[ Фінансова стійкість в економічній діагностиці сучасного підприємства ]! |
|
| ||||||
Довгострокова дебіторська заборгованість | 050 |
|
|
|
|
|
|
|
Відстрочені податкові активи | 060 | 3,4 | 0,1 |
| -3,3 | 2,94 | -0,1 |
|
Інші необоротні активи | 070 |
| 2,6 | 2,6 | 2,6 |
| 0 | 100 |
Усього за розділом 1 | 080 | 711,1 | 682,1 | 705,1 | -29 | 95,9 | 23 | 103,4 |
2.Оборотні активи |
|
|
|
|
|
|
|
|
Запаси: |
|
|
|
|
|
|
|
|
- виробничі запаси | 100 | 64,3 | 50,8 | 95,8 | -13,5 | 79,0 | 45 | 188,6 |
- тварини на вирощувані та відгодівлі | 110 |
|
|
|
|
|
|
|
- незавершене виробництво | 120 |
|
|
|
|
|
|
|
- готова продукція | 130 | 42,7 | 10,9 | 8,9 | -31,8 | 25,5 | -2 | 81,7 |
- товари | 140 | 2,5 | 1,2 | 1,1 | -1,3 | 48 | -0,1 | 91,7 |
Векселі одержані | 150 |
|
|
|
|
|
|
|
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги: |
|
|
|
|
|
|
|
|
- чиста реалізаційна вартість | 160 | 183,3 | 148,4 | 97,2 | -34,9 | 81 | -51,2 | 65,5 |
- первісна вартість | 161 | 183,3 | 148,4 | 97,2 | -34,9 | 81 | -51,2 | 65,5 |
- резерв сумнівних боргів | 162 |
|
|
|
|
|
|
|
Дебіторська заборгованість по розрахункам |
|
|
|
|
|
|
|
|
- з бюджетом | 170 | 4,3 |
| 1,1 | -4,3 | 0 | 1,1 |
|
- за виданими авансами | 180 |
|
|
|
|
|
|
|
- з нарахованих доходів | 190 |
|
| 0,3 | 0 |
| 0,3 |
|
- із внутрішніх розрахунків | 200 | 0,8 | 5,1 | 3,1 | 4,3 | 637,5 | -2 | 60,8 |
Інша поточна дебіторська заборгованість | 210 | 1,0 | 2,0 | 2,6 | 1 | 200 | 0,6 | 130 |
Поточні фін. інвестиції | 220 |
|
|
|
|
|
|
|
Кошти та їх еквіваленти |
|
|
|
|
|
|
|
|
- у нац. валюті | 230 | 8,2 | 6,1 | 6,9 | -2,1 | 74,4 | 0,8 | 113,1 |
- в іноземній валюті | 240 |
|
| 1,3 |
|
| 1,3 |
|
Інші оборотні активи | 250 |
|
|
|
|
|
|
|
Усього за розділом 2 | 260 | 307,1 | 224,5 | 218,3 | -82,6 | 73,1 | -6,2 | 97,2 |
3.Витрати майбутніх періодів | 270 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
|
|
|
|
БАЛАНС | 280 | 1018,2 | 906,6 | 923,4 | -111,6 | 89,0 | 16,8 | 101,9 |
Пасив |
|
|
|
|
|
|
|
|
1.Власний капітал |
|
|
|
|
|
|
|
|
Статутний капітал | 300 | 251,8 | 251,8 | 255,0 | 0 | 100 | 3,2 | 101,3 |
Пайовий капітал | 310 |
|
|
|
|
|
|
|
Додатковий вкладений капітал | 320 |
|
|
|
|
|
|
|
Інший додатковий капітал | 330 | 629,9 | 634,5 | 604,9 | 4,6 | 100,7 | -29,6 | 95,3 |
Резервний капітал | 340 |
|
|
|
|
|
|
|
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) | 350 | 43,3 | -103,3 | 3,3 | -146,6 | -238,6 | 106,6 | -3,2 |
Неоплачений капітал | 360 |
|
|
|
|
|
|
|
Вилучений капітал | 370 |
|
|
|
|
|
|
|
Усього за розділом 1 | 380 | 925,0 | 783,0 | 863,2 | -142 | 84,6 | 80,2 | 110,2 |
2.Забезпечення наступних витрат і платежів |
|
|
|
|
|
|
|
|
Забезпечення виплат персоналу | 400 | 6,0 |
|
| -6 | 0 |
|
|
Інші забезпечення | 410 |
|
|
|
|
|
|
|
Цільове фінансування | 420 |
|
|
|
|
|
|
|
Усього за розділом 2 | 430 | 6,0 | 0,0 | 0,0 | -6 |
|
|
|
3.Довгострокові зобов`язання |
|
|
|
|
|
|
|
|
Довгострокові кредити банків | 440 |
|
|
|
|
|
|
|
Інші довгострокові зобов`язання | 450 |
|
|
|
|
|
|
|
Відстрочені податкові зобов’язання | 460 |
|
|
|
|
|
|
|
Інші довгострокові зобов`язання | 470 |
|
|
|
|
|
|
|
Усього за розділом 3 | 480 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
|
|
|
|
4.Поточні зобов`язання |
|
|
|
|
|
|
|
|
Короткострокові кредити банків | 500 |
|
|
|
|
|
|
|
Поточна заборгованість по довгостроковим зобов’язанням | 510 |
|
|
|
|
|
|
|
Пасив | Б | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
Векселі видані | 520 |
|
|
|
|
|
|
|
Кредит. заборгованість за товари, роботи, послуги | 530 | 64,2 | 45,8 | 5,8 | -18,4 | 71,3 | -40 | 12,7 |
Поточні зобов’язання за розрахунками: |
|
|
|
|
|
|
|
|
- з одержаних авансів | 540 |
|
|
|
|
|
|
|
- з бюджетом | 550 | 12,0 | 42,4 | 42,4 | 30,4 | 353,3 | 0 | 100 |
- з позабюджетних платежів | 560 | 1,6 | 4,0 | 4,0 | 2,4 | 250 | 0 | 100 |
- зі страхування | 570 | 2,3 | 10,1 | 5,7 | 7,8 | 439,1 | -4,4 | 56,4 |
- з оплати праці | 580 | 4,9 | 21,2 | 2,2 | 16,3 | 432,7 | -19 | 10,4 |
- з учасниками | 590 | 1,9 | 0,1 | 0,1 | -1,8 | 5,3 | 0 | 100 |
- із внутр. розрахунків | 600 |
|
|
|
|
|
|
|
Інші поточні зобов`язання | 610 | 0,3 |
|
| -0,3 | 0 |
|
|
Усього за розділом 4 | 620 | 87,2 | 123,6 | 60,2 | 36,4 | 141,7 | -63,4 | 48,7 |
5.Доходи майбутніх періодів | 630 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
|
|
|
|
БАЛАНС | 640 | 1018,2 | 906,6 | 923,4 | -111,6 | 89,0 | 16,8 | 101,9 |
Таблиця 2.2
Вертикальний аналіз балансу ТОВ „ЄВА”
СТАТТЯ БАЛАНСУ | Рядок балансу | На 01.01..2006р. (%) | На 01.01. 2007р. (%) | На 01. 01. 2008р. (%) | Відхилення (гр..2-гр.1) | Відхилення (гр..3-гр.2) |
Актив | Б | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
1.Необоротні активи |
|
|
|
|
|
|
Нематеріальні активи: |
|
|
|
|
|
|
- залишкова вартість | 010 |
|
|
|
|
|
- первісна вартість | 011 |
|
|
|
|
|
- накопичена амортизація | 012 |
|
|
|
|
|
Незавершене виробництво | 020 | 0 | 0 | 1,43 | 0 | 1,43 |
Основні засоби: |
|
|
|
|
|
|
- залишкова вартість | 030 | 69,51 | 74,94 | 74,65 | 5,43 | -0,29 |
- первісна вартість | 031 | 152,44 | 173,27 | 172,07 | 20,83 | -1,2 |
- знос | 032 | 82,93 | 98,33 | 97,42 | 15,4 | -0,91 |
Довгострокові фін. інвестиції: |
|
|
|
|
|
|
- обліковані за методом участі в капіталі інших підприємств | 040 |
|
|
|
|
|
- інші фін. інвестиції | 045 |
|
|
|
|
|
Довгострокова дебіторська заборгованість | 050 |
|
|
|
|
|
Відстрочені податкові активи | 060 | 0,33 | 0,01 | 0 | -0,32 | -0,01 |
Інші необоротні активи | 070 | 0 | 0,29 | 0,28 | 0,29 | -0,01 |
Усього за розділом 1 | 080 | 69,84 | 75,24 | 76,36 | 5,4 | 1,12 |
2.Оборотні активи |
|
|
|
|
|
|
Запаси: |
|
|
|
|
|
|
- виробничі запаси | 100 | 6,32 | 5,6 | 10,37 | -0,71 | 4,77 |
- тварини на вирощувані та відгодівлі | 110 |
|
|
|
|
|
- незавершене виробництво | 120 |
|
|
|
|
|
- готова продукція | 130 | 4,19 | 1,20 | 0,96 | -2,99 | -0,24 |
- товари | 140 | 0,25 | 0,13 | 0,12 | -0,11 | -0,01 |
Векселі одержані | 150 |
|
|
|
|
|
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги: |
|
|
|
|
|
|
