Банківська криза Росії 1997 року причини результати та шляхи подолання тривалого

[ виправити ] текст може містити помилки, будь ласка перевіряйте перш ніж використовувати.

скачати

Зміст
  Введення
1. Причини і результати банківської кризи
1.2 Політика фінансової стабілізації
1.3 Період жорсткості грошово-кредитної політики
1.4 Банківський нагляд
1.5 Загальний висновок про причини банківської кризи
2. Адаптація банківської системи
2.1 Реструктуризація банківської системи
2.2 Зміцнення банківського нагляду
2.3 Подолання кризи ліквідності
Висновок
Список використаної літератури


Введення

Я вибрала тему "Банківська криза в Росії (серпень 1997 р): його причини, результати та шляхи подолання", тому що вважаю її актуальною з наступних причин:
Російський банківський криза 1997 р. є системним і найбільш серйозним потрясінням для банківської системи країни і для економіки в цілому;
криза проявилася в збитковості значної кількості російських банків і втрати банківською системою значної частини свого капіталу.
криза стала результатом як зовнішніх для банківської системи фінансових потрясінь (фактичне банкрутство держава, різка девальвація національної валюти і руйнування фінансових ринків), так і внутрішніх структурних слабкостей російської банківської системи (провали і помилки менеджменту, низький рівень капіталізації, неадекватна оцінка і облік ризиків, слабке розвиток безпосередньо банківського бізнесу). Масштаби втрат російських банків за другу половину 1998 р. оцінюються в 50-60% капіталу банківської системи (2-3% ВВП).
У цій роботі розглядаються основні характеристики російської банківської системи напередодні кризи, причини виникнення банківської кризи та наслідки, які вона спричинила, роль Уряду Російської Федерації та Банку Росії в подоланні цих наслідків і стабілізації економіки країни.
У своїй роботі я спробую викласти хід подій, що передують цьому банківському кризі, показати плюси і мінуси становлення банківської системи в Росії і розглянути основні проблеми, що мають найбільше значення.
Теоретичне значення обраної мною теми полягає в тому, що кризою 1997 року було охоплено більшість великих багатофіліальних російських банків, через які проходила значна частина платіжного обороту, у тому числі міжрегіональні платежі. У цих умовах представляється виключно важливим спробувати поставити правильний діагноз того, що сталося, визначити ті чинники, які зумовили настільки стрімкий розвиток кризових процесів, зрозуміти можливості і обмеження в діях державних структур, які можуть і повинні сприяти відновленню банківської системи країни.
Метою мого дослідження є вивчення теми "Банківська криза в Росії (серпень 1997 р )..."
У рамках досягнення поставленої мети були поставлені та вирішення наступних завдань:
Вивчити природу банківської кризи в Росії в 1997 році;
Виявити основні причини цієї кризи і її наслідки;
Викласти шляхи виходу з банківської кризи.
Робота має традиційну структуру і включає в себе вступ, основну частину, що складається з двох розділів, висновок, практичну частину, що складається з трьох додатків, і списку використаної літератури.
У вступі обгрунтовано актуальність вибору теми, поставлені цілі і завдання дослідження.
Глава перша розкриває основні причини виникнення банківської кризи і його результати.
У розділі другому розглядаються шляхи виходу з банківської кризи, роль і дії Уряду РФ і Банку Росії у відновленні банківської системи країни.
Таким чином, актуальність даної проблеми визначили вибір даної теми, коло питань і логічну схему її побудови.
Джерелами інформації послужили навчальна і наукова література, результати практичних досліджень вітчизняних і зарубіжних авторів.

1. Причини і результати банківської кризи

1.1 Особливості російської банківської системи напередодні кризи
Сучасна кредитна система - це сукупність найрізноманітніших кредитно-фінансових інститутів, діючих на ринку позикових капіталів і що здійснюють акумуляцію і мобілізацію доходів, що складається з декількох інституційних ланок або ярусів.
Перший ярус - це центральний банк. Другий ярус утворює банківський сектор: комерційні, ощадні та іпотечні банки. Третій ярус - це страховий сектор, куди входять страхові компанії і Пенсійний фонд. Четвертий ярус - це спеціальні небанківські кредитні інститути.
Основною частиною кредитної системи виступає банківська система, яка передбачає сукупність банківських установ. Банківська система Російської Федерації почала створюватися набагато пізніше, ніж у країнах Заходу і в своєму розвитку пройшла кілька етапів, останній з яких включає в себе формування сучасної ринкової банківської системи (з 1988 р. по теперішній час).
Чергові зміни в політиці країни, перехід до ринкових відносин призвели до змін у банківській системі. У 1987 р. відбувся Пленум ЦК КПРС, який прийняв рішення про її вдосконалення. У результаті поряд з Держбанком, що грав роль "банку банків", були створені п'ять галузевих банків - Промислово-будівельний банк (Промбудбанк), Агропромисловий банк (Агропромбанк), Житлово-соціальний банк (Житлосоцбанку), Ощадний банк (Ощадбанк) і Зовнішньоекономічний банк ( Зовнішекономбанк).
Така безліч банків за однорівневої системи призвело до переплетення їх функцій, що ще більше загострило причини реорганізації банківської системи. На допомогу прийшов закон "Про кооперацію" (1988 р), який дозволив утворюватися коопераційним банкам, який заповнив вільну нішу в кредитуванні і залученні коштів. Сприятливі умови відкриття банківських кооперативів призвели до широкої хвилі виникнення банків, своєрідному "банківського бума". До 1 січня 1989 р. в країні налічується 43 комерційних банки, 1990 р. - 224, кінець 1991 р. - 1357. Однак основна частина цих банків представляла собою "банки-одноденки", що створювалися лише для отримання певної частки прибутку, після чого закривалися (див. Схему 1.1.1).
Схема 1.1.1

