Зміст
Введення
1. Теоретичні основи аналізу фінансової діяльності господарюючого суб'єкта
1.1 Теоретичні основи методики аналізу фінансової діяльності підприємств
1.2 Джерела інформації для проведення аналізу
1.3 Аналіз рентабельності
1.4 Склад, структура власності та управління ТОВ "Пульс"
1.5 Цілі, завдання та перспективи розвитку ТОВ "Пульс"
2 Аналіз фінансової діяльності на прикладі ТОВ "Пульс"
2.1 Аналіз структури активу балансу за 2005, 2006 і 2007 року
2.2 Аналіз платоспроможності та ліквідності підприємства
2.3 Аналіз ділової активності і рентабельності
2.4 Аналіз складу і динаміки балансового прибутку
3. Шляхи підвищення ефективності фінансового стану підприємства
3.1 Факторний аналіз рентабельності
3.2 Пропозиції щодо поліпшення фінансових результатів
Висновок
Список використаних джерел
Програми
Головною метою діяльності будь-якого комерційного підприємства є отримання прибутку. З огляду на це можна сказати, що діяльність будь-якого підприємства, в кінцевому рахунку, спрямована на досягнення двох основних цілей:
отримання максимально високих доходів, порівнянних з вкладеними коштами (максимально високий фінансовий результат і рентабельність);
максимальна стійкість підприємства по відношенню до зовнішнього середовища, що необхідно для збереження його як економічної одиниці впродовж тривалого періоду часу (стабільне фінансове становище).
У сучасних умовах дорожнечі кредитів, надаваних банками, прибуток підприємства є найважливішим джерелом одержання необхідних підприємству для розвитку виробництва (оновлення основних фондів, досліджень, розробки та випуску нової продукції) грошових коштів. Прибуток надає підприємству можливість вирішувати соціальні проблеми працівників. Крім того, за рахунок прибутку виконується частина зобов'язань підприємства перед бюджетом, банками, іншими підприємствами та організаціями.
Показники фінансових результатів характеризують ефективність діяльності підприємства. Тому аналіз фінансових результатів діяльності підприємства є одним з найважливіших напрямів фінансового аналізу підприємства.
Аналіз фінансової діяльності дозволяє простежити ефективність досягнення перерахованих вище цілей і виявити фактори, що впливають на їх досягнення.
Отже, аналіз фінансової діяльності включає: аналіз фінансових результатів; аналіз фінансового стану.
Досягнення двох основних цілей діяльності підприємства знаходиться в тісному взаємозв'язку, так як підтримувати стійкий фінансовий стан протягом тривалого періоду часу неможливо без певного рівня прибутків. І навпаки: втративши стійкість, підприємство може не лише втратити прибутків, але й може припинити існувати як економічна одиниця. Шляхи досягнення цих цілей не тільки тісно взаємопов'язані, але і часто входять у суперечність один з одним. Це пояснюється тим, що для отримання високих фінансових результатів необхідно залучати фінансові ресурси з зовнішніх джерел, що робить становище підприємства менш стійким до впливу зовнішнього середовища.
У сучасних умовах підвищується самостійність підприємств у прийнятті та реалізації управлінських рішень, їх економічна юридична відповідальність за результати господарської діяльності. Об'єктивно зростає значення фінансової стійкості господарюючих суб'єктів. Все це підвищує роль фінансового аналізу в оцінці їх виробничої і комерційної діяльності і, перш за все в наявності, розміщення та використання капіталу і доходів. Результати такого аналізу необхідні, перш за все, власникам (акціонерам), кредиторам, інвесторам, постачальникам, податковим службам, менеджерам і керівникам підприємств.
Ключовою метою фінансового аналізу є отримання певного числа основних (найбільш представницьких) параметрів, що дають об'єктивну й обгрунтовану характеристику фінансового стану підприємства. Це стосується, перш за все, до зміни в структурі активів і пасивів, у розрахунках з дебіторами і кредиторами, у складі прибутку і збитків.
Локальні цілі фінансового аналізу: визначення фінансового стану підприємства, виявлення змін фінансового стану в просторово-часовому розрізі; встановлення основних факторів, що викликають зміни у фінансовому стані; прогноз основних тенденцій фінансового стану.
Один з найважливіших прийомів - читання фінансової звітності та вивчення
абсолютних величин, представлених у звітності. Це досягається за допомогою порівняння:
складання порівняльних таблиць, виявлення абсолютного і відносного відхилення;
обчислення показників за ряд років у відсотках до підсумкового показника (до підсумку балансу);
числення відносних відхилень у відсотках по відношенню до базисного року.
Практика фінансового аналізу дає можливість виявити основні методи читання фінансової звітності.
Горизонтальний (часовий) аналіз дозволяє здійснити порівняння кожної позиції з попереднім періодом.
Вертикальний (структурний) аналіз робить можливим визначення структури підсумкових фінансових показників з виявленням впливу кожної позиції звітності на результат у цілому.
Трендовий аналіз дозволяє здійснити порівняння кожної позиції звітності з рядом попередніх періодів і визначити тренд, тобто основну тенденцію динаміки показників, що виключає випадкові впливу та індивідуальні особливості окремих періодів. За допомогою тренда визначається можливе значення показників у майбутньому.
Аналіз відносних показників (коефіцієнтів) робить можливим здійснення розрахунку відносин даних звітності та визначення взаємозв'язку показників.
Факторний аналіз дозволяє визначити вплив окремих факторів (причин) на результативний показник за допомогою різних прийомів дослідження.
Порівняльний (просторовий) аналіз може здійснюватися як всередині підприємства (порівняння внутрихозяйственное за окремими показниками господарюючого суб'єкта), так і поза, тобто порівняння показників даного господарюючого суб'єкта з показниками конкуруючих суб'єктів господарювання, з середніми загальноекономічними даними.
Прибуток відображає позитивний фінансовий результат. Прагнення до одержання прибутку орієнтує товаровиробників на збільшення обсягу виробництва продукції, зниження витрат. Прибуток сигналізує, де можна домогтися найбільшого приросту вартості, створює стимул для інвестування в ці сфери діяльності. Прибуток є основною формою чистого доходу (поряд з акцизами і ПДВ). Вона відображає економічний ефект, отриманий у результаті діяльності суб'єкта господарювання.
Збитки за результатами діяльності висвічують помилки, прорахунки у напрямках використання коштів, ставить господарюючий суб'єкт у критичне фінансове становище, що не виключає банкрутства.
Система показників фінансових результатів включає в себе не тільки абсолютні (прибуток), а й відносні показники (рентабельність) ефективності господарювання.
Чим вище рівень рентабельності, тим вища ефективність господарювання.
Основними завданнями аналізу фінансових результатів діяльності господарюючих суб'єктів є:
оцінка динаміки абсолютних і відносних показників фінансових результатів (прибутку і рентабельності);
факторний аналіз прибутку від реалізації продукції (робіт, послуг);
аналіз фінансових результатів від іншої реалізації, позареалізаційної діяльності;
аналіз та оцінка використання чистого прибутку;
виявлення та оцінка можливих резервів зростання прибутку і рентабельності на основі оптимізації обсягів виробництва і витрат виробництва та обігу.
Кінцевий фінансовий результат діяльності - це балансовий прибуток (або збиток). Загальний фінансовий результат звітного року дорівнює сумі прибутку від реалізації продукції (робіт, послуг), результату від іншої реалізації, сальдо доходів і витрат від позареалізаційних операцій.
Результат від іншої реалізації включає реалізацію основних засобів, нематеріальних активів, іншого майна.
Підприємство, виходячи зі своєї фінансової стратегії, може збільшувати або зменшувати величину балансового прибутку за рахунок вибору того або іншого способу:
оцінки майна;
порядку його списання;
встановлення термінів використання.
Розмір прибутку від реалізації продукції залежить:
від методів списання безнадійних боргів;
від прийнятої оцінки товарно-матеріальних цінностей;
від методів нарахування амортизації основних фондів і нематеріальних активів;
від зміни строків погашення витрат майбутніх періодів, скорочення яких веде до зростання собівартості продукції звітного періоду.
Основними завданнями аналізу є:
оцінка динаміки показників прибутку, обгрунтованості освіти і розподілу їх фактичної величини;
виявлення та вимірювання дії різних факторів на прибуток;
оцінка можливих резервів подальшого росту прибутку на основі оптимізації обсягу виробництва і витрат.
На прибуток від реалізації впливає зміна наступних факторів:
зміна продажних цін на товари і тарифів на послуги та роботи;
зміна повної собівартості об'єктів реалізації;
зміна обсягу реалізації;
зміна структури та асортименту реалізованої продукції.
Зміна продажних цін на товари і тарифів на послуги та роботи прямо пропорційно впливає на зміну прибутку, тобто зі збільшенням рівня цін сума прибутку зростає, і навпаки. Собівартість продукції знаходиться у зворотній залежності: збільшення собівартості знижує прибуток, і навпаки.
При аналізі чистого прибутку необхідно скласти аналітичну таблицю, у якій відбиваються напрямки використання чистого прибутку (фактичний розподіл прибутку).
Поняття якості прибутку застосовується при оцінці достовірності прибутку. Об'єктивна оцінка якості показників прибутку, представлених у бухгалтерській звітності, необхідна не тільки у фіскальних цілях, але більш за все з метою визначення ступеня надійності фінансового стану підприємства.
Для того щоб визначити якість прибутку даного підприємства, необхідно порівнювати загальні принципи обліку господарських операцій в компанії із загальноприйнятими в галузі стандартів. Якщо загальні вимоги до обліку в даній компанії нижче стандартних, то якість прибутку теж виявиться нижче. Так само порівнюють звітну прибуток, обчислену відповідно до вимог до обліку галузі, з даними, отриманими підприємством. Якщо прибуток, обчислена на підставі вимог обліку в галузі, буде менше, ніж за даними обліку підприємства, то якість доходу виявиться низьким.
Величина чистого прибутку безпосередньо залежить від інфляції. Необхідно враховувати, в якій мірі доходи підвищилися через зростання рівня цін, і витрат по заміщенню капіталу, і в якій мірі - в результаті виробничої діяльності.
Показники рентабельності дозволяють оцінити, який прибуток має суб'єкт господарювання з кожного рубля коштів, вкладених в активи.
Відповідно до цього в аналізі фінансових показників використовуються наступні групи показників відносної прибутковості:
рентабельність продукції, робіт, послуг;
рентабельність виробничих фондів;
рентабельність всього майна (всіх активів);
рентабельність вкладень (інвестицій) і цінних паперів.
Прибутковість продукції (робіт, послуг) характеризується показниками:
рентабельність реалізації (обороту, продажів);
рентабельність випущеної продукції;
рентабельність окремих виробів.
Зміни у рівні рентабельності реалізації (обороту) відбуваються під впливом змін у структурі реалізованої продукції та зміни рентабельності окремих видів виробів.
Рентабельність окремих видів виробів залежить від:
рівня продажних цін;
рівня собівартості продукції.
Аналіз рівня і динаміки рентабельності господарюючого суб'єкта. Резерви збільшення фінансових результатів.
Ефективність використання спожитих засобів (витрат) характеризує показник рентабельності виробничих фондів. Даний показник разом з показником рентабельності продажів (обороту) є оціночним при дослідженні попиту на продукцію.
Рентабельність виробничих фондів можна визначити як за балансовою, так і по чистому прибутку (що залишається в розпорядженні господарюючого суб'єкта).
На зміну рівня рентабельності виробничих фондів впливають такі фактори:
зміна рівня фондовіддачі;
зміна рівня оборотності;
зміна рентабельності (прибутковості) обсягу реалізованої продукції.
Основними завданнями аналізу рентабельності виробничих фондів є:
оцінка показника рентабельності в динаміці;
виявлення та вимірювання дії різних факторів на рівень рентабельності;
визначення заходів, можливих резервів подальшого зростання рентабельності.
Показники рентабельності характеризують прибутковість з різних позицій і групуються відповідно до інтересів учасників економічного процесу. При аналізі виробництва показники рентабельності використовуються як інструмент інвестиційної політики і ціноутворення. Одна з груп показників рентабельності - це показники рентабельності капіталу (активів). На основі даних показників визначають прибутковість та ефективність використання майна.
Дана група показників визначається відношенням прибутку до різних показників авансованих коштів: всіх активів; інвестиційного капіталу (власні кошти плюс довгострокові зобов'язання); акціонерний (власний) капітал.
Важливим етапом аналітичної роботи є виявлення резервів збільшення прибутку і рентабельності. Основними джерелами збільшення прибутку і рентабельності є:
збільшення обсягу реалізованої продукції;
підвищення цін;
зниження собівартості;
підвищення якості.
надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування і перемотуванні електродвигунів, генераторів і трансформаторів;
надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування електричної та розподільної апаратури;
надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування іншого електроустаткування;
надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування приладів та інструментів для вимірювання, контролю, випробування, навігації, локації, і інших цілей;
передача електроенергії;
розподіл електроенергії;
діяльність із забезпечення працездатності електричних мереж;
передача пари та гарячої води (теплової енергії);
розподілення пари та гарячої води (теплової енергії);
діяльність із забезпечення працездатності котелень;
діяльність із забезпечення працездатності теплових мереж;
розподіл води;
видалення стічних вод, відходів та аналогічна діяльність;
вироблення стисненого повітря, кисню, азоту;
діяльність із забезпечення працездатності протипожежної автоматики та охоронно-пожежної сигналізації;
своєчасне і якісне проведення технічного обслуговування пристроїв релейного захисту та автоматики, електроустановок По-35кВ;
проведення приймально-здавальних і експлуатаційних випробувань і вимірювань електроустаткування;
капітальне будівництво промислових об'єктів;
транспортні послуги; Введення
1. Теоретичні основи аналізу фінансової діяльності господарюючого суб'єкта
1.1 Теоретичні основи методики аналізу фінансової діяльності підприємств
1.2 Джерела інформації для проведення аналізу
1.3 Аналіз рентабельності
1.4 Склад, структура власності та управління ТОВ "Пульс"
1.5 Цілі, завдання та перспективи розвитку ТОВ "Пульс"
2 Аналіз фінансової діяльності на прикладі ТОВ "Пульс"
2.1 Аналіз структури активу балансу за 2005, 2006 і 2007 року
2.2 Аналіз платоспроможності та ліквідності підприємства
2.3 Аналіз ділової активності і рентабельності
2.4 Аналіз складу і динаміки балансового прибутку
3. Шляхи підвищення ефективності фінансового стану підприємства
3.1 Факторний аналіз рентабельності
3.2 Пропозиції щодо поліпшення фінансових результатів
Висновок
Список використаних джерел
Програми
Введення
Головною метою діяльності будь-якого комерційного підприємства є отримання прибутку. З огляду на це можна сказати, що діяльність будь-якого підприємства, в кінцевому рахунку, спрямована на досягнення двох основних цілей: отримання максимально високих доходів, порівнянних з вкладеними коштами (максимально високий фінансовий результат і рентабельність);
максимальна стійкість підприємства по відношенню до зовнішнього середовища, що необхідно для збереження його як економічної одиниці впродовж тривалого періоду часу (стабільне фінансове становище).
У сучасних умовах дорожнечі кредитів, надаваних банками, прибуток підприємства є найважливішим джерелом одержання необхідних підприємству для розвитку виробництва (оновлення основних фондів, досліджень, розробки та випуску нової продукції) грошових коштів. Прибуток надає підприємству можливість вирішувати соціальні проблеми працівників. Крім того, за рахунок прибутку виконується частина зобов'язань підприємства перед бюджетом, банками, іншими підприємствами та організаціями.
Показники фінансових результатів характеризують ефективність діяльності підприємства. Тому аналіз фінансових результатів діяльності підприємства є одним з найважливіших напрямів фінансового аналізу підприємства.
Аналіз фінансової діяльності дозволяє простежити ефективність досягнення перерахованих вище цілей і виявити фактори, що впливають на їх досягнення.
Отже, аналіз фінансової діяльності включає: аналіз фінансових результатів; аналіз фінансового стану.
Досягнення двох основних цілей діяльності підприємства знаходиться в тісному взаємозв'язку, так як підтримувати стійкий фінансовий стан протягом тривалого періоду часу неможливо без певного рівня прибутків. І навпаки: втративши стійкість, підприємство може не лише втратити прибутків, але й може припинити існувати як економічна одиниця. Шляхи досягнення цих цілей не тільки тісно взаємопов'язані, але і часто входять у суперечність один з одним. Це пояснюється тим, що для отримання високих фінансових результатів необхідно залучати фінансові ресурси з зовнішніх джерел, що робить становище підприємства менш стійким до впливу зовнішнього середовища.
У сучасних умовах підвищується самостійність підприємств у прийнятті та реалізації управлінських рішень, їх економічна юридична відповідальність за результати господарської діяльності. Об'єктивно зростає значення фінансової стійкості господарюючих суб'єктів. Все це підвищує роль фінансового аналізу в оцінці їх виробничої і комерційної діяльності і, перш за все в наявності, розміщення та використання капіталу і доходів. Результати такого аналізу необхідні, перш за все, власникам (акціонерам), кредиторам, інвесторам, постачальникам, податковим службам, менеджерам і керівникам підприємств.
Ключовою метою фінансового аналізу є отримання певного числа основних (найбільш представницьких) параметрів, що дають об'єктивну й обгрунтовану характеристику фінансового стану підприємства. Це стосується, перш за все, до зміни в структурі активів і пасивів, у розрахунках з дебіторами і кредиторами, у складі прибутку і збитків.
Локальні цілі фінансового аналізу: визначення фінансового стану підприємства, виявлення змін фінансового стану в просторово-часовому розрізі; встановлення основних факторів, що викликають зміни у фінансовому стані; прогноз основних тенденцій фінансового стану.
1. Теоретичні основи аналізу фінансової діяльності господарюючого суб'єкта
1.1 Теоретичні основи методики аналізу фінансової діяльності підприємств
Вихідною базою фінансового аналізу є дані бухгалтерського обліку і звітності.Один з найважливіших прийомів - читання фінансової звітності та вивчення
абсолютних величин, представлених у звітності. Це досягається за допомогою порівняння:
складання порівняльних таблиць, виявлення абсолютного і відносного відхилення;
обчислення показників за ряд років у відсотках до підсумкового показника (до підсумку балансу);
числення відносних відхилень у відсотках по відношенню до базисного року.
Практика фінансового аналізу дає можливість виявити основні методи читання фінансової звітності.
Горизонтальний (часовий) аналіз дозволяє здійснити порівняння кожної позиції з попереднім періодом.
Вертикальний (структурний) аналіз робить можливим визначення структури підсумкових фінансових показників з виявленням впливу кожної позиції звітності на результат у цілому.
Трендовий аналіз дозволяє здійснити порівняння кожної позиції звітності з рядом попередніх періодів і визначити тренд, тобто основну тенденцію динаміки показників, що виключає випадкові впливу та індивідуальні особливості окремих періодів. За допомогою тренда визначається можливе значення показників у майбутньому.
Аналіз відносних показників (коефіцієнтів) робить можливим здійснення розрахунку відносин даних звітності та визначення взаємозв'язку показників.
Факторний аналіз дозволяє визначити вплив окремих факторів (причин) на результативний показник за допомогою різних прийомів дослідження.
Порівняльний (просторовий) аналіз може здійснюватися як всередині підприємства (порівняння внутрихозяйственное за окремими показниками господарюючого суб'єкта), так і поза, тобто порівняння показників даного господарюючого суб'єкта з показниками конкуруючих суб'єктів господарювання, з середніми загальноекономічними даними.
Прибуток відображає позитивний фінансовий результат. Прагнення до одержання прибутку орієнтує товаровиробників на збільшення обсягу виробництва продукції, зниження витрат. Прибуток сигналізує, де можна домогтися найбільшого приросту вартості, створює стимул для інвестування в ці сфери діяльності. Прибуток є основною формою чистого доходу (поряд з акцизами і ПДВ). Вона відображає економічний ефект, отриманий у результаті діяльності суб'єкта господарювання.
Збитки за результатами діяльності висвічують помилки, прорахунки у напрямках використання коштів, ставить господарюючий суб'єкт у критичне фінансове становище, що не виключає банкрутства.
Система показників фінансових результатів включає в себе не тільки абсолютні (прибуток), а й відносні показники (рентабельність) ефективності господарювання.
Чим вище рівень рентабельності, тим вища ефективність господарювання.
Основними завданнями аналізу фінансових результатів діяльності господарюючих суб'єктів є:
оцінка динаміки абсолютних і відносних показників фінансових результатів (прибутку і рентабельності);
факторний аналіз прибутку від реалізації продукції (робіт, послуг);
аналіз фінансових результатів від іншої реалізації, позареалізаційної діяльності;
аналіз та оцінка використання чистого прибутку;
виявлення та оцінка можливих резервів зростання прибутку і рентабельності на основі оптимізації обсягів виробництва і витрат виробництва та обігу.
1.2 Джерела інформації для проведення аналізу
Основними джерелами інформації для аналізу фінансових результатів є дані форми № 2 "Звіт про прибутки та збитки", форми № 1 "Бухгалтерський баланс", форми № 3 "Звіт про рух капіталу" і форми № 4 "Звіт про рух грошових коштів". Крім того, в аналізі використовуються дані фінансового плану, аналітичного бухгалтерського обліку.Кінцевий фінансовий результат діяльності - це балансовий прибуток (або збиток). Загальний фінансовий результат звітного року дорівнює сумі прибутку від реалізації продукції (робіт, послуг), результату від іншої реалізації, сальдо доходів і витрат від позареалізаційних операцій.
Результат від іншої реалізації включає реалізацію основних засобів, нематеріальних активів, іншого майна.
Підприємство, виходячи зі своєї фінансової стратегії, може збільшувати або зменшувати величину балансового прибутку за рахунок вибору того або іншого способу:
оцінки майна;
порядку його списання;
встановлення термінів використання.
Розмір прибутку від реалізації продукції залежить:
від методів списання безнадійних боргів;
від прийнятої оцінки товарно-матеріальних цінностей;
від методів нарахування амортизації основних фондів і нематеріальних активів;
від зміни строків погашення витрат майбутніх періодів, скорочення яких веде до зростання собівартості продукції звітного періоду.
Основними завданнями аналізу є:
оцінка динаміки показників прибутку, обгрунтованості освіти і розподілу їх фактичної величини;
виявлення та вимірювання дії різних факторів на прибуток;
оцінка можливих резервів подальшого росту прибутку на основі оптимізації обсягу виробництва і витрат.
На прибуток від реалізації впливає зміна наступних факторів:
зміна продажних цін на товари і тарифів на послуги та роботи;
зміна повної собівартості об'єктів реалізації;
зміна обсягу реалізації;
зміна структури та асортименту реалізованої продукції.
Зміна продажних цін на товари і тарифів на послуги та роботи прямо пропорційно впливає на зміну прибутку, тобто зі збільшенням рівня цін сума прибутку зростає, і навпаки. Собівартість продукції знаходиться у зворотній залежності: збільшення собівартості знижує прибуток, і навпаки.
При аналізі чистого прибутку необхідно скласти аналітичну таблицю, у якій відбиваються напрямки використання чистого прибутку (фактичний розподіл прибутку).
Поняття якості прибутку застосовується при оцінці достовірності прибутку. Об'єктивна оцінка якості показників прибутку, представлених у бухгалтерській звітності, необхідна не тільки у фіскальних цілях, але більш за все з метою визначення ступеня надійності фінансового стану підприємства.
Для того щоб визначити якість прибутку даного підприємства, необхідно порівнювати загальні принципи обліку господарських операцій в компанії із загальноприйнятими в галузі стандартів. Якщо загальні вимоги до обліку в даній компанії нижче стандартних, то якість прибутку теж виявиться нижче. Так само порівнюють звітну прибуток, обчислену відповідно до вимог до обліку галузі, з даними, отриманими підприємством. Якщо прибуток, обчислена на підставі вимог обліку в галузі, буде менше, ніж за даними обліку підприємства, то якість доходу виявиться низьким.
Величина чистого прибутку безпосередньо залежить від інфляції. Необхідно враховувати, в якій мірі доходи підвищилися через зростання рівня цін, і витрат по заміщенню капіталу, і в якій мірі - в результаті виробничої діяльності.
1.3 Аналіз рентабельності
Рентабельність є відносний показник, який має властивість порівнянності, може бути використаний при порівнянні діяльності різних господарюючих суб'єктів. Рентабельність характеризує ступінь дохідності, вигідності, прибутковості.Показники рентабельності дозволяють оцінити, який прибуток має суб'єкт господарювання з кожного рубля коштів, вкладених в активи.
Відповідно до цього в аналізі фінансових показників використовуються наступні групи показників відносної прибутковості:
рентабельність продукції, робіт, послуг;
рентабельність виробничих фондів;
рентабельність всього майна (всіх активів);
рентабельність вкладень (інвестицій) і цінних паперів.
Прибутковість продукції (робіт, послуг) характеризується показниками:
рентабельність реалізації (обороту, продажів);
рентабельність випущеної продукції;
рентабельність окремих виробів.
Зміни у рівні рентабельності реалізації (обороту) відбуваються під впливом змін у структурі реалізованої продукції та зміни рентабельності окремих видів виробів.
Рентабельність окремих видів виробів залежить від:
рівня продажних цін;
рівня собівартості продукції.
Аналіз рівня і динаміки рентабельності господарюючого суб'єкта. Резерви збільшення фінансових результатів.
Ефективність використання спожитих засобів (витрат) характеризує показник рентабельності виробничих фондів. Даний показник разом з показником рентабельності продажів (обороту) є оціночним при дослідженні попиту на продукцію.
Рентабельність виробничих фондів можна визначити як за балансовою, так і по чистому прибутку (що залишається в розпорядженні господарюючого суб'єкта).