- чиста реалізаційна вартість | 160 | 18,0 | 16,37 | 10,53 | -1,63 | -5,84 |
- первісна вартість | 161 | 18,0 | 16,37 | 10,53 | -1,63 | -5,84 |
- резерв сумнівних боргів | 162 |
|
|
|
|
|
Дебіторська заборгованість по розрахункам |
|
|
|
|
|
|
- з бюджетом | 170 | 0,42 | 0 | 0,12 | -0,42 | 0,12 |
- за виданими авансами | 180 |
|
|
|
|
|
- з нарахованих доходів | 190 | 0 | 0 | 0,03 | 0 | 0,03 |
- із внутрішніх розрахунків | 200 | 0,08 | 0,56 | 0,34 | 0,48 | -0,23 |
Інша поточна дебіторська заборгованість | 210 | 0,1 | 0,22 | 0,28 | 0,12 | 0,06 |
Поточні фін. інвестиції | 220 |
|
|
|
|
|
Кошти та їх еквіваленти |
|
|
|
|
|
|
- у нац. валюті | 230 | 0,81 | 0,67 | 0,75 | -0,13 | 0,07 |
- в іноземній валюті | 240 | 0 | 0 | 0,14 | 0 | 0,14 |
Інші оборотні активи | 250 |
|
|
|
|
|
Усього за розділом 2 | 260 | 30,16 | 24,76 | 23,64 | -5,4 | -1,12 |
3.Витрати майбутніх періодів | 270 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
БАЛАНС | 280 | 100 | 100 | 100 | 0 | 0 |
Пасив |
|
|
|
|
|
|
1.Власний капітал |
|
|
|
|
|
|
Статутний капітал | 300 | 24,73 | 27,77 | 27,62 | 3,04 | -0,16 |
Пайовий капітал | 310 |
|
|
|
|
|
Додатковий вкладений капітал | 320 |
|
|
|
|
|
Інший додатковий капітал | 330 | 61,86 | 69,99 | 65,51 | 8,12 | -4,48 |
Резервний капітал | 340 |
|
|
|
|
|
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) | 350 | 4,25 | -11,39 | 0,36 | -15,65 | 11,75 |
Неоплачений капітал | 360 |
|
|
|
|
|
Вилучений капітал | 370 |
|
|
|
|
|
Усього за розділом 1 | 380 | 90,85 | 86,37 | 93,48 | -4,48 | 7,11 |
2.Забезпечення наступних витрат і платежів |
|
|
|
|
|
|
Забезпечення виплат персоналу | 400 | 0,59 | 0 | 0 | -0,59 | 0 |
Інші забезпечення | 410 |
|
|
|
|
|
Цільове фінансування | 420 |
|
|
|
|
|
Усього за розділом 2 | 430 | 0,59 | 0 | 0 | -0,59 | 0 |
3.Довгострокові зобов`язання |
|
|
|
|
|
|
Довгострокові кредити банків | 440 |
|
|
|
|
|
Інші довгострокові зобов`язання | 450 |
|
|
|
|
|
Відстрочені податкові зобов’язання | 460 |
|
|
|
|
|
Інші довгострокові зобов`язання | 470 |
|
|
|
|
|
Усього за розділом 3 | 480 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
4.Поточні зобов`язання |
|
|
|
|
|
|
Короткострокові кредити банків | 500 |
|
|
|
|
|
Поточна заборгованість по довгостроковим зобов’язанням | 510 |
|
|
|
|
|
Векселі видані | 520 |
|
|
|
|
|
Кредитна заборгованість за товари, роботи, послуги | 530 | 6,31 | 5,05 | 0,63 | -1,25 | -4,42 |
Поточні зобов’язання за розрахунками: |
|
|
|
|
|
|
- з одержаних авансів | 540 |
|
|
|
|
|
- з бюджетом | 550 | 1,18 | 4,68 | 4,59 | 3,5 | -0,09 |
- з позабюджетних платежів | 560 | 0,16 | 0,44 | 0,43 | 0,28 | -0,01 |
- зі страхування | 570 | 0,23 | 1,11 | 0,62 | 0,88 | -0,49 |
- з оплати праці | 580 | 0,48 | 2,34 | 0,24 | 1,86 | -2,1 |
- з учасниками | 590 | 0,19 | 0,01 | 0,01 | -0,18 | -0,0 |
- із внутр. розрахунків | 600 |
|
|
|
|
|
Інші поточні зобов`язання | 610 | 0,03 | 0 | 0 | -0,03 | 0 |
Усього за розділом 4 | 620 | 8,57 | 13,63 | 6,52 | 5,06 | -7,11 |
5.Доходи майбутніх періодів | 630 | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 |
БАЛАНС | 640 | 100 | 100 | 100 | 0 | 0 |
З даних, отриманих з таблиць 2.1 та 2.2, видно, що за 2006 рік структура активу балансу підприємства значно погіршилась. Зменшилось майно балансу, що було обумовлено зменшенням усіх статей активу балансу. Це дуже негативні зміни, що свідчать про фінансове положення фірми, що погіршується, однак у 2007 році фінансове становище по відношенню до 2006 року значно покращилось, але не по відношенню до 2005 р., відбулося зростання необоротних активів, але тенденція зменшення оборотних активів у вартісному виражені залишилась.
Розглядаючи динаміку необоротних активів підприємства у 2006 році можна сказати, що спостерігається зменшення необоротних активів. У вартісному вигляді зменшення складає 29 тис. грн., однак у структурі балансу ця стаття значно зросла (питома вага необоротних активів у структурі балансу за відповідний період зросла на 5,4 % і становить 75,24%). Ця зміна сталася за рахунок зменшення основних засобів та відстрочених податкових активів. У 2007 році зростання частки необоротних активів продовжилося (зросла на 1,12% і становила 76,36%). Але відмінність від попереднього полягала в тому, що цей показник також мав тенденцію зростання і у вартісному виразі. Відбулося збільшення необоротних активів підприємства по відношенню з попереднім роком на 23 тис. грн. (3,4%) і склала 705,1 тис. грн. Ця зміна сталася за рахунок придбання додаткових основних засобів.
Стосовно аналізу структури та динаміки оборотних активів можемо прослідкувати негативні тенденції. Одночасно спостерігається скорочення цього показника як у вартісному виразі (на 82,6 тис.грн у 2006 р. та 6,2 тис. грн.. у 2007 р), так і його частки в активі балансу (на 5,4% - у 2006 р. та на 1,12 – у 2007р.).
Дебіторська заборгованість зменшилась як у вартісному виразі так і її частка в структурі майна підприємства також знизилася. Також зменшилися запаси готової продукції як у вартісному виражені (у 2006 році запаси готової продукції та товарів зменшились на 33,1 тис. грн., а у 2007 році зменшення склало 2,1 тис. грн.). Це також служить негативним показником, так як це є найбільш ліквідні активи.
Достатньо сприятливі тенденції для підприємства можна виявити при здійсненні аналізу пасиву балансу.
Зокрема співвідношення власного і позикового капіталів говорить про незалежність підприємства від кредиторів (тобто підприємство достатньо автономне). Найбільшу частку в структурі пасивів балансу займає власний капітал (на протязі трьох років його частка коливалася від 90,85% у 2005 р, до 86% - у 2006 р., та до 93% - у 2007 р.).
Значення кредиторської заборгованості у 2006 році збільшилась як у вартісному так вираженні на 36,4 тис. грн., так і у структурі балансу 5%, однак у 2007 році ситуація значно покращилась, тобто значення кредиторської заборгованості зменшилось на 63,4 тис. грн. по відношенню до 2006р. та на 27 тис. грн. до 2005 р. Зменшення цього показника також мало місце і у структурі балансу (її питома вага у 2006 році склала 6,52 %).