Визначений порядок настав, коли в кінці 1990 р. були прийняті Закон "Про Державний банк" та Закон "Про банки і банківську діяльність", в яких були визначені умови відкриття банків, шляхи і методи контролю над ними. Закон "Про банки і банківську діяльність" остаточно встановив дворівневу банківську систему у вигляді Центрального банку, Ощадбанку та комерційних банків. Згідно з цим законом, комерційні банки отримали самостійний статус у сфері залучення вкладів та кредитної політики, а також при визначенні відсоткових ставок. Крім того, їм були дані права здійснювати валютні операції на основі ліцензій, виданих Центральним банком. Спеціалізовані банки перетворювалися на комерційні на основі акціонування. До моменту прийняття цих законів у країні налічується 1215 комерційних і кооперативних банків з 2293 філіями.
Нова банківська система складалася досить складно і суперечливо. До початку 1992 р. діяло вже 1414 комерційних банків, з них 767 були створені на базі колишніх спеціалізованих банків та 646 знов утворені. Основними великими банками стали Ощадбанк і Зовнішекономбанк. Особливістю банків цього періоду була їх нестійкість, причинами якої не в останню чергу стали недостатня кваліфікація персоналу, брак капіталу, невірна процентна політика, високий ризик і низька ліквідність. Все це призвело до великого числа банкрутств.
До 1994 р. банківську систему можна було вважати вже цілком сформованою. В ній налічувалося 2019 комерційних і кооперативних банків. Збільшився і сукупний капітал банків, він становив 968 млрд. рублів. Говорячи про спеціалізацію банків, майже всі вони в своїй основі універсальні, лише деякі з них створені на базі спеціалізованих банків.
Спочатку тривало зростання кількості банків, але вже з 1996 р. почалося скорочення. Скорочення йшло не тільки за рахунок зниження темпів зростання банків. Причиною зменшення їх кількості стає також їх банкрутство, погіршення фінансового становища. З кожним роком зростає число відкликаних ліцензій. Особливо різко знижується число пайових, дрібних банків.
У 1997 р. основною метою банківської системи виступає кредитування економіки в особі трьох економічних агента - населення, підприємництва, держави. У цьому плані вітчизняна банківська система далеко відстає від західної. Кредитування населення займався практично тільки Ощадбанк. Кредитування підприємців займало порівняно невелике місце в операціях комерційних банків. У 1997 р. обсяг кредитування становить 286 трлн. руб. У сукупності активні кредитні вкладення становили 44%, при цьому частка економіки - 35%.
Однак 1997 виявився останнім сприятливим роком для комерційних банків. Перша половина 1998 р. майже не принесла банкам прибуток, причому в більшості випадків витрати перевищували доходи. Структура пасивів та активів зазнала істотні зміни, пов'язані з подіями на фінансовому ринку Росії. Значно збільшилася частка державних цінних паперів в активах комерційних банків (до 13,6%). Сумарний капітал великих банків знизився за цей період більш ніж на 15%, а величина ліквідності активів - в три рази.
Намагаючись врятувати себе, банки почали залучати заощадження населення, але й це не допомогло. І в середині 1998 р. почався серйозний банківська криза, що ускладнилася ситуація 17 серпня 1998 р., який включив комплекс процесів - падіння ліквідності, скорочення ресурсної бази, криза зовнішньої заборгованості, втрату власного капіталу. (Див. Додаток 1)
Багато хто, навіть найбільші, банки зазнали фіаско, зменшилася їх загальна кількість (з 2502 в червні 1998 р. до 1476 у січні 1999 р), скоротилася ресурсна база за рахунок відходу вкладників і виплати боргів. У багатьох банків серйозно зменшився власний капітал, і в деяких випадках він досяг негативної величини. У цілому капітал банківської системи зменшився втричі, а валюті - в 8,5 рази.