На зміну рівня рентабельності виробничих фондів впливають такі фактори:
зміна рівня фондовіддачі;
зміна рівня оборотності;
зміна рентабельності (прибутковості) обсягу реалізованої продукції.
Основними завданнями аналізу рентабельності виробничих фондів є:
оцінка показника рентабельності в динаміці;
виявлення та вимірювання дії різних факторів на рівень рентабельності;
визначення заходів, можливих резервів подальшого зростання рентабельності.
Показники рентабельності характеризують прибутковість з різних позицій і групуються відповідно до інтересів учасників економічного процесу. При аналізі виробництва показники рентабельності використовуються як інструмент інвестиційної політики і ціноутворення. Одна з груп показників рентабельності - це показники рентабельності капіталу (активів). На основі даних показників визначають прибутковість та ефективність використання майна.
Дана група показників визначається відношенням прибутку до різних показників авансованих коштів: всіх активів; інвестиційного капіталу (власні кошти плюс довгострокові зобов'язання); акціонерний (власний) капітал.
Важливим етапом аналітичної роботи є виявлення резервів збільшення прибутку і рентабельності. Основними джерелами збільшення прибутку і рентабельності є:
збільшення обсягу реалізованої продукції;
підвищення цін;
зниження собівартості;
підвищення якості.
1.4 Склад, структура власності та управління ТОВ "Пульс"
Товариство з обмеженою відповідальністю "Пульс", скорочене найменування ТОВ "Пульс", свідоцтво від 07.05.2003 року ОГРН 1033802009977 видала інспекція ФНС Росії по Ленінському району м. Магнітогорська Челябінської області здійснює наступні види діяльності:надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування і перемотуванні електродвигунів, генераторів і трансформаторів;
надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування електричної та розподільної апаратури;
надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування іншого електроустаткування;
надання послуг з монтажу, ремонту, технічного обслуговування приладів та інструментів для вимірювання, контролю, випробування, навігації, локації, і інших цілей;
передача електроенергії;
розподіл електроенергії;
діяльність із забезпечення працездатності електричних мереж;
передача пари та гарячої води (теплової енергії);
розподілення пари та гарячої води (теплової енергії);
діяльність із забезпечення працездатності котелень;
діяльність із забезпечення працездатності теплових мереж;
розподіл води;
видалення стічних вод, відходів та аналогічна діяльність;
вироблення стисненого повітря, кисню, азоту;
діяльність із забезпечення працездатності протипожежної автоматики та охоронно-пожежної сигналізації;
своєчасне і якісне проведення технічного обслуговування пристроїв релейного захисту та автоматики, електроустановок По-35кВ;
проведення приймально-здавальних і експлуатаційних випробувань і вимірювань електроустаткування;
капітальне будівництво промислових об'єктів;
проектні роботи;
зовнішньоекономічна діяльність;
інвестиційна діяльність;
забезпечення сировиною матеріально-технічними ресурсами;
виробництво і збут товарів народного споживання;
здача в найм (в оренду) устаткування і машин виробничо-технічного призначення;
проведення єдиної політики в галузі охорони праці, розробка та виконання комплексних заходів щодо забезпечення здорових і безпечних умов праці, попередження травматизму та профзахворювань;
соціально-побутове забезпечення працівників Товариства та членів їх сімей;
інші види діяльності, що не суперечать чинному законодавству Російської Федерації.
Афілійовані особи Товариства:
1) Ф. І.О. Шкарапута Максим Борисович
Місце проживання: Росія, м. Магнітогрск
Підстава: Особа здійснює повноваження одноосібного виконавчого органу Товариства
Дата настання підстави: 30.06.2003
Частка особи в статутному капіталі Товариства: 100%
SHAPE \ * MERGEFORMAT
Структура управління ТОВ ПУЛЬС |
Начальник цеху |
тепловодопостачання |
і каналізації |
Начальник |
киснево- |
комрессорного |
цеху |
Заст. директора |
з виробництва |
Начальник |
цеху електричних |
мереж |
Начальник |
електро- |
технічної |
лабораторії |
Начальник |
цеху |
протипожежної |
автоматики |
Головний |
інженер |
Начальник |
планово |
економічного |
відділу |
Начальник |
виробничо |
технічекого |
відділу |
Директор |
Малюнок 1 - Організаційна структура управління ТОВ "Пульс"
1.5 Цілі, завдання та перспективи розвитку ТОВ "Пульс"
Забезпечення ефективного функціонування єдиного господарсько-технологічного комплексу, надання послуг з технічного обслуговування енергомереж;здійснення комерційної діяльності для отримання прибутку;
задоволення потреб фізичних та юридичних осіб у товарах і послугах
Підприємство працює в енергетичній галузі, динаміка відбуваються в галузі змін залишиться в планованому періоді на колишньому рівні.
Є перспектива збільшення ринків збуту газоподібного кисню у балонах споживачам міста та району за рахунок зниження вартості кисню, за умови виконання програми заходів щодо зниження витрат. За іншої продукції підприємства споживання істотно не зміниться.
Обсяги споживання продукції та послуг основними споживачами в розрахунковому періоді не зміняться.
У планованому періоді 2005-2007 рр.. конкуренти будуть завойовувати ринок збуту низькими цінами, при низькій якості.
Поточний стан підприємства і технічної бази - задовільний. Фінансове становище підприємства - нестабільне, викликане нестачею власних оборотних коштів.
У планованому періоді зміна організаційної структури підприємства не планується, а основним заходом кадрової політики в 2005-2007 роках буде оптимізація чисельності за рахунок:
телемеханізації виробництва;
підвищення продуктивності праці;
заміни працівників пенсійного віку на молодих і перспективних фахівців;
оволодіння суміжними професіями.
Таблиця 1 - динаміка чисельності персоналу ТОВ "Пульс"
| Категорія працюючих | Факт 2004 | Факт 2005 | Факт 2006року | Факт 2007року | План 2008р |
| Апарат управління | 16 | 17 | 18 | 20 | 21 |
| РСЗ | 52 | 50 | 50 | 46 | 46 |
| Робітники | 337 | 332 | 321 | 283 | 276 |
| Всього | 405 | 399 | 389 | 349 | 343 |
Інвестиції в соціальну сферу, передбачені колективним договором, йдуть з прибутку підприємства.
У сфері поточної діяльності основним джерелом надходження грошових коштів є виручка від реалізації. Основним напрямком витрачання коштів у рамках поточної діяльності є оплата праці, розрахунки з бюджетом і оплата придбаних товарів, робіт, послуг. Основними заходами щодо підвищення якості робіт та послуг на 2005-2007 рр.. будуть:
використання сучасних видів матеріалів і запасних частин застосовуваних при ремонтах обладнання;
застосування орг. оснащення та обладнання застосовуваних при ремонтах і технічному обслуговуванні;
придбання сучасних контрольно-вимірювальних приладів і апаратури застосовуються при вимірах показників якості продукції, що випускається, при проведенні випробувань і вимірювань обладнання;
придбання залишився обладнання для випробувальної станції киснево-наповнювальної станції ККЦ.
Програма підвищення якості робіт та послуг на 2005-2007 рр.. знаходиться в стані розробки.
2 Аналіз фінансової діяльності на прикладі ТОВ "Пульс"
2.1 Аналіз структури активу балансу за 2005, 2006 і 2007 року
Фінансовий стан є не що інше, як фінансове здоров'я фірми. Фінансовий стан господарюючого суб'єкта - це характеристика його фінансової конкурентноздатності (характеризується системою показників: платоспроможності, кредитоспроможності, ліквідності, фінансової стійкості), використання фінансових ресурсів і капіталу, виконання зобов'язань перед державою та іншими господарюючими суб'єктами.Для проведення аналізу фінансового стану була використана річна бухгалтерська звітність ТОВ "Пульс" за 2005-2007 роки. Дослідити структуру і динаміку фінансового стану підприємства зручно за допомогою порівняльного аналітичного балансу.
Основні показники, що відображають фінансовий стан підприємства, відображені в балансі. Баланс характеризує фінансове становище підприємства на певну дату і відображає ресурси підприємства в єдиній грошовій оцінці за їх складом і напрямами з одного боку актив, і за джерелами їх фінансування з іншого боку пасив.
Порівняльний аналітичний баланс можна одержати з вихідного балансу ТОВ "Пульс" 2005-2007 роки, а саме: бухгалтерський баланс форма № 1 шляхом складання однорідних за своїм складом і економічним змістом статей балансу і доповнення його показниками структури, динаміки та структурної динаміки.
Безпосередньо з аналітичного балансу можна отримати ряд найважливіших характеристик фінансового стану організації. До них відносяться:
загальна вартість майна організації, що дорівнює підсумку балансу (рядок 300 або 700);
вартість іммобілізованих (необоротних) коштів (активів) або нерухомого майна, що дорівнює підсумку розділу 1 активу балансу (рядок 190);
вартість мобільних (оборотних) коштів, що дорівнює підсумку розділу 2 активу балансу (рядок 290);
вартість матеріальних оборотних коштів (рядок 210);
величина власних коштів організації, дорівнює підсумку розділу 3 пасиву балансу (рядок 490);
величина позикових коштів дорівнює сумі підсумків розділів 4 та 5 пасиву балансу (рядок 590 +690);
величина власних коштів в обороті, що дорівнює різниці підсумків розділу 3 балансу (рядок 490-190).
У складі активу балансу в 2005 році відбулися наступні зміни.
Майно підприємства збільшилося на 2344 тис. руб., Руб., Або 8,8%.
Необоротні активи зменшилися на - 22,18 руб., Або 15,6%. У їх складі зменшилась незавершене будівництво на - 1032 тис. руб., Або на - 90,4%.
У складі необоротних активів знизилися основні кошти на - 1186 тис. руб., Або на - 9,06%.
Оборотні активи збільшилися на 4562 тис. крб., Або 37%.
У складі оборотних активів відбулися наступні зміни. Дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються протягом 12 місяців після звітної дати) підвищилася на 3062 тис. руб. Грошові кошти збільшилися на 388 тис. руб., Або 1847,6%.
Запаси збільшилися на 1904 тис. крб., Або 45,6%, у тому числі в складі запасів збільшилися: сировина, матеріали та інші аналогічні цінності на 1526 тис. крб., Або 59,1%; зменшилися: витрати майбутніх періодів на - 19 тис. руб., або - 2,8%; готова продукція і товари для перепродажу на - 3 тис. руб., або - 100%. Витрати в незавершеному виробництві залишилися без змін і рівні 34 тис. руб.
На підставі проведеного аналізу активу балансу ТОВ "Пульс" за 2006 рік можна зробити наступні висновки.
Так майно підприємства до кінця року збільшилася на 3062 тис. крб., Або на 10,6%.
Частка необоротних активів на кінець року збільшилася на 1474 тис. крб., Або на 12,3%. Оборотні активи збільшилися на 1588 тис. крб., Або 9,4%.
У складі необоротних активів основні засоби збільшилися на 1584 тис. крб., Або 13,3%. Незавершене будівництво на коні року зменшилася на - 110 тис. руб., Або на - 100%.
У складі оборотних коштів запаси зменшилися на - 795 тис. руб., Якщо у відсотках, то на - 16,5%, податок на додану вартість на - 603 тис. руб., Або - 100%, дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються протягом 12 місяців після звітної дати) збільшилися на 1914 тис. крб., або 17,3%, грошові кошти збільшилися на 1072 тис. крб., або 262,1%., в тому числі в складі запасів зменшилася частка сировини, матеріалів та інших цінностей на - 446 тис. руб., або 10,9%, зменшилися витрати майбутніх періодів на 389 тис. руб.; витрати в незавершеному виробництві збільшилися на 40 тис. руб., або 117,6%.
На підставі проведеного аналізу активу балансу ТОВ "Пульс" за 2007 рік можна зробити наступні висновки.
Так майно підприємства до кінця року збільшилося на 764 тис. руб., Або на 2,4%.
Частка необоротних активів на кінець року зменшилася на - 1270 тис. руб., Або на - 9,4%. Оборотні активи збільшилися на 2034 тис. крб., Або 11%.
У складі необоротних активів основні засоби зменшилися на - 1411 тис. руб., Або - 10,5%. Незавершене будівництво на коні року збільшилося на 141 тис. руб.
У складі оборотних коштів збільшилися запаси на 851 тис. руб., Якщо у відсотках, то на 21,2%, дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються протягом 12 місяців після звітної дати) на 557 тис. руб., Або 4,3 %, заборгованість покупців і замовників зросла на 4442 тис. крб., або на 89,4%. Грошові кошти збільшилися на 621 тис. руб., Або 41,9%., В тому числі в складі запасів збільшилася частка сировини, матеріалів та інших цінностей на 860 тис. руб., Або 18,57%. Витрати в незавершеному виробництві зменшилися на 74 тис. руб., Витрати майбутніх періодів зросли на 244 тис. руб., Або 89,4%.