Виходячи з вищесказаного, можна зробити висновок, що майнове положення ТОВ „ЄВА” погіршилось – в 2006 р. значно виросла стаття “Нерозподілений прибуток (збиток)” (на 146 тис. грн.) Це спричинило зменшення обсягу власного капіталу і зменшення його частки в пасиві балансу, але у 2006 році ситуація покращилась.
Таким чином, на основі проведеного аналізу фінансового стану підприємства ТОВ „ЄВА” можна зробити такі висновки:
- в цілому майнове становище підприємства на початок 2008 року покращилось;
- протягом періоду, що аналізується спостерігалась тенденція зменшення активів підприємства;
- постійне зменшення обсягів дебіторської заборгованості дозволяє підприємство своєчасно розраховуватися за своїми борговими зобов’язаннями та отримувати можливий додатковий прибуток. Постійне зниження дебіторської заборгованості явно показує, що фінансове положення підприємства достатньо стабільне;
- вкладення підприємством коштів у швидколіквідні активи у вигляді готової продукції, товарів та виробничих запасів сприяє прискоренню оборотності капіталу;
- поряд із вищевказаним перший розділ пасиву балансу “Власний капітал” мав тенденцію до постійного зменшення;
- більша частина коштів підприємства, що знаходиться в обороті, є власним капіталом, що свідчить про факт високої кредитоспроможності підприємства.
Підприємство використовує правильну кредитну політику, що видно зі співвідношення власних і позикових засобів.
2.3 Аналіз ліквідності підприємства
Під терміном “ліквідність” прийнято розуміти здатність підприємства виконувати свої фінансові зобов’язання перед усіма своїми контрагентами і державою.
Фінансовий стан підприємства у короткостроковому періоді оцінюється показниками ліквідності, які характеризують спроможність своєчасного та повного розрахунку за короткостроковими зобов’язаннями. Від ступеня ліквідності балансу залежить його платоспроможність. Також ліквідність характеризує не тільки поточний стан компанії, а і перспективний [10, с.158].
Для визначення ліквідності фірми необхідно оцінити ліквідність балансу.
Щоб виявити ліквідність підприємства необхідно оцінити ліквідність балансу підприємства та розрахувати показники ліквідності: коефіцієнти абсолютної, поточної, перспективної ліквідності та виявити чистий оборотний капітал. Результати цих розрахунків наведені у таблицях 2.3 та 2.4.
В аналізі ліквідності балансу актив та пасив поділяються на наступні групи по признакам ліквідності та ступеню тимчасовості погашення зобов’язань (табл. 2.3).
1. Найбільш ліквідні активи - А1.
2. Активи, що швидко реалізуються – А2.
3. Активи, що повільно реалізуються - А3.
4. Активи, що важко реалізуються - А4.
Зобов'язання підприємства (пасиви балансу) залежно від терміну їх сплати поділяються на 4 групи:
1. Найбільш термінові зобов'язання - П1.
2. Короткострокові пасиви - П2.
3. Довгострокові та середньострокові пасиви - П3.
4. Постійні пасиви - П4.
Таблиця 2.3
Оцінка ліквідності балансу ТОВ „ЄВА”
| Значення показників | Формула розрахунку (коди рядків Форми 1) | Абсолютні зміни показників | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Періоди |
| Періоди | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2005 | 2006 | 2007 |
| 2006
Таблиця 2.4 Аналіз ліквідності балансу ТОВ „ЄВА”
Баланс підприємства вважається ліквідним у тому випадку, коли ці групи мають наступне співвідношення [10, с. 159]: Як видно із показників отриманих у таблиці 2.4, це співвідношення для ТОВ „ЄВА” у 2005 році майже відповідало нормам (тільки найбільш ліквідні активи були менше за найбільш термінові зобов’язання), що вказувало на те, що підприємство було не в змозі були відповідати за цими зобов’язаннями, ця ж тенденція мала місце і у 2006 році, але вже в цьому році мало місце зменшення цього негативного показника, що у 2007 році призвело до приведення цього співвідношення до норм, тобто можна сказати, що ситуація стабілізувалося і баланс підприємства став достатньо ліквідним. Однак покращення ситуації відбулося не за рахунок збільшення обсягів найбільш ліквідних активів підприємства, а за рахунок значного зменшення найбільш термінових зобов’язань підприємства, тобто за рахунок зменшення суми кредиторської заборгованості за товари, роботи, послуги. Аналіз проведений за запропонованою схемою, є наближеним. Більше детальним є аналіз ліквідності за допомогою фінансових коефіцієнтів [23, с. 207]. Коефіцієнт загальної ліквідності (інша назва цього показника – коефіцієнт поточної ліквідності, коефіцієнт покриття) - найбільш узагальнюючий показник платоспроможності. Це коефіцієнт поточної ліквідності, який показує платіжні можливості підприємства при умові своєчасності розрахунків з дебіторами, а також при умові своєчасної реалізації готової продукції та інших матеріальних засобів. Він дає загальну оцінку ліквідності активів, показуючи скільки гривень поточних активів підприємства приходиться на одну гривню поточних зобов'язань. Якщо поточні активи перевищують по величині поточні зобов'язання, підприємство може розглядатися як успішно функціонуюче. Коефіцієнт розраховується за формулою: (2.1) Теоретична величина такого коефіцієнта визначається у розмірі 2-2,5. Але на практиці, під впливом форм розрахунків, обіговості обігових коштів, галузевих та інших особливостей підприємства, цілком задовільні результати можуть бути і при значно меншому (але перевищуючому одиницю) значенні загального коефіцієнта. Коефіцієнт абсолютної ліквідності - характеризує миттєву платоспроможність підприємства, показуючи, яку частину короткотермінової заборгованості підприємство може ліквідувати найближчим часом (на дату складання балансу). Коефіцієнт розраховується за формулою: (2.2) Теоретичне значення коефіцієнта абсолютної ліквідності встановлено у розмірі 0,2 - 0,25. При цьому нормальне обмеження 0,2 означає, що кожен день підлягає погашенню 20% поточних зобов'язань підприємства чи, іншими словами, у випадку підтримки залишку коштів на рівні звітної дати короткострокова заборгованість, що має місце на звітну дату, може бути погашена за 5 днів (1:0,2). Коефіцієнт термінової ліквідності. На відміну від попереднього, він враховує якість оборотних активів і є більш суворим показником ліквідності, тому що при його розрахунку враховуються найбільш ліквідні поточні активи (запаси не враховуються). Коефіцієнт термінової ліквідності розраховується за формулою: (2.3) У літературі наводиться орієнтоване нижнє значення цього коефіцієнта, рівне 1. Однак ця оцінка носить умовний характер. Якщо, наприклад, коефіцієнт швидкої ліквідності дорівнює 0,5 (менше 1), то це означає, що на кожну гривню поточної заборгованості підприємство має лише 50 коп. ліквідних активів. Це є низьким показником по мірках більшості галузей. Чистий обіговий капітал розраховується як різниця між оборотними активами підприємства і його поточними зобов’язаннями. Його наявність і величина свідчить про можливість підприємства сплатити свої поточні зобов'язання й розширювати подальшу діяльність: (2.4) Показники ліквідності підприємства зведено у таблицю 2.5. Як видно з таблиці 2.5. підприємство має достатньо високу платоспроможність, на що в першу чергу вказує коефіцієнт поточної ліквідності, тобто підприємство у всі роки, що аналізується було здатне відповідати за свої поточні зобов’язання, і не дивлячись на те, що у 2006 році він був меншим норми, але той факт, що значно вище одиниці – вже позитивний показник, так як поточні активи підприємства перевищували поточні його зобов’язання. Таблиця 2.5 Динаміка показників ліквідності підприємства ТОВ „ЄВА”
Коефіцієнт абсолютної ліквідності був менше нормованого показника, що вказує на те, що підприємство на день складання балансів не мало в наявності достатньо грошових коштів для погашення короткотермінової заборгованості підприємство. Проте встановленні норми не потрібно приймати із повною впевненістю, оскільки в балансі відображаються засоби на визначений момент часу, а гроші можуть надійти через 2-3 дні після його складання. На високу ліквідність (платоспроможність) підприємства вказує також і коефіцієнт термінової ліквідності, який значно перевищує нормативи. Цей факт також доказує високе значення чистого обігового капіталу, яке означає що за весь період, що аналізується, підприємство не тільки мало можливість сплачувати свої поточні зобов’язання, але при цьому ще й розвивати виробництво. 2.4 Оцінка фінансової стійкості і платоспроможності Одна з найважливіших характеристик фінансового стану – стабільність діяльності у світлі довгострокової перспективи. Вона зв'язана зі структурою балансу підприємства, ступенем його залежності від кредиторів і інвесторів, з умовами, на які притягнуті й обслуговуються зовнішні джерела засобів. Під фінансовою стійкістю підприємства розуміється такий стан (економічний чи фінансовий) підприємства, при якому платоспроможність постійна в часу, а співвідношення власного та позичкового капіталу забезпечує цю платоспроможність [17, с.112]. Для оцінки фінансової стійкості та платоспроможності підприємства використовується наступна група показників [23, с. 213]:
