію обладнання, ремонт будівель, заробітну плату інженерно-технічних працівників та ін.)
Вони включаються до собівартості за допомогою спеціальних методів, визначених галузевими методичними рекомендаціями з питань планування, обліку і калькулювання собівартості.
У залежності від зв'язку витрат з обсягом виробництва виділяють:
- Умовно-постійні витрати - це витрати величина яких суттєво не змінюється при збільшенні або зменшенні обсягу випуску продукції, у результаті чого змінюється їх відносна величина на одиницю продукції (витрати на опалення, освітлення, заробітну плату управлінського персоналу, амортизаційні відрахування, витрати на адміністративно- господарські потреби тощо);
- Умовно-змінні витрати величина, яких залежить від обсягу виробництва, вони зростають або зменшуються відповідно до зміни обсягу випуску продукції (витрати на сировину, основні матеріали, паливо, основну заробітну плату виробничому персоналу та ін.)
За ступенем однорідності витрати поділяються на:
- Елементарні;
- Комплексні.
Елементи мають єдиний економічний зміст незалежно від їх призначення. Мета угруповання за елементами - виявити витрати на виробництво продукції за їх видами (матеріальні витрати, амортизаційні відрахування і т.д.). Співвідношення між окремими елементами витрат являє собою структуру витрат на виробництво продукції.
Комплексні витрати включають кілька елементів, а отже, різнорідні за складом. Об'єднуються вони за певним економічним призначенням. Такими витратами є загальнозаводські витрати, втрати від браку, витрати по утриманню та експлуатації обладнання та ін
Всі витрати на виробництво і реалізацію продукції становлять повну собівартість. Склад витрат, що включаються до собівартості продукції (робіт, послуг) в даний час визначається постановою уряду.
Собівартість продукції (робіт, послуг) являє собою вартісну оцінку використовуваних у процесі виробництва продукції (робіт, послуг) природних ресурсів, сировини, матеріалів, палива, енергії, основних фондів, трудових ресурсів, а також інших витрат на її виробництво і реалізацію.
За економічним змістом витрати, що включаються до собівартості продукції (робіт, послуг) групуються за такими елементами: матеріальні витрати; витрати на оплату праці, відрахування на соціальні потреби, амортизація основних фондів; інші витрати.
1. Матеріальні витрати включають: вартість покупних сировини і матеріалів, палива; основних допоміжних матеріалів; комплектуючі вироби і напівфабрикати; тару; запчастини для ремонту; МШП та інші витрати. Вартість матеріальних ресурсів складається з цін їх придбання.
2. 3атрати на оплату праці включають: виплату заробітної плати; виплату премій; винагороди за підсумками роботи за рік; компенсуючі і стимулюючі виплати; вартість безоплатного харчування; одноразова винагорода за вислугу років; оплату навчальних відпусток; оплату праці позаштатних співробітників та інші виплати, що включаються до фонду оплати праці.
У витрати на оплату праці не включаються: витрати на оплату праці у вигляді премій виплачуються за рахунок спеціальних коштів; цільові надходження; матеріальна допомога; безпроцентні позики на поліпшення житлових умов; оплата додаткових відпусток жінкам виховують дітей; надбавки до пенсій; дивіденди по акціях; підписки та придбання товарів для особистих потреб працівників; оплата проїзду до місця роботи; оплата путівок, екскурсій, подорожей, інші витрати проводяться за рахунок прибутку залишається в розпорядженні підприємства.
3. 0тчісленія на соціальні потреби включають відрахування до фонду обов'язкового соціального страхування, Пенсійний фонд, Державної фонд зайнятості населення (в даний час скасовано), Фонд обов'язкового медичного страхування.
4. Амортизація основних фондів включає амортизаційні відрахування на повне відновлення основних виробничих фондів, сума яких визначається на основі їх балансової вартості і діючих норм амортизації. Якщо підприємство працює на умовах оренди, то в даному розділі наводяться амортизаційні відрахування на повне відновлення по власним і орендованим основним фондам.
Інші витрати включають: деякі види податків; відрахування до страхових фондів (резерви); винагороди за винаходи та рацпропозиції, видатки на відрядження; оплату послуг зв'язку; плату за оренду; амортизацію по нематеріальних активів, відрахування в ремонтний фонд та ін
Список використаної літератури
1. Гітляровская Л.Т. Аналіз фінансової стійкості підприємства. / Л.Т. Гітляровская - СПб.: Пітер .- 297с.
