Зміст
Мета курсової роботи полягає в тому, щоб дати зведену систему показників, що характеризують внутрішній стан підприємства, необхідних для прийняття ділових виробничо-господарських та управлінських рішень щодо поліпшення або стабілізації.
Виходячи з поставлених цілей, можна сформувати завдання:
- Попередній огляд балансу та аналіз його ліквідності;
- Характеристика майна підприємства: основних і оборотних засобів та їх оборотності, виявлення проблем;
- Характеристика джерел коштів підприємства: власних і позикових;
- Оцінка фінансової стійкості;
- Розрахунок коефіцієнтів ліквідності;
- Аналіз прибутку та рентабельності;
- Аналіз розподілу прибутку;
- Розробка заходів щодо поліпшення фінансово - господарської діяльності.
Введення
1. Основи та сутність фінансового аналізу в умовах ринкової економіки
1.1 Сутність та підходи фінансового аналізу
1.2 Користувачі одержуваної інформації
1.3 Методики, використовувані при аналізі фінансової діяльності підприємства
2. Аналіз фінансової діяльності ВАТ «База виробничого обслуговування»
2.1 Аналіз змін балансу
2.3 Аналіз рентабельності
2.4 Аналіз фінансової стійкості
2.5 Аналіз оборотності
2.6 Аналіз ліквідності (платоспроможності)
Висновок
Список використаної літератури
Введення
Вступ в ринкові відносини докорінно змінило умови функціонування підприємств. Підприємства, для того щоб вижити, повинні проявити ініціативу, підприємливість і бережливість з тим, щоб підвищити ефективність виробництва і прибутковість. В іншому випадку вони можуть опинитися на межі банкрутства. У ринкових умовах заставою виживання та основою стабільного стану підприємства служить його фінансова стійкість. Вона відображає такий стан фінансових ресурсів, при якому підприємство, вільно маневруючи грошовими засобами, здатне шляхом ефективного їх використання забезпечити безперебійний процес виробництва та реалізації продукції, а також щодо його розширення та оновлення. Визначення меж фінансової стійкості підприємств відноситься до числа найбільш важливих економічних проблем в умовах переходу до ринку, оскільки недостатня фінансова стійкість може привести до відсутності у підприємств коштів для розвитку виробництва, їх неплатоспроможності і, в кінцевому рахунку, до банкрутства, а «надлишкова» стійкість буде перешкоджати розвитку, обтяжуючи витрати підприємства зайвими запасами і резервами. Для оцінки фінансової стійкості та прибутковості підприємства необхідний аналіз його фінансового стану. Фінансовий стан являє собою сукупність показників, що відображають наявність, розміщення і використання фінансових ресурсів .. Аналіз фінансового стану показує, по яким конкретним напрямкам треба вести цю роботу. Відповідно до цього результати аналізу дають відповідь на питання, які найважливіші способи поліпшення фінансового стану підприємства в конкретний період його діяльності.Мета курсової роботи полягає в тому, щоб дати зведену систему показників, що характеризують внутрішній стан підприємства, необхідних для прийняття ділових виробничо-господарських та управлінських рішень щодо поліпшення або стабілізації.
Виходячи з поставлених цілей, можна сформувати завдання:
- Попередній огляд балансу та аналіз його ліквідності;
- Характеристика майна підприємства: основних і оборотних засобів та їх оборотності, виявлення проблем;
- Характеристика джерел коштів підприємства: власних і позикових;
- Оцінка фінансової стійкості;
- Розрахунок коефіцієнтів ліквідності;
- Аналіз прибутку та рентабельності;
- Аналіз розподілу прибутку;
- Розробка заходів щодо поліпшення фінансово - господарської діяльності.
I. Основи та сутність фінансового аналізу в умовах ринкової економіки
1.1 Сутність та підходи фінансового аналізу
Особливістю формування цивілізованих ринкових відносин є посилення впливу таких чинників, як жорстка конкурентна боротьба, технологічні зміни, комп'ютеризація обробки економічної інформації, безперервні нововведення в податковому законодавстві, що змінюються процентні ставки і курси валют і т.д. У таких умовах необхідно знати:- Як раціонально організувати фінансову діяльність підприємства для його подальшого «процвітання»;
- Як підвищити ефективність управління фінансовими ресурсами?
- Яким чином визначити показники господарської діяльності, що забезпечують стійкий фінансовий стан підприємства?
Відповідь на ці запитання дає об'єктивний фінансовий аналіз, який дозволяє найбільш раціонально розподілити матеріальні, трудові та фінансові ресурси. Основна мета аналізу фінансово-господарської діяльності - оцінка фінансового стану і виявлення можливостей підвищення ефективності функціонування організації за допомогою раціональної фінансової політики. Тобто фінансовий аналіз повинен бути базою для прийняття управлінських рішень. У традиційному розумінні фінансовий аналіз являє собою метод оцінки і прогнозування фінансового стану підприємства на основі його бухгалтерської звітності. Прийнято виділяти два види фінансового аналізу - внутрішній і зовнішній. Завдання зовнішнього аналізу визначаються інтересами користувачів аналітичним матеріалом. Зовнішній аналіз проводиться аналітиками, можуть бути сторонніми особами для підприємства: (кредиторами, інвесторами, постачальниками, аудиторами). Завдання зовнішнього аналізу визначаються інтересами користувачів аналітичним матеріалом. Основними завданнями є:
- Оцінка майнового стану;
- Аналіз фінансової стійкості, ліквідності, балансу, платоспроможності підприємства;
- Дослідження стану і динаміки дебіторської і кредиторської заборгованості;
- Аналіз ефективності вкладеного капіталу.
Внутрішній фінансовий аналіз більш глибоко досліджує причини сформованого фінансового стану, ефективність використання основних і оборотних коштів, взаємозв'язок показників обсягу, собівартості і прибутку. Для цього в якості джерела інформації використовують додатково дані фінансового обліку (нормативну і планову інформацію). Внутрішній аналіз проводиться працівниками підприємства (фінансовим менеджером, керівником маркетингової служби, бухгалтерією, економічним відділом та ін.) Необхідність аналізу стану тієї чи іншої компанії може бути викликана зовсім різними причинами. Це може бути ухвалення рішення про кредитування компанії, інвестування коштів, підписання договору і т.д. У залежності від безпосередньої мети проведення аналізу може змінюватися і його техніка. Менша увага може бути приділена неважливим для нас показниками, у той час як буде зроблено акцент на цікаву для нас сторону діяльності підприємства.
1.2 Користувачі одержуваної інформації
Різноманіття користувачів результатами фінансового аналізу підвищує його значущість.Не можна розглядати жодне підприємство окремо від середовища, в якій воно працює. Тому крім внутрішніх користувачів інформації, одержуваної аналізом фінансової діяльності, існують багато зовнішніх користувачів. Аналіз, проведений з точки зору інтересів цих груп, може істотно відрізнятися від того, що необхідно дослідити менеджерам фірми.
