1.2. Аналіз фінансової звітності кім. банку (за Інструкцією № 17)
Мета даної Інструкції - представити комерційним банкам нову форму фінансової звітності, яка є певним етапом наближення російських норм бухгалтерського обліку до міжнародних стандартів та практики.
Міжнародні стандарти, до яких форми Інструкції № 17 наближені в загальних рисах, визначені міжнародними організаціями професіоналів і викладені в таких нормативних документах, як Європейська директива № 86/635 "Про річної та консолідованої звітності банків та кредитних установ" і норми Комітету з міжнародним бухгалтерським стандартам . Ці документи узагальнюють думки експертів всього світу і дотримуються майже всіма комерційними банками світу.
Міжнародні стандарти призначені для уніфікації бухгалтерського обліку виходячи з таких вимог:
· Зміст звітності
· Критерії внесення у звітність різних її елементів
· Правила оцінки цих елементів
· Обсяг наданої в звітності інформації
Головне призначення міжнародних стандартів загальної фінансової звітності - зробити її такою, щоб вона могла бути корисна найбільшому числу користувачів для прийняття ними економічних рішень, наприклад, для оцінки депозитів у банку або коштів, наданих у тимчасове користування банку.
Представлення явною і правильної картини операцій комерційного банку Центральному банку, а також фізичним та юридичним особам, які є позичальниками або депозиторами банку, необхідно для того, щоб створити і зберегти на середній і довгий термін довіру до банку і кредитної системи в цілому.
В даний час ця довіра є особливо важливим для Росії як усередині, так і поза країною. Наприклад, у зв'язку з розширенням економічних зв'язків з іноземними партнерами російській банківській системі необхідно буде складати і надавати достовірну фінансову звітність, яку можна порівняти зі звітністю зарубіжних партнерів.
З метою усунення невідповідностей чинного в Росії плану рахунків та міжнародних норм і стандартів в Інструкції № 17, крім групування статей, використовуються коригування статей: А1-А25, які виправляють попередні дані звітів та максимально наближають їх до міжнародних принципів обліку.
Розрахунок коригувань у комерційних банках здійснюється, як правило, автоматично з аналізу рахунків балансу.
У додатку № 12,13 наведено дві форми з Інструкції № 17: остаточний балансовий звіт і звіт про прибутки та збитки.
Дані форми представляють із себе угруповання балансу (додаток № 12) та доходів - витрат (додаток № 13) банку, наближені до міжнародних норм і стандартів шляхом внесення коригувань (значення коригувань на 1.07.96 року і 1.01.97 року з найменуваннями наведені в додатку № 14).
Таблиця коригувань. Дані приведеної таблиці свідчать про деяке поліпшення стану банку: коректування А1 (недонасозданний резерв на втрати з позик) знизилася на 51,7% за пів року, що говорить про нарахування коштів у даний резерв (даний факт свідчить про законослухняності банку), на 87, 8% у порівнянні з 1.07.96 року скоротилися відсотки, прострочені понад 30 днів.
Разом з тим, підвищується процентний ризик, в результаті чого, можливо, відбувається настільки істотне коригування прибутку банку.
Так, відсотки до отримання від клієнтів (А 3) становлять 935 млн. р. (На 1.07.96 року - 2500 млн. р.., Або знизилися на 62,6%), у той час як відсотки до сплати (А 7) - 3327,9 млн. р.. (На 1.07.96 року - 2342,4 млн.. Р., Або зросли на 42,1%). Тобто, на момент складання звітності, банком повинні були бути отримані (за умови щоденної виплати відсотків) відсотки від клієнтів у розмірі 935 млн. рублів, сплачені ж - 3327,9 млн. рублів. На 1.07.96 року: до отримання - 2500 млн. рублів, до сплати - 2342,4 млн. рублів.
Поясненням цьому може служити підвищення питомої ваги пролонгованих кредитних договорів (за Інструкцією № 17 сума відсотків до отримання за пролонгованим кредитним договором, не включається у сукупну суму коригування А 3).
Динаміку коригувань можна представити у вигляді гістограми:
\ S Представлена ​​динаміка показує різкі зміни по коректувань А1, 3,12,14,25, що свідчить або про різку зміну зовнішніх факторів, або про слабкої керованості банку.
Балансовий звіт. Як видно з наведеної форми, валюта балансу (171430 млн. грн.) За попередніми даними, в результаті перерахунку з коригуваннями, знизилася до 164917 млн. р.., На 6513 млн. р.. Чим це може бути обумовлено?
Чисті кредити та лізинг клієнтам, за остаточними даними, знизилися на суму недонасозданного резерву з позик (коригування А 1, що отримується шляхом порівняння фактичної суми створеного резерву (рах. 945 К) і суми, виявленої з розрахунків за методикою ЦБ РФ. У разі перевищення розрахункової величини над фактом, у фінансовій звітності повинна бути відображена різниця у вигляді А 1 - недонасозданний резерв) і на суму включених в позичкову заборгованість прострочених відсотків (А 25). Тобто, на ці суми, за міжнародними стандартами, необхідно зменшувати ресурси банку.
Серйозні зміни зазнали пасиви банку. При цьому, якщо зобов'язання змінилися не суттєво: в результаті перерахунку з коригуваннями, початкові дані знизилися на 1,2% (або на 1747 млн.. Р.), То власні кошти скоротилися на 17,2% (або на 4766 млн. р. .). У результаті чого?
Значні зміни відбулися за статтею прибутку банку: початкові дані 3355,6, остаточні дані - 15753,8 млн. р.. (Скорочення на 12398,2 млн. грн.). Отже, збитковість банку, що склалася за станом на 1.07.96 року, при переході до міжнародних стандартів обліку виявляється більш значна.
У результаті на 1.07.96 року розрахункова величина власних коштів банку (23084) виявляється меншою від статутного фонду (30000), це говорить про те, що банк "проїв" частина УФ, або зазнав збитків, що не можна вважати позитивним явищем.