Отже, на підставі отриманих результатів можна зробити загальний висновок по активу балансу за 2005, 2006 і 2007 року. Горизонтальний аналіз даних таблиць 2 - 4 показує, що в 2005 році майно підприємства збільшилося на 2344 тис. крб., Або 8,8%, за рахунок підвищення оборотних активів на 4562 тис. крб., Або 37%. У 2006 році майно підприємства ще збільшилося на 3062 тис. крб., Або 10,6%, за рахунок збільшення частки необоротних активів 1474 тис. руб., Або 12,3% і збільшення оборотних активів на 1588 тис. крб., Або 9 , 4%. У 2007 році майно підприємства збільшилося на 764 тис. руб., Або на 2,4%, за рахунок збільшення частки оборотних активів на 2034 тис. крб., Або 11%.
У пасиві балансу відображаються джерела формування майна.
У звітному періоді в складі джерел фінансування відбулися наступні зміни. Так джерела фінансування збільшилися на 2344 тис. крб., Або 8,8%. У складі власного капіталу відбулися наступні зміни, він зменшився на - 268 крб., Або 8,3%. Довгострокові зобов'язання зменшилися на - 45 тис. руб., Або - 40,9%, в тому числі у складі власного капіталу спостерігаються наступні зміни: статутний капітал залишився без зміни, нерозподілений прибуток зменшився на - 268 тис. руб., Або 8,3 %.
У складі короткострокових зобов'язань також відбулися наступні зміни: кредиторська заборгованість збільшилася на 2657 тис. крб., Або 18,7%, у тому числі збільшилися заборгованість перед постачальниками і підрядчиками на - 1668 тис. руб., Персоналом організації на 259 тис. руб. , або 9,9%, заборгованість перед державними позабюджетними фондами на - 50 тис. руб., або - 32%. Заборгованість з податків і зборів збільшилася на 5088 тис. крб., Або 162,4%. Борг іншим кредиторам збільшився на 165 тис. руб., Або 90,2%
У звітному періоді в складі джерел фінансування відбулися наступні зміни. Так джерела фінансування підприємства збільшилися на 3062 тис. крб., Або 10,6%. У складі власного капіталу відбулися наступні зміни, він збільшився на 1674 тис. крб., Або 14%. Довгострокові зобов'язання збільшилися на 129 тис. руб., Або 198,5%, в тому числі у складі власного капіталу спостерігаються наступні зміни: статутний капітал залишився без зміни, нерозподілений прибуток збільшився на 1674 тис. крб., Або - 47,8%.
У складі короткострокових зобов'язань також відбулися наступні зміни, він збільшився на 1259 тис. крб., В тому числі змінилися: кредиторська заборгованість збільшилася на 1259 тис. крб., Або 7,5%, у тому числі зменшилася частка заборгованості постачальникам і підрядникам на - 825 тис. руб., або - 19,5%, заборгованість перед державними позабюджетними фондами на 197 тис. руб., або 18%, збільшилася частка заборгованості перед персоналом організації на 312 тис. руб., або 13,3%, заборгованість за податків і зборів на 301 тис. руб., або 3,7%, іншим кредиторам на 179 тис. руб., або 51,4%.
У звітному періоді в складі джерел фінансування відбулися наступні зміни. Так джерела фінансування підприємства збільшилися на 764 тис. руб., Або 2,4%. У складі власного капіталу відбулися наступні зміни, він збільшився на 4303 тис. крб., Або 31,5%. Довгострокові зобов'язання зменшилися на 49 тис. руб., Або - 25,3%, в тому числі у складі власного капіталу спостерігаються наступні зміни: статутний капітал залишився без зміни, резервний капітал виріс на 84 тис. руб., Або 100%, нерозподілений прибуток збільшилася на 4220 тис. крб., або - 230,7%.
У складі короткострокових зобов'язань також відбулися наступні зміни, він зменшився на - 49 тис. руб., Або - 25,3% у тому числі змінилися: кредиторська заборгованість зменшилася на - 3491 тис. руб., Або - 19,3%, у тому числі збільшилася частка заборгованості постачальникам і підрядникам на 1686 тис. крб., або 49,6%, заборгованість перед державними позабюджетними фондами зменшилася на - 542 тис. руб., або - 42%, збільшилася частка заборгованості перед персоналом організації на 312 тис. руб ., або 11,7%, заборгованість з податків і зборів зменшилася на - 3483 тис. руб., або - 40,9%, іншим кредиторам зросла на 153 тис. руб., або 29%. Аванси отримані зменшилися на 1617 тис. крб., Або на - 258,3%
Далі можна зробити загальний висновок по пасиву балансу за 2005, 2006 і 2007 року. Даний горизонтальний аналіз показує, що в 2005 році частка джерел фінансування збільшилася на 2344 тис. крб., Або 8,8%, в результаті збільшення короткострокових зобов'язань на 2657 тис. крб., Або 18,7%. У 2006 році джерела фінансування збільшилися на 3062 тис. крб., Або 10,6%, в результаті збільшення короткострокових зобов'язань на 1259 тис. крб., Або на 7,5% і довгострокових зобов'язань на 129 тис. руб., Або 198, 5%, збільшення Власного капіталу 1674 тис. руб., або 14%. У 2007 році джерела фінансування збільшилися на 764 тис. руб., Або 2,4%, за рахунок збільшення власного капіталу на 4303 тис. крб., Або 31,5%.
2.2 Аналіз платоспроможності та ліквідності підприємства
Важливими критеріями в оцінці фінансового стану підприємства служать платоспроможність і ліквідність.Платоспроможність підприємства визначається його можливістю і здатністю своєчасно погашати свої зовнішні зобов'язання. Отже, підприємство вважається платоспроможним, якщо сума оборотних активів (запасів, грошових коштів, дебіторської заборгованості та інших активів) більше або дорівнює його зовнішній заборгованості (зобов'язанням).
Для аналізу платоспроможності організації розраховуються фінансові коефіцієнти платоспроможності (див. Додаток Г). Вони розраховуються парами (на початок і кінець аналізованого періоду). Якщо фактичне значення коефіцієнта не відповідає нормальному обмеження, то оцінити його можна по динаміці (збільшення або зниження значення).
Для комплексної оцінки платоспроможності підприємства в цілому варто використовувати загальний показник платоспроможності, що обчислюється за формулою:
За допомогою даного показника здійснюється оцінка зміни фінансової ситуації в організації з точки зору ліквідності. Даний показник застосовується також при виборі найбільш надійного партнера з декількох потенційних партнерів на основі звітності.
Розрахувавши показники платоспроможності занесемо дані в таблицю 8.
Таблиця 8 - Фінансові коефіцієнти платоспроможності за 2005, 2006 і 2007 роки
| Найменування коефіцієнта | 2005 | 2006 | 2007 | |||
| Початок року | Кінець року | Початок року | Кінець року | Початок року | Кінець року | |
| L 1 | 0,37 | 0,45 | 0,45 | 0,5 | 0,5 | 0,7 |
| L 2 | 0,001 | 0,02 | 0,02 | 0,08 | 0,08 | 0,14 |
| L 3 | 0,6 | 0,7 | 0,7 | 0,8 | 0,8 | 1,1 |
| L 4 | 0,87 | 1,002 | 1,002 | 1,02 | 1 | 1,4 |
| L 5 | 0,16 | 0,16 | 0,16 | 0,12 | 0,12 | 0,12 |
| L 6 | 0,46 | 0,58 | 0,58 | 0,58 | 0,58 | 0,6 |
| L 7 | -0,16 | -0,001 | -0,001 | 0,01 | 0,01 | 0,3 |
Платоспроможність та ліквідність як економічні категорії не тотожні, але в практичній діяльності вони тісно пов'язані між собою.
Головна задача оцінки ліквідності балансу - визначити розмір покриття зобов'язань підприємства його активами, термін перетворення яких у грошову форму (ліквідність) відповідає строку погашення зобов'язань (терміновості повернення).
Для визначення ліквідності балансу слід зіставити підсумки наведених груп по активу і пасиву. Проаналізуємо дані таблиці (9)
Таблиця 9 - Аналіз ліквідності балансу на 2005 рік
| Актив | Пасив | Платіжний надлишок (недолік) | ||||||
| Найменування | На початок періоду | На кінець періоду | Найменування | На початок періоду | На кінець періоду | |||
| А1-найбільш ліквідні активи | 21 | 409 | П1-найбільш термінових. Зобов'язання | 14191 | 16848 | -14170 | -16439 | |
| А1 =. Засоби + краткоср. Фінанс. Вкладення = 250 +260 | П1 = кредиторська заборгованість. = 620 | |||||||
| А2-швидко реалізовані активи | 8012 | 11074 | П2-краткоср. Пасиви | 0 | 0 | 8012 | 11074 | |
| А2 = краткоср. Дебіторська. Заборго. = 240 | П2 = 610 +630 +660 | |||||||
| А3-медлено реаліз. Активи | 4295 | 5407 | П3-долгоср. Пасиви | 110 | 65 | 4185 | 5342 | |
| А3 = 210 +220 +230 +270 | П3 = 590 +640 +650 | |||||||
| А4-важко реализ активи | 14237 | 12019 | П4-постійні або стійкості. Пасиви | 12264 | 11996 | 1973 | 23 | |
| А4 = необоротні активи = 190 | П4 = капітал і резерви (собств. Капітал организ) = 490 | |||||||
| Показники поточної та перспективної ліквідності | На початок періоду | На кінець періоду | ||||||
| Поточна ліквідність | ТЛ = (А1 + А2) - (П1 + П2) = | -6158 | -5365 | |||||
| (-) - Свідчить про неплатоспроможність організації на найближчий до розглянутого проміжок часу | ||||||||
| Перспективна ліквідність | ПЛ = А3-П3 = | 4185 | 5342 | |||||
| (+) - Свідчить про платоспроможність організації на основі майбутніх надходжень і платежів | ||||||||
| Пасив | Платіжний надлишок (Недолік) | ||||||
| Найменування | На початок періоду | На кінець пріода | Найменування | На початок періоду | На кінець періоду | ||
| А1-найбільш ліквідні активи | 409 | 1481 | П1-найбільш термінових. Зобов'язання | 16848 | 18107 | -16439 | -16626 |
| А1 =. Засоби + краткоср. Фінанс. Вкладення = 250 +260 | П1 = кредиторська заборгованість. = 620 | ||||||
| А2-швидко реалізовані активи | 11074 | 12988 | П2-краткоср. Пасиви | 0 | 0 | 11074 | 12988 |
| А2 = краткоср. Дебіторська. Заборго. = 240 | П2 = 610 +630 +660 | ||||||
| А3-медлено реаліз. Активи | 5407 | 4009 | П3-долгоср. Пасиви | 65 | 194 | 5342 | 3815 |
| А3 = 210 +220 +230 +270 | П3 = 590 +640 +650 | ||||||
| А4-важко реализ активи | 12019 | 13493 | П4-постійні або стійкості. Пасиви | 11996 | 13670 | 23 | -177 |
| А4 = необоротні активи = 190 | П4 = капітал і резерви (собств. Капітал организ) = 490 | ||||||
| Показники поточної та перспективної ліквідності | На початок періоду | На кінець періоду | |||||
| Поточна ліквідність | ТЛ = (А1 + А2) - (П1 + П2) = | -5365 | -3638 | ||||
| (-) - Свідчить про неплатоспроможність організації на найближчий до розглядався проміжок часу | |||||||
| Перспективна ліквідність | ПЛ = А3-П3 = | 5342 | 3815 | ||||
| (+) - Свідчить про платоспроможність організації на основі майбутніх надходжень і платежів | |||||||
| Актив | Пасив | Платіжний надлишок (недолік) | |||||
| Найменування | На початок періоду | На кінець періоду | Найменування | На початок періоду | На кінець періоду | ||
| А1-найбільш ліквідні активи | 1481 | 2102 | П1-найбільш термінових. Зобов'язання | 18107 | 14612 | -16626 | -12510 |
| А1 =. Засоби + краткоср. Фінанс. Вкладення = 250 +260 | П1 = кредиторська заборгованість. = 620 | ||||||
| А2-швидко реалізовані активи | 12988 | 13545 | П2-краткоср. Пасиви | 0 | 0 | 12988 | 13545 |
| А2 = краткоср. Дебіторська. Заборго. = 240 | П2 = 610 +630 +660 | ||||||
| А3-медлено реаліз. Активи | 4009 | 4911 | П3-долгоср. Пасиви | 164 | 145 | 3845 | 4766 |
| А3 = 210 +220 +230 +270 | П3 = 590 +640 +650 | ||||||
| А4-важко реализ активи | 13493 | 12223 | П4-постійні або стійкості. Пасиви | 13670 | 17973 | -177 | -5750 |
| А4 = необоротні активи = 190 | П4 = капітал і резерви (собств. Капітал организ) = 490 | ||||||
| Показники поточної та перспективної ліквідності | На початок періоду | На кінець періоду | |||||
| Поточна ліквідність | ТЛ = (А1 + А2) - (П1 + П2) = | -3638 | 1035 | ||||
| (-) - Свідчить про неплатоспроможність організації на найближчий до розглянутого проміжок часу | |||||||
| ерспектівная ліквідність | ПЛ = А3-П3 = | 3815 | 4766 | ||||
| (+) - Свідчить про платоспроможність організації на основі майбутніх надходжень і платежів | |||||||
Для цього розраховуються такі коефіцієнти:
коефіцієнт абсолютної ліквідності (К ал) - це відношення абсолютно ліквідних активів до короткострокових зобов'язань:
До ал =
Коефіцієнт швидкої ліквідності (К бл) - це ставлення швидко ліквідних активів до короткострокових зобов'язань:
До бл =
0,8.