1. Коефіцієнт незалежності (інша назва цього коефіцієнта - коефіцієнт концентрації власного капіталу, коефіцієнт автономії). Визначає частку власних засобів підприємства у загальній сумі засобів, авансованих у його діяльність. Коефіцієнт характеризує можливість підприємства виконувати свої зовнішні зобов’язання за рахунок власних коштів, незалежність його функціонування від залучених коштів. Коефіцієнт розраховується за формулою: (2.5) Чим більше значення цього коефіцієнта, тим більш фінансово стійким, стабільним і незалежним від зовнішніх кредиторів вважається підприємство. На практиці встановлено, що загальна сума заборгованості не повинна перевищувати суму власних джерел фінансування, тобто джерела фінансування підприємства (загальна сума капіталу) повинні бути хоча б наполовину сформовані за рахунок власних коштів. Таким чином, критичне значення коефіцієнта автономії – 0,5. Якщо він дорівнює 1 (або 100%), це означає, що власники повністю фінансують своє підприємство. 2. Коефіцієнт концентрації залученого капіталу є доповненням до попереднього коефіцієнту – їхня сума дорівнює 1 (чи 100%). Він характеризує долю залучених коштів в загальній вартості засобів, вкладених у майно підприємства. Коефіцієнт розраховується за формулою: (2.6) Ці два коефіцієнта в сумі: Кавт + Ккз = 1 Чим нижче цей показник, тим менше заборгованість підприємства, тим стійкіший його стан. Ріст цього показника в динаміці означає збільшення частки позикових засобів у фінансуванні підприємства. Критичне значення коефіцієнта концентрації залученого капіталу – 0,5. 3. Коефіцієнт співвідношення залученого і власного капіталу. Як і наведені вище коефіцієнти, цей показник дає найбільш загальну оцінку фінансової стійкості підприємства. Він показує, скільки одиниць залучених коштів припадає на кожну одиницю власних коштів. Визначає, яких засобів у підприємства більше. Коефіцієнт розраховується за формулою: (2.7.) Показник має досить просту інтерпретацію: його значення, рівне наприклад 0,3, означає, що на кожну 1 грн. власних засобів, вкладених в активи підприємства, припадає 30 коп. позикових засобів. Ріст показника в динаміці свідчить про посилення залежності підприємства від зовнішніх інвесторів і кредиторів, тобто про зниження фінансової стійкості, і навпаки. Оптимальне значення даного коефіцієнта Ксоот £ 0,5. Критичне значення 1. 4. Коефіцієнт фінансової залежності – показник, зворотній до коефіцієнта незалежності. Добуток цих коефіцієнтів дорівнює 1. Він визначає залежність підприємства від позиченого капіталу. Ріст цього показника в динаміці свідчить про збільшення частки позикових засобів у фінансуванні підприємства, а отже і утраті фінансової незалежності. Якщо його значення наближається до 1 (чи 100%), то це означає, що власники цілком фінансують своє підприємство. Показник має досить просту інтерпретацію: якщо його значення дорівнює наприклад 1,25, те це означає, що на кожну 1,25 грн. вкладену в активи підприємства, приходиться 25 коп. позикових засобів. Коефіцієнт розраховується за формулою: (2.8) 5. Коефіцієнт маневровості власного капіталу. Цей коефіцієнт показує, яка частина власного оборотного капіталу знаходиться в мобільній формі, що дозволяє вільно маневрувати цими засобами, а яка капіталізована. Він повинен бути досить високим, щоб забезпечити гнучкість у використанні власних засобів підприємства. Коефіцієнт розраховується як відношення власного оборотного капіталу підприємства до власних джерел фінансування: (2.9) Власні оборотні кошти характеризують ту частину власного капіталу підприємства, що є джерелом покриття його поточних активів. Даний показник визначається двома способами: 1) від суми власного капіталу відняти вартість необоротних активів: Кв.об. = стр.380 ф№1 – стр. 080 ф№1 2) від суми оборотних активів відняти суму власного капіталу: Кв.об. = (стр.260 ф№1 +стр.270 ф№1) – (стр.430 ф№1 + стр.480 ф№1 + стр.620 ф№1+ стр.630 ф№1) Таким чином, формула розрахунку коефіцієнта маневровості має вигляд: (2.10) Значення цього коефіцієнта може істотно змінюватися в залежності від виду діяльності підприємства і структури його активів, у тому числі оборотних. Нормативне значення показника 0,4-0,6. Показники фінансової стійкості і платоспроможності підприємства зведено у таблицю 2.6. Таблиця 2.6 Динаміка показників фінансової стійкості підприємства ТОВ „ЄВА”
Розрахунки ще раз доказали, що підприємство має достатньо високу платоспроможність, не дивлячись на те, що у 2006 році цей мали місце тенденції погіршення платоспроможності підприємства, однак жодного разу всі показники не знизилися до критичного рівня. Коефіцієнт автономії та концентрації залученого капіталу ще раз підтвердили висновки того, що левова частка пасивів підприємства складається саме з власного капіталу, частка залученого капіталу дуже мала і в останній рік ще суттєво знизилась. Тобто увесь період, що аналізується підприємство було фінансово незалежним. Однак єдиним недоліком підприємство є той факт, що в розпорядженні підприємства протягом досліджуваного періоду не було достатньої кількості мобільних грошових ресурсів так як протягом всього періоду значення коефіцієнту маневреності було нижче за норматив. 2.5 Оцінка ділової активності У широкому змісті ділова активність означає весь спектр зусиль, спрямованих на просування фірми на ринках продукції, праці, капіталу. У контексті аналізу фінансово-господарської діяльності цей термін розуміється в більш вузькому змісті – як поточна виробнича і комерційна діяльність підприємства. Ділова активність підприємства виявляється в динамічності її розвитку, досягненні поставлених цілей, ефективному використанні економічного потенціалу, розширенні ринків збуту. Ділову активність підприємства можна оцінювати як на якісному, так і на кількісному рівні. Кількісна оцінка й аналіз ділової активності можуть бути здійснені по двох напрямках: - ступені виконання плану за основними показниками, забезпечення заданих темпів їхнього росту; - рівню ефективності використання ресурсів підприємства; Для оцінки рівня ефективності використання ресурсів підприємства використовують різні показники оборотності. Показники оборотності мають велике значення для оцінки фінансового стану підприємства, оскільки швидкість обороту засобів безпосередньо впливає на платоспроможність фірми. Крім того, збільшення швидкості обороту засобів, за інших рівних умов, відбиває підвищення виробничо-технічного потенціалу фірми [7, с. 314]. На практиці найчастіше використовуються наступні показники ділової активності [23, с. 211]:
1. Коефіцієнт оборотності активів. За допомогою даного коефіцієнта оцінюється ефективність використання підприємством усіх наявних ресурсів не залежно від джерел їхнього залучення. Коефіцієнт оборотності активів показує, скільки разів за звітний період відбувається повний цикл виробництва і звертання, що приносить відповідний ефект у виді прибутку, чи іншими словами, скільки грошових одиниць реалізованої продукції принесла кожна грошова одиниця активів. Чим вище оборот, тим ефективніше використовуються активи. Коефіцієнт розраховується як відношення чистого доходу від реалізації до середньорічної вартості активів: (2.11) 2. Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості. Коефіцієнт показує, скільки оборотів у середньому зробили протягом звітного періоду засоби, вкладені в розрахунки. Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості розраховується як відношення загального обсягу реалізації продукції до середньорічної вартості чистої дебіторської заборгованості: (2.12) Чим більше кількість оборотів, тим швидше підприємство одержує плату від своїх дебіторів. 3. Період оборотності дебіторської заборгованості Для аналізу оборотності дебіторської заборгованості використовується також показник тривалості обороту дебіторської заборгованості. Інша назва даного показника – термін кредитування. Період оборотності дебіторської заборгованості в днях розраховується як відношення кількості днів у періоді на коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості. (2.13) У результаті розрахунку даного показника одержують кількість днів для погашення кредиту, узятого дебіторами. 4. Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості. Даний коефіцієнт показує, скільки оборотів необхідно підприємству для погашення наявної кредиторської заборгованості. Він розраховується як відношення загального обсягу реалізації до середнього розміру кредиторської заборгованості: (2.14) Для аналізу оборотності кредиторської заборгованості, так само як і для аналізу дебіторської, використовують показник періоду обороту кредиторської заборгованості. Він розраховується за формулою: (2.15) В результаті розрахунку цього показника отримуємо кількість днів для погашення кредиту, отриманого від постачальників підприємства. 