Деякі зміни намітилися на 1.01.97 року. По-перше, не таке суттєве зниження валюти балансу при перерахуванні з коригуваннями: початкові дані - 201834, остаточні - 199905, зниження на 1% (або на 1929 млн. грн.).
За III і IV квартали 1996 року намітилися тенденції зростання: валюта балансу, за остаточними даними, збільшилася на 21%, грошові кошти в ЦП - на 40%, в інших кредитних установах - більш ніж у 9 разів, кошти клієнтів - на 11%, випущені банком боргові зобов'язання - на 27,4%, власні кошти - на 47%. Разом з тим, кредити знизилися на 3,1%, в той же час розрахункова величина резерву на можливі втрати з позик (з урахуванням коригування А 1) - зросла на 38,7%, що може свідчити про зниження якості позичкового портфеля.
Відмінності в російських і міжнародних нормах і стандартах обліку явно простежуються у розрахунку за статтею прибутку (збитку) звітного періоду: прибуток, синтезируемая за попередніми даними (російські стандарти) в розмірі 8731,7 млн. р.., Зменшується коректуваннями (міжнародні норми). У результаті, 1996 рік закінчено Умовним банком зі збитками (за міжнародними стандартами) у розмірі 4993 млн. р..
Звіт про прибутки та збитки. За поданими у таблиці даних видно, що більше 80% доходів Умовного банку становлять процентні доходи, з них 90,2% - процентні доходи за кредитами.
Процентні доходи перевищують процентні витрати на 8731,4 млн. рублів. Разом з тим, після вирахування непроцентних витрат, збиток становить 3355,6 млн. рублів (за російськими стандартами обліку). Тобто, враховуючи інші доходи (їх сума на 1.07.96 року 2926,8 млн. рублів), непроцентних частина витрат (з урахуванням суми податку на прибуток, зміни резерву на можливі втрати з позик) склала 15013,8 млн. рублів (см . попередні дані). З них інші витрати (витрати на рекламу, представницькі витрати і т.д.) - 57%.
З урахуванням коректувань збиток банку збільшується до 15753,9 млн. рублів (на 12398,3 млн. рублів). При розрахунку за міжнародними стандартами, сума чистого доходу по відсотках становить 6524,2 млн. рублів (менше, ніж попередні дані на 2207,2 млн. рублів), непроцентні витрати зросли (без урахування змін резерву на втрати по позичках і інших витрат) до 16548,7 млн. рублів (на 2598,7 млн. рублів), зміна резерву склало 4927,5 млн. рублів (коригування А 1).
За розглянутий період структура доходів і витрат зазнала деяких змін. При аналізі остаточних даних видно, що: у 2,7 рази зросла сума процентних доходів, в той час як процентний витрата - в 2 рази. Це зумовило зростання чистого доходу по відсотках в 5,8 рази. Темп зростання обсягу непроцентних витрат склав 184,2%. У результаті збиток банку, при розрахунку з урахуванням коригувань, склав 4993 млн. рублів, або на 68,3% менше, ніж на 1.07.97 року (за попередніми даними на 1.01.97 року дохід склав 8731,9 млн. рублів).
Аналіз загальної фінансової звітності Умовного банку (за Інструкцією № 17) свідчить про досить слабкому фінансовому стані банку, а також про невідповідність російських стандартів обліку міжнародній практиці (яскравою ілюстрацією того служить розбіжність, виявлене в ході розрахунку прибутку банку: за міжнародними стандартами обидві звітні дати говорять про збитковість роботи).
На підставі проведеного аналізу складається висновок, в якому банки з виявленими ознаками проблемності діляться на три групи:

· Група 1 - банки, що мають перші ознаки проблемності
· Група 2 - банки, які відчувають тимчасові труднощі
· Група 3 - банки з першими ознаками банкрутства
До першої групи належать банки, які мають одну або кілька з перелічених нижче ознак:

a) збиткова діяльність на одну звітну дату
b) недотримання нормативу достатності капіталу на звітну дату
c) недовзнос у фонд обов'язкових резервів
d) наявність простроченої заборгованості понад 5% від суми кредитних вкладень
e) наявність інформації про різку зміну в складі власників чи керівників банку
f) наявність неоплачених документів клієнтів і претензій до кореспондентському рахунку на 4 дати протягом місяця і більше.
До другої групи належать банки, що мають ознаки першої групи і один (або кілька) з перерахованих нижче ознак:
a) збиткова діяльність банку протягом 3 останніх місяців
b) недотримання нормативу достатності капіталу та інших нормативів протягом трьох останніх місяців без прийняття корегувальних заходів
c) зростання протягом останніх трьох місяців питомої ваги простроченої заборгованості в загальному обсязі кредитних вкладень (понад 6%)
d) недолік створеного резерву на можливі втрати з позик (наявність в таблиці коригувань, за Інструкцією № 17, коригування А 1)
До третьої групи належать банки, що мають ознаки 1-ої та 2-ий і один (або кілька) з нижчеперелічених:
a) збиткова діяльність банку протягом 12 останніх місяців
b) недотримання нормативу достатності капіталу та інших нормативів протягом останніх 12 місяців без прийняття корегувальних заходів
c) безперервне погіршення протягом останніх 12 місяців якості кредитного портфеля: зростання питомої ваги простроченої заборгованості в загальному обсязі кредитних вкладень при резерві на можливі втрати по позиках нижче 60% (коригування А 1 у півтора рази більше відповідної статті первинних даних). від встановленого нормативними документами Банку Росії
У результаті проведеного аналізу виявлено (в якості застереження слід прийняти той факт, що розглянуто піврічний інтервал, тому важко судити про віднесення Умовного банку до 3-ої групи):

a) збиткова діяльність на одну звітну дату
b) прострочена заборгованість понад 6% загальної суми кредитів - ознака другої групи (цьому буде приділено увагу в розділі "Внутрішнього аналізу")
c) недотримання деяких нормативів (проте, на дві звітні дати жоден норматив не порушувався, що свідчить про прийняття керівництвом банку корегувальних заходів)
d) недоносозданіе резерву на можливі втрати з позик більш, ніж на 60% (на 1.07.96 року); в той же час, на 1.01.97 року резерв донасоздан (помітне зниження значення коригування А 1) - ознака другої групи.