1.2 Політика фінансової стабілізації

Насправді, у банку немає нічого таємничого, містичного. Гроші в ньому не зникають, як в якійсь безодні, і не з'являються ні звідки. Все підпорядковано дії об'єктивних економічних законів. Банк - це таке ж підприємство, як і багато інших.
Це дійсно складно - заздалегідь враховувати безліч факторів, планувати свою діяльність на перспективу, і лише тоді банківські операції будуть приносити вигоду. Особливо важливо в російських умовах ретельно враховувати впливу, які роблять на діяльність банків темпи інфляції.
При окремих умов висока інфляція може сприяти швидкому зростанню банків та інших посередників фінансового ринку. Саме це відбувалося в Росії в період високої хронічної інфляції. Але висока інфляція істотно підвищує рівень невизначеності в економіці. І для банківського сектора це є фактором фінансового ризику. Вона підвищує ймовірність систематичних криз, які зачіпають велике число банків та інших фінансових посередників.
Росія не поспішала з фінансовою стабілізацією. Посилення бюджетної та кредитної політики відбувалося поступово протягом трьох років (з 1993 по 1995 рр..). Бюджетний дефіцит за цей час скоротився, а, отже, зменшився розмір викликає інфляцію грошової емісії, пов'язаної з покриттям державних витрат, скоротилася і емісія, пов'язана з кредитуванням комерційних банків. Але ціни продовжували зростати порівняно швидко.
Такий варіант стабілізації сприяв поглибленню економічної кризи, але для банківського сектора створював ряд переваг.
Успішне завершення фінансової стабілізації в Росії, поза сумнівом, ускладнило становище більшості комерційних банків, оскільки призвело до різкого скорочення масштабів інфляційного перерозподілу валового продукту через банківську систему.

1.3 Період жорсткості грошово-кредитної політики

Даний період супроводжувався посиленням фінансового законодавства, посиленням нагляду за банківською системою, економічним та адміністративним регулюванням структури зовнішніх запозичень банками і зарубіжних інвестицій в економіку країни, розширенням застосування монетарістіческіх принципів управління нею, створення ефективної системи захисту національної валюти.
Перехід до описуваного періоду зазвичай є відповіддю на кризу у фінансовій сфері, високу інфляцію та девальвацію національної валюти. При своєчасному посилення грошово-кредитної політики розвиток кризи може бути купейний.
Жорсткість грошово-кредитної політики саме по собі не має на увазі втручання держави в операційну діяльність банків, а лише визначає нові рамки діяльності фінансових інститутів і самої влади. Для банківської системи даний період має дуже велике значення. З одного боку, зниження інфляції та емісійної "накачування" економіки зменшує рентабельність банків, підвищує кредитні ризики і матеріалізує недосконалість менеджменту. Все це загострює проблему у неефективно функціонуючих кредитних установ, створює передумови до прискорення їх банкрутства.
З іншого боку, жорсткість грошово-кредитної політики створює умови для зниження інфляції, підтримки рубля, сприяє природному відбору в банківській системі, вдосконалення курсу механізмів управління, що сприяє формуванню ефективного банківського сектора, який діє в умовах загальної фінансової стабільності. Однак, жорсткість грошово-кредитної політики саме по собі не є безумовним благом і запорукою успіху в реалізації державної економічної політики. Слід брати до уваги своєчасність переходу до нього, домірність можливостей реального сектора економіки, послідовність політики фінансової влади і багато інших аспектів.
Баланси багатьох банків на 1 січня 1995 р. показують, що більшість з них на початку 1995 р. допускало значиму відкриту валютну позицію, вважаючи, що курс долара буде і далі рости, а, отже, виграш від цього зростання буде збільшувати їх доходи. (Див. Ріс.1.3.1)
Ріс.1.3.1

Але раптово процентна маржа по операціях з відкритою валютною позицією стала різко негативною. Розплачуватися по рублевих зобов'язаннями треба, а очікуваного доходу від активних операцій банки не отримують. (Див. Додаток 2)
Ажіотажний попит на ринку МБК, нараставший протягом літа 1995 р., мабуть, неабиякою мірою відображав прагнення банків виплутатися з ситуації, що склалася. Частково це відбувалося в надії, що варто протриматися кілька місяців, перехопивши гроші, а там відновлення емісійного фінансування федерального бюджету для покриття сезонних витрат третього кварталу дозволить непогано заробити і усунути втрати, викликані змінами політики валютного курсу. Але надії на зростання кредитної емісії не виправдалися, і в кінці серпня ринок МБК звалився, поставивши банки у скрутне становище.
Але в 1996 р. у ході фінансової стабілізації рівень інфляції став істотно більш низьким, ніж раніше. Отже, зменшилися і банківські маржі. Ось саме в такій ситуації і відбулася девальвація рубля. Раптово виявилося, що зобов'язання у валюті стали для банків дуже дорогими. У результаті різке подорожчання зобов'язань наклалося на закономірне зменшення банківської маржі. Банки зазнали втрат і не мали можливості покрити їх якими-небудь іншими видами дохідних операцій.
Таким чином, можна з упевненістю сказати, що багато російських банків зіткнулися з різким зростанням витрат і у зв'язку з цим зі складними фінансовими проблемами. Потім проблеми посилилися фінансовими втратами, пов'язаними з поганими позиками.
Зрозуміло, в період високої інфляції та велика маржа подібні витрати не становили б проблему для переважної більшості російських банків.
Суми, які були в цей період витрачено ними на власний розвиток, в реальному вираженні могли б набагато перевершувати витрати, пов'язані з перебудовою структури активів і зобов'язань, пов'язаних з фінансовою стабілізацією. Але в умовах низької інфляції, коли, як я зазначала вище, маржі різко скоротилися, це фінансовий тягар для багатьох виявилося просто не підйомним.
Більше цього, зволікання та помилки при проведенні структурних змін принесли банкам прямі збитки.
Виявилося, що грошей на покриття поточних витрат не вистачає.
Виникла реальна загроза стійкості великого числа комерційних банків. Виявилося, що банк, ще вчора діяв добре і начебто не здійснював серйозних помилок в короткостроковому плані, сьогодні стає банкрутом просто через кардинальної зміни макроекономічної ситуації в країні.