Коефіцієнт загальної ліквідності (К ол) - це відношення всіх оборотних активів до короткострокових зобов'язань:
До ол =
де ОА - оборотні активи.
Аналіз ліквідності підприємства ТОВ "Пульс" за 2005 рік.
На початок року частка абсолютно ліквідних активів (К 0 ал) склала 0,01%, що нижче норми на 20%. Отже, підприємство не є абсолютно ліквідним і не володіє достатньою платоспроможністю, тобто неразмеренно використовує свої грошові кошти. На кінець року частка абсолютно ліквідних активів (К 1 ал) складає 2%, що нижче норми на 48%. Зміна коефіцієнта абсолютно ліквідних активів склало плюс 1,9%.
На початок року частка швидко ліквідних активів (К 0 бл) склала 60% і це становить норму, на кінець року (До 1 бл) - 70%, що нижче норми на 10%. Зміна коефіцієнта швидко ліквідних активів склало мінус 10%.
На початок року частка загально ліквідних активів (К 0 ол) складала 90%, і не дістає до норми 10%. А до кінця (К 1 ол) 2005 року дорівнює 100%, що нижче норми на 100%. Зміна коефіцієнта загально ліквідних активів склало 10%.
Зведемо дані показники в таблицю.
Таблиця 12 - Аналіз показників ліквідності в 2005 році
| Коефіцієнт | на Початок року | На кінець року | Відхилення | Нормальний рівень коефіцієнта | Зміни з | |
| нормального рівня | ||||||
| на початок року | на кінець року | |||||
| До ал | 0,001 | 0,02 | 0,019 | 0,2 - 0,5 | -0,2 | -0,48 |
| До бл | 0,6 | 0,7 | 0,1 | 0,6 - 0,8 | 0 | -0,1 |
| До ол | 0,9 | 1 | 0,1 | 1,0 - 2,0 | -0,1 | -1 |
Таблиця 13 - Аналіз показників ліквідності в 2006 році
| Коефіцієнт | на Початок року | На кінець року | Відхилення | Нормальний рівень коефіцієнта | Зміни з | |
| нормального рівня | ||||||
| на початок року | на кінець року | |||||
| До ал | 0,02 | 0,08 | 0,06 | 0,2 - 0,5 | -0,18 | -0,42 |
| До бл | 0,7 | 0,8 | 0,1 | 0,6 - 0,8 | 0,1 | 0 |
| До ол | 1 | 1,02 | 0,02 | 1,0 - 2,0 | 0 | -0,98 |
| Коефіцієнт | на Початок року | На кінець року | Відхилення | Нормальний рівень коефіцієнта | Зміни з | |
| нормального рівня | ||||||
| на початок року | на кінець року | |||||
| До ал | 0,08 | 0,14 | 0,06 | 0,2 - 0,5 | -0,12 | -0,36 |
| До бл | 0,8 | 1,1 | 0,3 | 0,6 - 0,8 | 0,2 | 0,3 |
| До ол | 1,02 | 1,4 | 0,38 | 1,0 - 2,0 | 0,02 | -0,6 |
2.3 Аналіз ділової активності і рентабельності
У ринковій економіці самим головним мірилом ефективності роботи організації є результативність.Загальною характеристикою результативності фінансово-господарської діяльності прийнято рахувати оборот, тобто загальний обсяг продажів продукції (робіт, послуг) за певний період часу. Для організацій, що працюють в умовах ринкових відносин, важливим показником стає і прибуток. Розгляд сутності результативності дозволяє визначити основні завдання щодо аналізу. Вони полягають в тому, щоб: по-перше, визначити достатність досягнутих результатів для ринкової фінансової стійкості організації, збереження конкурентоспроможності, забезпечення належної якості життя трудового колективу, по-друге, вивчити джерела виникнення та особливості впливу на результативність різних факторів, по-третє, розглянути основні напрямки подальшого розвитку аналізованого об'єкта.
Одним з напрямків аналізу результативності є оцінка ділової активності аналізованого об'єкта. Ділова активність проявляється в динамічності розвитку організації, досягненні нею поставлених цілей, що відображають абсолютні вартісні і відносні показники.
Ділова активність у фінансовому аспекті проявляється, перш за все, у швидкості обороту коштів. Аналіз ділової активності полягає в дослідженні рівнів і динаміки різноманітних фінансових коефіцієнтів - показників оборотності. Вони дуже важливі для організації.
Для аналізу ділової активності організації використовують дві групи показників:
загальні показники оборотності;
показники управління активами.
Економічна ефективність діяльності підприємства виражається показниками рентабельності прибутковості. Фінансова рентабельність визначається на базі реального прибутку, включеної у фінансову (бухгалтерську) звітність підприємства. Система показників рентабельності підприємства ТОВ "Пульс" наведена в таблиці 17 (дані з бухгалтерського балансу - форми № 1 беремо на початок року). Показники характеризують прибутковість чи прибутковість, що вимірюється у відсотках до витрат коштів або майна.
Проаналізувавши дані про прибутковість підприємства можна зробити наступні висновки. Найбільша рентабельність продажів доводиться на 2006 рік. Найбільший коефіцієнт чистої та економічної рентабельності та рентабельності власного капіталу припадає на 2007 рік. Затратоотдача на 2006 рік припадає високою в порівнянні з розглянутими періодами і складає 3,32. Коефіцієнт стійкості економічного зростання до 2007 року підвищується, а це значить, що до кінця аналізованого періоду підприємство намагається вийти зі свого фінансово нестійкого стану.
Таблиця 17 - Показники прибутковості (рентабельності)
| Найменування показника | Спосіб розрахунку | ||
| Рентабельність продажів | R (1) = | прибуток від продажів (050 (ф2)) | Ч100% |
| виручка від продажів (010 (ф2)) | |||
| Бухгалтерська рентабельність від звичайної діяльності | R (2) = | прибуток від звичайної. діяльна. (160ілі (140-150) (ф2)) | Ч100% |
| виручка від продажів (010 (ф2)) | |||
| Чиста рентабельність | R (3) = | чистий прибуток (190 (ф2)) | Ч100% |
| виручка від продажів (010 (ф2)) | |||
| Економічна рентабельність | R (4) = | чистий прибуток (190 (ф2)) | Ч100% |
| середня стоїмо. активів [(300н. р +300 к. р) / 2] (ф1) | |||
| Рентабельність власного капіталу | R (5) = | чистий прибуток (190 (ф2)) | Ч100% |
| середня стоїмо. влас. капіталу [(490н. р +490 к. р) / 2] (ф1) | |||
| Валова рентабельність | R (6) = | прибуток валовий (029 (ф2)) | Ч100% |
| виручка від продажів (010 (ф2)) | |||
| Затратоотдача | R (7) = | прибуток від продажів (050 (ф2)) | Ч100% |
| витрати на виробництво. і реаліз. Продукції (020 +030 +040) (ф2) | |||
| Рентабельність перманентного капіталу | R (8) = | чистий прибуток (190 (ф2)) | Ч100% |
| середня стоїмо. влас. капіталу + середня стоїмо. Довгостроково. зобов'язань [(490н. р +490 к. р) / 2] + + [(590н. р +590 к. р) / 2] (ф1) | |||
| Коефіцієнт стійкості економічного зростання | R (9) = | чистий прибуток - дивіденди виплачені акціонерам [190 (ф2) - дивіденди] | Ч100% |
| середня стоїмо. влас. капіталу [(490н. р +490 к. р) / 2] (ф1) | |||
| Найменування коефіцієнта | 2005 | 2006 | 2007 |
| R1 | 2,59 | 3,21 | 2,4 |
| R2 | -0,08 | 0,76 | 0,95 |
| R3 | -0,13 | 0,75 | 0,97 |
| R4 | -0,97 | 5,5 | 6,5 |
| R5 | -2,21 | 13,04 | 13,3 |
| R6 | 8,63 | 8,8 | 9,3 |
| R7 | 2,65 | 3,32 | 2,45 |
| R8 | -2, 19 | 12,91 | 13,2 |
| R9 | -2,21 | 13,04 | 13,3 |
2.4 Аналіз складу і динаміки балансового прибутку
Для аналізу і оцінки рівня і динаміки показнику прибутку складається таблиця, в якій використовуються дані бухгалтерської звітності господарюючого суб'єкта з форми № 2, дозволяє проаналізувати фінансові результати, отримані від усіх видів діяльності господарюючого суб'єкта. Дана динаміка показана в таблиці 25.Аналіз абсолютних показників, наведених у таблиці, свідчить про те, що підприємство ТОВ "Пульс" в 2006 році добився високих фінансових результатів у господарській діяльності порівняно з фактичними даними попереднього року. У порівнянні з минулим роком приріст склав 1942 тис. руб., Або 725%. У 2006 році обсяг виручки виріс на 1929 тис. крб., Або 37% в порівнянні з 2005 роком.
Аналіз структури прибутку звітного року (вертикальний аналіз) свідчить про те, що частина становить прибуток від реалізації продукції (робіт, послуг) у 2006 році 4,3% і - 19,5% у минулому році. У результаті великого збільшення частки прибутку від основної діяльності. Велику частину становить прибуток від фінансово-господарської діяльності 2268 тис. руб., Або 180%, у звітному періоді 211% і - 470% у минулому.
По реалізації основних фондів та іншого майна підприємством отримано незадовільний результат: перевищення операційних витрат над доходами на, що зменшує прибуток звітного року порівняно з попереднім роком на 622 тис. руб.
Фінансовий результат, отриманий від позареалізаційної діяльності збільшує прибуток, в результаті зменшення позареалізаційних витрат звітного періоду над позареалізаційними витратами попереднього періоду на 457 тис. руб.
Аналіз структурної динаміки свідчить про те, що із загальної суми приросту прибутку в порівнянні з 2005 роком на 1942 тис. руб. або 1929 тис. руб., у 2006 році було отримано за рахунок приросту прибутку від фінансово-господарської діяльності.
З даного аналізу видно, що у підприємство в 2007 році спостерігається зниження виручки від реалізації продукції в порівнянні з 2006 роком. Причиною падіння виручки є зміна організаційної структури підприємства. З 7 лютого 2007 року виділено в окреме провадження електроремонтний цех (Ерц).
Прибуток від реалізації продукції у звітному періоді дорівнює 246% і 427% у минулому. У результаті зниження частки прибутку від основної діяльності на 181%, абсолютне зниження склало 1957 тис. руб., Або 27,4%
Підприємство в 2007 році добився підвищення фінансових результатів з прибутку, у порівнянні з даними попереднього року приріст склав 436 тис. руб., Або 26%. Аналіз структури прибутку звітного року свідчить про те, що частина становить прибуток від зниження частки внереалізаціоонних витрат, в 2006 році вона складає - 179%, у звітному - 68%, абсолютний приріст до прибутку склав 1560 тис. руб., Або 52%.
По реалізації основних фондів та іншого майна підприємством отримано задовільний результат: зменшення інших операційних витрат збільшує прибуток звітного року порівняно з попереднім роком на 449 тис. руб.
Аналіз структурної динаміки свідчить про те, що із загальної суми приросту прибутку в порівнянні з 2006 роком на 436 тис. руб. або 26%, було отримано за рахунок зменшення інших позареалізаційних витрат.
3. Шляхи підвищення ефективності фінансового стану підприємства
3.1 Факторний аналіз рентабельності
Рентабельність продукції показує, скільки прибутку припадає на одиницю реалізованої продукції. Зростання даного показника є наслідком росту цін при постійних витратах на виробництво реалізованої продукції (робіт, послуг) або зниження витрат на виробництво при постійних цінах, тобто про зниження попиту на продукцію підприємства, а також більш швидким зростанням цін ніж витрат.Показник рентабельності продукції включає в себе наступні показники:
Рентабельність всієї реалізованої продукції, що представляє собою відношення прибутку від реалізації продукції на виручку від її реалізації (без ПДВ);
Загальна рентабельність, рівна відношенню балансового прибутку до виручки від реалізації продукції (без ПДВ);
Рентабельність продажів по чистому пробули, обумовлена як відношення чистого прибутку до виручки від реалізації (без ПДВ);
Рентабельність окремих видів продукції. Відношення прибутку від реалізації даного виду продукту до продажної ціни.