Отже, розглянутий банк належить, швидше за все, до другої групи проблемності. Про що може говорити даний висновок? Для ЦБ це свідчить про що з'явилися у банку проблеми, які можуть бути вирішені силами самого банку. Але що несе в собі дана інформація для потенційного клієнта банку? Крім того, що результати і висновки аналізу будуть недоступні широкому користувачеві (у силу їх конфіденційності), якщо щось і "просочиться" в засоби масової інформації, то, банк неминуче зіткнеться з різким відтоком коштів клієнтів, що, швидше за все, спричинить його крах.
До певної міри заповнити вакуум про фінансовий стан банку дозволяють рейтинги поточного стану комерційних банків.
2 Аналіз фінансового стану банків з використанням
рейтингової оцінки
Як приклад аналізу фінансового стану комерційних банків Росії з використанням рейтингової оцінки, хотілося б навести методику, розроблену групою економістів під керівництвом к.е.н. В.С. Кромонова. Методика не позбавлена ​​ряду недоліків, властивих всіма рейтингами (наприклад, вона не враховує якийсь "політичний" вага банку в суспільстві). Тим не менш, методика є найбільш відкритою і доступною (використовується журналом "Деньги"), що дозволяє виробляти зіставлення її прогнозів з об'єктивними даними.
В основу методики закладений наступний алгоритм:
1. Активи і пасиви формуються в економічно однорідні групи
2. Обчислюються коефіцієнти, які описують істотні закономірності банківських балансів
3. Після аналізу отриманих коефіцієнтів, а також індивідуальних особливостей кожного банку деякі з них виключаються
4. Для решти розраховується поточний індекс надійності, що дорівнює сумі коефіцієнтів, взятих з певним "вагою"
5. Поточні індекси надійності протягом усього періоду існування банку
6. Банки розглядаються за спаданням синтетичного індексу надійності.
Параметри балансу. В якості вихідних даних для складання рейтингів використовуються баланси банків за рахунками другого порядку (тобто максимально докладні з узаконених). Балансові рахунки другого порядку групуються в економічно однорідні групи, при цьому інформація, яку в силу недосконалості плану рахунків неможливо витягнути, або ігнорується (наприклад, амортизація основних засобів прихована в аналітичному рахунку 012), або відповідний рахунок округлюється в ту чи іншу сторону (наприклад, перевищення рахунку 076А над рахунком 076П вважається ризиковим активом, хоча там часто числиться ліквідний актив, рахунок 904 вважається вирахуванням з капіталу, хоча там часто поміщені ліквідні активи). Усього таких параметрів сім.
Наведена угруповання рахунків не завжди відповідає чинному плану рахунків, зате найчастіше використовується на практиці. Наприклад, включення рахунку 169А "Кореспондентські рахунки Центральних, національних банків колишнього СРСР" (тільки ЦБ) до групи Ліквідних активів відмічено в багатьох банках, але не відповідає плану рахунків.
Наведемо угруповання рахунків балансу:
¨ Статутний фонд (СФ) - загальна величина випущених і сплачених акцій банку (паїв, вкладів), включаючи переоцінку її валютної частини. Рахунки: 010П + 019П - 019А
¨ Власний капітал (К) - кошти, які є власністю банку, вільні від зобов'язань перед клієнтами і кредиторами і є забезпеченням таких зобов'язань. Дорівнює сумі УФ, інших фондів і прибутку за мінусом іммобілізації. Рахунки: УФ = 011П + 012П + 016П + 018П + 949П + 960П + 969П + 980П + 981П-034А - 821А - 904А - 941А - 948А - 949А - 948А - 950А - 951А - 970А - 971А - 979А - 980А - 981А
¨ Зобов'язання до запитання (ВВ) - величина зобов'язань банку, термін запитання яких дорівнює нулю або невідомий. Включає в себе, головним чином, залишки на розрахункових, поточних, бюджетних, кореспондентських "Лоро" рахунках юридичних і фізичних осіб
¨ Сумарні зобов'язання (СО) - загальна величина всіх зобов'язань банку. Складається з зобов'язань до запитання, а також термінових зобов'язань (депозити, вклади, міжбанківські кредити отримані і т.д.)
¨ Ліквідні активи (ЛА) - активи банку, що володіють мінімальним терміном "активізації" як засіб платежу. Це все кошти банку в касі, на кореспондентських рахунках в інших банках, в резервах ЦБ РФ, а також у державних цінних паперах
¨ Активи працюючі (ризикові) (АР) - сума коштів, наданих кому - небудь або належних від кого - або на тих чи інших умовах передбачають можливість неповернення з тих чи інших причин. Включає в себе видані кредити (позичкова заборгованість), придбані цінні папери, лізинг, факторинг і т.п.
¨ Захист капіталу (ЗК) - величина капіталовкладень у майно та іншу матеріальну власність банку (земля, нерухомість, обладнання, дорогоцінні метали тощо). Термін "захист капіталу" підкреслює роль цього виду активів в умовах інфляції. Рахунки: 050А + 051А + 920А + 922А + 923А + 925А + 930А + 931А + 932А + 933А + 937А + 940А + 942А - 015П.