1.4 Банківський нагляд

Виникає природне запитання: чи міг Банк Росії, застосовуючи адміністративні заходи, якимось чином обмежити масштаби кризи? Наскільки ефективним у Росії виявився банківський нагляд?
Слід зазначити, що для країни, в якій банківська система існувала всього кілька років, рівень розвитку банківського нагляду був досить високим. У 1996 р. в Центральному банку була проведена організаційна реформа наглядового блоку: розділені функції ліцензування і власне нагляду, створено спеціальний підрозділ для контролю за діяльністю найбільших банків (ОПЕРУ - 2). Почався перегляд діючої нормативної бази. У 1997 - 1998 рр.. система контролю за діяльністю кредитних організацій приведена у відповідність Базельським принципам ефективного банківського нагляду - основної світової документом у цій області. Розроблено основи внутрішнього контролю. Розпочато роботу з відстеження діяльності структур, афілійованих з кредитними організаціями. З 1 січня 1998 р. введено в дію новий план рахунків бухгалтерського обліку, який дозволяє отримати більш повну інформацію про діяльність банку.
Істотним плюсом банківського регулювання в Росії є концентрація всіх функцій з регулювання різних аспектів банківської діяльності (нагляд, рефінансування банків, діяльність банків на ринку державних цінних паперів тощо) в одній установі - Банку Росії. У світовій практиці є й випадки поділу функцій, однак при цьому між установами, які виконують різні функції, неминуче виникають суперечності часто суто відомчого характеру.
Проте, в силу різних причин, дії органів банківського нагляду все ж таки не змогли запобігти кризі або локалізувати її наслідки. Серед них слід відзначити такі:
1) За кілька років об'єктивно неможливо створити повністю досконалу нормативну базу і тим більше не можна забезпечити її адекватне застосування. Повинні сформуватися і певні професійні навички співробітників як наглядових органів, так і контрольованих ними банків.
2) Система банківського нагляду в Росії децентралізована. Основна робота по нагляду здійснюється регіональними підрозділами Банку Росії, центральний апарат займається питаннями створення нормативної бази, розробки методології нагляду, аналізом зведеної інформації. Не секрет, що в такій ситуації регіональні влади можуть робити істотний "тиск" на ставлення Банку Росії до проблем того чи іншого банку, на адекватність і неупередженість оцінок реального стану в банках. У силу організації нагляду за принципом місцезнаходження головної контори банку його філії та відділення можуть знаходитися поза зоною уваги наглядового органу, якщо вони розташовані в інших регіонах країни.
3) Наглядові органи (особливо на місцях) відчувають гостру нестачу кваліфікованого персоналу. Це пояснюється і відсутністю досвіду і великою кількістю нових напрямків роботи, неминуче супутнім діяльність державних органів країн з перехідною економікою, і матеріальними чинниками.
Крім того, в Росії, як і в усьому світі, існує проблема об'єктивної суперечності інтересів Центрального банку та комерційних банків. Якщо Центральний банк зацікавлений у розвитку та зміцненні системи нагляду, то комерційні банки вважають, що це заважає успіху їхнього бізнесу. У результаті вони цілеспрямовано дезінформують наглядові органи, а при необхідності через органи державної влади чи засоби масової інформації створюють перешкоди для роботи Центрального банку.

1.5 Загальний висновок про причини банківської кризи

Один з найкращих способів з'ясувати, що чекає нашу країну в найближчій чи більш віддаленій перспективі - подивитися на світовий досвід. У період 1995 р. міжнародні порівняння свідчать про унікальність російського досвіду розвитку комерційних банків. І головна особливість, що кидається в очі - банків в Росії дуже багато. Однак число банків мало, що говорить економісту. Можна використовувати, наприклад, середній обсяг активів, що припадає на один банк. Інакше кажучи, подивитися, наскільки бідний або багатий середній російський банк в порівнянні зі своїм зарубіжним побратимом. Якщо ми візьмемо цей показник, то з'ясується, що швидкий розвиток російського банківського сектора відбувалося на досить хиткою фінансовій основі. Більшість банків в міжнародному масштабі виглядають справжніми карликами (див. схему 1.5 2).
Схема 1.5 2

Банківські закони 1990 р. не створювали систему безпеки банківської системи. Відсутність системи страхування вкладів, з одного боку, могло посилити можливість банківських банкрутств через масовий відтік вкладів населення. Нестійкість банківської системи посилювалося і тим, що банки не формували у себе спеціальних резервів, що гарантують їх ліквідність. Лише з кінця 1994 початку 1995 рр.. комерційні банки отримали приписи Центрального банку РФ про конкретні відрахуваннях у резервні фонди в залежності від діяльності неплатежів по позиках і ступеня їх забезпеченості.
На початку та в середині 1990 рр.. можна було спостерігати і слабку виконавчу дисципліну. Банки закривалися не тільки через відкликання ліцензій, вони каралися за цілий ряд порушень. Так, тільки за п'ять місяців 1994 р. по Москві було оштрафовано 154 комерційних банки. (Див. рис.1.5 2)
Рис.1.5 2