2. Карпова Т.П. Управлінський облік. - М.: ЮНИТИ - 2002 - 329 с.
7. Подзоров А.А Банкрутство / А.А. Подзоров .- М.: Іспит. 2001. 544с.
8. Під. ред. Л.А. Дробозиной. Фінанси Грошовий обіг Кредит. -М.: ЮНИТИ, 2000.
Введення
1. Банкрутство підприємств: законодавство та особливості його застосування в сучасних умовах
2. Методи управління оборотним капіталом та їх роль у зміцненні фінансового стану підприємств
3. Фінансове планування на підприємствах
4. Лізинг як метод інвестування: проблеми та шляхи вдосконалення
5. Оподаткування підприємства
6. Структура витрат на виробництво і реалізацію продукції на підприємстві та її вплив на основні фінансові результати
Список використаної літератури
Введення
Фінанси державних підприємств є основною ланкою загальної фінансової системи РФ. Вони являють собою сукупність всіх грошових коштів, що знаходяться в розпорядженні підприємства, систему їх освіти, розподілу і використання. До фінансів державного підприємства відносяться: прибуток; кредити банків; позики у інших підприємств та населення; доходи від пайової участі в діяльності інших підприємств; доходи з цінних паперів; інші доходи.
У матеріальному вираженні всі фінанси державних підприємств формуються з виручки і розподіляються від прибутку по фондах: фонд основних засобів; фонд обігових коштів; фонд накопичення; фонд споживання; резервний фонд.
Правовий режим фінансів підприємств залежить від того, до якої форми власності належить підприємство. Специфіка фінансів державного підприємства полягає в їх розпорядчому характері всередині підприємства і поворотному характері частини грошових коштів державі.
Все майно держпідприємства, а також прибуток і інші фінансові ресурси, отримані від його використання, є державною власністю.
Законодавство не встановлює режим розподілу прибутку, тому ДП самостійно визначає, які фінансові фонди виділяти, в яких розмірах відраховувати до них прибуток. Витрати, які не ввійшли до складу витрат з виробництва та реалізації продукції, повинні здійснюватися з залишається прибутку держпідприємства.
У випадках, передбачених законодавством, за рішенням Уряду РФ на базі майна, що знаходиться у федеральній власності, може бути утворено унітарне підприємство на праві Оперативного управління - федеральне казенне підприємство. РФ несе субсидіарну відповідальність за зобов'язаннями казенного підприємства при недостатності його майна. Установчим документом казенного підприємства є його статут, що затверджується Урядом РФ, в якому визначаються: обов'язкова звітність за формами, що встановлюються Урядом РФ; персональна відповідальність керівника за результати господарської діяльності; обов'язок використання федеральних коштів за цільовим призначенням; види діяльності та порядок розподілу прибутку.
1. Банкрутство підприємств: законодавство та особливості його застосування в сучасних умовах
Згідно з 3 статті Федерального закону про неспроможність (банкрутство) юридична особа вважається нездатним задовольнити вимоги кредиторів за грошовими зобов'язаннями та (або) виконати обов'язок по сплаті обов'язкових платежів, якщо відповідні зобов'язання чи обов'язок не виконані їм у протягом трьох місяців з дати, коли вони повинні були бути виконані. Громадянин також є банкрутом, якщо він протягом трьох місяців не здатний виконати свої обов'язки по сплаті обов'язкових платежів і (або) не в змозі задовольнити вимоги кредиторів за грошовими зобов'язаннями, а також, якщо сума його зобов'язань перевищує вартість його майна.
Ранні ознаки банкрутства:
затримки з поданням звітності, які можуть свідчити про погану роботу фінансових служб підприємства;
різкі зміни в структурі балансу і звіту про фінансові результати, особливо:
різке зменшення грошей на рахунках (збільшення грошей також може свідчити про неможливість подальших капіталовкладень);
збільшення дебіторської заборгованості (різке її зниження також свідчить про труднощі зі збутом, якщо супроводжується зростанням запасів готової продукції);
старіння дебіторських рахунків;
порушення балансу дебіторської та кредиторської заборгованості;
збільшення кредиторської заборгованості (різке зниження її при наявності грошей на рахунках також свідчить про зниження обсягів діяльності);
зниження обсягів продажів (несприятливим може виявитися і різке збільшення обсягів продажів, так як в цьому випадку банкрутство може наступити в результаті подальшого порушення балансу боргів, якщо піде непродумане збільшення закупівель, капітальних витрат; крім того, зростання обсягів продажів може свідчити про скидання продукції перед ліквідацією підприємства);
конфлікти на підприємстві, звільнення будь-кого з керівництва, різке збільшення числа прийнятих рішень і т.д.