5. Коефіцієнт оборотності основних засобів (фондовіддача). Цей коефіцієнт є аналогом показника фондовіддачі. Він показує наскільки ефективно працюють засоби, вкладені в підприємство і скільки зроблять вони оборотів за аналізований період. Коефіцієнт оборотності основних засобів залежить від обсягу продукції (реалізації) та середньорічної вартості основних засобів. Він розраховується за формулою: (2.16) Підвищення фондовіддачі, крім збільшення обсягу реалізованої продукції, може бути досягнуте як за рахунок невисокої питомої ваги основних засобів, так і за рахунок їхнього більш технологічного рівня. Чим вище фондовіддача, тим нижче витрати. Низький рівень фондовіддачі свідчить або про недостатній рівень реалізації, або про занадто високий рівень вкладень у ці активи. Ефективність використання оборотних засобів аналізується також показником кількості їх оборотів і тривалістю оборотності в днях. Кількість оборотів оборотних засобів розраховується за формулою: (2.17) Кількість оборотів оборотних засобів повинно перевищувати кількість оборотів основних засобів. 6. Якщо тривалість періоду у днях (360 за рік, 90 за квартал) розділити на кількість оборотів, то одержимо середню тривалість одного обороту, або так званий коефіцієнт оборотності (в днях). Коефіцієнт оборотності в днях. (2.18) 7. Коефіцієнт оборотності запасів. Цей показник характеризує ефективність управління запасами на підприємстві. Він показує, скільки оборотів за рік зробили запаси, тобто скільки разів вони перенесли свою вартість на готові вироби. Показник розраховується як відношення собівартості реалізованої продукції до середньорічної вартості запасів підприємства: (2.19) Якщо коефіцієнт оборотності інвентарю перевищує 5, то це свідчить про те, що запаси не перевищують норматив. Понаднормативні запаси виникають у разі: завезення зайвих, а інколи, непотрібних для виробництва товарно-матеріальних цінностей, наявності анульованих замовлень з боку збанкрутілих покупців, росту залишків готової продукції у зв’язку із скороченням попиту та ін. Всі ці причини ведуть до зменшення кількості обігів і сповільнення обертання. Це потребує розрахунку тривалості обігу запасів. 8. Коефіцієнт тривалості обігу запасів. Він характеризує період часу, протягом якого запаси перетворюються у реалізовані товари. Розраховується за формулою: (2.20) Чим швидше обігові засоби пройдуть всі стадії кругооборту (постачання, виробництво, реалізація), тим більше можна отримати продукції на кожну авансовану гривню і значніше збільшити обсяг виробництва і реалізації продукції. Чим вище коефіцієнт обіговості запасів, а отже, менше тривалість обігу запасів, тим менше засобів у цій статті, тим більш ліквідну структуру мають оборотні засоби і стійкіший фінансовий стан підприємства. Показники ділової активності підприємства зведено у таблицю 2.7. Згідно з отриманими результатами, можна зробити висновок, що у 2006 році оборотні активи не зробили навіть одного обороту, що негативно сказалось на прибутку підприємства, але цей показник виріс у 2007 році, і згідно йому активи підприємства в 2007 році зробили оборот 1,3раза. Незначне збільшення цього коефіцієнту відбулося через значне зменшення вартості основних засобів, а також за рахунок зменшення запасів готової продукції і товарів виробничих запасів і зменшення непогашеної заборгованості за відвантажені товари. Таблиця 2.7 Динаміка показників ділової активності підприємства ТОВ „ЄВА”
Згідно коефіцієнту дебіторської заборгованості, то цей показник достатньо високий, за 2006 рік підприємству було погашено дебіторську заборгованість майже 5 разів, однак у наступному році цей показник ще покращився і досяг вже майже 10 разів, тобто тривалість одного обороту у 2007 році зменшилась з 75 днів до 37, тобто майже у двічі. Що стосується кредиторської заборгованості, то у 2007 році підприємство також збільшило обіговість власних кредитів від 7,5 разів до 13, тобто період погашення кредиторської заборгованості перед постачальниками було зменшено з 49 днів до 28, тобто теж майже у двічі. Також позитивною виявилася і фондовіддача підприємства – у 2007 році вона досягла майже 1,8 разів. Коефіцієнт оборотності запасів свідчить про достатньо високу ефективність управління запасами підприємства. 2.6 Оцінка рентабельності На короткострокову і довгострокову платоспроможність підприємства впливає його здатність діставати прибуток. У цьому зв'язку розглянемо наступний аспект діяльності підприємства - рентабельність, що є якісним показником ефективності роботи підприємства. Звичайно при розрахунку рентабельності визначають відношення прибутку до наступних показників: рівня продажів, активам, власного капіталу. Загальноприйнятих значень рентабельності, на які можна орієнтуватися при аналізі, не існує, тому зростання вищевказаних показників у динаміці по періодах звітності розглядається як позитивна тенденція. Розглянемо наступні показники рентабельності [23, с. 213]: 1. рентабельність активів; 2. рентабельність власного капіталу; 3. рентабельність основних фондів; 4. рентабельність продажу. 1. Рентабельність активів (інше найменування цього, показника - коефіцієнт "прибуток/ активи" (ROA – Return on Assets)). Він характеризує, наскільки ефективно підприємство використовує свої активи для одержання прибутку, тобто показує, який прибуток приносить кожна гривня, вкладена в активи підприємства. Показник визначається як відношення чистого прибутку до середньорічної вартості активів: (2.21) Відзначимо, що коефіцієнт RОА поєднує 2 показники: частку прибутку в одній гривні реалізації і обіговість активів. Тобто добуток названих показників дорівнює значенню коефіцієнта рентабельності активів (RОА). 2. Рентабельність власного капіталу (інше найменування цього показника - коефіцієнт "прибуток/ капітал" (ROE – return on equity)). Характеризує ефективність використання підприємством власного капіталу. Показник визначається як співвідношення чистого прибутку і середньорічної вартості власного капіталу: (2.22) 3. Рентабельність основних фондів (інше найменування цього показника – фондовіддача). Показник характеризує, наскільки ефективно підприємство використовує основні фонди. Збільшення фондовіддачі свідчить про підвищення ефективності використання основних фондів. Цей показник порівнюється зі середньогалузевими показниками. Розраховується за формулою: (2.23) 4. Рентабельність продажу (інше найменування цього показника - норма чистого прибутку). Він показує, який прибуток з однієї гривні продажу одержало підприємство. Показник розраховується за формулою: (2.24) Показники рентабельності підприємства зведено у таблицю 2.8. Таблиця 2.8 Розрахунок коефіцієнтів рентабельності ТОВ „ЄВА”
Коефіцієнтів рентабельності активів (майна) показує, який прибуток одержує підприємство з кожної гривні, вкладеної в активи. Згідно розрахунках коефіцієнт рентабельності активів на підприємстві дорівнював у 2006 році – 0,11 грн., а у 2007 – 0,39 грн., тобто на кожну вкладену гривню підприємство отримало прибуток у розмірі 0,33 грн. та 0,56 грн. Показник прибутку на вкладений капітал по підприємству склав у 2006 році 0,12 грн., а в 2007 р – 0,44 грн. Це означає, що кожна гривня власного капіталу принесла прибуток 0,12 грн. у 2006 році, а у 2007 році прибутковість власного капіталу збільшилась більше ніж у двічі і склала 0,44 грн. Про позитивні тенденції розвитку діяльності підприємства також свідчить і рентабельність реалізованої продукції, який у 2007 році виріс на 44%, а відповідно зросла і прибутковість реалізації. Виходячи із проведених вище розрахунків, які характеризують фінансовий стан об’єкта дослідження, його платоспроможність та ділову активність, можна стверджуватися що ТОВ „ЄВА” знаходиться у прекрасному, стабільному фінансовому стані, що протягом періоду, який аналізується воно функціонувало із значними прибутками і, що його подальше функціонування у конкурентному середовищі достатньо перспективне і носить стабільні тенденції зростання. Розділ 3. Напрямки підвищення фінансової стійкості ТОВ „ЄВА” 3.1 Розширення зони фінансової стійкості Для того, щоб дізнатися наскільки аналізоване нами підприємство може розширити зону фінансової стійкості, визначимо запас фінансової стійкості (зону безпечності), під яким розуміють той обсяг реалізації, який забезпечує підприємству певну стійкість його фінансового становища. Результати розрахунків занесемо до таблиці 3.1. Таблиця 3.1 Розрахунок запасу фінансової стійкості ТОВ „ЄВА” у 2007 р.
