Другим рівнем Британської банківської системи є комерційні банки і фінансові компанії.
Система британських комерційних банків сильно диференційована. У ній діє принцип спеціальних банків. При цьому спостерігається 2 тенденції. З одного боку, спеціалізація є спробою пристосування банків до змін грошового попиту і пропозиції. З іншого боку, існує тенденція до розширення операцій найбільших комерційних банків і ощадних кас за кордоном.
Згрупувати британські банки не так просто. Банк Англії ділить оперують в Англії комерційні банки на 3 групи:
1. депозитні банки (роздрібні (retail banks) або "банки головної вулиці (" high street banks "));
2. облікові будинки;
3. акцептні будинки, іноземні банки, інші банки.
Депозитні банки
До найважливіших депозитних банків Англії ставляться клірингові банки. Це найбільші акціонерні банки, які пов'язані кліринговими зобов'язаннями. Після останніх найбільш великих злиттів у кінці 60-х років на чолі всіх клірингових банків стоїть "велика четвірка": Barclays, National Westminster, Midland, і Lloyds. До цих гігантів слід додати з невеликим застереженням ще 2 банки - "Уільямс енд Глайнс" (контролюється "Стандарт Чартед") і "Каутс" (контролюється "Нешнл Вестмінстер"). Ці шість банків в даний час мають в своєму розпорядженні в Англії і Уельсі більш ніж 12 тис. відділень. У Шотландії і Північної Ірландії англійським найбільшим банкам забороняється відкривати філії, тому вони мають тут безліч матчів у місцевих депозитних банках, щоб і в Шотландії та Північної Ірландії отримати можливість впливати на політику комерційних банків. На ці 6 банків (включаючи їхні дочірні компанії) випадає майже 90% обсягу операцій усіх депозитних банків і половина всіх стерлінгових вкладів у банках Великобританії. У порівнянні з іншими країнами англійські банки-гіганти займали на початку 70-х років провідні позиції, однак на початку 80-х років їх становище погіршилося.
Найбільший банк Великобританії - "Барклайз бенк". Навколо нього групується безліч дочірніх компаній, що типово і для інших банків-гігантів. Окрім "Барклейз Бенк Ю. К. Менеджмент Лімітед", існують ще дочірні компанії, в яких "Барклайз бенк" має 100% участь. Це - "Барклайз Мерканте Лтд" з 1650 філіями в 50 країнах, "Барклайз Іншуренс Сервіс Компані Лтд." (В якості страхової компанії) і "Барклайз бенк траст компані". Варто ще назвати компанію "Барклайз Експорт енд Файненс Компані Лтд.", Яка проводить операції лізингу, експортного фінансування і факторингу. Існує ще багато дрібніших дочірніх компаній.
Основні операції клірингових банків - прийняття вкладів і видача кредитів. Клірингові банки здійснюють платежі для великих, середніх і дрібних промислових підприємств, а також для населення. Платіжний оборот між цими банками відбувається в рамках клірингової угоди, що означає зарахування взаємних вимог і переказ сальдо. У 70-ті роки щорічно зараховувалося близько 1 млрд. фунтів стерлінгів за чеками між цими банками. У клірингових банків сильно проявляється тенденція до універсалізації, і вони все більше надають небанківські послуги. Послуги охоплюють підготовку індивідуального будівництва, обслуговування фінансових операцій промисловості, підготовку і фінансування експорту, здачу в оренду підприємствам комп'ютерів для нарахування заробітної плати і т.п.
Новим для клірингових банків стало посередництво в страхуванні життя й організації подорожей. Все це дозволяє охарактеризувати клірингові банки як фінансові конгломерати, у яких банківські операції стали лише частиною загальної діяльності.
Лібералізація фінансових ринків і прогрес в комунікаційних і комп'ютерних технологіях створили сприятливі умови для постійного розширення послуг, що надаються. Висока конкуренція ж у сфері банківських послуг сприяла об'єднанню банків з іншими фінансовими інститутами. Яскравим прикладом такого процесу стало утворення найбільшого у Великобританії банківського фінансового об'єднання - Hong Kong and Shanghai Banking Corporation Holdings, що займає 9 місце в світі. До цього об'єднання увійшли міжнародні, в основному, азіатського походження, капітали і 2 британські банки - Samuel Montagu і Midland Bank.