Банкрутство підприємства є результатом взаємодії цілого ряду факторів: зовнішніх, на які підприємство не може впливати взагалі або може чинити лише слабкий вплив, і внутрішніх, що залежать від організації роботи самого підприємства.
До зовнішніх факторів, що впливає на діяльність підприємства, звичайно відносять: розмір і структура потреб; рівень доходів і нагромаджень населення, а отже, і його купівельна спроможність (сюди ж можна віднести і рівень цін); політична стабільність і спрямованість внутрішньої політики; розвиток науки і техніки, яка визначає всі складові процесу виробництва товару і його конкурентоспроможності; рівень культури, що виявляється у звичках і нормах споживання, перевазі одних товарів і негативному відношенні до інших.
2. Методи управління оборотними засобами
Методи управління оборотними засобами:
1) Аналітичний метод;
2) Коефіцієнтний метод;
3) Метод прямого рахунку.
Аналітичний метод передбачає визначення потреби в оборотних коштах у розмірі їх среднефактіческіх залишків з урахуванням зростання обсягів виробництва. Щоб не фіксувати недоліки минулих періодів в організації оборотних коштів, н6еобходімо проаналізувати фактичні залишки виробничих запасів з метою виявлення непотрібних, зайвих, неліквідних, а також всі стадії незавершеного виробництва для виявлення резервів скорочення тривалості виробничого циклу, вивчити причини накопичення готової продукції на складі і визначити дійсну потреба в оборотних коштах. При цьому необхідно врахувати конкретні умови роботи підприємства в попередньому році (наприклад, зміна цін).
При коефіцієнтний метод запаси і витрати підрозділяються на залежні безпосередньо від зміни обсягів виробництва (сировина, матеріали, витрати на незавершене виробництво, готова продукція на складі) і не залежні від нього (запаси, МШП, витрати майбутніх періодів). За першою групою потреба в оборотних коштах визначається виходячи з розміру в базисному році і темпів зростання виробництва продукції в майбутньому році. Якщо на підприємстві аналізується оборотність оборотних коштів і вишукуються можливості її прискорення, то реальне прискорення оборотності в планується необхідно врахувати при визначенні потреби в оборотних коштах. По другій групі оборотних коштів, що не має пропорційної залежності від зростання обсягів виробництва, потреба планується на рівні їх среднефактіческіх залишків за ряд років.
При необхідності можна використовувати аналітичний і коефіцієнтний методи в поєднанні. Спочатку аналітичним методом визначити потребу в оборотних коштах, що залежать від обсягу виробництва, а потім за допомогою коефіцієнтного методу врахувати зміну обсягу виробництва.
Метод прямого рахунку передбачає обгрунтований розрахунок запасів по кожному елементу оборотних коштів з урахуванням усіх змін у рівні організаційно-технічного розвитку підприємства, транспортуванні товарно-матеріальних цінностей, практиці розрахунків між підприємствами. Цей метод, будучи дуже трудомістким, вимагає високої кваліфікації економістів, залучення до нормування працівників багатьох служб підприємства (постачання, юридичної, збуту продукції, виробничого відділу, бухгалтерії та ін.)
Але це дозволяє найбільш точно розрахувати потребу підприємства в оборотних коштах.
Метод прямого рахунку використовується при організації нового підприємства і періодичному уточненні потреби в оборотних коштах діючих підприємств. Головною умовою його використання є ретельне опрацювання питань постачання і виробничого плану підприємства. Важливе значення має стабільність господарських зв'язків, так як періодичність та гарантованість постачання лежить в основі розрахунку норм запасу.