1.3 Методики, використовувані при аналізі фінансової діяльності підприємства
Залежно від цілей аналізу розрізняють кілька видів аналізу. Ось лише деякі з них: аналіз ліквідності (платоспроможності), фінансової стійкості, кредитоспроможності, рентабельності, забезпеченості процентних платежів, ділової активності, ефективності та руху коштів. Оцінка фінансового стану може бути виконана з різним ступенем деталізації, в залежності від мети аналізу, наявної інформації і т.д. Безпосередній аналіз проводиться на основі певної моделі, яка включає в себе обмежений набір різних показників які у своїй сукупності дають уявлення про ту чи іншій стороні діяльності компанії. Таким чином, виділяються дві вимоги до моделі аналізу: максимальна наочність і достовірність отриманих результатів; мінімізація (по можливості) кількості використовуваних показників. Розробка моделі аналізу, найбільш повно відповідає потребам організації, є однією з найскладніших завдань. Аналіз, представлений у другій частині роботи зроблено на основі уніфікованої методики. У залежності від глибини проведеної роботи розрізняють два види аналізу: експрес-аналіз і деталізований аналіз. Представлена в другому розділі робота найбільше відповідає вимогам експрес аналізу, оскільки в ній не міститься конкретних вказівок того, як і що слід робити підприємству. У висновку представлені лише загальні напрямки для подальшого більш детального аналізу. Існують різні класифікації методів фінансового аналізу. Практика фінансового аналізу виробила основні правила читання (методику аналізу) фінансових звітів. Серед можна виділити основні:
ü горизонтальний аналіз
ü вертикальний аналіз
ü трендовий аналіз
ü метод фінансових коефіцієнтів
ü порівняльний аналіз
ü факторний аналіз
горизонтальний аналіз
Горизонтальний аналіз має на увазі вивчення кількісних показників (статей балансу, наприклад) в часі. Дуже важливий для розуміння загального стану справ.
Вертикальний аналіз
Вертикальний аналіз має на увазі вивчення даних про структуру та їх динаміку. Незамінний при виявленні поточних тенденцій. Оскільки вертикальний аналіз оперує відносними показниками, то він кілька дублює коефіцієнтний аналіз, однак повністю ототожнювати ці види аналізу не можна.
Трендовий аналіз
Цей вид аналізу передбачає вивчення і прогнозування тих чи інших показників за досить велику кількість періодів. Оскільки наявна інформація ставилася всього лише до двох часових періодів, трендовий аналіз не зміг би дати достатньо достовірних результатів. Необхідно розуміти, що трендовий аналіз просто неможливий оскільки загальноекономічна ситуація в Росії (інфляція, неплатежі) не дозволяє привести дані, які відносяться до різних часових періодів, до вигляду, при якому їх порівняння могло б бути можливо.
МЕТОД ФІНАНСОВИХ КОЕФІЦІЄНТІВ
Незважаючи на те, що фінансові коефіцієнти для всього лише один з методів фінансового аналізу, їх практичне використання майже безмежне. Це пояснюється тим, що кількість різних коефіцієнтів, які аналітик може використовувати, величезна. Тому в практичній частині переважно застосовувався метод фінансових коефіцієнтів (аналіз фінансової стійкості, ліквідності, ділової активності). Застосування методу фінансових коефіцієнтів обумовлено обсягом інформації, доступної для дослідження. Основні труднощі аналізу за допомогою коефіцієнтів полягає в тому, що не існує абсолютних стандартів, з якими б могли бути зіставлені значення коефіцієнтів. Прийнятне рішення цієї проблеми (встановлення нормативних значень) неможливо без ретельного аналізу як внутрішньої, так і зовнішнього середовища (конкуренти - в основному). Однак, аналітична цінність коефіцієнтів пояснюється тим, що в багатьох країнах існують спеціальні видання, що публікують фінансові коефіцієнти. Найчастіше ними є всесвітньо відомі агентства.
ПОРІВНЯЛЬНИЙ АНАЛІЗ
Цей вид аналізу полягає в зіставленні даних досліджуваної організації з аналогічними показниками інших підприємств галузі. Порівняльний аналіз ускладнений через відсутність даних організацій, які займаються аналогічною діяльністю в місті Пермі та інших містах.
ФАКТОРНИЙ АНАЛІЗ
Факторний аналіз виходить за рамки експрес-аналізу і має на увазі детальне дослідження факторів, що впливають на прибуток. Дослідження попиту - дуже специфічна область аналізу, тому проведення цієї роботи можливо при більш детальному вивченні стану організації. На даний момент у розпорядженні аналітиків є досить великий інструментарій для проведення аналізу фінансової діяльності. Крім інструментів, задіяних у практичній частині, можна використовувати матричні баланси, факторну модель Альтмана (ймовірність банкрутства) та інші інструменти фінансового аналізу. Перехід до ринкової економіки, організація виробництва з різними формами власності і господарювання зажадали більш ретельного і системного (комплексного) підходу до аналізу фінансового стану підприємства і необхідності розробки фінансової стратегії. У зв'язку з цим в останні роки з'явилася велика кількість літератури, покликаної допомогти сучасним керівникам оволодіти прийомами оцінки фінансового стану підприємства. Є два варіанти розрахунку вартості підприємства:
Перший - визначення так званої поточної вартості фірми (ТОФ) за формулою дисконтування очікуваного в доступному для огляду майбутньому потоку прибутків. Дисконтування проводиться за статтею відсотка рівної відсотку за довгостроковими державними облігаціями плюс накидка на ризик, рівна з досвіду США середини 80-х років 15%.
Друга методика розрахунку базується на використанні встановлених для різних галузей економіки стійких галузей економіки стійких співвідношень між ціною фірми та щорічної сумою чистого прибутку. Перехід до ринкової економіки, організація виробництва з різними формами власності і господарювання зажадали більш ретельного і системного (комплексного) підходу до аналізу фінансового стану підприємства і необхідності розробки фінансової стратегії.
Фінансовий аналіз підприємства включає
- Попередній аналіз;
- Аналіз фінансової стійкості;
- Аналіз ліквідності балансу;
- Аналіз фінансових коефіцієнтів;
- Аналіз фінансових результатів;
- Аналіз коефіцієнтів рентабельності і ділової активності.
Результатом попереднього аналізу є загальна оцінка фінансового стану підприємства, а також визначення платоспроможності і задовільної структури балансу підприємства. Для виявлення причин сформованого фінансового стану, перспектив і конкретних шляхів виходу з нього проводиться детальний, заглиблений і комплексний аналіз діяльності підприємства. Аналізується динаміка валюти балансу, структура пасивів, джерела формування оборотних коштів та інші необоротні активи, результати фінансової діяльності підприємства.
При аналізі структури пасивів реалізуються наступні цілі:
- Визначається співвідношення між позиковими і власними джерелами коштів підприємства - значна питома вага позикових джерел (понад 50%) свідчить про ризиковану діяльності підприємства, що може послужити причиною неплатоспроможності; такий ризик можна виправдати за умови прискорення оборотності оборотних коштів за звітний період;
- Виявляється забезпеченість запасів і витрат підприємства власними джерелами, а також з урахуванням довгострокового, а потім короткострокового кредитів; цей аналіз дає найбільш повне уявлення про забезпеченість запасів і витрат власними джерелами фінансування;
- Розглядаються причини утворення кредиторської заборгованості (залежні і незалежні від підприємства), її питома вага, динаміка, структура, частка простроченої заборгованості.