Сфера інтересів групи - Азія, Гонконг, Австралія, Нова Зеландія, США, Канада і Великобританія. У ній представлені спеціалізовані об'єднання і фонди, зокрема, Wardly Group у складі Hohg Kong Bank Group і Montagu Private Equity у складі Midland Group.
Спектр послуг, що практично не обмежений:
"Роздрібне і корпоративне обслуговування;
"Розрахункові операції з обслуговування торгівлі;
"Індивідуальний та інвестиційний банківський сервіс;
"Послуги на ринку капіталів;
"Споживче й комерційне фінансування (фінансування покупок в розстрочку);
"Управління пенсійними та інвестиційними фондами;
"Опікунська контроль над різними видами власності за дорученням;
"Послуги з безпеки та охорони.
До клірингових банків слід віднести такий банківський інститут управління поштовими перекладами, як "Нешнл Жіро" (Girobank), заснований поштовим відомством у 1968 році, незважаючи на борги та серйозні протести найбільших банків. "Нешнл Жіро" надає нові поштові й чекові послуги, що становить кліринговим банкам серйозну конкуренцію. Був створений центр електронних розрахунків у місті Бутл, і "Жіро" обслуговує поштові платежі за допомогою мережі відділень у 22 тис. поштових служб. Вже в 1973 році він мав понад 500 тис. клієнтів у промисловості і серед населення. На відміну від клірингових банків, що беруть високі і часто непередбачувані збори за перекази, "Нешнл Жіро" стягує плату на основі коректних і опублікованих ставок. Разом зі спеціальним банком "Меркантіл Кредит" дає в якості поштових послуг кредити на термін до 5 років на пільгових умовах. Крім того, "Нешнл Жіро" співробітничає з подібними підприємствами інших країн. До депозитних банків відносять так звані фінансові доми, до яких належать, насамперед, спеціальні банки споживчого кредиту. Близько 2 / 3 їхніх активних операцій припадає на споживчі кредити в розстрочку, в свою чергу понад 60% цих кредитів становить фінансування покупок автомобілів. Для оформлення видачі споживчого кредиту клієнт заповнює аплікаційну форму. Після аналізу містяться в ній банк приймає рішення про можливість надання кредиту. Перед видачею визначає розмір позички і термін її погашення. В даний час позичка видається на суму понад 500 ф. ст., кратні 100, а верхнього ліміту немає. Приватним особам надається можливість страхування погашення позички. Максимальний термін користування позичкою - 5 років.
Все більшого значення набувають лізингові операції. Фінансові будинки є, як правило, дочірніми підприємствами найбільших банків або страхових компаній, що підтримують кредит цих банків своїми коштами. Найбільші фінансові доми намагаються максимально поширити банківські операції, щоб мати можливість залучати ощадні вклади і розвиватися в універсальні банки. До фінансових домів слід віднести і спеціальні банківські пункти в торговельних центрах (MoneyShops). Перші спеціальні банківські відділення з'явилися в 1970 році. Це були філії американського "Ферст Нешнл Сіті Банк оф Нью-Йорк". Пізніше і англійські найбільші банки стали відкривати відділення в торговельних центрах. Наприкінці 1974 року їх налічувалося вже 120. Вони розраховані на таких людей, які не мають рахунків у банках. Незважаючи на сильно розвинене великими банками чековий обіг шляхом використання чекових і кредитних карток, призначених, перш за все для приватних осіб, в 1974 році тільки 35%, а в 1981 р. 57% всіх повнолітніх британців мали поточні рахунки. Особливо поширені серед робітників готівкові платежі наприкінці тижня або декади. До цього підключаються спеціальні банківські відділення. У них імітується підкреслено довірча атмосфера, і вони відкриті довше, ніж клірингові банки, навіть у суботу. Перш за все, надаються індивідуальні кредити, тобто кредити приватним особам майже без матеріального забезпечення. Однак дедалі більше вони починають здійснювати звичайні банківські операції, включаючи інвестиційні. Фінансові будинки отримують гроші за рахунок кредитів банків, обліку векселів, а також шляхом залучення вкладів великих промислових і торгових компаній.
