Основи лізингових операцій

План
Введення
1. Визначення економічної сутності лізингових операцій
1.1 Поняття та історичний розвиток лізингу
1.2 Переваги і недоліки лізингових операцій
2. Види і форми лізингу. Облік лізингових операцій4
3. Розвиток лізингу в Республіці Білорусь
Висновок
Список використаної літератури
Програми

Введення
Зміни економічних умов господарювання викликають необхідність впровадження нових методів оновлення матеріально-технічної бази та модифікації основних фондів різних галузей діяльності. Одним з таких методів є лізинг.
Актуальність розвитку лізингу в Республіці Білорусь обумовлена ​​значною фізичною зношеністю виробничих основних фондів, наявністю морально застарілого обладнання, низькою ефективністю його використання та ін Одним з варіантів рішення цих проблем може стати лізинг, який об'єднує всі елементи зовнішньо-торгівельних, кредитних та інвестиційних операцій.
В даний час багато підприємств Республіки Білорусь відчувають нестачу оборотних коштів. Вони не можуть оновлювати свої основні фонди, впроваджувати досягнення науково-технічного прогресу, а, отже, не можуть виробляти конкурентоспроможну продукцію і освоювати закордонні ринки збуту. У цих умовах підприємства змушені брати кредити, однак у ряді випадків банки, не маючи гарантій повернення грошових коштів, не надають кредити таким підприємствам. Підприємству для оновлення своїх основних фондів вигідніше брати устаткування в лізинг. Саме лізинг усуває суперечності між підприємством, у якого немає коштів на модернізацію основних фондів, і банком, який неохоче надасть цьому підприємству кредит. Лізингова операція вигідна усім учасникам: одна сторона отримує кредит, який виплачується поетапно, та потрібне устаткування, інша сторона - гарантію повернення кредиту, так як об'єкт лізингу є власністю лізингодавця чи банка, що фінансує лізингову операцію, до надходження останнього платежу.
Багаторічний досвід використання лізингового механізму в підприємницькій діяльності багатьох країн світу дозволяє зробити висновок про його ефективність. За допомогою лізингу реально можуть бути залучені інвестиції, необхідні для модернізації основних фондів у різних галузях економіки Республіки Білорусь.

1. Сутність лізингу та передумови розвитку лізингових операцій
1.1 Поняття та історичний розвиток лізингу
Лізинг - це вид підприємницької діяльності, спрямованої на інвестування тимчасово вільних або залучених позикових коштів, коли за договором фінансової оренди (лізингу) орендодавець (лізингодавець) зобов'язується придбати у власність обумовлене договором майно у певного продавця і надати це майно орендарю (лізингоотримувачу) за плату у тимчасове користування для підприємницьких цілей. Об'єктом лізингу може бути будь-яке рухоме і нерухоме майно, що відноситься за діючою класифікацією до основних засобів, крім земельних ділянок та ін природних об'єктів, а також об'єктів, заборонених до вільного обігу на ринку.
Питання виникнення лізингових відносин оцінюється з різних позицій, при цьому існує на два основні підходи. Представники першого підходу вважають, що лізинг є "найдавнішою формою фінансування", яка була поширена в шумерів та інших народів, що населяли Месопотамію п'ять тисячоліть тому, а також що лізинг вже існував близько двох тисячоліть до нашої ери у Вавилоні [1, с. 14]. Аналогічної позиції дотримується англійський вчений Т. Кларк, який виявив декілька положень про лізинг в законах Хаммурапі, прийнятих близько 1760 р . до н. е.. і в Інституціях Юстиніана. Приблизно в 2000 р . до н.е. в Південному Дворіччі шумери здійснювали операції по оренді сільськогосподарських знарядь, землі, водних джерел і тварин. Опис елементів оренди виноградників міститься і в Біблії. Широко застосовувалася оренда землі, худоби, устаткування і в інших стародавніх цивілізаціях - в Греції, Єгипті та Римі. У XI ст. Нормандські і норвезькі судновласники здавали свої кораблі в оренду у військових цілях, а у Венеції предметом таких операцій були чавунні якорі. Більше того, зареєстрована угода з оренди військових обладунків лицарем для участі в сьомому Хрестовому поході ( 1248 р .).