Більшість дрібних банків в Росії були створені в першій половині 90-х років інвесторами, розраховували в умовах високої інфляції на надзвичайно високу прибутковість, обумовлену загальним станом економіки. І сьогодні можливості подальшого зростання реальних активів більшості комерційних банків в Росії визначається не станом будь-якого окремого сектору, а станом економіки в цілому. Успішний розвиток економіки дозволить вирости і комерційним банкам, оскільки велика буде потреба в їхніх послугах.
Такі суттєві відмінності російської банківської системи говорили про те, що не за горами глобальна ломка складного кредитного механізму.
У цілому, банківське законодавство, відображала суперечливість перехідного періоду, початкові стадії формування банківської системи ринкового типу, визначає недостатність знань про те, як повинна виглядати ця система, було певною мірою спрощеним, недосконалим. Це ймовірно за все був каркас того, що повинно було придбати більше закінчені форми. Не випадково вже незабаром почалася робота з підготовки проекту нових банківських законів.

2. Адаптація банківської системи

Будь-яке держава зацікавлена ​​в тому, щоб банківська система була працездатна, оскільки вона відіграє найважливішу роль в економіці, а процес створення повноцінних банківських інститутів набагато більш тривалий, ніж підприємств реального сектора. Разом з тим, банкрутства банків, банківські кризи створюють для держави істотні не тільки економічні, але й соціальні проблеми в силу того, що негативні процеси в банківській системі призводять до втрат приватних заощаджень. У зв'язку з цим традиційно держава відіграє активну роль у процесі подолання наслідків банківських криз, беручи участь в якості організуючої сили, надаючи фінансові ресурси для вирішення проблем банківської системи. Крім того, загальновідомо, що затягування з проведенням необхідних дій з подолання наслідків банківських криз тільки збільшує кінцеву величину втрат суспільства від цих криз.
З досвіду багатьох держав, основними шляхами виходу з банківської кризи можна назвати наступні: реструктуризація банківської системи, подолання кризи ліквідності та зміцнення банківського нагляду.

2.1 Реструктуризація банківської системи

Під реструктуризацією банківської системи розуміється комплекс організаційних процедур, що призводить до оздоровлення банківського співтовариства, ліквідації і "видаленню зі сцени" неплатоспроможних банків. Найважливішим завданням наглядових органів у цьому зв'язку є якнайшвидше припинення діяльності банків, відновлення яких не представляється можливим. Затримка з ліквідаційними процедурами може призвести до переведення кризи у повільну фазу, коли неплатоспроможні банки продовжують функціонувати, вводячи в оману населення і підприємства щодо своєї життєздатності. Така діяльність, як правило, призводить до розтягування щодо хороших активів банку, утворенню в нього нових збитків, нанесення ще більшої шкоди його клієнтам.
Одночасно з проведенням ліквідаційних процедур держава визначає коло банків, у банкрутстві яких воно не зацікавлене (як правило, з соціально-політичних причин), по відношенню до яких застосовуються спеціальні процедури реорганізації. Реорганізація таких банків пов'язана з істотним обмеженням прав діючих акціонерів, аж до повного їх усунення від управління банком, і, як правило, приймає форму приєднання проблемних банків до стійким.
Як ідуть справи з реструктуризацією банківської системи в Росії? Держава, в першу чергу Банк Росії, не приділяє належної уваги цій проблемі, тим самим, створюючи реальну загрозу затягування кризи та переходу його в застійні форми.
Банк Росії не проводив необхідних спеціальних перевірок не тільки всіх існуючих банків, але і найбільших з них. Такі перевірки могли б виявити реальний масштаб проблем банківської системи, оцінити реальну вартість збережених у банків активів. Наскільки відомо, джерелом всіх оцінок і зведених даних, якими оперує Банк Росії, є баланси банків і їх звітність, яку вони здають в Банк Росії. Вище було сказано про об'єктивне суперечності інтересів банків і наглядових органів щодо адекватності банківської звітності. Повна довіра до даних, що надаються банками, може обернутися виникненням нових проблем.
Активність Банку Росії в проведенні ліквідаційних процедур не змінилася в порівнянні з докризовим періодом: кількість відкликаються ліцензій протягом кварталу залишається досить стабільним протягом останніх двох років.
При цьому зберігається проблема останніх років, коли ліквідаційні процедури затягуються, в результаті чого постійно збільшується кількість "мертвих" банків, ліцензія у яких відкликана, але які не ліквідовані. Відзначимо при цьому, що темпи ліквідаційних процедур з початку 1998 р. залишаються приблизно на одному і тому ж рівні: частка ліквідованих банків у загальному обсязі банків, у яких була відкликана ліцензія стійко складає близько 33%.
Не можна не звернути увагу на юридичне і технологічне недосконалість ліквідаційних процедур, яке дозволяє власникам і менеджерам ліквідованого банку максимально відтягувати його остаточну загибель. До числа "типових" кроків по затягуванню процесу ліквідації банків, наприклад, відносяться: заперечування в судах наказів Банку Росії про відгук ліцензій (це може бути зроблено як від імені вкладників, які стверджують, що саме через відкликання ліцензії банк не може розрахуватися з ними , так і від імені самого банку з процедурних питань).
Причому на несприятливий для позивачів рішення суду тут же подається апеляція у вищу судову інстанцію. Затягування розгляду претензій кредиторів (у великих банків їх число вимірюється сотнями і тисячами), що повинно бути зроблено до суду, перешкоджало діям арбітражного керуючого при формуванні конкурсної маси.
За оцінками Банку Росії на початок лютого 1999 р. "недоцільно надавати підтримку" 397 банкам, тобто кожному четвертому з числа діючих. З них 149 вже мають явні ознаки банкрутства. (Див. Рис.2.1 1)
При існуючих темпах відкликання ліцензії та ліквідації банків, що характеризують реальну пропускну здатність сформованого бюрократичного механізму, для ліквідації такої кількості кредитних організацій буде потрібно 3-4 роки.
Рис.2.1 1