Відповідно з показником забезпеченості запасів і витрат власними та позиченими джерелами виділяються наступні типи фінансової стійкості:
- Абсолютна стійкість фінансового стану (трапляється вкрай рідко) - власні оборотні кошти забезпечують запаси й витрати;
- Нормально стійкий фінансовий стан - запаси й витрати забезпечуються сумою власних оборотних коштів та довгостроковими позиковими джерелами;
- Нестійкий фінансовий стан - запаси й витрати забезпечуються за рахунок власних оборотних коштів, довгострокових позикових джерел та короткострокових кредитів і позик, тобто за рахунок усіх основних джерел формування запасів і витрат;
- Кризовий фінансовий стан - запаси і витрати не забезпечуються джерелами їх формування; підприємство перебуває на межі банкрутства.
Аналіз ліквідності балансу дозволяє оцінити кредитоспроможність підприємства, тобто здатність розраховуватися за своїми зобов'язаннями. Ліквідність визначається покриттям зобов'язань підприємства його активами, термін перевищення яких в гроші відповідає терміну погашення зобов'язань.
Аналіз фінансових коефіцієнтів служить для дослідження підприємства або проведення порівняльного аналізу кількох конкуруючих фірм.
Першочерговими завданнями аналізу фінансових результатів діяльності підприємства є оцінки:
- Динаміки показників прибутку;
- Ділової активності і рентабельності підприємства.
Найважливішими коефіцієнтами звітності, що використовуються у фінансовому є:
- Коефіцієнти ліквідності (коефіцієнт поточної ліквідності, термінової ліквідності і чистий оборотний капітал);
- Коефіцієнти ділової активності чи ефективності використання ресурсів (оборотність активів, оборотність дебіторської заборгованості, оборотність матеріально - виробничих запасів і тривалість операційного циклу);
- Коефіцієнти рентабельності (рентабельність всіх активів підприємства, рентабельність реалізації, рентабельність власного капіталу);
- Коефіцієнти структури капіталу (коефіцієнт власності, коефіцієнт фінансової залежності, коефіцієнт захищеності кредиторів);
- Коефіцієнти ринкової активності (прибуток на одну акцію, балансова вартість однієї акції, співвідношення ринкової ціни акції та її балансовою вартістю, прибутковість акції і частка виплачених дивідендів).
Матрична модель представляє собою прямокутну таблицю, елементи якої відображають взаємозв'язок об'єктів. Вона дуже зручна для фінансового аналізу, оскільки є простою та наочною формою поєднання різнорідних, але взаємопов'язаних економічних явищ.
Бухгалтерський баланс підприємства можна представити як матрицю, де по горизонталі розташовані статті активу (майно), а по вертикалі - статті пасиву (джерела засобів).
При складанні скороченої форми балансу слід не тільки згрупувати його статті, але й виключити із сум статутного та додаткового капіталу статті активу балансу «Розрахунки з засновниками» і «Збитки минулих років і звітного року». Знадобляться також дані зі звіту про фінансові результати та їх використання.
На основі перерахованих вище звітних даних, треба скласти чотири аналітичні таблиці:
1. Матричний баланс на початок року.
2. Матричний баланс на кінець року.
3. Різницевий (динамічний) матричний баланс за рік.
Матричні баланси підприємства складаються за єдиною методикою. Перші два балансу носять статичний характер і показують стан засобів підприємства на початок і кінець року. Третій баланс відображає динаміку - зміна коштів підприємства за рік (найбільш придатний для аналітичних і прогнозних розрахунків).
Матричні баланси істотно розширюють інформаційну базу для фінансового аналізу. З їх допомогою можна: визначити ув'язку статей активу (майна підприємства) і статей пасиву балансу (джерела засобів); розрахувати структуру й визначити якість активів по балансу підприємства і достатність джерел їх фінансування; розрахувати весь набір показників і коефіцієнтів, необхідних для оцінки фінансової стійкості, платоспроможності, використання ресурсів підприємства; об'єктивно оцінити фінансовий стан підприємства, з'ясувати причини його зміни за звітний період; встановити параметри, що характеризують наближення підприємства до порога неплатоспроможності (банкрутства). На основі матричного балансу можна скласти і проаналізувати звітні баланси грошових надходжень і витрат підприємства. Баланс грошових надходжень і витрат підприємства пов'язує бухгалтерський баланс з фінансовими результатами роботи, наявністю грошових коштів на рахунках, поточним оборотам коштів. Він дозволяє реально оцінити, скільки грошових коштів і на якому етапі потрібно підприємству, а також дає наочне уявлення про склад і структуру грошових доходів і витрат, фактори, що вплинули на зміну грошових залишків на рахунках. При необхідності інформація про доходи та витрати може бути розширена і деталізована по кожній статті, з'ясовано чинники, що вплинули на їх величину. Матричні методи знайшли широке застосування в галузі прогнозування і планування.
Всі перераховані методики мають свої переваги і недоліки.
Таким чином, на основі викладеного матеріалу можна зробити висновок про те, наскільки важливим є аналіз фінансового стану в сучасних умовах. Аналіз фінансового стану - це глибоке, науково-обгрунтоване дослідження фінансових відносин і руху фінансових ресурсів у єдиному виробничо-торговельному процесі. Фінансовий стан господарюючого суб'єкта відображає всі сторони його виробничо-торговельної діяльності. Дійсний фінансовий стан підприємства можна зрозуміти лише на основі проведеного фінансового аналізу, який виступає зараз як інструмент фінансового управління підприємством.
У другій частині роботи проведено аналіз фінансової діяльності, заснований на використанні різних методик.
II. Аналіз фінансової діяльності ВАТ «База виробничого обслуговування»
2.1 Аналіз змін балансу
Об'єктом нашого дослідження буде оптове підприємство «База виробничого обслуговування».Аналіз змін балансу проводився по періоду з 2005З 2006 рр.. Дані за 2007 рік ще не готові, а вводити в розгляд більш ранні періоди просто недоцільно. Це істотно збільшить обсяг аналізу, але не дасть відчутних результатів з огляду на те, що інфляція істотно спотворює результати фінансового аналізу. Під час інфляції різні елементи балансу втрачають вартість з різною швидкістю. Порівняльний аналітичний баланс можна одержати з вихідного балансу шляхом додавання однорідних по своєму складу й економічному змісту статей балансу і доповнення його показниками структури і динаміки. Аналітичний баланс охоплює багато важливих показників, що характеризують статику і динаміку фінансового стану організації. Цей баланс включає показники як горизонтального, так і вертикального аналізу. Аналізуючи 2005-2006 рр.. не можна не помітити позитивну тенденцію до зменшення частки необоротних активів і відповідно збільшення оборотних. У 2006 році частка необоротних активів зменшилась на 6% за рахунок збільшення частки оборотних. Дана зміна позитивно впливає на ліквідність, тому що велику частину цього зміни складає зростання короткострокової дебіторської заборгованості. Частка запасів і грошових коштів змінилася незначно. Зменшення валюти балансу (-3,5%) відбулося за рахунок зменшення основних коштів (- 8%), нематеріальних активів, ПДВ по придбаних цінностей і довгострокової дебіторської заборгованості. Дана зміна валюти балансу з іншого боку обумовлено зменшенням фонду соціальної сфери (-12,3%) кредиторської заборгованості (-3,46%). При цьому відбулося значне збільшення частки додаткового капіталу (15%) і невелике збільшення частки статутного (на 1%), у той час як в абсолютних числах він не змінився. Зниження валюти балансу побічно може свідчити про загальний спад ділової активності підприємства.