Метод прямого рахунку передбачає нормування оборотних коштів, вкладених в запаси і витрати, готову продукцію на складі. У загальному вигляді його зміст можна представити наступним чином:
- Розробка норм запасу за окремими найважливіших видах товарно-матеріальних цінностей усіх елементів нормованих оборотних коштів;
- Визначення нормативів у грошовому вираженні для кожного елемента оборотних коштів і сукупної потреби підприємства в оборотних коштах.
3. Фінансове планування на підприємстві
Сутність фінансового планування на підприємстві.
Управляти - значить передбачати, тобто прогнозувати, планувати. Тому найважливішим елементом підприємницької господарської діяльності та управління підприємством є планування, в тому числі і фінансову.
Фінансове планування - це планування всіх доходів і напрямків витрачання грошових коштів підприємства для забезпечення його розвитку.
Фінансове планування здійснюється за допомогою складання фінансових планів різного змісту та призначення залежно від завдань і об'єктів планування.
Фінансове планування є важливим елементом корпоративного планового процесу. Кожен менеджер, незалежно від своїх функціональних інтересів, повинен бути знайомий з механікою і сенсом виконання та контролю фінансових планів, принаймні, настільки, наскільки це стосується його діяльності.
Основні завдання фінансового планування:
забезпечення нормального відтворювального процесу необхідними джерелами фінансування. При цьому величезне значення мають цільові джерела фінансування, їх формування і використання;
дотримання інтересів акціонерів та інших інвесторів. Бізнес-план, що містить подібне обгрунтування інвестиційного проекту, є для інвесторів основним документом, що стимулює вкладення капіталу;
гарантія виконання зобов'язань підприємства перед бюджетом і позабюджетними фондами, банками та іншими кредиторами. Оптимальна для даного підприємства структура капіталу приносить максимальний прибуток і максимізує при заданих параметрах платежі до бюджету;
виявлення резервів та мобілізація ресурсів з метою ефективного використання прибутку та інших доходів, включаючи і позареалізаційні;
контроль карбованцем за фінансовим станом, платоспроможністю і кредитоспроможністю підприємства.
Мета фінансового планування полягає в ув'язці доходів з необхідними витратами. При перевищенні доходів над витратами сума перевищення направляється в резервний фонд. При перевищенні витрат над доходами сума нестачі фінансових коштів заповнюється за рахунок випуску цінних паперів, отримання кредитів, отримання благодійних внесків і т.д.
4. Лізинг як інструмент довгострокового фінансування
Перехід до ринкових відносин викликав активне використання в практиці фінансової діяльності нових кредитних інструментів, одним з яких є фінансовий лізинг.Вид інвестиційної діяльності по придбанню майна і передачі його на підставі договору лізингу фізичним або юридичним особам за певну плату, на певних умовах з правом викупу майна лізингоотримувачем називається лізингом.
Фінансовий лізинг (у міжнародній практиці - "капітальний лізинг" або лізинг з повною окупністю лізингованого активу) об'єднує систему економічних відносин: - орендних, торгових, кредитних і т.п. Фінансовий лізинг є однією з форм фінансового кредиту і характеризує кредитні відносини, пов'язані з його функціонуванням та специфікою управління.