Система коефіцієнтів. З певних таким чином параметрів складаються шість коефіцієнтів:
1. Генеральний коефіцієнт надійності (до 1), рівний відношенню капіталу до ризикових активів, показує, наскільки ризиковані вкладення банку в працюючі активи захищені власним капіталом банку, яким будуть погашатися можливі збитки у випадку неповернення або повернення в знецінених вигляді того чи іншого працюючого активу. Передбачає максимальний інтерес для кредиторів банку: до 1 = К / АР
2. Коефіцієнт миттєвої ліквідності (до 2), рівний відношенню ліквідних активів та зобов'язань до запитання, показує, чи використовує банк клієнтські гроші як власних кредитних ресурсів, і, таким чином:
- Якою мірою клієнти можуть претендувати на отримання відсотків по залишках на розрахункових і поточних рахунках
- Якою мірою їх платіжні доручення забезпечений можливістю банку швидко здійснювати платежі. Представляє найбільший інтерес для клієнтів, які перебувають у банку на розрахунковому та касовому обслуговуванні: до 2 = ЛА / ОВ
3. Крос-коефіцієнт (до 3), рівний відношенню сумарних зобов'язань до активів працюючим, показує, який ступінь ризику допускає банк при використанні залучених коштів: до 3 = СО / АР
4. Генеральний коефіцієнт ліквідності (до 4), рівний відношенню сумарних ліквідних активів, захищеного капіталу до сумарних зобов'язань, характеризує здатність банку при неповерненні виданих позик задовольнити вимоги кредиторів у гранично розумний термін, необхідний керівництву банку для прийняття рішення і завершення операцій з продажу належить банку майна і цінностей: до 4 = (ЛА + ЗК) / СВ
5. Коефіцієнт захищеності капіталу (до 5), рівний відношенню захищеного капіталу до власного капіталу, показує, наскільки банк ураховує інфляційні процеси і яку частку своїх активів розміщує в нерухомість, цінності та обладнання. Крім того, велике значення цього коефіцієнта може бути непрямим показником грунтовності банку - банки, розраховані на короткочасний термін діяльності, зазвичай не вкладають коштів у свій розвиток: до 5 = ЗК / К
6. Коефіцієнт фондової капіталізації прибутку (до 6), рівний відношенню власного капіталу до статутного фонду, характеризує ефективність роботи банку - здатність нарощувати власний капітал за рахунок заробленого прибутку, а не проведення додаткових емісій акцій: до 6 = К / СФ.
Поточний індекс надійності. Для побудови поточного індексу надійності до отриманого набору коефіцієнтів застосовується система нормування і зважування.
Використовується евристичний тип нормування, який полягає в тому, що коефіцієнти кожного банку поділяються на відповідні коефіцієнти якогось гіпотетичного банку, званого оптимально надійним. Під поняттям "оптимально надійний банк" розуміється банк, надійний достатньо, але не надмірно, що має розумне розподіл активів і пасивів, в тому числі розумну частку працюючих активів. Тобто для наближення до реальності передбачається, що оптимально надійний банк для досягнення прибутковості підтримує розумне співвідношення між безпекою операцій і прагненням до прибутковості (допущенням ризику).
Авторами методики представляється оптимально надійним банк з наступними коефіцієнтами: до 1 = к 2 = до 4 = к 5 = 1, до 3 = к 6 = 3. Це означає, що кожен банк:
· Вкладає в працюючі активи кошти у розмірі власного капіталу
· Містить в ліквідній формі кошти в обсязі, рівному зобов'язаннями до запитання
· Має в три рази більше зобов'язань, ніж працюючих активів (а отже, на думку авторів, і в три рази більше, ніж власного капіталу)
· Містить в ліквідній формі та у вигляді капітальних вкладень кошти в обсязі, рівному сумарним зобов'язаннями
· Має капітальні активи в сумі, що дорівнює розміру власного капіталу
· Володіє капіталом, який в три рази більше, ніж статутний фонд
Кожен з розрахованих коефіцієнтів аналізованого банку потрібно розділити на відповідну нормування у оптимально надійного банку, тобто до 3 і до 6 - на три, решта - без змін. Для завершення процедури, коефіцієнти повинні бути зважені і підсумовано.
Система зважування полягає в обліку різних переваг споживачів того чи іншого рейтингу, тобто повинна відображати мрію грамотного інвестора про потрібний йому банку.
Видається, що найбільш важливим коефіцієнтом надійності будь-якого банку є генеральний (до 1). Тому йому присвоєно найбільшу вагу - 45%. Другим по значущості (особливо для клієнтів, які перебувають на розрахунковому та касовому обслуговуванні) є коефіцієнт до 2, він отримав питома вага 20%. Іншими показниками присвоєно наступний вага: до 3 - 10%, до 4 - 15%, до 5 - 5%, до 6 - 5%.
Таким чином, підсумкова формула для обчислення поточного індексу надійності виглядає наступним чином:
N = к 1 * 45 + до 2 * 20 + до 3 / 3 * 10 + до 4 * 15 + до 5 * 5 + до 6 / 3 * 5
Система відміток. Підсумковий індекс надійності формується тільки для банків, що пройшли через систему відміток. Сенс цієї системи - ще на попередній стадії відсіяти банки, або не великого суспільного інтересу (занадто дрібні або вузькоспеціалізовані), або мають недостатньо стійку структуру балансу (наприклад, занадто молоді), або свідомо перебувають у передбанкрутному стані.
Для участі в рейтингу банк повинен:
· Мати власний капітал на суму не менше 5 млрд. рублів і зобов'язань до запитання на суму не менше 5 млрд. рублів. Дані відсічення є емпіричними і можуть бути змінені в залежності від рівня інфляції, обмінного курсу та інших макроекономічних чинників.
· Вводиться відсічення за віком. При цьому в міру розвитку банківської системи вікова планка піднімається.
· Проходити крізь "фільтр Кромонова". "Фільтр Кромонова" пропускає для участі в рейтингу тільки банки, для яких відношення власного капіталу до його позитивної частини більш ніж якесь задане число. Даний критерій відсікає банки, що втратили власний капітал (внаслідок збитків чи інших причин) більш ніж на відповідне число відсотків (величина фільтра може змінюватися в залежності від макроекономічних факторів).