Для більшості організацій, що займаються оптовою торгівлею частка оборотних коштів має високі значення. Таким чином, аналіз виявив як позитивні, так і негативні зрушення в структурі активів і пасивів підприємства.
2.3 Аналіз рентабельності
Рентабельність - показник, що характеризує ефективність роботи підприємства. Існує велика кількість показників рентабельності, але при розрахунках використовувалися тільки ті, які дозволяють оцінити ефективність оперативної роботи підприємства. Рентабельність продажів відображає ефективність лише операційної діяльності підприємства. Цей показник не має нічого спільного з фінансовою діяльністю. Середній рівень рентабельності продажів у різних галузях різний. Не існує будь-якого єдиного стандарту на даний показник. Дуже корисним виявилося б порівняння рентабельності продажів досліджуваного підприємства з відповідним показником інших підприємств галузі. Рентабельність запасів - це показник ефективності оперативної діяльності підприємства. Він показує той повернення, який генерується запасами і характеризує наскільки оптимально здійснюється управління запасами. Розрахунок показників рентабельності наведено в Таблиці № 1.Таблиця № 1. Розрахунок показників рентабельності.
| Показники рентабельності | 2005 | 2006 | ||
| Виручка | 53671 | 44455 | ||
| Операційний прибуток | 4315 | 9446 | ||
| Запаси | 9406 | 7795 | ||
| Чисті активи | 40874 | 32181 | ||
| Власний капітал | 15603 | 15663 | ||
| Прибуток до оподаткування | 3439 | 9434 | ||
| Рентабельність продажів | ||||
| к1 = | опер. прибуток | 8,04% | 21,25% | |
| виручка | ||||
| Рентабельність запасів | ||||
| к2 = | опер. прибуток | 45,87% | 121,18% | |
| запаси | ||||
| Рентабельність чистих активів | ||||
| к2 = | опер. прибуток | 10,56% | 29,35% | |
| чистий. активи | ||||
| Рентабельність власної. капіталу | ||||
| к2 = | прибуток до налогобл. | 22% | 60% | |
| собст. капітал | ||||
Набагато більш значно збільшилася рентабельність запасів: з 46% до 121%. Збільшення операційного прибутку не було єдиною причиною такого положення справ. Робота щодо оптимізації запасів також стала однією з причин, що призвели до існуючого стану справ. Для оптового підприємства робота по оптимізації запасів - важливий резерв зменшення витрат, і тому зазначені зміни показників рентабельності запасів свідчать про значні зрушення в цьому напрямку. Рентабельність чистих активів збільшилася під впливом зростання операційний прибуток. Якщо в 2005 році прибутковість вкладень у ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ" була на рівні 11%, то в 2006 році вона становила вже 29%.
Рентабельність власного капіталу, як і рентабельність запасів і чистих активів, збільшилася. Разом з тим це пояснюється не тільки більшою операційним прибутком, а меншими (в порівнянні з 2005 роком) операційними і позареалізаційними витратами.
2.4 Аналіз фінансової стійкості
Фінансова стійкість - ступінь забезпеченості запасів джерелами їх формування. Об'єктом цього аналізу є джерела формування запасів. Ними можуть бути власні кошти, довгострокові і короткострокові позикові кошти. Дані для аналізу можуть бути отримані з Форми № 1, скорочений варіант якої наведений у Додатку № 3. Власним оборотним капіталом (СОК) є різниця між власними коштами і необоротні активи. У нього також входять доходи майбутніх періодів. Постійний капітал (ПК) виходить шляхом додавання до власних оборотних коштів довгострокових позикових коштів. Сума джерел формування запасів (ИФЗ) включає в себе і короткострокові пасиви. Розрахунок проводиться аналогічно:ПК = СОК + довгострокові позики = СОК (так як довгострокових позик не було)
Сума джерел формування запасів знаходиться як:
ИФЗ = ПК + короткострокові позики (див. Таблицю 2)
Аналогічно ці показники розраховані і за 2005-2006рр.
Про високу фінансової стійкості говорить той факт, що власний оборотний капітал покриває запаси (З). Це означає, що навіть при проблемах, пов'язаних з формуванням джерел коштів підприємства, воно зможе вирішувати ці проблеми без збитку для основної діяльності. Чим менша частина основних засобів та запасів буде забезпечена власним капіталом, тим проблематичніше може виявитися стан справ у підприємства.
Таблиця 2. Визначення типу фінансової стійкості за показниками надлишку власного оборотного, постійного капіталу і суми джерел формування запасів.
| Показник | 2005 (тис. крб.) | 2006 (тис. крб.) |
| Власний оборотний капітал | -9097 | -1560 |
| Запаси | 9406 | 7795 |
| Ісок | -18503 | -9355 |
| Постійний капітал | 16174 | 14958 |
| ІПК | 6768 | 7163 |
| Джерела формування запасів | 16174 | 14958 |
| Ііфз | 6768 | 7163 |
| Тип фінансової стійкості | Нормальна | Нормальна |
Таким чином ситуація з фінансовою стійкістю підприємства в 2007 році дещо покращилася, хоча як і раніше повинна розцінюватися як нормальна. У цілому ситуація дещо покращилася в період з 2005 по 2006 роки і організація стала стійкішою. Однак, існує різні оцінки того, що відбувалося з фінансовою стійкістю організації у 2006 році. У цілому не можна говорити про серйозні позитивні зрушення у напрямку покращення фінансової стійкості. Ситуація стабілізувалася, як і раніше залишаючись кілька напруженою.
Істотно поліпшити ситуацію з фінансовою стійкістю може залучення позикових коштів для поповнення джерел формування запасів. Однак окремої уваги потребує питання доцільності і можливості залучення позикових коштів. Також не варто відкидати варіанти, що дозволяють збільшити частку оборотних активів за рахунок необоротних. Специфіка галузі не дозволяє говорити про будь-яке зниження запасів, оскільки може постраждати вся система поставок підприємства.
Аналіз оборотності організації також проводиться за допомогою коефіцієнтів оборотності. Їх розрахунок і зіставлення наведені в Таблиці 3.
Таблиця 3. Аналіз оборотності і розрахунок фінансового циклу.
Незважаючи на те, що виторг у 2006 у порівнянні з 2005 роком зменшилася на 9216 тис. руб., Це, за умови значного зменшення активів, дозволило збільшити оборотність активів майже в два рази. Це говорить про те, що в 2006 році активи організації ефективніше використовувалися, ніж у 2005 році. Аналогічно збільшилась і оборотність оборотних коштів, так само як і ефективність їх використання. Невисока для оптової фірми оборотність дебіторської заборгованості (середній термін оплати дебіторської заборгованості становив близько півмісяця) також збільшилася в півтора рази. Настільки низької оборотності дебіторської заборгованості слід приділити підвищену увагу, оскільки 11 днів для оптової бази - значний термін. Значна частка дебіторської заборгованості - третина всіх активів підприємства може стати міною сповільненої дії при подальшому збільшенні термінів оборотності. Разом з падінням виручки знизилася і оборотність кредиторської заборгованості, оскільки зниження розміру кредиторської заборгованості не здатне перекрити зниження виручки. Це не є позитивним зрушенням з точки зору оборотності. Таким чином середній термін повернення кредиторської заборгованості скоротився на 13 днів і становив у 2006 році близько 17 днів. Оборотність запасів збільшилася у зв'язку з великим сукупним вагою виручки (незважаючи на те, що і виручка і запаси знизилися на 17%) Таким чином, є всі підстави говорити про збільшення оборотності запасів, що підтверджують дані Таблиці № 4.