Фінансовий лізинг виконує наступні функції:
- Задовольняє потребу в найбільш дефіцитному виді позикового капіталу - довгостроковому кредиті. На сучасному етапі довгострокове банківське кредитування організацій зведено до мінімуму, що стримує їх інвестиційну діяльність, пов'язану з оновленням і розширенням складу необоротних активів;
- Повністю задовольняє цільові потреби організації в позикових коштах. Використання фінансового лізингу в конкретних цілях відновлення і розширення складу активної частини операційних необоротних активів дозволяє організації в істотній частині виключити потребу в найбільш дефіцитному виді позикового капіталу - довгостроковому кредиті;
- Автоматично формує повне забезпечення кредиту, що знижує вартість його залучення. Він не вимагає створення в організації фонду погашення основного боргу у зв'язку з поступовістю амортизації активу, взятого в лізинг. Фінансовий лізинг знижує податок на прибуток, оскільки лізингові платежі повністю включаються до витрат і не обкладаються податком на прибуток, а також забезпечує зниження вартості кредиту за рахунок ліквідаційної вартості лізингованим активів;
- Формою такого забезпечення кредиту є сам лізингованим актив, який у разі фінансової неспроможності (банкрутства) організації може бути реалізований кредитором з метою відшкодування невиплаченої частини лізингових платежів і суми неустойки за угодою. Додатковою формою такого забезпечення кредиту є обов'язкове страхування лізингованого активу лізингоотримувачем (Рейтер) на користь лізингодавця (орендодавця). Зниження рівня кредитного ризику лізингодавця створює передумови для відповідного зниження вартості залучення організацією цього виду фінансового ресурсу;
- Забезпечує більш широкий діапазон форм платежів, пов'язаних з обслуговуванням боргу. На відміну від банківського кредиту, де обслуговування боргу і повернення основної його суми здійснюються у формі грошових платежів, фінансовий лізинг передбачає можливість таких платежів в інших формах, наприклад, у формі поставок продукції, виробленої за участю лізингованим активів;
- Забезпечує більшу гнучкість в термінах платежів, пов'язаних з обслуговуванням боргу. На відміну від традиційної практики обслуговування та погашення банківського кредиту фінансовий лізинг надає організації можливість здійснення лізингових платежів за більш широкому діапазону схем з урахуванням характеру і терміну використання лізингованого активу, що робить фінансовий лізинг більш привабливим для організації кредитним інструментом;
- Забезпечує зниження вартості кредиту за рахунок ліквідаційної вартості лізингованого активу. Оскільки при фінансовому лізингу після завершення лізингового періоду відповідний актив передається у власність лізингоодержувача, то після повної амортизації активу лізингоодержувач має можливість реалізувати його за ліквідаційною вартістю. На суму від цієї реалізації (наведену шляхом дисконтування до справжньої вартості) умовно знижується сума кредиту за лізинговою угодою.
Оцінка ефективності лізингової операції проводиться шляхом порівняння теперішньої вартості грошового потоку при лізинговій операції з грошовим потоком за аналогічним увазі банківського кредитування (методика і приклад такого порівняння розглянуті нижче). Це є одним з критеріїв лізингової угоди.
Вартість фінансового лізингу не повинна перевищувати вартості банківського кредиту, наданого на аналогічний період, інакше організації вигідніше отримати довгостроковий банківський кредит для купівлі активу у власність. Крім того, в процесі використання фінансового лізингу повинні бути виявлені такі пропозиції, які мінімізують його вартість.
Як і в інших випадках визначення джерела фінансування, слід встановити вартість позикового капіталу, що залучається на основі ставки лізингових платежів (Сфл). Ця ставка включає дві складові:
* Поступове повернення суми основного боргу (річна норма амортизації активу (НА), залученого на умовах фінансового лізингу, відповідно до якого актив після його оплати передається у власність орендаря);
* Вартість безпосереднього обслуговування лізингового боргу.
Лізингові платежі відповідно до графіка включаються в розроблюваний організацією платіжний календар і контролюються в процесі моніторингу його поточної фінансової діяльності. У процесі управління фінансовим лізингом слід врахувати, що багато правових норм його регулювання в нашій країні знаходяться в стадії становлення. У цих умовах слід орієнтуватися на міжнародні стандарти здійснення лізингових операцій з відповідною адаптацією до вітчизняних економічних умов.
5. Оподаткування підприємства
В історії розвитку суспільства ще жодна держава не змогла обійтися без податків, оскільки для виконання своїх функцій по задоволенню колективних потреб йому потрібна певна сума грошових коштів, які можуть бути зібрані тільки за допомогою податків. Виходячи з цього мінімальний розмір податкового тягаря визначається сумою витрат держави на виконання мінімуму його функцій: управління, оборона, суд, охорона порядку, - чим більше функцій покладено на державу, тим більше воно має збирати податків.
Закон Російської Федерації "Про основи податкової системи в Російській Федерації" визначає загальні принципи побудови податкової системи в Російській Федерації, податки, збори, мита та інші платежі, а також права, обов'язки і відповідальність платників податків і податкових органів. У ньому зокрема йдеться, що "під податками, збором, митом і іншим платежем розуміється обов'язковий внесок до бюджету відповідного рівня або в позабюджетний фонд, здійснюваний платниками у порядку і на умовах, що визначаються законодавчими актами." Таким чином, податки виражають обов'язок всіх юридичних і фізичних осіб, які отримують доходи, брати участь у формуванні державних фінансових ресурсів. Тому податки виступають найважливішим ланкою фінансової політики держави в сучасних умовах.