Поріг рентабельності (Прен) являє собою відношення суми постійних витрат у собівартості продукції до питомої ваги маржинального доходу у виручці: тис.грн. на початок 2007 року; тис.грн. на кінець 2007 року. Визначимо запас фінансової стійкості ТОВ „ЄВА” у 2007 році і проаналізуємо його. На початок 2007 року щоб покрити всі витрати необхідно було реалізувати продукції на суму 280,8 тис.грн., а на кінець для цього було необхідно 173,9 тис.грн. Маємо збільшення порогу рентабельності на 506,9 тис.грн. що оцінюється позитивно. Фактично виручка на початок 2007 року складала 800,5 тис.грн. а на кінець року 1200,5 тис.грн. що вище порогу рентабельності на 519,7 тис.грн. та 1026,6 тис.грн. відповідно. Виручка може зменшитися ще на 85,5% і тільки тоді рентабельність дорівнюватиме нулю. На початок 2008 року зона фінансової незалежності залишається на досить високому рівні (85,5%). 3.2 Напрямки підвищення показників фінансової стійкості 3.2.1 Формування бюджету продажу ТОВ „ЄВА” ТОВ „ЄВА” будувало свій бюджет на 2008 рік, виходячи з результатів діяльності за 2007 рік, загальних економічних умов і очікуваних обсягів продажу в галузі. Процес бюджетування починається із прогнозування продажів, які є основним фактором, що лімітує, визначальні всі наступні операції. Значення інших факторів має значне, але обмежений вплив, адже при наявності постійного й дохідного попиту, компанії прагнуть усунути будь-які обмеження. Пріоритетність бюджету продажів, з одного боку, очевидна, оскільки відсутність попиту в кожному разі обмежує виробництво і є основною відмінністю системи бюджетування від планування в умовах централізованої економіки. Визначити обсяг попиту продукції який дорівнює бюджету продажів - одне із припустимих умов при складанні бюджету. Бюджетні показники, отримані при складанні бюджету продажів, є відправною крапкою планування діяльності компанії й впливають на розрахунок інформації для інших операційних бюджетів і формування фінансових бюджетів, що дозволяють установити й оцінити досяжність намічених цілей [30, с. 111]. Але перед складанням прогнозу продажу продукції на наступний рік підприємству доцільно спочатку визначити який прибуток підприємство отримує при реалізації кожного виду продукції, яку воно виробляє на основі поділу витрат на постійні та змінні витрати. Корегуванням структури асортименту продукції, підприємство може отримати більше прибутку за рахунок випуску продукції, яка має більшу прибутковість. Розподіл витрат на постійні й змінні, а також використання розрахунку суми покриття дозволяє ухвалювати рішення щодо формуванні асортименту продукції, яка випускається, який забезпечує найбільший прибуток для підприємства. Якщо фірма випускає кілька видів товарів, то для визначення розміру прибутку, що дає кожний вироблений товар необхідно розподілити між ними постійні витрати фірми. Існує кілька принципів розподілу постійних витрат: - нарівно між всіма товарами, що випускаються; - пропорційно виторгу від реалізації; - пропорційно змінним витратам, необхідним для виробництва й реалізації окремих товарів; - іншими способами, наприклад пропорційно прямим змінним витратам або пропорційно якій-небудь одній статті змінних витрат. Розрахуємо прибуток який одержала фірма від реалізації всіх видів продукції в 2007 році (табл.3.2 додаток Г). Розподіливши постійні витрати фірми нарівно між всіма товарами, знайдемо розмір прибутку, що одержала фірма від реалізації кожного виробу. Розподіл постійних витрат нарівно між товарами, що виробляються зведено у таблицю 3.3 у додатку Д. Як показав огляд ринку косметичних засобів аналітики прогнозують збільшення продажу косметичних товарів для догляду за дітьми на 25%, а також зріст обсягів реалізації універсальних шампунів на 15% та фіто- шампунів на 10%. Також особливістю даної галузі є різний обсяг реалізації в залежності від сезону, тобто летом спостерігається зменшення обсягів реалізації косметичних засобів, традиційно 25% продажів припадають на перший квартал, 20% – на другий, 30% – на третій і 25% – на четвертий. Планова структура формування доходу по кварталам буде наступною: у першому кварталі – 25%, у другому – 20%, у третьому – 30% у четвертому 25%. На основі маркетингових досліджень щодо ринку косметичних засобів, а саме ринку шампунів було складено прогноз продажу продукції (табл. 4.3). Таблиця 3.4 Прогноз продажу продукції ТОВ „ЄВА” на 2008 рік
| 65 660,4 | 98 478,9 | 82 075,5 | 328 278,6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Katerina” | 21 435 | 9,7 | 51 972,6 | 41 583,9 | 62 371 | 51 992 | 207 919,5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Beauty” | 16 593 | 8,9 | 36 917,2 | 29 530,2 | 44 304,2 | 36 926,1 | 147 677,7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Healthy Hairs” | 14 017 | 8,1 | 28 382,4 | 22 704,3 | 34 060,5 | 28 390,5 | 113 537,7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Колорит” | 6 711 | 7,9 | 13 248,3 | 10 601,8 | 15 902,7 | 13 264,1 | 53 016,9 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші | 17 439 | 7,4 | 32 264 | 25 811,2 | 38 716,8 | 32 256,6 | 129 048,6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Господарське мило | 24 430 | 2,5 | 15 270 | 12 215 | 18 322,5 | 15 267,5 | 61 075 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Рідке мило |
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Фантазія” | 17 834 | 5,5 | 24 519 | 19 613 | 29 425 | 24 530 | 98 087 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Energy” | 14 506 | 5,1 | 18 492,6 | 14 795,1 | 22 195,2 | 18 497,7 | 73 980,6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Secret” | 8 462 | 5,0 | 10 575 | 8 460 | 12 690 | 10 585 | 42 310 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
TM “Beby” | 5 185 | 4,7 | 6 091,2 | 4 873,9 | 7 313,2 | 6 091,2 | 24 369,5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші | 17 850 | 3,7 | 16 509,4 | 13 209 | 19 813,5 | 16 513,1 | 66 045 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Всього |
|
| 414 131,5 | 331 320,3 | 496 983 | 414 223,8 | 1 656 658,6 |
Ця інформація в сукупності з фактичними результатами минулих років дадуть ТОВ „ЄВА” підстави припускати, що зростання доходу від продажів у 2008 році буде вище, ніж у 2007 році. Для цього є наступні причини: збільшилася клієнтура, склалися більш м'які економічні умови і було успішно проведено нову рекламну кампанію.
Квартальний бюджет, подібно плану фінансової діяльності, ґрунтується на припущенні про те, що основним фактором, що впливає на витрати підприємства, є обсяг продажів.
Складений на основі пронозу продажу бюджет продажу підприємства наведено в таблиці 3.5.
Таблиця 3.5
Бюджет продажу продукції, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Дохід від продажу продукції | 496 957,8 | 397 584,36 | 596 379,6 | 497 068,56 | 1 987 990,32 |
Податок на додану вартість | 82 826,3 | 66 264,06 | 99 396,6 | 82 844,76 | 331 331,72 |
Чистий дохід від продажу продукції | 414 131,5 | 331 320,3 | 496 983 | 414 223,8 | 1 656 658,6 |
Нами також було встановлено наступні нормативи погашення дебіторської заборгованості за товари: 90% реалізованих товарів оплачується покупцями в тому кварталі, в якому вони були придбані, інші 10% на протязі наступного кварталу.
Розрахунок очікуваних надходжень від продажів, що враховує надходження від реалізації, а також погашення дебіторської заборгованості, наведений у таблиці 3.6.