Вражає динаміка фондовіддачі основних засобів, що збільшилася в два рази. В останні два роки, що передують досліджуваного періоду, основні кошти фактично не поповнювалися. Тому настільки серйозне збільшення фондовіддачі дозволяє говорити про існування резерву використання основних засобів. Фінансовий цикл - це період, що починається з моменту оплати постачальникам за матеріали і закінчується в момент отримання грошей від покупців за відвантажену продукцію. Довжина фінансового циклу ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ" в 2005 році менше нуля. Подібна ситуація (дуже рідкісна в російській практиці) пов'язана з тим, що продукція надається на умовах передоплати і підприємство в середньому отримує грошові кошти майже одночасно з моменту оплати постачальникам. Це говорить про те, що ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ" володіє унікальним поєднанням постачальників і клієнтів, що дозволяє акумулювати грошові кошти та фактично не піддаватися ризику неплатежів. У 2006 році відбулося подовження фінансового циклу, що є непрямим свідченням зниження ефективності функціонування організації. Це пов'язано, в першу чергу, більш активними розрахунками з кредиторами, ніж у 2005 році. Причому більший вплив зробило не так зменшення кредиторської заборгованості, а більш істотне зниження виручки. Ситуація з фінансовим циклом ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ", незважаючи на деяке погіршення в 2006 році, як і раніше залишається дуже хорошою.
Розподіл активів залежно від їх ліквідності проводилося за наступною схемою:
А1 = кошти + короткострокові фінансові вкладення
А2 = дебіторська заборгованість (<12 місяців)
А3 = запаси + незавершене виробництво
А4 = основні кошти + МШП + витрати майбутніх періодів
У залежності від терміновості зобов'язань пасиви ділять на 4 групи:
П1 = кредиторська заборгованість
П2 = короткострокові позикові кошти
П3 = довгострокові позикові кошти
П4 = власний капітал + витрати майбутніх періодів + фонди споживання
Поточна ліквідність відображає те, наскільки платоспроможне підприємство зараз (співвідносяться А1 + А2 і П1 + П2). Перспективна ліквідність відображає платоспроможність організації в майбутньому (співвідносяться А3 + А4 і П3 + П4). Ці дані наведені в Додатку.
І перший результат - помітне збільшення поточної ліквідності в 2006 році, що говорить про серйозне поліпшення справ організації щодо її фінансового стану. У 2006 році поточна ліквідність скоротилася до рівня 2005 року, перспективна ліквідність збільшилася. Ні в один з досліджуваних періодів баланс не був абсолютно ліквідним (найбільш ліквідні активи можуть забезпечити виконання всіх її зобов'язань відповідної строковості.):
А1> П1 А2> П2 А3> П3
При аналізі ліквідності, як і при аналізі фінансової стійкості також використовуються різні коефіцієнти. Всі вони розраховані на тих даних, які ми отримали при угруповання статей балансу.
Коефіцієнт швидкої ліквідності протягом досліджуваного періоду не змінився, залишившись на тому ж низькому рівні - 0,04. Однак сталося і деяке зменшення кредиторської заборгованості, що, звичайно, позитивно вплинуло на платоспроможність підприємства. Більш наочно зменшення кредиторської заборгованості відбив Кл. Він збільшився з 0,42 до 0,63, так і не досягнувши рівня, що дозволяє сказати, що ліквідність підприємства досягла нормального значення. Багато коефіцієнти за винятком коефіцієнта покриття ідентифікували поліпшення ліквідності балансу організації. З огляду на те, що позикових коштів не залучалося, цей коефіцієнт абсолютної ліквідності ідентичний коефіцієнту швидкої ліквідності. Коефіцієнт покриття показує високі можливості підприємства в забезпеченні довгострокової ліквідності підприємства. Його невелике зниження відображає зменшення необоротних активів організації. Таким чином, у період з 2005 по 2006 роки можна сказати, що ліквідність незначно покращилася. Але не можна не сказати про те, що протягом всіх досліджуваних періодів баланс організації характеризувався низькою ліквідністю. З іншого боку занижені показники ліквідності дозволяють зробити висновок про те, що просто існують можливості ефективно використовувати вільні грошові кошти.
У таких умовах необхідно якомога ретельніше підходити до аналізу грошових потоків, бюджетування з тим, щоб виключити можливість втрати організацією платоспроможності. Можливо, є сенс використовувати позикові кошти для підтримання достатнього рівня ліквідності.
1. Фінансову стійкість організації протягом усього досліджуваного періоду можна кваліфікувати як нормальну. Це пов'язано з порівняно низьким рівнем кредиторської заборгованості і високою часткою власного капіталу. При цьому в рамках нормальної фінансової стійкості спостерігається тенденція її поліпшення в бік абсолютної. Разом з тим підприємство має низькі показники ліквідності. У цій ситуації хотілося б запропонувати використання більшої кількості ліквідних коштів - зокрема збільшення грошових рахунків, за рахунок позикових джерел фінансування, при цьому необхідно відзначити, що аналізованих підприємство має в своєму розпорядженні усіма необхідними для цього ресурсами.
2. Ліквідність балансу організації дуже низька. У таких умовах необхідно більше уваги приділяти правильному розподілу, в першу чергу, грошових коштів на основі аналізу грошових потоків і складання бюджетів з різних аспектів діяльності організації. Іншим способом вирішення проблем з ліквідністю знову ж таки є залучення позикових коштів.
3. Аналіз оборотності виявив, що в цілому оборотність основних елементів аналізу: капіталу, оборотних коштів, дебіторської та кредиторської заборгованості, запасів збільшилася. Разом з тим довжина фінансового циклу збільшилася в основному за рахунок збільшення оборотності кредиторської заборгованості. Оскільки оборотність лише відображає стан ділової активності підприємства, в цих умовах потрібно звернути увагу на рівень кредиторської та дебіторської заборгованості.
4. Рентабельність підприємства значно підвищилася, незважаючи на зниження виручки. Більш масштабне зниження собівартості дозволило добитися кращих показників у цій області. Резерви збільшення рентабельності підприємства далеко не вичерпані, тому необхідно продовжувати роботу щодо зниження собівартості й підвищення виручки.
2. Астаф'єв В.П. Аналіз стійкості фірми. - М.: Вісь - 89,1996.
3. Баканов М.І., Шеремет А.Д. Теорія економічного аналізу. - М.: Фінанси і статистика, 2002.
4. Балабанов І.Т. Основи фінансового менеджменту. - М.: Фінанси і статистика, 2001.
5. Донцова В.Л., Никифорова Н.А. Аналіз бухгалтерської звітності. - М.: Справа та сервіс, 2004.
6. Єфімова О.В. Аналіз фінансових результатів і ефективності використання майна. / / Бухгалтерський облік. -2004. - № 1
7. Єфімова О.В. Фінансовий аналіз. - М.: Бухгалтерський облік, 2006.
8. Камишанов П.І. Бухгалтерський облік і аудит. - М.: ПРІОР, 2005.