Для аналізу використовуємо таблицю 28
Таблиця 28 - "Аналіз динаміки обсягу реалізації, собівартості і прибутку на підприємстві ТОВ" Пульс "
| Показник | Факт 2005 | План 2006 року | Факт 2006 | План 2007 року | Факт 2007 |
| Виручка від продажу товарів, продукції, послуг (за мінусом ПДВ) | 202028 | 216046 | 222608 | 226037 | 217180 |
| Повна собівартість реалізованої продукції | 196847 | 209599 | 215455 | 219583 | 211983 |
| Прибуток (збиток) від продажу | 5225 | 6447 | 7154 | 6454 | 5197 |
| Прибуток (збиток) до оподаткування | 1256 | 3056 | 3527 | 3323 | 3580 |
| Чистий прибуток (збиток) від парного періоду | -268 | 1508 | 1674 | 1580 | 2144 |
Рентабельність продажів в 2005 році за фактом (R продажів) дорівнює - 0,13%
Рентабельність продажів за планом у 2006 році (R продажів) дорівнює 0,69%
Рентабельність продажів по факту в 2006 році (R продажів) дорівнює 0,75%
Рентабельність продажів за планом у 2007 році (R продажів) дорівнює 0,7%
Рентабельність продажів по факту в 2007 році (R продажів) дорівнює 1%
У 2005 році підприємство ТОВ "Пульс" має прибутку з рубля продажів мінус 0,13%, у 2006 році 0,75%, в 2007 році 1%.
Рентабельність продажів в 2007 році зріс порівняно з 2006 роком виріс на 0,25%, в порівнянні з 2005 роком на 113%.
На підставі даних таблиці можна розрахувати рентабельність реалізації (обороту). За 2005 рік вона склала 2,58%, за планом на 2006 рік 2,98%, за фактом 2006 3,2%.
Звідси випливає, що в порівнянні з 2005 роком рівень рентабельності реалізації в 2006 році підвищився на 0,62%, а в порівнянні з планом на 0,22% збільшення рентабельності означає підвищення попиту на продукцію, (послуги).
Рентабельність реалізації за планом за 2007 рік склала 2,9%, за фактом за 2007 рік 2,4%. Рівень рентабельності реалізації знизився в порівнянні з 2006 роком на 0,8%, в порівнянні з фактом нижче на 0,5%.
Загальна рентабельність показує яку частину виручки від реалізації становить прибуток до оподаткування. У 2005 році загальна рентабельність становить 0,62%, за планом на 2006 рік 1,4%, за фактом на 2006 рік 1,58%. Відхилення звітного року від минулого складає 0,96%, відхилення від факту одно 0,18%.
У 2007 році загальна рентабельність становить 1,64%, за планом на 2007 рік вона дорівнює 1,47%. Відхилення факту 2007 року від факту 2006 одно 0,06%. Відхилення від плану 2007 року становить 0,17%.
Аналіз показав, що план по рентабельності реалізації на 2007 рік не виконано, більше того, в порівнянні з 2006 роком спостерігається негативна динаміка по факту.
Рентабельність з продажу до 2007 року в порівнянні з попередніми періодами значно зросла. Спостерігається позитивний результат по планованим продажу та фактичним.
Загальна рентабельність виробництва має позитивну динаміку, як за планом, так і за фактичними даними.
На зміну рівня рентабельності реалізованих видів продукції (робіт, послуг) вплинули наступні фактори.
Потім необхідно зробити факторний аналіз рентабельності за кожним видом продукції.
Розрахунок впливу факторів на зміну рівня рентабельності здійснюється способом ланцюгових підстановок по кожному виду продукції.
Таблиця 29 - Факторний аналіз рентабельності продукції у 2005 році
| Продукція по цехах | Випуск продукції | Рентабельність у відсотках до вартості | ||
| виручка в оптових цінах без ПДВ та акцизів, руб. | собівартість | прибуток (Збиток), грн. | ||
| Виробництво води | 88723 | 84219 | 4504 | 5,1 |
| Виробництво стисненого повітря і кисню | 44639 | 40932 | 3707 | 8,3 |
| Послуги цехів | 68666 | 59438 | 9228 | 13,4 |
| Продукції По цехах | Випуск продукції | Рентабельність у відсотках до вартості | ||
| виручка в оптових цінах без ПДВ та акцизів, руб. | собівартість | прибуток (збиток), грн. | ||
| Передача електроенергії | 33028 | 27319 | 5709 | 17,3 |
| Виробництво води | 95066 | 87313 | 7753 | 8,2 |
| Виробництво стисненого повітря і кисню | 49676 | 42726 | 7039 | 14,2 |
| Послуги з передачі теплової енергії по тепломережах | 5726 | 5901 | -175 | -3,1 |
| Послуги цехів | 39112 | 39804 | -692 | -1,8 |
| Вид продукції | Випуск продукції | Рентабельність у відсотках до вартості | ||
| виручка в оптових цінах без ПДВ та акцизів, тис. руб. | собівартість | прибуток (Збиток), тис. руб. | ||
| Передача електроенергії | 33718 | 28040 | 5678 | 16,8 |
| Виробництво води | 98665 | 91467 | 7198 | 7,3 |
| Виробництво стисненого повітря і кисню | 48866 | 46016 | 2850 | 5,8 |
| Послуги з передачі теплової енергії по тепломережах | 5811 | 6057 | -246 | -4,2 |
| Послуги цехів | 29315 | 24740 | 4575 | 15,6 |
| Оренда майна | 594 | 508 | 86 | 14,5 |
| Суборенда майна | 211 | 210 | 1 | 0,5 |
3.2 Пропозиції щодо поліпшення фінансових результатів
Резерви зростання прибутку - це кількісно вимірні можливості, основними їх джерелами є збільшення обсягу реалізації, зниження її собівартості, підвищення якості товарної продукції, реалізація її на більш вигідних ринках збуту і т.д. (Рисунок 11). Резерви збільшення суми прибутку |
Збільшення обсягу реалізації продукції |
Підвищення цін |
Зниження собівартості продукції |
Підвищення якості товарної продукції |
Пошук більш вигідних ринків збуту |
Реалізація в більше оптимальні терміни |
Малюнок 11 - Блок-схема джерел резервів збільшення прибутку від реалізації продукції
Резерви зростання прибутку - це кількісно вимірні можливості її збільшення за рахунок зростання обсягу реалізації продукції, зменшення витрат на її виробництво і реалізацію, недопущення позареалізаційних збитків, удосконалення структури виробленої продукції. Резерви виявляються на стадії планування і в процесі виконання планів. Визначення резервів зростання прибутку базується на науково обгрунтованій методиці їх розрахунку, мобілізації і реалізації. Виділяють три етапи цієї роботи: аналітичний, організаційний і функціональний.
Сума резерву зростання прибутку за рахунок збільшення обсягу продукції розраховується за формулою:
Зіставлення можливого об'єму продажів, встановленого за результатами маркетингових досліджень, з виробничими можливостями підприємства дозволяє спрогнозувати збільшення обсягу виробництва і реалізації продукції ТОВ "Пульс" на 10% у наступному році.
Розрахуємо резерв збільшення прибутку за рахунок збільшення обсягу випуску і реалізації продукції ТОВ "Пульс" за формулою.
Таким чином, збільшивши обсяг випуску продукції на 10% розглянуте нами підприємство збільшить свій прибуток на 519,7 тис. руб.
Важливий напрямок пошуку резервів зростання прибутку - зниження витрат на виробництво і реалізацію продукції, наприклад, сировини, матеріалів, палива, енергії, амортизації основних фондів та інших витрат.
Для виявлення і підрахунку резервів зростання прибутку за рахунок зниження собівартості може бути використаний метод порівняння. У цьому випадку для кількісної оцінки резервів дуже важливо правильно вибрати базу порівняння. В якості такої бази можуть виступати рівні використання окремих видів виробничих ресурсів: плановий і нормативний: досягнутий на передових підприємствах: базовий фактично досягнутий середній рівень в цілому по галузі: фактично досягнутий на передових підприємствах зарубіжних країн.
Основними джерелами резервів підвищення рівня рентабельності продукції є збільшення суми прибутку від реалізації продукції, зниження собівартості товарної продукції. Для підрахунку резервів збільшення рентабельності продажів може бути використана наступна формула:
Можлива сума витрат на карбованець товарної продукції:
0,976 - 0,003 = 0,973 руб.
Помножимо цю суму витрат на можливий обсяг товарної продукції виражений в цінах реалізації (238898 тис. руб), отримаємо значення суми можливої собівартості:
Підставивши всі відомі дані у формулу (37) обчислимо резерв збільшення рентабельності виробничої діяльності фірми ТОВ "Пульс" за рахунок названих вище чинників:
Таким чином, при збільшенні обсягу виробництва і реалізації продукції на 10%, зниженні на 0,003 руб. витрат на карбованець товарної продукції, збільшення на 5% питомої ваги продукції I-го сорту в загальному обсязі реалізованої продукції фірма ТОВ "Пульс" отримає додатковий прибуток у сумі 3806,4 тис. руб. і збільшить рентабельність виробництва (окупність витрат) на 1,42%.
На основі аналізу резерву збільшення прибутку і рентабельності підприємства, можна зробити висновок про те, що на даному підприємстві існують наступні резерви збільшення прибутку:
збільшення обсягу виробництва і реалізації продукції, що випускається;
зниження собівартості продукції, що випускається;
підвищення якості продукції, що випускається.
Одним із найважливіших резервів отримання прибутку є зниження невиробничих витрат і втрат. Невиробничі витрати і втрати ведуть до зниження ефективності суспільного виробництва.
Ринкова економіка передбачає різке скорочення невиробничих витрат і втрат, підвищення відповідальності посадових осіб за результати господарювання. Але багато підприємств і тепер продовжують необгрунтовано відносити ряд невиробничих витрат на собівартість продукції. Для усунення таких негативних явищ обліковий і аналітичний апарат повинні поставити міцний заслін припискам, розкраданням і незаконних витрат. Необхідне вдосконалення методології обліку та аналізу, наявність висококваліфікованих кадрів, які були б здатні самостійно економічно мислити.
Враховуючи все вищевикладене необхідно зробити ряд пропозицій щодо поліпшення фінансових результатів ТОВ "Пульс", які можливо застосувати як в короткостроковому і середньостроковому, так і в довгостроковому періоді:
1) розглянути і усунути причини виникнення перевитрати фінансових ресурсів на управлінські і комерційні витрати;
2) удосконалити управління підприємством (виділити у складі структурних підрозділів та структурних одиниць підприємства центри витрат і центри відповідальності, впровадження на підприємстві системи управлінського обліку витрат у розрізі центрів відповідальності, центрів витрат і окремих груп товарної продукції);
3) здійснювати ефективну цінову політику, диференційовану по відношенню до окремих категорій покупців;
5) удосконалювати рекламну діяльність, підвищувати ефективність окремих рекламних заходів;
6) здійснювати систематичний контроль за роботою обладнання і виробляти своєчасну його наладку з метою недопущення зниження якості і випуску бракованої продукції;
7) при введенні в експлуатацію нового обладнання приділяти достатньо уваги навчанню і підготовці кадрів, підвищенню їхньої кваліфікації, для ефективного використання обладнання та недопущення його поломки із-за низької кваліфікації;
8) підвищення кваліфікації працівників, що супроводжується зростанням продуктивності праці;
9) розробити та запровадити ефективну систему матеріального стимулювання персоналу, тісно пов'язану з основними результатами господарської діяльності підприємства і економією ресурсів;
10) використовувати системи депреміювання працівників при порушенні або трудової чи технологічної дисципліни;
11) розробити та здійснити заходи, спрямовані на поліпшення матеріального клімату в колективі, що в кінцевому підсумку відбитися на підвищенні продуктивності праці;
Висновок
Аналіз фінансової звітності - це процес, за допомогою якого ми оцінюємо минуле і поточне фінансове становище і результати діяльності організації. Однак при цьому головною метою є оцінка фінансово-господарської діяльності нашої організації щодо майбутніх умов існування, т. до аналіз фінансової звітності виступає як інструмент для виявлення проблем управління фінансово-господарською діяльністю, для вибору напрямків інвестування капіталу і прогнозування окремих показників;фінансова (бухгалтерська) звітність є інформаційною базою фінансового аналізу, тому що в класичному розумінні фінансовий аналіз - це аналіз даних фінансової звітності.
На підставі результатів проведеного аналізу фінансової діяльності підприємства, його рентабельності, можна зробити наступні висновки.
Аналіз структури активу балансу ТОВ "Пульс", показав, що вартість майна підприємства в 2006 році, в порівнянні з 2005 роком збільшилася на 3062 тис. крб., Або 10,6%. Це відбулося за рахунок збільшення вартості необоротних активів на 1474 тис. крб., Або 12,3%, оборотних активів - на 1584 тис. крб., Або 13,3%.
У 2007 році вартість майна підприємства, в порівнянні з 2006 роком збільшилася на 764 тис. руб., Або 2,4%, за рахунок збільшення вартості оборотних активів на 2034 тис. крб., Або 11%.