У багатьох роботах вітчизняних та зарубіжних авторів, присвячених проблемам лізингової діяльності, можна зустріти цитату або посилання на цитату з "Риторики" Арістотеля, датовану 350 г . до н. е.., про те, що "стан людини багато частіше перебуває в користуванні, ніж у власності" і що "багатство складає не володіння майном, засноване на праві власності, а його використання". Вважається, що ця думка як не можна краще визначає основну ідею лізингу - щоб отримати прибуток, зовсім не обов'язково мати устаткування або інше майно у власності, достатньо лише мати право його використовувати і отримувати дохід [2, с. 12].
Інша група авторів вважає, що лізинг являє собою явище молоде, оскільки поява його відноситься до нового і новітнього періоду історії господарських взаємовідносин. Це думка грунтується на тому, що слово "лізинг" (leasing) увійшло у вжиток в останній чверті ХІХ ст., Коли в 1877 р . американська телефонна компанія "Белл" прийняла рішення здавати свої телефонні апарати в тимчасове володіння та користування за плату, що дозволило не тільки розширити збут продукції, що випускається нової техніки, але й захистити свої права на інтелектуальну власність в конкурентній боротьбі [3, с. 11].
Визнання лізингу давньою формою відносин у тому вигляді, як це представлено в наведених висловлюваннях вченими, не переконливо. Безсумнівно, орендні відносини зародилися досить давно, але це не означає, що в них мова йшла про лізингових відносинах, тим більше про лізинг в сучасному його розумінні. Не можна також погодитись і з тим, що в роботі "Риторика" Аристотеля відображена основна ідея лізингу. Це цитата відображає суть лізингових відносин лише почасти, скоріше, вона розкриває суть будь-яких відносин, пов'язаних з використанням майна, що не належить користувачу на праві власності.
Лізинг в сучасному його розумінні став розвиватися лише на початку ХIХ ст. в Англії і США в галузі залізничного транспорту і кам'яновугільної промисловості. Власники кам'яновугільних копалень спочатку купували вагони для перевезення вугілля, але незабаром вони зрозуміли, що це невигідно. Видобуток вугілля збільшувався, відкривалися нові шахти, потрібна була все більша кількість вагонів для перевезення вугілля. У такій ситуації стали з'являтися компанії, які займалися тільки купівлею та здачею в оренду вагонів для перевезення вугілля. При складанні договорів згодом у них стали включати право на покупку користувачем майна після закінчення терміну договору. Однією з причин появи такої умови було те, що користувачі значно акуратніше та дбайливіше поводилися з вагонами, з огляду на перспективу їх подальшого придбання у власність. Перша в світі лізингова компанія-«Бірмінгем Вагон компані» була зареєстрована 20 березня 1855р. у Великобританії. Спочатку вона спеціалізувалася на здачі в лізинг залізничних вагонів для перевезення вугілля та інших мінеральних ресурсів, а потім - машин і устаткування.
На початку ХХ ст. багато вантажовідправники не бажали здійснювати довгострокове використання вагонів, вимагаючи взамін надання їх у короткострокове використання. У результаті, лізингові компанії стали укладати контракти на більш короткий термін дії. Після закінчення контракту вагони повинні були повертатися орендодавцеві, який зберігав за собою право власника. Такі орендні договори поклали початок операційного (оперативного) лізингу.
Ця "революція" у розвитку лізингових відносин відбулася в США та Англії на початку 50-х рр.. минулого сторіччя. У лізинг стали масово здаватися засоби виробництва: технологічне устаткування, машини, механізми, судна, літаки і т.д. Безпосередні виробники обладнання, усвідомивши переваги лізингу в порівнянні з прямими продажами, стали створювати дочірні лізингові підприємства. Після 1963 р . у лізинговому бізнесі США стали активно брати участь банки. Таким чином, у США до кінця 60-х рр.. склалося три види лізингових компаній (незалежні, дочірні фірми виробників і банки). Незабаром лізинг в США перетворився на один з основних інструментів економічної діяльності.