9. Ковальов В.В. Фінансовий аналіз. - М.: Фінанси і статистика, 2002.
10. Литвин М.І. Застосування матричних балансів для оцінки фінансового стану / / Фінанси. -2005. - № 3.
11. Мідлтон Д. Бухгалтерський облік і прийняття фінансових рішень / Под ред. І. І. Елисеева - М.: ЮНИТИ, 1997.
12. Савицька Г.В. Аналіз господарської діяльності підприємства. - М.: ИП Екоперспектіва 2004.
13. Довідник фінансиста. / Под ред. проф. Е.А. Уткіна-М.: ЕКМОС, 2004.
14. Фінанси. Навчальний посібник. / За ред. проф. А.М. Ковальової. - М.: Фінанси і статистика, 2002.
2.5 Аналіз оборотності
Оборотність - один з найважливіших факторів, що визначають ефективне функціонування будь-якого підприємства. Аналіз оборотності дозволяє з'ясувати наскільки ефективно здійснювалося оперативне управління запасами, дебіторською і кредиторською заборгованістю. В якості об'єкта дослідження взято результати роботи підприємства протягом 2005 і 2006 років.Аналіз оборотності організації також проводиться за допомогою коефіцієнтів оборотності. Їх розрахунок і зіставлення наведені в Таблиці 3.
Таблиця 3. Аналіз оборотності і розрахунок фінансового циклу.
| 2005 | 2006 | зміна | |||||
| Виручка (тис. крб.) | 53671 | 44455 | -9216 | ||||
| Загальна оборотність капіталу | |||||||
| к1 = | виручка | 0,98 | 1,81 | 0,83 | |||
| активи | |||||||
| Оборотність оборотних коштів | |||||||
| к2 = | виручка | 5,84 | 10,60 | 4,76 | |||
| запаси + ден.средств | |||||||
| Оборотність дебіторської заборгованості | |||||||
| к3 = | виручка | термін (дн.) | 5,71 | 8,41 | 2,69 | ||
| дебіт.зад-ть | 15,75 | 10,70 | -5,05 | ||||
| Оборотність кредиторської заборгованості | |||||||
| к4 = | виручка | термін (дн.) | 2,96 | 5,27 | 2,30 | ||
| кредіт.зад-ть | 30,36 | 17,09 | -13,27 | ||||
| Оборотність запасів | |||||||
| К5 = | виручка | термін (дн.) | 6,24 | 11,41 | 5,17 | ||
| запаси | 14,42 | 7,89 | -6,53 | ||||
| Фондовіддача основних засобів | |||||||
| к6 = | виручка | 2,56 | 5,16 | 2,60 | |||
| осн.средства | |||||||
| ФІНАНСОВИЙ ЦИКЛ | |||||||
| К7 = К5 + к3 - к4 термін (дн.) | -0,19 | 1,50 | 1,69 | ||||
Вражає динаміка фондовіддачі основних засобів, що збільшилася в два рази. В останні два роки, що передують досліджуваного періоду, основні кошти фактично не поповнювалися. Тому настільки серйозне збільшення фондовіддачі дозволяє говорити про існування резерву використання основних засобів. Фінансовий цикл - це період, що починається з моменту оплати постачальникам за матеріали і закінчується в момент отримання грошей від покупців за відвантажену продукцію. Довжина фінансового циклу ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ" в 2005 році менше нуля. Подібна ситуація (дуже рідкісна в російській практиці) пов'язана з тим, що продукція надається на умовах передоплати і підприємство в середньому отримує грошові кошти майже одночасно з моменту оплати постачальникам. Це говорить про те, що ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ" володіє унікальним поєднанням постачальників і клієнтів, що дозволяє акумулювати грошові кошти та фактично не піддаватися ризику неплатежів. У 2006 році відбулося подовження фінансового циклу, що є непрямим свідченням зниження ефективності функціонування організації. Це пов'язано, в першу чергу, більш активними розрахунками з кредиторами, ніж у 2005 році. Причому більший вплив зробило не так зменшення кредиторської заборгованості, а більш істотне зниження виручки. Ситуація з фінансовим циклом ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ", незважаючи на деяке погіршення в 2006 році, як і раніше залишається дуже хорошою.
2.6 Аналіз ліквідності (платоспроможності)
Платоспроможність - здатність підприємства розрахуватися за зовнішніми зобов'язаннями. Ліквідність - здатність активів швидко і з мінімальними витратами перетворюватися в гроші. Першим кроком при аналізі ліквідності балансу є угруповання його статей в залежності від ліквідності активів і терміновості зобов'язань. Саме такий баланс наведено в Додатку.Розподіл активів залежно від їх ліквідності проводилося за наступною схемою:
А1 = кошти + короткострокові фінансові вкладення
А2 = дебіторська заборгованість (<12 місяців)
А3 = запаси + незавершене виробництво
А4 = основні кошти + МШП + витрати майбутніх періодів
У залежності від терміновості зобов'язань пасиви ділять на 4 групи:
П1 = кредиторська заборгованість
П2 = короткострокові позикові кошти
П3 = довгострокові позикові кошти
П4 = власний капітал + витрати майбутніх періодів + фонди споживання
Поточна ліквідність відображає те, наскільки платоспроможне підприємство зараз (співвідносяться А1 + А2 і П1 + П2). Перспективна ліквідність відображає платоспроможність організації в майбутньому (співвідносяться А3 + А4 і П3 + П4). Ці дані наведені в Додатку.
І перший результат - помітне збільшення поточної ліквідності в 2006 році, що говорить про серйозне поліпшення справ організації щодо її фінансового стану. У 2006 році поточна ліквідність скоротилася до рівня 2005 року, перспективна ліквідність збільшилася. Ні в один з досліджуваних періодів баланс не був абсолютно ліквідним (найбільш ліквідні активи можуть забезпечити виконання всіх її зобов'язань відповідної строковості.):
А1> П1 А2> П2 А3> П3
При аналізі ліквідності, як і при аналізі фінансової стійкості також використовуються різні коефіцієнти. Всі вони розраховані на тих даних, які ми отримали при угруповання статей балансу.
| Коефіцієнт | Спосіб розрахунку | ||||
| КБЛ - коефіцієнт швидкої ліквідності | КБЛ = А1/П1 | ||||
| Кл - коефіцієнт ліквідності | Кл = А2/П1 | ||||
| Кул - коефіцієнт витонченої ліквідності | Кул = (А1 + А2) / П1 | ||||
| Ка.л. - Коефіцієнт абсолютної ліквідності | К.абс.л = А1 / (П1 + П2) | ||||
| Кпп - проміжний коефіцієнт покриття | Кпп = (А1 + А2) / (П1 + П2) | ||||
| Кп - коефіцієнт покриття | Кп = (А1 + А2 + А3) / (П1 + П2) | ||||
| Кобщ - обощающій коефіцієнт ліквідності | Кобщ = (А1 +0,5 А2 +0,3 А3) / (П1 +0,5 П2 +0,3 П3) | ||||
| Коефіцієнт | 2005 | 2006 | Коментар | ||
| КБЛ | 0,04 | 0,04 | 0,5 | ||
| Низька | Низька | ||||
| Кл | 0,42 | 0,63 | 0,77 | ||
| Низька | Низька | ||||
| Кул | 0,46 | 0,66 | (-) - Некредітоспособен | ||
| Кабс.л. | 0,04 | 0,04 | 0,5 | ||
| Низька | Низька | ||||
| Кпп | 0,46 | 0,66 | 1,2 | ||
| Низька | Низька | ||||
| Кп | 2,04 | 1,91 | 1,5 | ||
| Висока | Висока | ||||
| Кобщ | 0,22 | 0,25 | Низька | ||
У таких умовах необхідно якомога ретельніше підходити до аналізу грошових потоків, бюджетування з тим, щоб виключити можливість втрати організацією платоспроможності. Можливо, є сенс використовувати позикові кошти для підтримання достатнього рівня ліквідності.