Наступною групою банків належать торговельні банки (Merchant Banks). Вони широко поширені в Англії і мають давні традиції. Торговельні банки важко диференціювати і порівнювати з кліринговими банками, бо вони набагато менше останніх. Найбільший з них - "Гамброс Бенк" займав в 1972 р. в списку провідних банків світу лише 173 місце. Однак торговельні банки відіграють значну роль не тільки у внутрішніх операціях, а й у міжнародному бізнесі. Вони виникли на торговельних підприємствах, які поступово освоїли банківські операції. Деякі сучасні торговельні банки поряд з банківськими операціями виконують ще промислові і торговельні функції. Торговельні банки "Н. М. Ротшильд і сини", "Дж. Генрі Шредер Вагг енд К", "Беррінг Бразерз", "С. Г. Варбург енд К", або "Лазард Бразерз енд К" існують вже понад 100 років. Однак деякі найбільші клірингові банки або мають свої спеціальні торгові банки, що типово, наприклад, для групи "Барклайз", або беруть участь у традиційних торговельних банках.
Відмінністю торговельних банків від клірингових і водночас їх привілеєм є те, що вони не зобов'язані публікувати докладні відомості про фінансовий стан і про свої операції. Завдяки цьому привілею торговельні банки могли протягом багатьох років вільно розвиватися. Торговельні банки зайняті головним чином у 3-х основних галузях:
1. Суто банківські операції. Під ними розуміються традиційні акцептно-кредитні операції. Це відноситься і до Комітету акцепторних будинків (17 знаменитих торговельних банків об'єдналися у так званий "Комітет акцепторних будинків" - Acceptiry Houses Committee). Якщо торговельний банк оголошує себе готовим акцептувати вексель і завдяки цьому платити за векселем у момент його пред'явлення через певний термін, то даний вексель отримує особливо високу довіру. Якщо цей вексель враховуватиметься в інших банках, то облікова ставка по ньому може виявитися нижче. Акцепт, а отже, і гарантія платежу торговельного банку, якому належить право акцепту, цінується набагато вище, ніж будь-якого іноземного банку. Наступним видом операцій торговельного банку є прийом і видача позик у фунтах стерлінгів терміном від одного дня до 6 місяців. Однак можуть бути прийняті вклади і в іноземній валюті, але кредити видаються, як правило, у фунтах стерлінгів. З самого початку торговельні банки відіграли величезну роль у зародженні єврооперацій, а два з них були, по суті, винахідниками євродоларів. Якщо були необхідні великі кошти на тривалі терміни, то торгові банки створювали консорціуми. Разом з іншими банками або іншими власниками коштів консорціуми випускали боргові зобов'язання, а за певних обставин і європозички. До їхньої сфери діяльності належить і фінансування експорту.
2. Надання послуг підприємцям. За цим ховаються ради підприємцям, наприклад при злитті підприємств, виявлення для них найбільш сприятливих можливостей фінансування; поради, що стосуються доцільності придбання акцій, а також виведення нових форм на ринок цінних паперів.