· Мати співвідношення власного капіталу до сумарних зобов'язань не більше 1. Тобто банк повинен привернути позикових коштів не менше, ніж коштів акціонерів
Остаточне ранжування банків у рейтинговому списку проводиться в порядку убування значень індексів банків, що пройшли систему відсічень і не виключених з підстав, що випливають із суб'єктивної інформації укладачів рейтингу.

Проведемо аналіз поточного індексу надійності для Умовного банку на основі наявного балансу.
У додатку № 15,16 наведені розрахунки індексу надійності за станом на 1.07.96 року і 1.01.97 року.
З розрахунків видно, що як за станом на 1.07.96 року, так і на 1.01.07 року Умовний банк має вкрай низький генеральний коефіцієнт надійності: 33,23 і 38,34 відповідно. Хоча за аналізований період і спостерігалося деяке поліпшення показника, положення, при рейтинговому підході оцінки, залишається вкрай нестабільним: для порівняння - на 1.07.96 року банки, аналізовані за методикою Кромонова, мали наступні значення індексу надійності:
· Російський кредит 127
· Міст банк 139
· МЕНАТЕП 98
· Оргбанка 163
· Глорія банк 87
· І т.д.
Чим можуть бути пояснені отримані розрахункові значення?
Так як основна питома вага (45) віддається коефіцієнту до 1 (дивися вище), йому має бути приділена особлива увага.
Розрахунки показують, що цікавить нас показник хоч і збільшувався за аналізований період - від 0,25 до 0,32, залишається на низькому недозволено (на думку к.е.н. Кромонова) рівні: у оптимально-надійного банку дане співвідношення має наближатися до 1 (див. раніше).
В оцінці достатності капіталу (а генеральний коефіцієнт надійності (до 1) є саме показником достатності капіталу) висновки рейтингу і ЦБ РФ збігаються на 1.07.96 року (див. розділ "Нормативи") - обсяг власних коштів банку явно недостатній для нормальної роботи. Необхідно, однак, відзначити деякі розбіжності в методології, які потягли за собою розбіжності в оцінці достатності капіталу за станом на 1.01.97 року (при розрахунку за Інструкцією № 1, значення нормативу достатності капіталу (Н1) не виходило за критеріально кордону).
Основним, і, напевно, єдиною відмінністю при розрахунку достатності капіталу, є обсяг доступної інформації: з одного боку - ЦБ, з іншого - рейтинговому агентству. ЦБ РФ має повний доступ до всієї фінансової інформації комерційного банку, з можливістю перевірки її достовірності, рейтингові агентства, як правила, проводять свої розрахунки на основі балансу по рахунках другого порядку, не маючи можливості перевірити достовірність аналізованої фінансової звітності.
Умовно "втрати" банку від сформованого рівня до 1 можна розрахувати як:
- 1.07.96 року = (1 - 0,25) * 45 = 33,75 пункту
- 1.01.97 року = (1 - 0,32) * 45 = 30,60 пункту
Оскільки коефіцієнт до 1 є найвагомішим, банку, з метою підвищення інтегрального індексу надійності і наближення значення даного показника до 1, необхідно або збільшувати розмір власних коштів, або скорочувати величину ризикових активів, а, отже, знижувати обсяги кредитування, вкладень у корпоративні цінні папери , інші дохід-приносять операції.
Коефіцієнт до 2 - миттєва ліквідність, при рекомендованому Кромонова рівні 1, в умовних банках становив: на 1.07.96 року - 0,33, на 1.01.97 року - 0,43. За певних обмеженнях можна говорити про те, що банк "втратив" на даному коефіцієнті, з урахуванням його питомої ваги - 20: на 1.07.96 року - 13,4, на 1.01.97 року - 11,4 пункту поточного індексу надійності. Тобто, при грамотному управлінні складовими даного коефіцієнта (ліквідні активи і зобов'язання до запитання) банк має можливість підвищити поточний індекс надійності як мінімум на 10 пунктів, або на 30% від фактично сформованого на 11.01.97 року рівня.
Коефіцієнт до 3 - крос-коефіцієнт. Рекомендоване значення - 3, фактичне: 1,18 і 1,16. При рейтинговому вазі 10, "втрати" банку становлять: на 1.07.96 року - 18,2, на 1.01.97 року - 18,4 пункту. З аналізу даного коефіцієнта слід, що банк має або недостатній рівень сумарних зобов'язань, або працюючі активи надлишкові. Отриманий результат говорить про те, що банк допускає надлишковий ризик (з визначення крос-коефіцієнта) при використанні позикових засобів. З чого випливає, що для уникнення скорочення дохідної бази (Ар) слід збільшити загальний обсяг залучення (СО).
Коефіцієнт до 4 - генеральна ліквідність, маючи надлишкове значення при розрахунку за методикою ЦП (Інструкція № 1), знаходиться на низькому рівні в рейтинговій оцінці, в результаті чого банк "недобирає": на 1.07.96 року - 9,45, на 1.01. 1997 - 9,0 пунктів. Отже, банк має або надлишкове значення сумарних зобов'язань, або недостатній розмір ліквідних активів, що, враховуючи висновки за показником до 3, є більш правомірним. Слід зазначити, що на відміну від Інструкції № 1 за методикою Кромонова кредити до 30 днів не входять до групу ліквідних активів, так як по балансу неможливо відстежити строки розміщення коштів.
Коефіцієнт до 5 - захист капіталу склалася на рівні не на багато нижче рівня оптимально-надійного банку (1) і склала: 0,79 і 0,63. Тим не менш, банк "втрачає": на 1.07.96 року - 1,05 і на 1.01.97 року - 1,85 пункту. Збільшення "втрати" за аналізовані півроку обумовлено не фактом продажу захисної частини капіталу, а швидким темпом зростання капіталу банку: з 30160 м.р. до 40720 м.р. Про це ж свідчить і показник до 6.