Висновок
В курсовій роботі проведено аналіз фінансово-господарської діяльності підприємства ВАТ «База виробничого обслуговування». Фінансовий аналіз є гнучким інструментом у руках керівників підприємства. Разом з тим його висновки і висновки носять, як правило, короткочасний характер. На основі експрес аналізу звітності ВАТ "БАЗА ВИРОБНИЧОГО ОБСЛУГОВУВАННЯ" були зроблені наступні висновки:1. Фінансову стійкість організації протягом усього досліджуваного періоду можна кваліфікувати як нормальну. Це пов'язано з порівняно низьким рівнем кредиторської заборгованості і високою часткою власного капіталу. При цьому в рамках нормальної фінансової стійкості спостерігається тенденція її поліпшення в бік абсолютної. Разом з тим підприємство має низькі показники ліквідності. У цій ситуації хотілося б запропонувати використання більшої кількості ліквідних коштів - зокрема збільшення грошових рахунків, за рахунок позикових джерел фінансування, при цьому необхідно відзначити, що аналізованих підприємство має в своєму розпорядженні усіма необхідними для цього ресурсами.
2. Ліквідність балансу організації дуже низька. У таких умовах необхідно більше уваги приділяти правильному розподілу, в першу чергу, грошових коштів на основі аналізу грошових потоків і складання бюджетів з різних аспектів діяльності організації. Іншим способом вирішення проблем з ліквідністю знову ж таки є залучення позикових коштів.
3. Аналіз оборотності виявив, що в цілому оборотність основних елементів аналізу: капіталу, оборотних коштів, дебіторської та кредиторської заборгованості, запасів збільшилася. Разом з тим довжина фінансового циклу збільшилася в основному за рахунок збільшення оборотності кредиторської заборгованості. Оскільки оборотність лише відображає стан ділової активності підприємства, в цих умовах потрібно звернути увагу на рівень кредиторської та дебіторської заборгованості.
4. Рентабельність підприємства значно підвищилася, незважаючи на зниження виручки. Більш масштабне зниження собівартості дозволило добитися кращих показників у цій області. Резерви збільшення рентабельності підприємства далеко не вичерпані, тому необхідно продовжувати роботу щодо зниження собівартості й підвищення виручки.
Список використаної літератури
1. Алборов Р.А. Аудит в організаціях промисловості торгівлі та АПК. - М.: ДІС, 2004.2. Астаф'єв В.П. Аналіз стійкості фірми. - М.: Вісь - 89,1996.
3. Баканов М.І., Шеремет А.Д. Теорія економічного аналізу. - М.: Фінанси і статистика, 2002.
4. Балабанов І.Т. Основи фінансового менеджменту. - М.: Фінанси і статистика, 2001.
5. Донцова В.Л., Никифорова Н.А. Аналіз бухгалтерської звітності. - М.: Справа та сервіс, 2004.
6. Єфімова О.В. Аналіз фінансових результатів і ефективності використання майна. / / Бухгалтерський облік. -2004. - № 1
7. Єфімова О.В. Фінансовий аналіз. - М.: Бухгалтерський облік, 2006.
8. Камишанов П.І. Бухгалтерський облік і аудит. - М.: ПРІОР, 2005.
9. Ковальов В.В. Фінансовий аналіз. - М.: Фінанси і статистика, 2002.
10. Литвин М.І. Застосування матричних балансів для оцінки фінансового стану / / Фінанси. -2005. - № 3.
11. Мідлтон Д. Бухгалтерський облік і прийняття фінансових рішень / Под ред. І. І. Елисеева - М.: ЮНИТИ, 1997.
12. Савицька Г.В. Аналіз господарської діяльності підприємства. - М.: ИП Екоперспектіва 2004.
13. Довідник фінансиста. / Под ред. проф. Е.А. Уткіна-М.: ЕКМОС, 2004.
14. Фінанси. Навчальний посібник. / За ред. проф. А.М. Ковальової. - М.: Фінанси і статистика, 2002.
Програми
Додаток 1| ПОРІВНЯЛЬНИЙ АНАЛІТИЧНИЙ БАЛАНС на 01.01.2006. | |||||||
| Абсолютні величини | Відносні величини | ||||||
| на 01.01.2005 | на 01.01.2006 | зміна | на 01.01.2005 | на 01.01.2006 | зміна | від підсумку | |
| 1. Необоротні активи | |||||||
| Нематеріальні активи (04,05) | 182 | 59 | -123 | 0,30% | 0,12% | -0,18% | 5,16% |
| Основні засоби (01,02,03) | 21769 | 13850 | -7919 | 36,23% | 28,23% | -8,00% | 331,89% |
| Незавершене будівництво (07,08,61) | 2749 | 3314 | 565 | 4,57% | 6,75% | 2,18% | -23,68% |
| Довгострокові фінансові вкладення | 0 | 0 | 0 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% |
| Разом по розділу 1 | 24700 | 17223 | -7477 | 41,10% | 35,10% | -6,00% | 313,37% |
| 2. Оборотні активи | |||||||
| Запаси | 9406 | 7795 | -1611 | 15,65% | 15,89% | 0,24% | 67,52% |
| ПДВ по придбаних цінностях | 5627 | 3897 | -1730 | 9,36% | 7,94% | -1,42% | 72,51% |
| Дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються більш ніж 12 місяців після звітної дати) | 11556 | 8984 | -2572 | 19,23% | 18,31% | -0,92% | 107,80% |
| Дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються протягом 12 місяців після звітної дати) | 8212 | 10573 | 2361 | 13,67% | 21,55% | 7,88% | -98,95% |
| Грошові кошти | 592 | 592 | 0 | 0,99% | 1,21% | 0,22% | 0,00% |
| Разом по розділу 2 | 35393 | 31841 | -3552 | 58,90% | 64,90% | 6,00% | 148,87% |
| Вартість майна | 60093 | 49064 | -11029 | 100,00% | 100,00% | 0,00% | 462,24% |
| 4. Капітал і резерви | |||||||
| Статутний капітал (85) | 3610 | 3610 | 0 | 10,33% | 11,09% | 0,76% | 0,00% |
| Додатковий капітал (87) | 7408 | 11773 | 4365 | 21,21% | 36,17% | 14,97% | -182,94% |
| Фонд соціальної сфери (88) | 4585 | 280 | -4305 | 13,13% | 0,86% | -12,27% | 180,43% |
| Разом по розділу 4 | 15603 | 15663 | 60 | 44,67% | 48,13% | 3,46% | -2,51% |
| 5. Довгострокові пасиви | 25271 | 16518 | 0 | 0,00% | 0,00% | ||
| 6. Короткострокові пасиви | |||||||
| Позикові кошти (90,94) | 0 | 0 | 0 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% |