Таким чином, стає очевидним, що швидкість оцінки платоспроможності банків та організаційних процедур щодо відкликання ліцензій у неплатоспроможних банків у Банку Росії не відповідають вимогам часу.
Якщо ж до цієї повільності додати постійну готовність арбітражних судів приймати до розгляду позови до Банку Росії про неправомірність його дій з відкликання банківських ліцензій і досить часто задовольняти їх, нехай хоча б тільки на перших стадіях розгляду, в низових судах, то стає очевидною вся слабкість державних структур у вирішенні цього найважливішого завдання.
До теперішнього часу в російському законодавстві відсутні норми, що дозволяють усувати власників банків від управління ними у разі різкого погіршення платоспроможності та фінансової стійкості банків. За відсутністю таких законодавчих норм Банку Росії залишається сподіватися на згоду власників банків на проведення з проблемними банками реорганізаційних процедур. Але досвід 1998 р. показує, що охочих на таке "обмеження" своїх прав у Росії немає. Нам видається, що в такій ситуації Банк Росії міг би скористатися методами примусу, заснованими на тих положеннях законодавства, які вимагають зменшення величини статутного капіталу у випадку, коли обсяг власних коштів акціонерного товариства виявляється нижче величини статутного капіталу. Для багатьох банків така процедура призвела б до різкого зниження розміру та статутного капіталу та банківського капіталу, що зробило б продовження роботи таких банків практично неможливою без порушення всіх встановлених наглядових нормативів.
До теперішнього часу Банком Росії не затверджені принципи і правила проведення реорганізаційних процедур щодо проблемних банків. Ті норми, які були затверджені в докризовий період, безумовно, можуть бути застосовані, але зовсім очевидно, що вони не повною мірою адекватні тим проблемам, які виникли останнім часом.
Ні Уряд, ні Банк Росії до цього часу не визначили в явній формі перелік банків, банкрутство та ліквідація яких небажані для держави. У Програмі реструктуризації банківської системи (березень 1999), представленої в Уряд, Банк Росії пропонує підтримати 79 регіональних банків. Але, схоже, ні Банк Росії, ні Уряд не мають чітких критеріїв визначення таких банків. Більше того, у зазначеному документі пропонується в якості головного аргументу для "відбору" банків, приречених на виживання, використовувати думка регіональних влад. Цілком очевидно, що в нинішній ситуації такими банками стануть ті, які мають найкращі відносини з владою.

2.2 Зміцнення банківського нагляду

Починаючи з 1995 р., Банком Росії поступово створювалася нормативна база банківського нагляду, заснована на новій редакції законів "Про Центральний банк Російської Федерації" і "Про банки і банківську діяльність". У практику увійшли нормативи, прийняті в якості еталонних Базельським комітетом, були посилені вимоги до створення нових банків, підвищено вимоги до розміру капіталів існуючих банків. Був введений в дію нові План рахунків, Правила бухгалтерського обліку в кредитних організаціях, форми статистичної звітності банків які дозволили зробити інформацію про діяльність банків більш повної і адекватної, ніж раніше.
У той же час, розвиток банківської кризи влітку 1998 року наочно продемонструвало, що Банк Росії швидше слідував у своїх діях за подіями, ніж міг їх передбачити і запобігати. Стало очевидно, що і законодавча основа та нормативно-методологічні документи Банку Росії, що регламентують процедури і правила банківського нагляду, вимагають своєї суттєвого доопрацювання в умовах, що склалися.
Слід визнати, що ключову роль в процесі гальмування вдосконалення банківського законодавства в Росії відіграє Державна Дума. Завдяки "зусиллям" депутатів банківська система Росії зустріла банківська криза без закону про гарантування вкладів населення, робота над яким застрягла більш ніж на два роки всередині профільного комітету. На думку більшості експертів, відсутність такого закону в країнах з ринками, є стимулюючим чинником у розвитку банківських криз, що підштовхує населення вилучати свої вклади з усіх банків поспіль у випадку банкрутства одного.
Неодноразові спроби Банку Росії внести зміни до законодавства, що визначають принципи реструктуризації кредитних організацій, що дозволяють усувати власників банків від процесу управління у разі втрати банком фінансової стійкості, без розгляду скасовувалося депутатами. Закон про банкрутство кредитних організацій, завдяки "принципової" позиції депутатів і Адміністрації Президента, більше двох років проходив через засідання та розгляду і остаточно застарів до моменту свого вступу в дію.
Ослаблення позицій Банку Росії в результаті політичної та фінансової кризи влітку-восени 1998 р. призвело до того, що проблема зміцнення банківського нагляду вилилася в обговореннях депутатів у проблему передачі функцій банківського нагляду від Банку Росії іншому, поки не існуючого державного органу.
Однак і дії Банку Росії не дозволяють стверджувати, що він ставить перед собою завдання підвищення якості банківського нагляду в Росії. До теперішнього часу практично ніяких змін не зазнала нормативно-методологічна база банківського нагляду, яка виявилася не зовсім адекватною вимогам часу і в більш спокійні і благополучні часи.
Мабуть, єдиним важливим і правильним рішенням Банку Росії є дозвіл банкам переоформляти свою заборгованість перед кредиторами в участь кредиторів у капіталі банку, причому таке переоформлення (згідно з документом) може відбуватися досить швидко. Така норма є загальноприйнятим способом врегулювання відносин банків зі своїми кредиторами, і її застосування в Росії може допомогти ряду банків зміцнити свої позиції на переговорах, як з резидентами, так і з нерезидентами.