Таблиця 3.6
Графік очікуваних грошових надходжень від реалізації і погашення дебіторської заборгованості у 2008 році, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
1. Дебіторська заборгованість на початок року (1 квартал) | 97 200 |
|
|
|
|
надходження оплати в поточному кварталі | 97 200 |
|
|
| 97 200 |
2. Реалізація в кварталі 1: |
|
|
|
| 496 957,8 |
надходження оплати в поточному кварталі (дохід від продажів * 0,9) | 447 262,02 |
|
|
| 447 262,02 |
надходження оплати в наступному кварталі (дохід від продажів * 0,1) |
| 49 695,78 |
|
| 49 695,78 |
3. Реалізація в кварталі 2: |
|
|
|
| 397 584,36 |
надходження оплати в поточному кварталі (дохід від продажів * 0,9) |
| 357 825,92 |
|
| 357 825,92 |
надходження оплати в наступному кварталі (дохід від продажів * 0,1) |
|
| 39 758,44 |
| 39 758,44 |
4. Реалізація в кварталі 3: |
|
|
|
| 596 379,6 |
надходження оплати в поточному кварталі (дохід від продажів * 0,9) |
|
| 536 741,4 |
| 536 741,4 |
надходження оплати в наступному кварталі (дохід від продажів * 0,1) |
|
|
| 59 638,2 | 59 638,2 |
5. Реалізація в кварталі 4: |
|
|
|
| 448 361,7 |
надходження оплати в поточному кварталі (дохід від продажів * 0,9) |
|
|
| 448 361,7 | 448 361,7 |
Всього грошових надходжень | 544 462,02 | 407 521,7 | 576 499,84 | 507 999,9 | 2036 483,46 |
На наступному етапі треба скласти прогноз витрат з урахування економії на сировині та упаковці.
Як показав аналіз витрат за елементам на підприємстві найбільшу питому вагу займають матеріальні затрати, при чому з кожним роком їх питома вага у витратах збільшується (у 2007 році матеріальні затрати займали 84,07%). Тому одним з напрямків зниження собівартості продукціє є пошук можливостей до зниження матеріальних витрат. Матеріальні затрати в свою чергу поділяються на сировину і матеріали (86,6%) та придбані комплектуючі вироби, напівфабрикати (13,4%). Зробивши маркетингові дослідження щодо комплектуючих виробів, а саме флаконів косметичних, підприємство може знизити витрати на економії упаковки.
Для упаковки продукції (шампунів та рідкого мила) використовують флакони косметичні ємністю 330, 450 і 500 мл). Пропонується зменшити виробничу собівартість продукції завдяки економії на упаковці (використання матеріалів – ПЕНД, ПЕТ). Обсяг використовуваної ПЕТ-Тари на ринку косметики й парфумерії займає біля 60-70%. До даного виду впакування не пред'являється твердих вимог, до того ж багато виробників косметики самі виробляють ПЕТ-Тару. І хоча розвинені країни відходять від ПЭТ, застосовуваного в косметиці й парфумерії, на Україні використання такого впакування на даний момент росте.
Розрахунок економії за рахунок впровадження більш дешевої упаковки зведено у таблицю 3.7.
Таблиця 3.7
Зменшення витрат на комплектуючі вироби за рахунок більш дешевої упаковки
Найменування упаковки | Ємність | Ціна за одиницю, грн. | Прогнозна ціна за одинцю, грн. | Відхилення, грн. |
Флакон косметичний для рідкого мила (матеріал – ПЕТ) Кришка дозуюча (матеріал -ПП) | 330 мл | 0,14
0,20 | 0,10
0,18 | - 0,04
- 0,02 |
Флакон косметичний для рідкого мила (матеріал – ПЕТ) Кришка дозуюча (матеріал -ПП) | 500мл | 0,27
0,20 | 0,22
0,18 | - 0,05
- 0,02 |
Флакон косметичній для шампунів (матеріал – ПЕТ) Кришка типа „Flip-top” (матеріал – ПЕНД, ПЕТ) | 330 мл | 0,19
0,18 | 0,10
0,15 | - 0,09
- 0,03 |
Флакон косметичній для шампунів (матеріал – ПЕТ) Кришка для флаконів з ПЕТ –преформ | 450мл | 0,16
0,12 | 0,10
0,10 | - 0,06
- 0,02 |
Флакон косметичний для шампунів (матеріал – ПЕТ) Кришка для флаконів з ПЕТ –преформ | 500мл | 0,24
0,14 | 0,10
0,10 | - 0,14
- 0,04 |
Всього |
| 1,84 | 1,33 | - 0,51 |
Наступним напрямком досліджень були ціни на сировину, з якої виготовляється продукція.
Огляд поставщиків щодо сировини для виготовлення косметичних засобів дозволив замінити деякі інгредієнти на аналоги вітчизняного виробництва, що дозволить знизити виробничу собівартість у складі сировини (табл. 3.8).
Таблиця 3.8
Зниження собівартості за рахунок придбання більш дешевої сировини
Найменування сировини | Одиниця виміру, кг | Ціна за одиницю, грн. | Прогнозна ціна за одинцю, грн. | Відхи-лення, грн. | Об’єм сировини в реалізованій продукції, кг | Економія сировини за рік, грн. |
SSFA-65(аналог SAS 60(Clariant) і Sles – 70) Пальмитат калію як основа для виробництва рідкого мила, шампунів і гелів для душу | 200 | 9,3 | 7,5 | - 1,8 | 5 577,42 | 50,2 |
Laurylamido propyl betaine(LG) LAB 35 Амфотер. ПАВ для дитячих шампунів | 100 | 6,5 | 3,2 | - 3,3 | 140 | 4,62 |
2-Ethyl hexyl palmitate (LG) Зм'якшуючий компонент косм. засобу по догляду за шкірою | 160 | 19,80 | 12,8 | - 7,0 | 1549,28 | 67,78 |
Всього |
|
|
|
|
| 122,6 |
3.2.2 Формування плану виробництва
Складаючи виробничий план, фахівці виробничого відділу повинні враховувати наступні моменти [6, с. 241]:
кількість виробів, що потрібно зробити в кожний період часу;
необхідний рівень матеріально-виробничих запасів з урахуванням строку зберігання;
потреба у виробничих ресурсах у кожний період часу;
наявність необхідних ресурсів.
Розроблений виробничий план повинен у максимальній мері задовольняти ринковий попит, не припускаючи при цьому виходу за рамки наявних у розпорядженні підприємства ресурсів. Для цього буде потрібно визначити, які ресурси необхідні для задоволення попиту на ринку, зрівняти їх з наявними й пропонованими ресурсами. У випадках невиконання встановлених замовлень покупців, необхідно визначити й проаналізувати отримані обмеження.
План виробництва складається на підставі передбачуваного попиту й з урахуванням можливостей підприємства й служить базою для формування плану відвантаження. План виробництва продукції приведено у таблиці 3.9.
Таблиця 3.9
План виробництва продукції, грн.
Показник | Квартали | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Чистий дохід від продажу продукції, грн. | 414 131,5 | 331 320,3 | 496 983 | 414 223,8 | 1 656 658,6 |
Запас готової продукції на кінець періоду | 31 132,03 | 49 698,3 | 41 422,38 | 41 000 | 163 252,71 |
Запас готової продукції на початок періоду | 8 900 | 31 132,03 | 49 698,3 | 41 422,38 | 131 152,71 |
Об’єм виробництва | 436 363,53 | 349 886,57 | 488 707,08 | 413 801,41 | 1 688 758,59 |
Норматив запасу готової продукції – 10% квартальної потреби. Планові витрати на виробництво продукції зведені в таблицю 3.10.
Таблиця 3.10
Планові витрати на виробництво продукції, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Об’єм виробництва | 436 363,53 | 349 886,57 | 488 707,08 | 413 801,41 | 1 688 758,59 |
Матеріальні витрати | 143 378,71 | 117 017,75 | 192 643,08 | 158 584,88 | 611 624,42 |
Витрати на оплату праці | 39 808,4 | 31 167,25 | 51 767,56 | 42 141,31 | 164 884,52 |
Відрахування на соціальні заходи | 13 409,31 | 11 264,89 | 19 164,3 | 15 600,71 | 59 439,21 |
Амортизація | 12 500 | 12 500 | 12 500 | 12 500 | 50 000 |
Енергія | 3 268,8 | 2 506,8 | 3 497,7 | 2 953,8 | 12 227,1 |
Інші операційні витрати | 1 681,51 | 233,58 | 8 024,97 | 4968,25 | 14 908,01 |
Всього витрат: | 214 046,73 | 174 690,27 | 287 597,61 | 236 748,95 | 913 083,56 |
3.2.3 Формування бюджету закупок матеріальних ресурсів
Основну частину доходу ТОВ „ЄВА” отримує від продажу косметичної продукції, а це найчастіше потребує наявності спеціального запасу матеріалів.
Рівень товарно-матеріальних запасів на початок кожного наступного кварталу дорівнює 20% квартальної потреби. Бюджет закупки матеріалів і сировина наведено в таблиці 3.11.