Аналіз структури пасиву балансу підприємства показав, що в порівнянні з 2005 роком, у 2006 році підприємство збільшило свій власний капітал на 1674 тис. крб., Або 14%, в результаті підвищення частки непокритого збитку на 1674 тис. крб., Або на 47, 8 У 2007 році ТОВ "Пульс" збільшує свої джерела коштів на 764 тис. руб., або 4,2%. Це відбувається в результаті збільшення капіталу підприємства на 4303 тис. крб., Або 31,5%, за рахунок підвищення частки нерозподіленого прибутку на 4220 тис. крб., Або 230,7%. Довгострокові зобов'язання зменшилися на 49 тис. руб., Або 25,3%. Короткострокові зобов'язання підприємства також зменшуються на 3491 тис. крб., Або 19,3%. руб., в результаті зменшення заборгованості перед державними позабюджетними фондами на 542 тис. руб., або 42%, та зменшення заборгованості по податках і зборам на 3483 тис. крб., або 40,9%. Аналіз платоспроможності показав, що підприємство в 2005 році має дефіцит грошових коштів (значення коефіцієнта абсолютної ліквідності нижче нормативного). Коефіцієнт швидкої ліквідності на початок 2005 року дорівнює нормального рівня, а до кінця року нижче норми на 10%. Коефіцієнт загальної ліквідності на початок і кінець року нижче норми
У 2006 році коефіцієнт абсолютної ліквідності нижче нормативного. Отже, підприємство не є абсолютно ліквідним і не володіє достатньою платоспроможністю, тобто неразмеренно використовує свої грошові кошти. Коефіцієнт проміжної ліквідності на початок року вище нормативного значення на 10%, в кінці року цей показник нижче норми. Коефіцієнт загальної ліквідності також на початку року дорівнює нормі нижче нормативного значення до кінця року. Для підвищення рівня коефіцієнта поточної ліквідності підприємству необхідно збільшувати реальний власний капітал і обгрунтовано стримувати зростання необоротних активів і довгострокової кредиторської заборгованості.
У 2007 році ситуація дещо поліпшується. Коефіцієнт абсолютної ліквідності як і раніше нижче нормального рівня. Коефіцієнт швидкої ліквідності протягом всього року вище норми. Коефіцієнт загальної ліквідності трохи підвищився, на початку року він вже вище норми, в кінці нижче верхньої межі норми. Оборотні активи зросли, але не вийшли за межі норми. У 2007 році підприємство є швидко ліквідним. Підприємство здатне негайно погасити свої короткострокові зобов'язання за рахунок грошових коштів, але поки що немає можливості погасити частину поточних зобов'язань, навіть мобілізувавши всі оборотні кошти.
У 2007 році підприємство ТОВ "Пульс" домоглося підвищення фінансових результатів у порівнянні з даними попереднього року приріст склав 436 тис. руб., Або 26%. Аналіз структури прибутку звітного року свідчить про те, що прибуток від основної діяльності зменшилася, в порівнянні з попереднім роком на 1957 тис. крб., Або 27,4%, у зв'язку з виходом зі складу підприємства електроремонтного цеху. Основну частину становить прибуток від значного зниження інших позареалізаційних витрат на 1560 тис. крб., Або 52%.
Результати дослідження показали, що, зниження собівартості, за рахунок зниження витрат на управління, збільшивши обсяг виробництва і реалізації продукції на 10%, збільшивши на 5% питому вагу виробництва води промислової фільтрованої в загальному обсязі продукції, що випускається ТОВ "Пульс" отримає додатковий прибуток у сумі 3806,4 тис. руб., при цьому рентабельність виробництва збільшиться на 1,42%. Крім того, для підвищення ефективності діяльності підприємства можна запровадити наступні заходи, спрямовані на поліпшення показників прибутку і рентабельності:
а) скорочення витрат на виробництво, підвищення ефективності використання матеріальних ресурсів за рахунок організації обліку та контролю за їх використанням, вивчення і впровадження передового досвіду щодо здійснення режиму економії, впровадження системи матеріального і морального стимулювання працівників за економію ресурсів;
б) контроль за співвідношенням дебіторської і кредиторської заборгованості, так як значне перевищення дебіторської заборгованості створює загрозу фінансовій стійкості підприємства;
в) поліпшення використання основних засобів підприємства, придбання високоякісних основних засобів, підвищення рівня кваліфікації обслуговуючого персоналу, впровадження нових технологій;
Список використаних джерел
1. Баканов М.І., Шеремет А.Д. Теорія аналізу господарської діяльності: Підручник. М.: Ф. і Ст., 2006.2. Борисов Л.П. Оцінка результатів фінансово-господарської діяльності підприємства / Консультант, № 8, 2006.
3. Бочаров В.В. Фінансовий аналіз. Підручник. - СПб: Питер, 2004.
4. Гіляровський Л.Т., Вехорева А.А. Аналіз та оцінка фінансової стійкості комерційного підприємства. - СПб.: Пітер, 2004. - 256 с.: Іл. - (Серія "Бухгалтеру і аудитору");
5. Григор'єв Ю.А. Рентабельність підприємства та проблеми вдосконалення звітності / / Консультант, № 21, 2005.
6. Грузинів В.П., Грибов В.Д. Економіка підприємства: Учеб. посібник. - 2-е вид. - М.: Фінанси і статистика, 2005. - 208 с.: Іл.;
7. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Аналіз фінансової звітності: Навчальний посібник. - М.: Дело и Сервис, 2005.
8. Ковальов В.В., Волкова О.М. Аналіз господарської діяльності підприємства. Підручник. - М.: ТОВ "ТК Велбі", 2002р.
9. Кожинов В.Я. Основи бухгалтерського обліку. - СПС "Гарант", 2003 р.
10. Крейнина М.М. Фінансовий менеджмент. - М.: Дис, 2008р.
11. Любушкін Н.П., Лещева В.Б., Дьяконова В.Г. Аналіз фінансово-економічної діяльності підприємства. - М.: ЮНИТИ, 2007 р.
12. Прикіна Л.В. Економічний аналіз підприємства: Підручник для вузів. - 2-е вид., Перераб. і доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.
13. Савицька Г.В. Аналіз господарської діяльності підприємств: Навч. посібник / Г.В. Савицька. - 6-е вид., Перераб. і доп. - М.: Нове знання, 2007. - 704 с. - (Економічна освіта).
14. Чуєв І.М., Чечевіцина Л.М. Аналіз фінансово-господарської діяльності: Підручник. - Изд.4-е, перероб. і доп. - М.: Видавництво - торгова корпорація "Дашков і Ко", 2005. - 352 с.
15. Шеремет А.Д., Сайфулін Р.С. Методика фінансового аналізу. - М.: АНФРА-М, 2003 р.
Програми
Таблиця 2 - Аналіз структури активу балансу ТОВ "Пульс" за 2005 рік| Стаття активу балансу | Код | На початок звітного року | На кінець звітного року | Зміна | ||||
| сума, руб. | в % | сума, руб. | в % | відхилення | темп зміни | зміна питомої ваги | ||
| 1. Необоротні активи | 110 | - | - | - | - | - | - | - |
| Основні кошти | 120 | 13095 | 49,3 | 11909 | 41,2 | -1186 | -9,06 | -8,1 |
| Відкладені податкові активи | 145 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Незавершене будівництво | 130 | 1142 | 4,3 | 110 | 0,38 | -1032,386 рішення будів-вування | -90,4 | -3,92 |
| Разом по розділу 1 | 190 | 14237 | 53,6 | 12019 | 41,6 | -2218 | -15,6 | -12,02 |
| 2. Оборотні активи | 210 | - | - | - | - | - | - | - |
| Запаси, у тому числі: | 210 | 3300 | 12,4 | 4804 | 16,6 | 1504 | 45,6 | 4,2 |
| сировину, матеріали та інші аналогічні цінності | 211 | 2582 | 9,7 | 4108 | 14,2 | 1526 | 59,1 | 4,49 |
| Витрати в незавершеному виробництві | 213 | 34 | 0,1 | 34 | 0,1 | 0 | 0 | 0 |
| Готова продукція і товари для перепродажу | 214 | 3 | 0 | 0 | 0 | -3 | -100 | 0 |
| витрати майбутніх періодів | 216 | 681 | 2,56 | 662 | 2,29 | -19 | -2,8 | -0,27 |
| Податок на додану вартість по придбаних цінностей | 220 | 995 | 3,75 | 603 | 2,09 | -392 | -39,4 | -1,66 |
| Дебіторська заборгованість (платежі по якої очікуються в протягом 12 місяців після звітної дати), в тому числі: | 240 | 8012 | 30,16 | 11074 | 38,31 | 3062 | 38,2 | 8,15 |
| покупці і замовники | 241 | 6812 | 25,64 | 10132 | 35,05 | 3320 | 48,7 | 9,41 |
| Грошові кошти | 260 | 21 | 0,08 | 409 | 1,41 | 388 | 1847,6 | 1,34 |
| Разом по розділу 2 | 290 | 12328 | 46,4 | 16890 | 58,4 | 4562 | 37 | 12,0 |
| Баланс | 300 | 26565 | 100 | 28909 | 100 | 2344 | 8,8 | 0 |
| Стаття активу балансу | Код | На початок звітного року | На кінець звітного року | Зміна | ||||
| сума, руб. | в % | сума, руб. | в % | відхилення | темп зміни | зміна питомої ваги | ||
| 1. Необоротні активи | 110 | - | - | - | - | - | - | - |
| Основні кошти | 120 | 11909 | 412 | 13493 | 4,2 | 1584 | 13,3 | 1,0 |
| Відкладені податкові активи | 145 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Незавершене будівництво | 130 | 110 | 0,38 | 0 | 0 | -110 | -100 | -0,38 |
| Разом по розділу 1 | 190 | 12019 | 41,6 | 13493 | 42,2 | 1474 | 12,3 | 0,62 |
| 2. Оборотні активи | 210 | - | - | - | - | - | - | - |
| Запаси, у тому числі: | 210 | 4804 | 16,6 | 4009 | 12,5 | -795 | -16,5 | -4,08 |
| сировину, матеріали та інші аналогічні цінності | 211 | 4108 | 14,2 | 3662 | 11,5 | -446 | -10,9 | -2,76 |
| Витрати в Незавершеному виробництві | 213 | 34 | 0,1 | 74 | 0,2 | 40 | 117,6 | 0,11 |
| Готова продукція і товари для перепродажу | 214 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| витрати майбутніх періодів | 216 | 662 | 2,29 | 273 | 0,85 | -389 | -58,8 | -1,44 |
| Податок на додану вартість по придбаних цінностям | 220 | 603 | 2,09 | 0 | 0 | -603 | -100 | -2,09 |
| Дебіторська заборгованість (Платежі за якої очікуються в протягом 12 місяців після звітної дати), в тому числі: | 240 | 11074 | 38,31 | 12988 | 40,62 | 1914 | 17,3 | 2,32 |
| покупці і замовники | 241 | 10132 | 35,05 | 7490 | 23,43 | -2642 | -26,1 | -11,62 |
| Грошові кошти | 260 | 409 | 1,41 | 1481 | 4,63 | 1072 | 262,1 | 3,22 |
| Разом по розділу 2 | 290 | 16890 | 58,4 | 18478 | 57,8 | 1588 | 9,4 | -0,6 |
| Баланс | 300 | 28909 | 100 | 31971 | 100 | 3062 | 10,6 | 0 |
Таблиця 4 - Аналіз структури активу балансу ТОВ "Пульс" за 2007 рік
| Стаття активу балансу | Код | На початок звітного року | На кінець звітного року | Зміна | ||||
| сума, руб. | в % | сума, руб. | в % | відхилення | темп зміни | зміна питомої ваги | ||
| 1. Необоротні активи | 110 | - | - | - | - | - | - | - |
| Основні кошти | 120 | 13493 | 4,2 | 12082 | 36,91 | -1411 | -0,5 | -5,3 |
| Відкладені податкові активи | 145 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Незавершене будівництво | 130 | 0 | 0 | 141 | 0,43 | 141 | 0 | 0,43 |
| Разом по розділу 1 | 190 | 13493 | 42,2 | 12223 | 37,34 | -1270 | -9,4 | -4,86 |
| 2. Оборотні активи | 210 | - | - | - | - | - | - | - |
| Запаси, у тому числі: | 210 | 4009 | 12,5 | 4860 | 14,8 | 851 | 21,2 | 2,31 |
| сировину, матеріали та інші аналогічні цінності | 211 | 3662 | 11,5 | 4342 | 13,3 | 680 | 18,57 | 1,81 |
| Витрати в Незавершеному виробництві | 213 | 74 | 0,2 | 0 | 0 | -74 | -100 | -0,23 |