Закон також визначає коло платників податків: "Платниками податків є юридичні особи, інші категорії платників і фізичні особи, на яких відповідно до законодавчими актами покладено обов'язок сплачувати податки".
На додаток до всього необхідно виділити об'єкти оподаткування.
"Об'єктами оподаткування є доходи (прибуток), вартість окремих товарів, окремі види діяльності платника податків, операції з цінними паперами, користування природними ресурсами, майна юридичних і фізичних осіб, передача майна, додана вартість продукції, робіт і послуг та інші об'єкти, встановлені законодавчими актами ".
"Сукупність податків, зборів, мита та інших платежів, що стягуються в установленому порядку, утворює податкову систему." (Закон РФ "Про основи податкової системи в Російській Федерації") В умовах ринкових відносин і особливо в перехідний до ринку період податкова система є одним з найважливіших економічних регуляторів, основою фінансово-кредитного механізму державного регулювання економіки.
Від того, наскільки правильно побудована система оподаткування, залежить ефективне функціонування всього народного господарства. У зв'язку з цим необхідно, щоб податкова система Росії була адаптована до нових суспільних відносин, відповідала світовому досвіду.
Взагалі характерною рисою податкової системи Росії стає поява великої кількості місцевих податків і зборів.
Особливості оподаткування підприємств залежать від країни, в якій існує дане підприємство, від форм власності даного підприємства, від пільг, які надаються тим чи іншим видам діяльності підприємства.
Проблеми оподаткування існують на кожному підприємстві. Це пов'язано з неправильним плануванням оподаткування підприємства, або з недостатньою кваліфікацією фахівців з оподаткування. Сучасні проблеми оподаткування підприємств возникаю в основному з тієї причини, що часто змінюються правила в системі оподаткування підприємств. Змінюються процентні ставки податків, види податків, схеми, періодичність та форми податків. Оптимізація оподаткування підприємств связна не тільки з оптимізацією на даному підприємстві, а також з модифікацією оподаткування підприємств в цілому по країні.
6. Структура витрат на виробництво і реалізацію продукції на підприємстві та її вплив на основні фінансові результати
Витрати на виробництво і реалізацію продукції являють собою сукупність виражених у грошовій формі витрат підприємств на виробництво і реалізацію продукції (робіт, послуг). Вони забезпечують безперервність виробництва і створюють умови для реалізації продукції.
За економічним змістом вони висловлюють витрати суспільства, оскільки виробництво ведеться в інтересах суспільства, а продукція виробляється як безпосередньо суспільний продукт. Витрати різні за складом і структурою в залежності від галузевої приналежності підприємств. Також вони класифікуються за способом віднесення на собівартість, зв'язку з обсягом виробництва, ступеня однорідності.
У залежності від способу віднесення на собівартість продукції вони поділяються на:
- Прямі, пов'язані з виробництвом окремих видів продукції, які можуть бути прямо і безпосередньо включені до собівартості (сировина, основні матеріали, заробітна плата виробничих робітників та ін);
- Непрямі, пов'язані з виробництвом різноманітних виробів, які не можна віднести на собівартість певного виду продукції (витрати на утримання та експлуатацію обладнання, ремонт будівель, заробітну плату інженерно-технічних працівників та ін.)
Вони включаються до собівартості за допомогою спеціальних методів, визначених галузевими методичними рекомендаціями з питань планування, обліку і калькулювання собівартості.
У залежності від зв'язку витрат з обсягом виробництва виділяють:
- Умовно-постійні витрати - це витрати величина яких суттєво не змінюється при збільшенні або зменшенні обсягу випуску продукції, у результаті чого змінюється їх відносна величина на одиницю продукції (витрати на опалення, освітлення, заробітну плату управлінського персоналу, амортизаційні відрахування, витрати на адміністративно- господарські потреби тощо);
- Умовно-змінні витрати величина, яких залежить від обсягу виробництва, вони зростають або зменшуються відповідно до зміни обсягу випуску продукції (витрати на сировину, основні матеріали, паливо, основну заробітну плату виробничому персоналу та ін.)
За ступенем однорідності витрати поділяються на:
- Елементарні;
- Комплексні.