3. Управління цінними паперами. Ці послуги охоплюють не тільки зберігання цінних паперів, а й передусім контроль відповідних товариств, до яких можуть відноситися як акціонерні товариства промисловості і торгівлі, так і інвестиційні компанії, пенсійні фонди, а так само інші приватні фонди. Щоб зберігати свою винятковість в управлінні коштами, найбільші торговельні банки не беруть у свої портфелі (сума цінних паперів) цінності вартістю нижче 100 тис. ф. ст. Торговельні банки беруть участь в цих трьох областях бізнесу не однаковою мірою. Між найбільшими банками існує спеціалізація. Банк "Самуель Монтегю" не займається обслуговуванням підприємців, він є одним з найбільших торговців золотом у світі і найбільшим торговцем валютою в Лондоні. Банк "Роберт Флеммінг" тримає першість у портфельних операціях і управляє фондом активів. "Ротшильд" в основному займається єврооперацій і торгівлею золотом. У так званій золотій кімнаті банківського дому Ротшильда в Лондоні відбувається щоденна торгівля золотом (goldfixing). У цьому беруть участь, окрім банківського дому Ротшільда, що традиційно займає головує місце, ще 4 торговельних банку, допущених до торгівлі золотом у Лондоні: "Джонсон, Матей енд К", "Самуель Монтегю енд К", "Мокатта енд Голдсміт енд Шарпс" , "Пікслей". Торгівля золотом продовжується кілька хвилин, і її результати в один момент поширюються на всі фінансові центри світу. Однак Лондон втратив своє колишнє значення. В даний час 85% золота, що надходить з Південної Африки на міжнародний ринок, проходить через 3 швейцарські банки, розташованих у Цюріху, і лише 15% - через Лондон. Карл Грюн описує це таким чином: "Якщо статистика експорту та імпорту золота Великобританії показує знижуються цифри, то така тенденція пояснюється тим фактом, що швейцарські торговці золотом (всі інші мають прямий зв'язок із золотою кімнатою Ротшильда) все більше купують і продають його" ex London "або" cif Heathrow ".
Оскільки Лондон і Цюріх практично домовляються про попит і пропозицію, а також про ціни, на цій основі лондонське Сіті ще може продовжувати здійснювати операції із золотом. Торгівля золотом мало чим відрізняється від торгівлі іншими товарами, наприклад на лондонській торговельній біржі або лондонській біржі дорогоцінних металів. Опис діяльності торговельних банків показує, що вони мають великих відмінностей від клірингових банків з точки зору видів операцій. Відмінності проявляються лише в способах їх здійснення. В економічній літературі клірингові банки з їхніми стандартними банківськими послугами називають "власниками крамниць готового плаття", а торгові доми - "модельєрами фінансових операцій".
Облікові будинки
Наступним типом банків в Англії були облікові доми. В даний час в Лондоні оперують 8 облікових будинків і окремі малі спеціалізовані фірми-маклери (running brokers, money brokers), які всі разом і утворювали обліковий ринок Лондона. Облікові будинки об'єднані в Лондонську асоціацію облікового ринку (London Discount Market Association, LDMA), членами якої є облікові будинки: CL Alexanders Discount Plc.; Cater Allen Ltd.; Clive Discount Co. Ltd; Gerrald and National Ltd; king and Shaxson Ltd; Quin Cope Limited; Seccombe Marshall and Campion Plc; Union Discount Company Ltd.
Облікові будинки - це специфічний тип фінансового інституту Лондонського ринку. Вони забезпечують вигідний збут для банків ліквідних фондів шляхом гарантованих депозитів на вимогу (за погодженою кредитною ставкою до або в межах встановленої дати). Ці фонди використовуються для купівлі різноманітних активів, включаючи короткострокові казначейські облігації (T-bills), комерційні векселі (commercial bills) і першокласні фондові папери (gilt-edged securities, gilts). Крім того, облікові доми - це ринок реалізації і купівлі векселів. Облікові будинки діють як буфер між Банком Англії і решті банківською системою, через них Банк Англії забезпечує банківську систему фінансовими ресурсами, вилучає їх. Банк Англії також впливає на процентні ставки.
Для британських компаній головними функціями облікових будинків є надання позикових коштів через дисконтування (переоблік) векселів, а також пропозицію різних форм короткострокового вкладення в портфельні інвестиції.
У сфері урядового фінансування їх головне завдання - забезпечувати продаж короткострокових казначейських облігацій, які є дуже істотною частиною урядових короткострокових позикових заходів. Облікові будинки - активні агенти з продажу короткострокових урядових цінних паперів (акцій), а також акцій і облігацій місцевих властей. Діяльність облікових будинків проходить і на вторинному ринку відчужуваний доларових і стерлінгових депозитних сертифікатів.