У Європі лізинг стали розглядати як кредитну операцію, що дозволяє придбати майно за допомогою третіх осіб, взявши його у них в оренду з можливістю викупу після закінчення контракту лізингу [4, с. 177].
У Німеччині лізингова компанія «Дойче лізинг Гмбх» була створена в 1962р. в Дюссельдорфі, перша французька лізингова компанія «Сепа-Фіт» почала діяти в 1957 р ., В Італії перша лізингова компанія була створена в 1963 р ., А в Японії - у 1969 р . за державної підтримки лізингових операцій. У СРСР лізинг став відомий під час другої світової війни, коли в 1941 - 1945 рр.. здійснювалися постачання американської техніки.
Лише в 70-х рр.. ХХ ст. лізинг знайшов законодавче закріплення в багатьох європейських країнах. Це і послужило поштовхом до поширення лізингових операцій в європейській економіці. Надалі під керівництвом Міжнародного інституту з уніфікації приватного права (УНІДРУА) була розроблена і в 1988 р . прийнята в Оттаві Конвенція про міжнародний фінансовий лізинг [5]. Метою цього документа було створення однаковості в регулюванні лізингових операцій, надання стабільності расширяющемуся світового ринку лізингових послуг.
Незважаючи на те, що Оттавська конвенція про міжнародний фінансовий лізинг розроблялася за участю представників СРСР, перші кроки у розвитку лізингових відносин на пострадянському просторі зроблені лише у зв'язку з переведенням економіки на ринкові рейки.
У більшості промислово розвинених країн лізинг став невід'ємною частиною економічної структури. У 70-х роках темпи приросту обсягу лізингових операцій у грошовому вираженні знаходилися на рівні 20%, у 80-х - на рівні 15%, що перевищує темпи економічного розвитку більшості країн.
За період з 1988 по 1993 рік обсяг лізингових операцій в Італії збільшився в три рази, у ФРН - 2,7, в Японії - 2,5, у Великобританії та США - приблизно в 2,4 рази. До 1993 року частка лізингу машин та обладнання в обсязі капіталовкладень склала в США - 33%, Австралії - 25%, Великобританії - 18%, ФРН - 10%.
У 1992 році світовий обсяг лізингових інвестицій в машини та обладнання оцінювався в 280 млрд. доларів США, з яких на самі США доводилося довше третини світових операцій по лізингу у співставних цінах, на Японію - 17,1%, Великобританію та ФРН - близько 4% . У той же час, країни Західної Європи лише з кінця 70-х років починають інтенсивно нарощувати свою діяльність у цій галузі. Темпи приросту лізингових інвестицій у них в даний час перевищують зростання подібних інвестицій в США і Японії.
Про насиченість лізингового ринку в сучасних умовах свідчить зростання супутніх лізингу послуг, поступове зниження орендних ставок і наближення їх до ставок банківським, практика лізингу дедалі більше великих об'єктів, часткове переключення лізингових компаній на інші види послуг, збільшення обсягів міжнародної діяльності лізингових фірм. Лізинг залишається одним з ефективних і привабливих напрямків вкладення капіталу: темпу зростання лізингових угод у 80-х роках перевищували в промислово-розвинених країнах темпи економічного розвитку цих стран.Тенденція розвитку сучасного лізингу - реалізація через нього продукції найбільш сучасних науково-технічних галузей. У 70-х роках лізингу піддавалися, головним чином, великі, дорогі машини і машинні комплекси: судна, літаки, будівельні гірничодобувні машини. З товарів, раніше домінували в лізинг, в 80-х роках зберегли свої позиції лише машини і обладнання для обробної промисловості та транспорт. Ці групи товарів, як і раніше добре орендуються, але і тут стався зсув у бік новітньої найбільш складної техніки. У структурі лізингу промислово розвинених країн промислове обладнання становить 15-30%, будівельні і транспортні машини - 20-23%. Лідерство в 80-і роки захопила обчислювальна техніка, обладнання для інформаційних мереж, розмножувальна конторська техніка. Її частка в лізинговому обороті економічно розвинених країн зросла з 10 до 30-40%. Виявляється загальна тенденція до зростання в лізингових угодах товарів сервісної групи.