Коефіцієнт до 6 - показник фондової капіталізації капіталізації прибутку, залишається для розглянутого банку на гранично низькому рівні - трохи більше 1, при 3 по Крамонову ..
"Втрати" складають: на 1.07.97 року - 9,95, на 1.07.97 року - 8,2 пункту.
У якійсь мірі цей факт пояснюється тим, що банк не заробляє достатньо прибутку - на етапі становлення занадто висока витратна частина: закупівля обладнання, ремонт приміщення тощо, в результаті чого немає можливості поповнити фонди
Метою прагнень будь-якого працюючого банку повинно бути як можна більше наближення розрахункових величин до "ідеально надійному" банку.
Виходячи з проведених розрахунків, Умовний банк має такі "втрати" у порівнянні з вищезгаданим банком, які потягли за собою настільки низьке значення інтегрального показника надійності:

Показник	Втрати
	На 1.07.96	Уд. вага	На 1.01.97	Уд. вага
до 1	32,75	38,6%	30,6	38,5%
до 2	13,4	15,8%	11,4	14,3%
до 3	18,2	21,5%	18,4	23,2%
до 4	9,45	11,1%	9	11,3%
до 5	1,05	1,2%	1,85	2,3%
до 6	9,95	11,7%	8,2	10,3%
Разом	84,8	100,0%	79,45	100,0%

Або графічно:

			\ S
	\ S

Як видно з наведеної таблиці, Умовний банк "втрачає" на 1.07.96 року - 84,8 (при фактичному індексі - 33,23), на 1.01.97 року - 79,45 (при факті - 38,34) пункту від оптимально надійного банку. При цьому на два коефіцієнта (до 1 і до 3) доводиться (див. таблицю): 60,1 і 61,7 відсотків від загальних втрат на початок і кінець аналізованого періоду відповідно.
Основними показниками, котрі зумовили настільки низьке значення інтегрального коефіцієнта надійності з'явилися капітал і сумарні зобов'язання, обсяг яких, за нинішньої кон'юнктури явно недостатній.
Проведений аналіз показав, що надійність Умовного банку, виходячи із значення поточного індексу надійності, знаходиться на низькому рівні.
Тим не менш, слід відзначити деяке збільшення величини показника за минулі півроку:   N 1997 - N 1996 = 38,34 - 33,23 = 5,11 пунктів. Це говорить про наявність в банку потенціал і проблеми (як показали розрахунки економічних нормативів, кінець II кварталу 1996 року був для банку особливо проблемним) з якими стикається банк носять, швидше за все тимчасовий характер і пов'язані з проблемами зростання. Дані висновки підтверджуються проявилися в III і IV кварталах 1996 тенденціями зростання.
3 Внутрішній аналіз фінансового стану комерційного банку
Оскільки наведений вище аналіз фінансового стану Умовного комерційного банку (див. "Аналіз ЦП" і "Рейтинг") приділяв основну увагу таким складовим, як капітал (власні кошти) банку, активи, зобов'язання і т.п., залишаючи практично без уваги питання прибутковості роботи, розділ "Внутрішнього аналізу" крім аналізу структури балансу (експрес-аналіз) буде більшою мірою присвячений розгляду показників доходів і витрат.
В розділ внутрішнього аналізу не включені два блоки: "аналіз достатності капіталу" і "аналіз ліквідності". Оскільки дані питання досить серйозно аналізуються в Інструкції № 1, аналітичні служби багатьох банків і деякі автори статей з банківського аналізу, при розгляді даних питань, віддають перевагу аналізу нормативів.
За результатами аналізу складається аналітична записка, яка може мати наступний вигляд.
3.1 Аналіз пасивних операцій (за балансом)
У структурі пасивів (див. додаток 17 ) Залучені ресурси збільшилися на 16%, або на 23043 млн. р.., питома вага склала - 73,6%; власні кошти зросли в 1,26 рази, а їх частка зросла з 24,8 до 26,4%. У середньому по російським комерційним банкам дане співвідношення становить 80% і 20% відповідно.
Найбільшу питому вагу в структурі залучених ресурсів на 1.01.97 року складають кошти на рахунках підприємств і організацій - 51,6% від їх обсягу (на 1.07.96 року - 18,5%).
За пів року залишки грошових коштів на розрахункових підприємств і організацій збільшились майже в 3 рази (темп росту - 279%, або на 46021 млн. грн.), Що стало результатом, по-перше, збільшення числа клієнтів банку і по-друге, збільшенням грошових потоків на їх рахунках.
Разом з тим, спостерігається різкий відтік грошових коштів з розрахункових рахунків бюджетних організацій. Так, якщо на 1.07.06 року питома вага цієї статті в розрізі залучених ресурсів становив 32,8%, то за пів року вона знизилася на 82,01% (37527 млн. грн.) І станом на 1.01.97 року становить тільки 17,99% від загального обсягу залучення
Другим за значимістю джерелом залучення ресурсів для Умовного банку є кошти приватних осіб (див. додаток № 17). Кількість вкладників банку за аналізований період збільшилася в 1,25 рази, а кошти на їх особових рахунках скоротилися з 39770 млн. р.. до 36862,6 млн. р.., тобто на 7,3% (або на 2608 млн. грн.). Отже, зниження обсягу внесків обумовлено зменшенням середнього розміру вкладу. Його величина склала за станом на 1.01.97 року 19,5 млн. рублів, що на 26,1% менше, ніж півроку тому (26,4 млн. грн.).
Джерелом залучення ресурсів є також депозити підприємств і організацій. У їх структурі домінують депозити з терміном залучення понад 90 днів (частка 72%). Зобов'язання банку по депозитах на 1.01.97 року склали 32618,5 млн. рублів, що на 29,4% більше, ніж на 1.07.96 року. Частка депозитів у загальному обсязі залучення зросла за аналізований період з 18,1%, до 23,4% - на 7412 млн. р..