| Готова продукція і товари для перепродажу | 214 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| витрати майбутніх періодів | 216 | 273 | 0,85 | 517 | 1,58 | 244 | 89,4 | 0,73 |
| Податок на додану вартість по придбаних цінностям | 220 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
| Дебіторська заборгованість (Платежі за якої очікуються в протягом 12 місяців після звітної дати), в тому числі: | 240 | 12988 | 40,62 | 13545 | 41,38 | 557 | 4,3 | 0,75 |
| покупці і замовники | 241 | 7490 | 23,43 | 11932 | 36,45 | 4442 | 59,3 | 13,02 |
| Грошові кошти | 260 | 1481 | 4,63 | 2102 | 6,42 | 621 | 41,9 | 1,79 |
| Інші оборотні активи | 270 | 0 | 0 | 51 | 0,16 | 51 | 0 | 0,16 |
| Разом по розділу 2 | 290 | 18478 | 57,8 | 20512 | 62,7 | 2034 | 11 | 4,9 |
| Баланс | 300 | 31971 | 100 | 32735 | 100 | 764 | 2,4 | 0 |
за 2005 рік
| Стаття пасиву балансу | Код | На початок звітного року | На кінець звітного року | Зміна | ||||
| сума, в тиc. руб. | в % | сума, в тис. руб. | в % | відхилення | темп зміни | зміна питомої ваги | ||
| 3. Капітал і резерви (Власний капітал) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Статутний капітал | 410 | 15499 | 58,3 | 15499 | 53,6 | 0 | 0 | -4,73 |
| Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) звітного року | 475 | -3235 | -12,2 | -3503 | -12,1 | -268 | 8,3 | 0,1 |
| Разом по розділу 3 | 490 | 12264 | 46,2 | 11996 | 41,5 | -268 | 8,3 | -4,7 |
| 4. Довгострокові зобов'язання | 510 | - | - | - | - | - | - | - |
| Відкладені податкові активи | 515 | 110 | 0,41 | 65 | 0,22 | -45 | -40,9 | -0, 19 |
| Разом по розділу 4 | 590 | 110 | 0,41 | 65 | 0,22 | -45 | -40,9 | -0, 19 |
| 5. Короткострокові зобов'язання Позики і кредити | 610 | - | - | - | - | - | - | - |
| Кредиторська заборгованість, у тому числі: | 620 | 14191 | 53,4 | 16848 | 58,3 | 2657 | 18,7 | 4,9 |
| постачальники і підрядники | 621 | 5892 | 22,2 | 4224 | 14,6 | -1668 | -28,3 | -7,6 |
| заборгованість перед персоналом організації | 622 | 2611 | 9,8 | 2352 | 8,1 | -259 | -9,9 | -1,7 |
| заборгованість перед державними позабюджетними фондами | 623 | 1586 | 6 | 1085 | 4 | -501 | -32 | -2 |
| Заборгованість з податків і зборів | 624 | 3133 | 11,8 | 8221 | 28,4 | 5088 | 162,4 | 16,6 |
| інші кредитори | 625 | 183 | 0,7 | 348 | 1,2 | 165 | 90,2 | 0,5 |
| Аванси отримані | 626 | 786 | 3 | 618 | 2 | -168 | -21,4 | -0,8 |
| Разом: | 690 | 14191 | 53,4 | 16848 | 58,3 | 2657 | 18,7 | 4,9 |
| Баланс | 700 | 26565 | 100 | 28909 | 100 | 2344 | 8,8 | 0 |
| Стаття пасиву балансу | Код | На початок звітного року | На кінець звітного року | Зміна | ||||
| сума, в тиc. руб. | в % | сума, в тис. руб. | в % | відхилення | темп зміни | зміна питомої ваги | ||
| 3. Капітал і резерви (Власний капітал) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Статутний капітал | 410 | 15499 | 53,6 | 15499 | 48,5 | 0 | 0 | -5,13 |
| Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) звітного року | 470 | -3503 | -12,1 | -1829 | -5,7 | 1674 | -47,8 | 6,4 |
| Разом по розділу 3 | 490 | 11996 | 41,5 | 13670 | 42,8 | 1674 | 14,0 | 1,3 |
| 4. Довгострокові зобов'язання | 510 | - | - | - | - | - | - | - |
| Відкладені податкові активи | 515 | 65 | 0,22 | 194 | 0,61 | 129 | 198,5 | 0,38 |
| Разом по розділу 4 | 590 | 65 | 0,22 | 194 | 0,61 | 129 | 198,5 | 0,38 |
| 5. Короткострокові зобов'язання Позики і кредити | 610 | - | - | - | - | - | - | - |
| Кредиторська заборгованість, у тому числі: | 620 | 16848 | 58,3 | 18107 | 56,6 | 1259 | 7,5 | -1,6 |
| постачальники і підрядники | 621 | 4224 | 14,6 | 3399 | 10,6 | -825 | -19,5 | 4,0 |
| заборгованість перед персоналом організації | 622 | 2352 | 8,1 | 2664 | 8,3 | 312 | 13,3 | 0,2 |
| заборгованість перед державними позабюджетними фондами | 623 | 1085 | 4 | 1282 | 4 | 197 | 18 | 0 |
| Заборгованість з податків і зборів | 624 | 8221 | 28,4 | 8522 | 26,7 | 301 | 3,7 | -1,8 |
| інші кредитори | 625 | 348 | 1,2 | 527 | 1,6 | 179 | 51,4 | 0,4 |
| Аванси отримані | 626 | 618 | 2 | 1713 | 5 | 1095 | 177,2 | 3,2 |
| Разом: | 690 | 16848 | 58,3 | 18107 | 56,6 | 1259 | 7,5 | -1,6 |
| Баланс | 700 | 28909 | 100 | 31971 | 100 | 3062 | 10,6 | 0 |
за 2007 рік
| Стаття пасиву балансу | Код | На початок звітного року | На кінець звітного року | Зміна | ||||
| сума, в тиc. руб. | в % | сума, в тис. руб. | в % | відхилення | темп зміни | зміна питомої ваги | ||
| 3. Капітал і резерви (Власний капітал) | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Статутний капітал | 410 | 15499 | 48,5 | 15499 | 47,3 | 0 | 0 | -1,13 |
| Резервний капітал | 430 | 0 | 0 | 84 | 0,3 | 84 | 0 | 0,3 |
| Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) звітного року | 470 | -1829 | -5,7 | 2391 | 7,3 | 4220 | -230,7 | 13,0 |
| Разом по розділу 3 | 490 | 13670 | 42,8 | 17973 | 54,9 | 4303 | 31,5 | 12,1 |
| 4. Довгострокові зобов'язання | 510 | - | - | - | - | - | - | - |
| Відкладені податкові активи | 515 | 194 | 0,61 | 145 | 0,44 | -49 | -25,3 | -0,16 |
| Разом по розділу 4 | 590 | 194 | 0,61 | 145 | 0,44 | -49 | -25,3 | -0,16 |
| 5. Короткострокові зобов'язання Позики і кредити | 610 | - | - | - | - | - | - | - |
| Кредиторська заборгованість, у тому числі: | 620 | 18107 | 56,6 | 14616 | 44,6 | -3491 | -19,3 | -12,0 |
| постачальники і підрядники | 621 | 3399 | 10,6 | 5085 | 155 | 1686 | 49,6 | 4,9 |
| заборгованість перед персоналом організації | 622 | 2664 | 8,3 | 2976 | 9,1 | 312 | 11,7 | 0,8 |
| заборгованість перед державними позабюджетними фондами | 623 | 1282 | 4 | 740 | 2 | -542 | -42 | -2 |
| Заборгованість з податків і зборів | 624 | 8522 | 26,7 | 5039 | 15,4 | -3483 | -40,9 | -11,3 |
| інші кредитори | 625 | 527 | 1,6 | 680 | 2,1 | 153 | 29 | 0,4 |
| Аванси отримані | 626 | 1713 | 5 | 96 | 0 | -1617 | -2583 | -5,1 |
| Разом: | 690 | 18107 | 56,6 | 14616 | 44,6 | -3491 | -19,3 | -12 |
| Баланс | 700 | 31971 | 100 | 32735 | 100 | 764 | 2,4 | 0 |
| Найменування п / п коефіцієнта | Спосіб розрахунку | Пояснення |
| А. Загальні показники оборотності | ||
| Коефіцієнт загальної оборотності капіталу (ресурсоотдачи) | Показує ефективність використання майна. Відбиває швидкість обороту (у кількості оборотів за період всього капіталу організації) | |
| Коефіцієнт оборотності оборотних (мобільних) коштів | Показує швидкість обороту всіх оборотних засобів організації (як матеріальних, так і грошових) | |
| Коефіцієнт віддачі нематеріальних активів | Показує ефективність використання нематеріальних активів | |
| Фондовіддача | Показує ефективність використання тільки основних засобів організації | |
| Коефіцієнт віддачі власного капіталу | Показує швидкість обороту власного капіталу. Скільки рублів виручки припадає на 1 карбованець вкладеного власного капіталу | |
| Б. Показники управління активами | ||
| Оборотність матеріальних засобів (запасів) | Показує, за скільки в середньому днів обертаються запаси в аналізованому періоді | |
| Оборотність грошових коштів | Показує строк обороту грошових коштів | |
| Коефіцієнт оборотності коштів в розрахунках | Показує кількість оборотів дебіторської заборгованості за звітний період | |
| Термін погашення дебіторської заборгованості | Показує, за скільки в середньому днів погашається дебіторська заборгованість організації | |
| Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості | Показує розширення або зниження комерційного кредиту, наданого організації | |
| Термін погашення кредиторської заборгованості | Показує середній термін повернення боргів організації за поточними зобов'язаннями |
Таблиця 16 - Динаміка і виконання плану по прибутку
підприємством ТОВ "Пульс" за 2005, 2006 роки
Таблиця 17 - Динаміка і виконання плану по прибутку
підприємством ТОВ "Пульс" в 2007 році
Фінансові коефіцієнти платоспроможності
підприємством ТОВ "Пульс" за 2005, 2006 роки
| Найменування | За попередній рік (2005) | За звітний рік (2006) | Відхилення | |
| показників | сума, в крб. | у відсотках | ||
| Прибуток (збиток) від реалізації продукції (робіт, послуг), грн. | 5225 | 7154 | 1929 | 37 |
| Відсотки до отримання | - | - | - | - |
| Відсотки до сплати | - | - | - | - |
| Доходи від участі в інших організаціях | - | - | - | - |
| Операційні доходи (витрати) | -11 | -633 | -622 | 5645 |
| Позареалізаційні доходи (витрати) | -3451 | -2994 | 457 | -13,2 |
| Прибуток (збиток) від | 1259 | 3527 | 2268 | 180 |
| фінансово-господарської діяльності, руб. | ||||
| Прибуток (збиток) | -268 | 1674 | 1942 | -725 |
| звітного періоду, руб. | ||||
підприємством ТОВ "Пульс" в 2007 році
| Найменування | За попередній рік (2006) | За звітний рік (2007) | Відхилення | |
| показників | сума, в крб. | у відсотках | ||
| Прибуток (збиток) від реалізації продукції (робіт, послуг), грн. | 7154 | 5197 | -1957 | -27,4 |
| Відсотки до отримання | - | - | - | - |
| Відсотки до сплати | - | - | - | - |
| Доходи від участі в інших організаціях | - | - | - | - |
| операційні доходи (витрати) | -633 | -184 | 449 | -71 |
| позареалізаційні доходи (витрати) | -2994 | -1434 | 1560 | -52 |
| Прибуток (збиток) від | 3527 | 3580 | 53 | 1,5 |
| фінансово-господарської діяльності, руб. | ||||
| Прибуток (збиток) | 1674 | 2110 | 436 | 26 |
| звітного періоду, руб. | ||||
| Найменування показника | Спосіб розрахунку | Нормальне обмеження | Пояснення |
| 1. Загальний показник платоспроможності | L 1 ≥ 1 | ||
| 2. Коефіцієнт абсолютної ліквідності | L2> 0,1 ч0, 7 Залежить від галузевої належ-ності організації) | Показує, яку частину поточної короткострокової заборгованості організація може погасити найближчим часом за рахунок грошових коштів і прирівняних до них фінансових вкладень | |
| З. Коефіцієнт "критичної оцінки" | Допустиме 0,7 год 0,8; бажано L 3 ≈ 1 | Показує, яка частина короткострокових зобов'язань організації може бути негайно погашена за рахунок грошових коштів, коштів у короткострокових цінних паперах, а також надходжень по розрахунках | |
| 4. Коефіцієнт поточної ліквідності | Необхідне значення 1,5; оптимальне L 4 = 2,0 год 3,5 | Показує, яку частину поточних зобов'язань за кредитами і розрахунками можна погасити, мобілізувавши всі оборотні кошти | |
| 5. Коефіцієнт маневреності функціонуючого капіталу | Зменшення показника в динаміці - позитивний факт | Показує, яка частина всього капіталу знерухомлена у виробничих запасах і довгострокової дебіторської заборгованості | |
| 6. Частка оборотних коштів в активах | L 6 ≥ 0,5 | Залежить від галузевої приналежності організації | |
| 7. Коефіцієнт забезпеченості власними коштами | L 7 ≥ 0,1 (чим більше, тим краще) | Характеризує наявність власних оборотних коштів у організації, необхідних для її поточної діяльності |