2.3 Подолання кризи ліквідності

Найбільш яскравим і хворобливим проявом банківських криз є криза ліквідності, який виражається в нездатності банківської системи безперебійно здійснювати одну зі своїх найважливіших функцій - розрахунки між економічними агентами. Причинами втрати такої здатності можуть виступати, наприклад, втрата значної частини ліквідних ресурсів у результаті масового вилучення населенням своїх депозитів, різкий відтік капіталу з країни, втрата довіри до національної валюти і переклад ліквідних коштів підприємствами і населенням в іноземну валюту, руйнування міжбанківських зв'язків і міжбанківського кредитного ринку.
З точки зору інтересів всієї економіки збої в роботі розрахункової системи повинні бути подолані якомога швидше, оскільки їх неусунення призводить до порушення всіх економічних зв'язків у суспільстві, до дестабілізації економічного життя. Тому, звичайно зусилля держави, в першу чергу, зосереджуються на цьому напрямку тим більше, що з організаційної точки зору подолання кризи ліквідності є найбільш легкою для вирішення завданням. Для її швидкого вирішення існує один-єдиний інструмент - надання центральним банком додаткової ліквідності банківської системи.
Разом з тим, кризи ліквідності, як правило, не носять довгострокового характеру, у зв'язку з чим перед центральними банками незабаром постає завдання вилучення надлишкової ліквідності з метою недопущення негативних процесів у динаміці внутрішніх цін чи обмінного курсу національної валюти.
Для подолання кризи ліквідності до 17 серпня 1998 р. Банк Росії спочатку використовував, в основному, організаційні заходи (відновлення механізму клірингу при здійсненні розрахунків у Московському регіоні). Надання додаткової ліквідності банківської системи, безсумнівно, було використано виключно на придбання валютних активів.
Після 17 серпня Банк Росії зробив декілька дій, які дозволили надати необхідну ліквідність банківської системи і подолати до кінця жовтня 1998 криза ліквідності банківської системи:
були знижені резервні вимоги для банків. З 1 вересня 1998 р. була введена диференціація нормативів залежно від питомої ваги вкладень банків у державні цінні папери в працюючих активах, а з 1 грудня 1998 р. ця диференціація була скасована, але величина самого нормативу була знижена з 10% до 5%.
банкам було дозволено використовувати значну частину обов'язкових резервів для здійснення першочергових платежів при проведенні Банком Росії спеціальних розрахункових процедур по так званої "розшивки" неплатежів (3 сеансу: 18 вересня, 25 вересня і 2 жовтня 1998 р). У цілому, за рахунок зниження норм резервування за серпень-жовтень банківська система отримала близько 17 млрд. руб., Використання фіксованого курсу рубля при розрахунку обсягу залучених ресурсів для визначення сум обов'язкових резервів дало банкам "економію" приблизно в 10 млрд. руб.
низці банків (у першу чергу, Ощадбанку) були надані кредити для своєчасного виконання зобов'язань перед вкладниками, сума яких досягала 15 млрд. руб.
після прийняття Банком Росії рішення про переведення вкладів населення з найбільших банків в Ощадбанк істотно знизився тиск населення на банки, в результаті чого трохи ослабнув відтік коштів з банків.
різка девальвація рубля і відмова Банку Росії від його підтримки призвели до того, що, починаючи з середини вересня, банки почали активно продавати іноземну валюту Банку Росії, отримуючи необхідну рублеву ліквідність. За середніми оцінками, з середини вересня до кінця жовтня Банк Росії купив на валютному ринку близько 2 млрд. доларів, що означає, що банківська система отримала за цей час більше 30 млрд. руб.
Таким чином, системна криза ліквідності був досить швидко подолана, проте, Банку Росії не повною мірою вдалося реалізувати другу частину програми необхідних дій у цьому напрямі й уникнути негативних наслідків з точки зору зростання цін і падіння курсу рубля.
Починаючи з кінця вересня 1998 р., Банк Росії почав активно кредитувати Уряд, окремі банки, що призвело до надмірного сплеску ліквідності в банківську систему. Ця надмірність виразилася в нагромадженні величезних рублевих коштів у банківської системи (до 20 млрд. руб. В окремі моменти), які не знаходили свого застосування і були розміщені на депозитах в Банку Росії, в підвищеному зростанні цін наприкінці 1998 р. і в зниженні курсу рубля більш ніж 50% до кінця першого кварталу 1999 р. в порівнянні з початком листопада 1998