Залучення коштів на депозити здійснюється в середньому за ставкою 47,7% річних. Протягом півроку ставка знизилася на 31,1% (з 78,8%). У порівнянні з іншими джерелами залучення ресурсів процентні ставки за депозитами нижчі в середньому на 20%, однак, у грудні відбулося різке її підвищення - на 5,7%, в результаті чого розрив скоротився до 10%.
Найбільш високими темпами в розрізі залучення ресурсів зростали власні векселі банку. Залучення грошових коштів шляхом емітування простих векселів склала 9819,3 млн. р.., Що в 4,3 рази більше ніж на 1.07.96 року (2280 млн. грн.). У результаті питома вага цієї статті зріс з 1,6% до 7,0%.
Сфера застосування векселів банку розширюється. Поряд із засобом залучення ресурсів вони стали використовуватися як засіб платежу.
Середня процентна ставка за векселями на 1.01.97 року склалася на рівні 34,7%, вона нижча, ніж у середині 1996 року на 20,9% і на 45,3% в порівнянні з середньою ставкою залучення ресурсів.
Формування кредитних ресурсів за рахунок міжбанківських позик поступово втрачає своє значення. Їх частка в загальному обсязі залучення ресурсів знижується і займає незначну питому вагу - всього 0,9%.
Власні кошти банку на 1.01.97 року становлять 58200,6 млн. р.. Вони зросли за півроку на 12087,9 млн. р.., Або на 26,2%. Зростання обумовлене наступними чинниками:
1. Збільшення фондів банку (за рахунок зростання обсягу інших фондів - рахунки 012,015) на 1300,3 млн. р.. (На 13,3%)
2. Зростання прибутку банку на 8731,6 млн. р..
3. Збільшенням страхових резервів (рахунки 943, 945) на 2055,5 млн.р.
Збільшення і реєстрація статутного фонду спричинили суттєве зростання капіталу банку (див. динаміка УФ та капіталу банку, додаток № 8)
На його зміна: в 3,7 рази за III і IV квартали 1996 року, найбільший вплив мали:
· Збільшення СФ (у 2,64 рази) (тут УФ береться за методикою ЦБ - в обсязі зареєстрованого);
· Зростання прибутку банку (в 22,2 рази).
Структура капіталу банку

Показники	На 1.07.96 року млн. рублів	На 1.01.97 року млн. рублів	Зміна за рік (%)
Капітал - всього: (стр1 +2 +3-4)	7100,6	37979,1	534,9
1. УФ	11352,6	30000	264,3
2. Інші фонди	5159	6618	128,3
3. Прибуток нерозподілений	-8619	1876,6	-
4.Прочіе витрати	792	515	65,0

3.2 Аналіз активних операцій
Розміщення власних і залучених ресурсів здійснюється за традиційними напрямами (див. додаток № 17):
· Видача кредитів;
· Операції з цінними паперами;
· Розвиток матеріально - технічної бази.
Обсяг виданих позик за аналізований період скоротився на 7148 млн. р.. (На 6%), у тому числі кредити підприємствам - на 19,6% (17617,2 млн. грн.), В результаті чого питома вага цієї статті у загальному обсязі активів, що приносять дохід скоротився з 74,6% - на 1.07 .96 року до 60,0% - на 1.01.97 року; позики приватним особам збільшилися на 9983,3 млн. р.. (Темп зростання за аналізований період склав 192,9%).
На 1.01.97 року кредитні ресурси склали 99003,6 млн. рублів, у тому числі: кредити підприємствам - 72278,0 млн. рублів, приватним особам - 20735,8 млн. рублів, МБК - 5989,8 млн. рублів.
З них кредити, видані на термін:
¨ до 1 місяця 42%
¨ від 1 до 6 місяців 24,5%
¨ від 6 місяців до року 14,8%
¨ понад рік 6,3%
Проте, фактичний середній термін розміщення ресурсів - 219 днів, в тому числі:
підприємствам - 213 днів; приватним особам - 197 днів.
Розбіжність первинних термінів видачі кредитів з фактично сформованим свідчить про постійну практиці пролонгації договорів.
Станом на 1.01.97 року майже 30% кредитних договорів була пролонгована, що становить 20,7% від загальної суми позикової заборгованості. Найбільше число пролонгацій припадає на кредити юридичним особам.
Багаторазова пролонгація обумовлює необхідність донарахування коштів до страхового резерву на можливі втрати по позичках банку. За III і IV квартали 1996 року її розмір збільшився з 2269, млн. р.. до 7599,7 млн. р.., тобто в 3,35 рази. У середньому створений резерв покриває 7,7% виданих позик, у тому числі прострочена заборгованість забезпечена страховим резервом на 48% (замість 100%), інші кредити - на 1,1%.
Говорячи про видачу кредитів, не можна не проаналізувати процентні ставки.
Протягом року ставки кредитування мали стійку тенденцію зниження. Це було обумовлено зниженням ставки рефінансування з 160% у лютому до 48% у грудні 1996 року. Однак банківські ставки знижувалися повільніше з огляду на їх збереження за діючими договорами.
Найбільша кількість кредитів - 43% - видається в середньому за ставкою від 80% до 95%. На частку кредитів, які видані за ставкою вище 100% річних, припадає трохи більше 20% від загальної суми виданих кредитів. Серед них домінують договори, які були укладені від півроку до року тому.
У цілому, активні операції, що приносять дохід, становлять 51,3% від загальної суми активів, що приносять дохід (рекомендований рівень - 85%), на 1.07.96 року - 64,9%. Величина має тенденцію до зниження, що не можна вважати позитивним явищем.
Крім цього, в розрізі активів, що приносять дохід, спостерігається підвищення частки простроченої заборгованості: так за аналізований період сума прострочених кредитів становила 11,9% (на 1.07.96 року - 9,5) від загальної суми активів, що приносять дохід (або зросла на 2899 млн. грн.) Крім того, частина кредитів, як зазначалося раніше, пролонгуються, це говорить про те, що велика вірогідність винесення їх на прострочення.