1.2 Переваги і недоліки лізингових операцій
Лізинг знайшов широке застосування саме тому, що він приносить вигоди всім учасникам договірних відносин. У чому суть привабливості лізингових угод?
Лізингові операції, як правило, супроводжуються спеціальним сервісом. Він включає: реєстрацію обладнання, страхування, отримання експортних ліцензій (квот), оформлення фінансових документів, надання податкових, валютних і фінансових пільг. Наприклад, можуть бути виділені державні субсидії з фондів фінансування експорту. Супутні послуги лізингової компанії можуть також поширюватися на транспортно-експедиторське обслуговування, монтаж (установку) обладнання, пуск об'єкта, досягнення проектної потужності, здійснення поточного та регламентних видів ремонту, підготовку необхідних кадрів для грамотної експлуатації нового обладнання та інші види послуг. Крім того, податковий режим країни лізингодавця може надавати право на прискорене амортизаційне списання майна, отриманого в лізинг. Податкові пільги виникають також з того факту, що оподаткування права власності та права володіння різному.
Аналіз зарубіжної практики здійснення лізингових операцій показує, що економічне їх значення дуже тісно пов'язано з вигодами, які надає лізинг. У найбільш загальному вигляді переваги лізингу можна згрупувати наступним чином.
1. Фінансові: одночасне вирішення питань і придбання, наприклад, обладнання, та фінансування цієї операції; залишається сприятливим для підприємця співвідношення між власною і позикової частинами у функціонуючому капіталі; лізинг дозволяє оперативно реагувати на ринкові зміни з урахуванням можливості оренди додаткового обладнання і нових технологій, що підвищує ефективність використання продуктивного капіталу, тому що вкладаються кошти відносяться до областей, що приносить найбільші доходи; лізингові платежі не залежать від індексу цін і тому на відміну від оренди не змінюються; боку лізингової угоди узгоджують лізингові платежі - обсяг виплат, їх порядок і процедуру, а наявність пільг дозволяє лізингодавцю врахувати фінансові інтереси лізингоодержувача , наприклад, у вигляді зменшення розміру лізингових платежів.
2. Інвестиційні: підприємству простіше чи легше отримати майно в лізинг, ніж позику на його купівлю, оскільки об'єкт лізингу виступає в якості застави; лізинг не вимагає значної частки власних коштів, як при наданні кредиту банком. Банківський кредит зазвичай видається на 75-80% вартості придбаного майна; лізинг ж забезпечує 100% вартості угоди і значно прискорює оборот; інвестування у формі майна на відміну від грошового кредитування знижує ризик неповернення коштів, тому що за лізингодавцем зберігаються права власності; можливість заощадити фінансові кошти і направити їх на вирішення інших інвестиційних завдань підприємства; діючі податкові та правові норми роблять лізинг більш вигідним, ніж кредит; отримання пільг, що надаються лізинговими компаніями у вигляді, наприклад, знижок на ціни прейскуранта.
3. Організаційно-експлуатаційні: негайна експлуатація поряд зі звільненням від одноразової оплати повної вартості обладнання, машин і механізмів; експлуатація об'єкта лізингу дає прибуток, необхідну для сплати лізингових платежів, а решта залишається орендарю; скорочення втрат, пов'язаних з моральним старінням засобів виробництва.
4. Сервісні: орендар об'єкта лізингу отримує можливість скористатися значними за своїм обсягом супутніми сервісними послугами - страхуванням, транспортуванням, установкою з гарантією готовності до експлуатації, профілактікой.5. Обліково-бухгалтерські: витрати по лізингу розглядаються як поточні витрати з усіма витікаючими наслідками їх калькулювання, при цьому лізингові платежі включаються в собівартість виробленої продукції лізингоодержувача, що знижує оподатковуваний прибуток; об'єкт лізингу обліковується в балансі лізингової компанії (на цей рахунок є чіткі вказівки у цивільному та податковому законодавстві багатьох західних країн) і не враховується в балансі користувача.