| Кредиторська заборгованість | 19329 | 16883 | -2446 | 55,33% | 51,87% | -3,46% | 102,51% |
| Інші короткострокові пасиви | 0 | 0 | 0 | 0,00% | 0,00% | 0,00% | 0,00% |
| Разом по розділу 6 | 19329 | 16883 | -2446 | 55,33% | 51,87% | -3,46% | 102,51% |
| Підсумок балансу | 34932 | 32546 | -2386 | 0,00% | 100,00% | ||
Додаток 2
Звіт про прибутки та збитки
Додаток 3
Звіт про прибутки та збитки
| НАЙМЕНУВАННЯ ПОКАЗНИКА | темп приросту 04/05 | ||
| Виручка (нетто) від реалізації товарів, продукції, робіт, послуг (за мінусом ПДВ, акцизів і т.п.) | 53671 | 44455 | -17,17 |
| Собівартість реалізації товарів, послуг | 36162 | 28990 | -19,83 |
| Комерційні витрати | |||
| Управлінські витрати | 13005 | 9872 | |
| Прибуток (збиток) від реалізації | 4504 | 5593 | 24,18 |
| Відсотки до отримання | 9 | 4 | |
| Відсотки до сплати | 2 | ||
| Доходи від участі в інших організаціях | |||
| Інші операційні доходи | 10816 | 24340 | 125,04 |
| Інші операційні витрати | 11012 | 20517 | 86,31 |
| Прибуток (збиток) від фінансово-господарської діяльності | 4315 | 9446 | 118,91 |
| Інші позареалізаційні доходи | 1003 | 78,15 | |
| Інші позареалізаційні витрати | 1439 | 1015 | -29,46 |
| Прибуток (збиток) звітного року | 3439 | 9434 | 174,32 |
| Податок на прибуток | 3159 | 4343 | 37,48 |
| Абстрактні кошти | |||
| Нерозподілений прибуток | 280 | 5091 | 1718,21 |
Додаток 3
Баланс-форма 1
| Актив | 01.01.05 | 01.01.06 |
| 1. Необоротні активи | ||
| Нематеріальні активи (04,05) | 182 | 59 |
| Організаційні витрати | ||
| Патенти, ліцензії, товарні знаки і т.п. | 182 | 59 |
| Основні засоби (01,02,03) | 21769 | 13850 |
| Земельні ділянки і об'єкти природокористування | ||
| будівлі, споруди, машини та обладнання | 21769 | 13850 |
| Незавершене будівництво (07,08,61) | 2749 | 3314 |
| Довгострокові фінансові вкладення (06,82) | ||
| інвестиції в дочірні суспільства | ||
| інвестиції в залежні суспільства | ||
| позики, надані на термін більше 12 місяців | ||
| інші довгострокові фінансові вкладення | ||
| Інші необоротні активи | ||
| Разом по розділу 1 | 24700 | 17223 |
| 2. Оборотні активи | ||
| Запаси | 9406 | 7795 |
| сировину, матеріали та інші аналогічні цінності (10,15,16) | 6858 | 5698 |
| тварини на відрощування і відгодівлі (11) | ||
| МШП (12,13,16) | ||
| витрати в незавершеному виробництві (20,21,23,29,30,36,44) | 15 | |
| готова продукція і товари для перепродажу (40,41) | 2441 | 1867 |
| товари відвантажені (45) | ||
| витрати майбутніх періодів (31) | 107 | 215 |
| інші запаси і витрати | ||
| ПДВ по придбаних цінностей (19) | 5627 | 3897 |
| Дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються більш ніж 12 місяців після звітної дати) | 11556 | 8984 |
| покупці і замовники (62,76,82) | 11556 | 8354 |
| векселі до отримання (62) | ||
| заборгованість дочірніх і залежних товариств (78) | ||
| аванси видані (61) | ||
| інші дебітори | 630 | |
| Дебіторська заборгованість (платежі по якій очікуються протягом 12 місяців після звітної дати) | 8212 | 10573 |
| покупці і замовники (62,76,82) | 7318 | 9485 |
| векселі до отримання (62) | ||
| заборгованість дочірніх і залежних товариств (78) | ||
| заборгованість учасників за внесками в Статутний капітал (75) | ||
| аванси видані (61) | 157 | 97 |
| інші дебітори | 737 | 991 |
| Короткострокові фінансові вкладення (56,58,82) | 110 | 0 |
| інвестиції в залежні суспільства | ||
| власні акції, викуплені в акціонерів | ||
| інші короткострокові фінансові вкладення | 110 | |
| Грошові кошти | 592 | 592 |
| каса (50) | 12 | 2 |
| розрахункові рахунки (51) | 576 | 578 |
| валютні рахунки (52) | ||
| інші грошові кошти (55,56,57) | 4 | 12 |
| Інші оборотні активи | ||
| Разом по розділу 2 | 35503 | 31841 |
| 3. Збитки | ||
| Непокриті збитки минулих років (88) | ||
| Непокритий збиток звітного року | ||
| Разом по розділу 3 | ||
| Баланс | 60203 | 49064 |
| Пасив | 01.01.99 | 01.01.00 |
| 4. Капітал і резерви | ||
| Статутний капітал (85) | 3610 | 3610 |
| Додатковий капітал (87) | 7408 | 11773 |
| Резервний капітал (86) | 0 | 0 |
| резервні фонди, утворені відповідно до законодавства | ||
| резерви, утворені відповідно до установчих документів | ||
| Фонди накопичення (88) | ||
| Фонд соціальної сфери (88) | ||
| Цільове фінансування і надходження (96) | 1 | |
| Нерозподілений прибуток минулих років (88) | 4559 | 280 |
| Нерозподілений прибуток звітного року | 25 | |
| Разом по розділу 4 | 15603 | 15663 |
| 5. Довгострокові пасиви | ||
| Позикові кошти (92,95) | 0 | 0 |
| кредити банків, що підлягають погашенню більш ніж через 12 місяців після звітної дати | ||
| інші позики підлягають погашенню більш ніж через 12 місяців після звітної дати | ||
| Інші довгострокові пасиви | 25271 | 16518 |
| Разом по розділу 5 | 25271 | 16518 |
| 6. Короткострокові пасиви | ||
| Позикові кошти (90,94) | 0 | 0 |
| кредити банків | ||
| інші позики | ||
| Кредиторська заборгованість | 19329 | 16883 |
| постачальники та підрядники (60,76) | 4661 | 2446 |
| векселі до сплати (60) | ||
| заборгованість перед дочірніми і залежними товариствами (78) | 17 | |
| з оплати праці (70) | 949 | 888 |
| із соціального страхування і забезпечення (69) | 538 | 375 |
| заборгованість перед бюджетом (68) | 8619 | 7663 |
| аванси отримані (64) | 155 | 94 |
| інші кредитори | 4407 | 5400 |
| Розрахунки по дивідендах (75) | ||
| Доходи майбутніх періодів (83) | ||
| Фонди споживання (88) | ||
| Резерви майбутніх витрат і платежів (89) | ||
| Інші короткочасні пасиви | ||
| Разом по розділу 6 | 19329 | 16883 |
| Баланс | 60203 | 49064 |