Відповідно, спостерігається зростання активів, що не приносять прибуток, - на 42279 млн. р.. (Темп росту - 164,9%).
Зростання обумовлене, переважно, зростанням:
- Коррахунки в ЦБ - на 77,2% (6864,8 млн. грн.)
- Коррахунки в інших банках - в 9,35 рази (30545,6 млн. грн.)
- Резервного рахунку в ЦБ РФ - на 24,66% (3747,2 млн. грн.)
- Грошових коштів в касі банку - на 10% (352 млн. грн.)
- Деяким зростанням за статтею основних засобів - на 9% (2252,4 млн. грн.).
З одного боку, дані тенденції свідчать про підвищення ліквідності, що підтверджується розрахунками за Інструкцією № 1, з іншого - про зниження бази працюючих (дохідних) активів. У результаті чого Умовний банк має надмірний рівень ліквідності й недоотримання доходів.
Разом з тим, з огляду на "рухливість" перерахованих статей, можна зробити висновок, що з метою виконання обов'язкових економічних нормативів, баланс банку "підчищають" ближче до звітної дати.
Позитивним можна вважати зниження іммобілізації ресурсів на 15,46%, або на 1482,9 млн. р.., Що обумовлено беззбитковістю роботи банку за станом на 1.01.97 року; 1.07.96 року на статтю збитків припадало 35% іммобілізованих ресурсів, що становило 3355,6 млн. р.. Разом з тим за аналізований період спостерігається зростання відволікань від прибутку - темп зростання 130,2% (на 1591,5 млн. грн.), Хоча це є неминучим у силу банківської специфіки (це накопичувальний рахунок, який обнуляється раз на рік) та статті іншої іммобілізації - на 281,2 млн. р.
Висновки:
Результати проведеного аналізу активних операцій свідчать про необхідність реструктуризації балансу. Для цього доцільно:
1. Збільшити частку активів, що приносять дохід, за рахунок:
· Збільшення обсягу кредитування;
· Збільшення обсягу операцій з цінними паперами;
· Розширення переліку банківських послуг, наприклад, факторингових операцій;
· Розширення практики депозитних операцій в ГУ ЦБ.
2. Визначати щомісячний ліміт видачі кредитів приватним особам за низькою ставкою (в ув'язці з прибутковістю активних операцій і вартістю залучення).
3. Знизити процентні і кредитні ризики шляхом їх ув'язки з прибутковістю банку, ставкою рефінансування.

2.3.3 Аналіз структури доходів і витрат
За 1996 рік (станом на 1.01.97 року), банком отримано дохід 105153 млн. рублів (див. додаток № 18), у тому числі процентні доходи становлять 97,1%; відповідно інші доходи - 2,9%. Майже 63% доходів було отримано за III і IV кварталах.
Основна сума доходів була зароблена банком в результаті кредитування юридичних і фізичних осіб. Питома вага коштів, отриманих як плата за надані позики:
· Підприємствам, складає 92,2% від суми процентних доходів і 91,1% від загальної суми доходів;
· Приватним особам - 3,8% і3, 1% відповідно.
Витрати банку на 1.01.97 року склали 93779 млн. рублів, що більше в 2,2 рази ніж на 1.07.96 року (42553,2), з них процентні витрати складають 59,89% (див. додаток № 19). Найбільшу питому вагу в процентних витратах припадає на сплачені відсотки за вкладами громадян - 72,7%. При цьому частка грошових коштів громадян становила 26,4%. Невідповідність між витратами на виплату відсотків за вкладами і їх часткою в залучених ресурсах свідчить про їх високу вартість. Середня процентна ставка по фактично сплаченим відсоткам склалася в розмірі 86% річних, у тому числі в IV кварталі - 119%, в грудні - 145% річних (відношення суми коштів по цій статті і процентних витрат за цією статтею).
Операції з цінними паперами збільшили витрати банку на 15234 млн. рублів. Найбільш активно проводилися ці операції в II кварталі, що призвело до значних виплат за ними у цьому періоді - 5940,3 млн. рублів (38% від загальних виплат по цій статті за рік).
2.3.4 Аналіз прибутковості
Динаміка доходів і витрат в 1996 році представлена ​​в таблиці

З таблиці видно, що в 1996 році перевищення доходів над витратами склало 11374 млн. рублів, у тому числі, в IV кварталі - 11307 млн. рублів. Тобто сукупний прибуток, отриманий за 1996 рік на 99,4% складається з прибутку IV кварталу. Темпи зростання доходів випереджали темпи зростання витрат банку (646,7 і 619,2). При цьому розрив між ними становить 27,5% за рік і 27% в IV кварталі. Це призвело до збільшення прибутку банку - в 10 разів за 1996 рік, у тому числі в IV кварталі - в 3,3 рази.
Показники прибутковості
Показники прибутковості роботи банку представлені в таблиці

Коефіцієнти	I квартал	II квартал	III квартал	IV квартал	Рік
К1 = П / К (прибутковість капіталу, показує роботу банку з точки зору пайовиків)	5,4%	-58,3%	33,6%	34%	55,8%
К2 = П / А (прибутковість активів)	0,7%	-2,6%	1,5%	5,7%	7,0%
К3 = А / К (достатність капіталу, "LEVERIGE")	8 р..	22,8 р.	21,7 р.	6р.	10,3 р.
К4 = Д / А (ефективність розміщення, можливість створювати дохід)	15,8%	12,8%	12,0%	19,9%	65,2%
К5 = П / Д = (Д-Р-Н) / Д (здатність банку контролювати свої витрати)	4,3%	-12,8%	12,9%	22,2%	8,3%

Розрахунки проведені за формулами, на підставі даних, поданих у додатках.