Фірми-брокери (маклери) є агентами, які посередником у придбанні векселів за певну плату. Облікові будинки збирають вільні кошти практично цілодобово. При цьому мова йде про безстрокові або поточних рахунках головним чином клірингових банків, а також про гроші промислових і торгових компаній. Специфіка цілодобово збираються коштів полягає в тому, що вони протягом одного дня можуть перейти до іншого вкладнику. Можливість щоденного відкликання означає, з одного боку, великий ступінь страховки для вкладника, який може в той же день, як поклав гроші, знову їх надавати в кредит. З іншого боку, за ці кошти можна отримати відсотки, а отже, для клірингових банків більш вигідно вкладати свої кошти в облікові вдома замість того, щоб тримати їх у себе, як правило, без прибуткового використання. Ці кошти облікові будинки вкладають при резервному забезпеченні в Банку Англії в цінні папери, наприклад, в торгові векселі, казначейські векселі (короткострокові урядові папери) та урядові позики з реально коротким терміном дії, а також у комунальні боргові зобов'язання і папери інших банків. Можливість щоденного відкликання вкладів та їх практичне приміщення на 30, 60, 90 днів, а іноді і більше вимагає здатності швидкої мобілізації коштів. Якщо, наприклад, окремий вкладник раптом відкличе велику суму коштів, то повинні бути швидко мобілізовані нові кошти. Якщо обліковий будинок у результаті несподіваного вилучення вкладником дуже великої суми не в змозі відразу знайти нові засоби, то він звертається до Банку Англії за кредитом. Однак це можливо тільки для спеціальних облікових будинків, наприклад, для Seccombe Marshall & Campion plc, який є сполучною ланкою між усіма обліковими будинками і Банком Англії. Така можливість рефінансування в Банку Англії є привілеєм, що зачіпає тільки до облікових домівках. Вони купують цей привілей практично взяттям на себе зобов'язання підписуватися на всі векселі казначейства, які Банк Англії щодня виписує. Такий зв'язок облікових будинків з Банком Англії передбачає 2 аспекти грошової політики. З одного боку, Банк Англії намагається через щоденні зв'язку з обліковими будинками впливати на наявні у банків грошові кошти з метою більш вигідного їх використання, а з іншого боку, він через облікові будинки проводить свою кредитну процентну політику, регулюючи потоки коштів.
Міжнародне значення Лондона як фінансового центру визначається, перш за все, положенням британських банків за кордоном і наявністю іноземних банків у Сіті. Британські закордонні банки (Overseas banks) це установи, штаб-квартира яких розташована в Лондоні, а філії - головним чином, в колишніх британських колоніях. Ці банки також називають Банки Співдружності. На чолі стоїть "Барклайз мерканте банк" з 1650 філіями за кордоном. "Стандарт Чартед" має в своєму розпорядженні понад 1400 філіями. Для порівняння: американський Сітібенк має за кордоном близько 300 філій.
Інші банки
Іноземні банки (Foreign Banks) в Англії за балансовою сумі відносяться до великих банківських груп. Вже в 1978 році в Лондоні нараховувалося 308 іноземних філій з 63 країн. Серед цих банківських інститутів було 24 японських і 53 банки з країн-членів ЄС. У Лондоні сконцентровано в 2 рази більше іноземних філій, ніж у Нью-Йорку. До іноземним банкам в Лондоні відноситься Московський Народний Банк (Moscow Narodny Bank).