Висновок

У процесі написання даної курсової роботи я прийшла до наступних висновків.
Під банківською кризою традиційно розуміється стійка нездатність значної кількості банків виконувати свої зобов'язання перед контрагентами, яка виражається у вигляді порушення умов розрахунково-касового обслуговування, зобов'язань перед вкладниками, власниками банківських зобов'язань, у банкрутстві та ліквідації банківських установ. Чим більша частина існуючих банків охоплено кризою, тим, природно, він має більш серйозні економічні наслідки. Якщо ж серйозні труднощі починають відчувати банки, що здійснюють найбільші обсяги основних банківських операцій, то кризу можна вважати системним, тобто загрожують існуванню всієї банківської системи. Банківська криза в Росії в 1997 р. був саме системним.
Причинами до початку банківської кризи в Росії послужили:
відсутність системи безпеки банківської системи;
вкрай низька виконавча дисципліна банків;
формування банківського сектора на нестійкій фінансовій основі;
наявність протиріч між Банком Росії та комерційними банками;
відсутність достатнього досвіду у органів банківського нагляду.
В силу перерахованих вище причин, це призвело до зниження ліквідності більшості російських банків, у тому числі і найбільших. За чим і було погіршення банківської системи.
Проведений аналіз дозволяє зробити висновок про те, що головні причини російської банківської кризи лежать всередині самої системи. Проблеми російських банків значною мірою зумовлені недоліками в управлінні активами, недооцінкою ризиків банківської діяльності і зайвим переплетенням інтересів власників і менеджерів банків. Макроекономічні фактори в такій ситуації лише зіграли роль детонатора і прискорили зовнішній прояв внутрішніх проблем.
В цілому такі найбільш гострі форми банківської кризи як криза ліквідності і платежів, криза відтоку коштів клієнтів були подолані до кінця 1998 року. Однак це не означає, що банківський криза завершилася. В даний час російська банківська система перебуває в стані стагнації. Криза не подолана, а набуває латентний, прихований характер, що проявляється в збереженні великого числа банків - фактичних банкрутів.
З усього вищевикладеного випливає, що для розвитку економіки та банківської системи в Росії необхідний стійке зростання інвестицій в реальний сектор. Якщо ж державним структурам і банківській системі не вдасться винести уроки з кризи 1998 р., то російські банки мають всі шанси зіткнутися в недалекому майбутньому з "класичним" кризою поганих боргів.

Список використаної літератури

1. Дмитрієв М.Е. Травін Д.Я. Російські банки: під кінець золотого століття. - СПб.: 1996. - 144 с.
2. Банківська справа: Підручник / під ред.О.І. Лаврушина. - М.: Фінанси і статистика, 2000. - 576 с.
3. Масленников В.В., Соколов Ю.О. Національна банківська система: Наукове видання: Москва, ТД "Еліт - 2000", 2002. - 256 с.
4. Гроші. Кредит. Банки: Підручник для вузів / Е.Ф. Жуков, Н.М. Зеленкова, Л.Т. Литвиненка / Под ред. проф. Є.Ф. Жукова. - 3-е изд., Перераб. і доп. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2005. - 703 с.
5. Економіка: Підручник / За ред. доц.А.С. Булатова. - 2-е вид., Перераб. і доп. - М.: Видавництво БЕК, 1999. - 816 с.
6. Мишкін Фредерік. Економічна теорія грошей, банківської справи і фінансових ринків: Навчальний посібник для вузів / Пер. з англ. Д.В. Виноградова під ред. М.Є. Дорошенко. - М.: Аспект Пресс, 1999. - 820 с.
7. Фінанси, гроші, кредит: Підручник / За ред. О.В. Соколовою. - М.: МАУП, 2000. - 784 с.
8. Ілюстрований матеріал: незалежна аналітична група "Центр розвитку" [Електронний ресурс]> http / / www.centreofdevelopment.ru.
Додати в блог або на сайт

Цей текст може містити помилки.

Банк | Курсова
84.9кб. | скачати


Схожі роботи:
Банківська криза Росії 1997 року причини результати та шляхи подолання
Банківська криза 2004 р причини виникнення та шляхи подолання
Сучасна екологічна криза причини її виникнення та шляхи подолання
Банківська криза 2004 року в Росії
Економіка Росії причини кризи та шляхи її подолання
Безробіття в Росії причини форми наслідки шляхи подолання
Криза освіти та шляхи її подолання
Криза на Північному Кавказі причини розвиток перспективи подолання
Глобальна криза освіти та шляхи її подолання
© Усі права захищені
написати до нас