Елементи мають єдиний економічний зміст незалежно від їх призначення. Мета угруповання за елементами - виявити витрати на виробництво продукції за їх видами (матеріальні витрати, амортизаційні відрахування і т.д.). Співвідношення між окремими елементами витрат являє собою структуру витрат на виробництво продукції.
Комплексні витрати включають кілька елементів, а отже, різнорідні за складом. Об'єднуються вони за певним економічним призначенням. Такими витратами є загальнозаводські витрати, втрати від браку, витрати по утриманню та експлуатації обладнання та ін
Всі витрати на виробництво і реалізацію продукції становлять повну собівартість. Склад витрат, що включаються до собівартості продукції (робіт, послуг) в даний час визначається постановою уряду.
Собівартість продукції (робіт, послуг) являє собою вартісну оцінку використовуваних у процесі виробництва продукції (робіт, послуг) природних ресурсів, сировини, матеріалів, палива, енергії, основних фондів, трудових ресурсів, а також інших витрат на її виробництво і реалізацію.
За економічним змістом витрати, що включаються до собівартості продукції (робіт, послуг) групуються за такими елементами: матеріальні витрати; витрати на оплату праці, відрахування на соціальні потреби, амортизація основних фондів; інші витрати.
1. Матеріальні витрати включають: вартість покупних сировини і матеріалів, палива; основних допоміжних матеріалів; комплектуючі вироби і напівфабрикати; тару; запчастини для ремонту; МШП та інші витрати. Вартість матеріальних ресурсів складається з цін їх придбання.
2. 3атрати на оплату праці включають: виплату заробітної плати; виплату премій; винагороди за підсумками роботи за рік; компенсуючі і стимулюючі виплати; вартість безоплатного харчування; одноразова винагорода за вислугу років; оплату навчальних відпусток; оплату праці позаштатних співробітників та інші виплати, що включаються до фонду оплати праці.
У витрати на оплату праці не включаються: витрати на оплату праці у вигляді премій виплачуються за рахунок спеціальних коштів; цільові надходження; матеріальна допомога; безпроцентні позики на поліпшення житлових умов; оплата додаткових відпусток жінкам виховують дітей; надбавки до пенсій; дивіденди по акціях; підписки та придбання товарів для особистих потреб працівників; оплата проїзду до місця роботи; оплата путівок, екскурсій, подорожей, інші витрати проводяться за рахунок прибутку залишається в розпорядженні підприємства.
3. 0тчісленія на соціальні потреби включають відрахування до фонду обов'язкового соціального страхування, Пенсійний фонд, Державної фонд зайнятості населення (в даний час скасовано), Фонд обов'язкового медичного страхування.
4. Амортизація основних фондів включає амортизаційні відрахування на повне відновлення основних виробничих фондів, сума яких визначається на основі їх балансової вартості і діючих норм амортизації. Якщо підприємство працює на умовах оренди, то в даному розділі наводяться амортизаційні відрахування на повне відновлення по власним і орендованим основним фондам.
Інші витрати включають: деякі види податків; відрахування до страхових фондів (резерви); винагороди за винаходи та рацпропозиції, видатки на відрядження; оплату послуг зв'язку; плату за оренду; амортизацію по нематеріальних активів, відрахування в ремонтний фонд та ін
Список використаної літератури
1. Гітляровская Л.Т. Аналіз фінансової стійкості підприємства. / Л.Т. Гітляровская - СПб.: Пітер .- 297с.
2. Карпова Т.П. Управлінський облік. - М.: ЮНИТИ - 2002 - 329 с.
3. Ковальова А.М. Фінансовий менеджмент: Підручник. - М.: ИНФРА-М, 2004. - 284 с
4. Коршунова Н.М. Лізинг: економічні та правові основи: Учеб. посібник для вузів / Короп М.В., Шабалін Є.М., Еріашвілі НД, Істомін О. Б.; - 2-е вид., перераб. і доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001. - 191 с.
5. Маслов Б.Г. Підвищення ефективності використання оборотного капіталу: матеріально-виробничі запаси
6. Податки і податкове право: Навчальний посібник / За ред. А.В. Бризгаліна - М.: Аналітика-Прес, 2004.7. Подзоров А.А Банкрутство / А.А. Подзоров .- М.: Іспит. 2001. 544с.
8. Під. ред. Л.А. Дробозиной. Фінанси Грошовий обіг Кредит. -М.: ЮНИТИ, 2000.