Наступною банківською групою в Англії є консорціальні банки (Consortia Banks). Під останніми банківська статистика розуміє інституції, де беруть участь банки принаймні двох країн, з яких жодна не має контрольного пакету. ці інститути стали особливо швидко розвиватися разом з посиленням євроринку. головним чином, це спеціальні банки багатонаціональних позичальників, до яких належать передусім транснаціональні і мультинаціональні промислові концерни. Оскільки вони створювалися на основі пайової участі банками провідних капіталістичних країн, ори в змозі мобілізувати на євроринку величезні кошти і на найтриваліші терміни, що недоступно жодному іншому типу банків капіталістичного світу. Виникнення консорціальних банків особливо добре свідчить про розвиток процесу інтернаціоналізації капіталу в умовах сучасного капіталізму. До найбільших консорціальні банки відносяться "Мідленд енд інтернешнл бенк лтд" з британськими, канадськими й австралійськими партнерами, "Вестерн Америкен бенк юроп лтд." з британськими, американськими і японськими партнерами, "индастриела коммершіел Берлей" з партнерами з США, Японії і Великобританії.
B Великобританії є безліч банкоподобних спеціальних кредитно-фінансових інститутів. Серед них: "Ощадні інститути
Довірчі ощадні банки - в минулому в основному відігравали роль місцевих ощадкас. Потім вони були реорганізовані і 16 великих регіональних установ, але їх правовий статус залишився неясним. Наприкінці 1986 року вони перетворилися на єдиний акціонерний секрету-ощадний банк, який за масштабами діяльності і капіталом поступається лише "великій четвірці" і виконує всі основні функції комерційних банків.
Національний ощадний банк (колишній поштово-ощадний банк) акумулює заощадження населення через мережу поштових відділень, число яких перевищує 20 тисяч. Обсяг вкладів у Національному ощадному банку наприкінці 1986 року становив близько 8 млрд. фунтів стерлінгів.
Будівельні суспільства - існують понад 200 років, нині акумулюють найбільшу частину заощаджень населення. Їх сумарні активи в 80-х роках збільшилися і перевищили 130 млрд. ф. ст. Найбільші - Галіфакс, Ебі Нешнл, Нейшнвайд та інші. Всі ощадні інститути об'єднує те, що основне джерело їхніх ресурсів - дрібні вклади населення.
"Страхові компанії і пенсійні фонди спрямовують акумульований позиковий капітал у довгострокові інвестиції. Фінансово-кредитна діяльність є вторинною по відношенню до їх професійної спеціалізації - страхової справи і приватному пенсійному забезпеченню. Мобілізуються ними кошти вкладаються в операції на термін 20-25 років (в основному в акції та інші цінні папери). Сумарні активи страхових компаній і пенсійних фондів наприкінці 1968 року становили по 150-160 млрд. ф. ст. Англійські страхові монополії (Ройал, Коммершл юніон та ін) входять до числа найбільших у світі.
"Інвестиційні трести займаються виключно операціями з цінними паперами. Шляхом емісії власних акцій і облігацій вони залучають капітал, який вкладають у цінні папери інших компаній. Особливість цих установ, що не мають регулярних джерел надходжень (депозитів, страхових внесків тощо), складається в сильній залежності від ринкової кон'юнктури. При падінні курсів цінних паперів вони стикаються з фінансовими труднощами і збитками.
"Довірчі пайові фонди за своєю спеціалізацією схожі з інвестиційними трестами; вони акумулюють грошовий капітал і вкладають його в цінні папери. Але оскільки пайовик у будь-який час може продати свій пай керуючій компанії, то капітал цих фондів являє собою неодмінну величину: він залежить від переваги продажу або покупок паїв. Структура активів фондів аналогічна активам інвестиційних трестів: близько 80% становлять акції приватних компаній, багато довірчі пайові фонди пов'язані з банками і страховими компаніями.
"Фінансові корпорації спеціалізуються на кредитуванні приватних фірм, які не мають доступу до звичайних джерел позикового капіталу. Найбільші - фінансова корпорація промисловості, сільськогосподарська іпотечна корпорація і т.д.
"Фірми венчурного фінансування спеціалізовані установи, що виникли переважно у 80-х роках. Займаються головним чином придбанням участі та кредитуванням нових і розширення компаній в передових галузях, що пов'язано з підвищеним ризиком.
Список літератури
Для підготовки даної роботи були використані матеріали з сайту http://gbbank.by.ru/