Таблиця 3.11
Бюджет закупки матеріалів і сировини, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Матеріальні витрати | 143 378,71 | 117 017,75 | 192 643,08 | 158 584,88 | 611 624,42 |
Виробничий запас на кінець періоду | 23 403,55 | 38 528,61 | 31 716,97 | 28 000 | 121 649,13 |
Виробничий запас на початок періоду | 95 800 | 23 403,55 | 38 528,61 | 31 716,97 | 189 449,13 |
Об’єм закупки матеріалів і сировини |
70 982,26 |
132 142,81 |
185 831,44 |
154 867,91 |
543 824,42 |
Виробничий запас матеріалів на кінець 4 кварталу складе:
140 000 *0,2 = 28 000 грн.
Розрахунок очікуваних грошових виплат за придбання матеріалів та сировини наведено в таблиці 3.12.
Таблиця 3.12
Очікувані грошові виплати за придбання матеріалів та сировини, грн.
Показник | Квартали | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Об’єм закупки матеріалів та сировини |
70 982,26 |
132 142,81 |
185 831,44 |
154 867,91 |
543 824,42 |
Кредиторська заборгованість за товари на початок 1 кварталу |
5 800 |
|
|
|
5 800 |
Закупка в 1 кварталі: |
|
|
|
| 70 982,26 |
оплата в поточному кварталі (загальні затрати на закупку *0,9) | 63 884,03 |
|
|
| 63 884,03 |
оплата в наступному кварталі (загальні витрати на закупку *0,1) |
| 7 098,23 |
|
| 7 098,23 |
Закупка в 2 кварталі: |
|
|
|
| 132 142,81 |
оплата в поточному кварталі (загальні затрати на закупку *0,9) |
| 118 928,52 |
|
| 118 928,52 |
оплата в наступному кварталі (загальні витрати на закупку *0,1) |
|
| 13 214,29 |
| 13 214,29 |
Закупка в 3 кварталі: |
|
|
|
| 185 831,44 |
оплата в поточному кварталі (загальні затрати на закупку *0,9) |
|
| 167 248,29 |
| 167 248,29 |
оплата в наступному кварталі (загальні витрати на закупку *0,1) |
|
|
| 18 583,15 | 18 583,15 |
Закупка в 4 кварталі: |
|
|
|
| 139 381,11 |
оплата в поточному кварталі (загальні затрати на закупку *0,9) |
|
|
| 139 381,11 | 139 381,11 |
Всього платежів за матеріали | 69684,03 | 126 026,75 | 180 462,58 | 157 964,26 | 534 137,62 |
Бюджет собівартості виробленої продукції наведено в табл. 3.13.
Таблиця 3.13
Бюджет собівартості виробленої продукції, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Об’єм виробництва | 436 363,53 | 349 886,57 | 488 707,08 | 413 801,41 | 1 688 758,59 |
Незавершене виробництво | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 |
Витрати на виробництво | 214 046,73 | 174 690,27 | 287 597,61 | 236 748,95 | 913 083,56 |
Собівартість виробленої продукції | 214 046,73 | 174 690,27 | 287 597,61 | 236 748,95 | 913 083,56 |
Бюджет собівартості реалізованої продукції зведено у табл.3.14.
Таблиця 3.14
Бюджет собівартості реалізованої продукції, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Залишки готової продукції на початок періоду | 8 900 | 31 132,03 | 49 698,3 | 41 422,38 | 131 152,71 |
Собівартість виробленої продукції | 214 046,73 | 174 690,27 | 287 597,61 | 236 748,95 | 913 083,56 |
Залишки готової продукції на кінець періоду | 31 132,03 | 49 698,3 | 41 422,38 | 41 000 | 163 252,71 |
Собівартість реалізованої продукції | 236 278,76 | 193 256,54 | 279 321,69 | 236 326,57 | 945 183,56 |
3.2.4 Формування бюджету оплати праці
Складаючи бюджет оплати праці, підприємство визначає як видатки на заробітну плату й виплати співробітникам у прогнозному періоді, так і формує механізми мотивації персоналу [30, с. 124].
Планування оплати праці встановлюється підприємством самостійно відповідно до прийнятих на підприємстві форм й систем оплати праці, передбаченими трудовими контрактами або колективними договорами, і з урахуванням положень трудового законодавства.
Норматив погашення поточних зобов’язань за розрахунками: 83% нарахованої заробітної плати виплачується в том кварталі, у якому вона була нарахована, інші 17% - на протязі наступного кварталу.
Розрахунки витрат на виплату заробітної плати наведено в таблиці 3.15.
Таблиця 3.15
Витратна частина бюджету на виплату заробітної плати, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
|
Витрати на оплату праці | 39 808,4 | 31 167,25 | 51 767,56 | 42 141,31 | 164 884,52 |
Заборгованість з заробітної плати на початок 1 кварталу | 2 200 |
|
|
| 2 200 |
Заробітна плата за 1 квартал |
|
|
|
| 39 808,4 |
Виплачена в поточному кварталі (зарплата *0,83) | 33 040,97 |
|
|
| 33 040,97 |
Виплачена в наступному кварталі (зарплата *0,17) |
| 6 767,43 |
|
| 6 767,43 |
Заробітна плата за 2 квартал |
|
|
|
| 31 167,25 |
Виплачена в поточному кварталі (зарплата *0,83) |
| 25 868,82 |
|
| 25 868,82 |
Виплачена в наступному кварталі (зарплата *0,17) |
|
| 5 298,43 |
| 5 298,43 |
Заробітна плата за 3 квартал |
|
|
|
| 51 767,56 |
Виплачена в поточному кварталі (зарплата *0,83) |
|
| 42 967,07 |
| 42 967,07 |
Виплачена в наступному кварталі (зарплата *0,17) |
|
|
| 8 800,49 | 8 800,49 |
Заробітна плата за 4 квартал |
|
|
|
| 34 977,28 |
Виплачена в поточному кварталі (зарплата *0,83) |
|
|
| 34 977,28 | 34 977,28 |
Всього виплачено в поточному кварталі | 35 240,97 | 32 636,25 | 48 265,5 | 43777,77 | 159 920,49 |
3.2.5 Формування бюджету руху грошових коштів
Планування руху грошових коштів - один з найбільш важливих аспектів організації операційного циклу й створення цілісної та ефективної системи керування. Складання бюджету руху коштів - заключний етап формування зведеного бюджету, що дозволяє моделювати очікувані надходження й регулювати обсяг виплат по видах, структурним підрозділам і центрам фінансової відповідальності [30, с. 141].
У зв’язку з ти, що наприкінці 2007 року підприємство закупило нове обладнання (гідродинамічні кавітаційні генератори) застаріле обладнання можна продати без будь-якої шкоди для підприємства. Продаж, по залишковій вартості, застарілого обладнання (змішувачів та гомогенізатора) принесе підприємству дохід в сумі 9600грн. (з ПДВ).
Бюджет руху грошових коштів зведено в таблицю 3.16.
Таблиця 3.16
Бюджет руху грошових коштів, грн.
Показник | Квартал | Всього за рік | ||||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| |||||
Залишок грошових котів на початок 1 кварталу | 6 900 | 19 956,54 | 27123,57 | 36711,4 | 90691,51 | |||||
Надходження грошових коштів від реалізації продукції | 456862,02 | 357 825,92 | 536 741,4 | 448 361,7 | 1799791,04
| |||||
Інші операційні доходи | 3 300 | 3 300 | 3 300 | 3 300 | 13 200 | |||||
Дебіторська заборгованість | 97 200 | 49 695,78 | 39 758,44 | 59 638,2 | 246 292,42 | |||||
Всього надходження коштів | 547 762,02 | 410 821,7 | 579 99,84 | 511299,9 | 2059283,46 | |||||
Податок на додану вартість | 80 729,68 | 45 015,83 | 66 006,3 | 58339,28 | 250091,09 | |||||
Витрати на закупку матеріалів та сировини | 63884,03 | 118 928,52 | 167 248,29 | 139381,11 | 489441,95 | |||||
Кредиторська заборгованість за матеріали | 5 800 | 7098,23 | 13 214,29 | 18583,15 | 44695,67 | |||||
Виплата заробітної плати | 35 240,97 | 32 636,25 | 48 265,5 | 43 777,77 | 159 920,49 | |||||
Відрахування на соц.заходи | 13 282,87 | 12 081,93 | 17 867,88 | 16 206,53 | 59 439,21 | |||||
Інші операційні витрати | 4 950,31 | 2740,38 | 11 522,67 | 7 922,05 | 27 135,11 | |||||
Результат операційної діяльності | 343 974,16 | 192320,56 | 255 674,91 | 227090,01 | 1019059,64 | |||||
Податок на прибуток | 82843,54 | 48980,14 | 63918,72 | 56772,5 | 252514,9 | |||||
Виплати з фонду матеріального стимулювання | 78339,18 | 43002,12 | 57526,85 | 51095,25 | 229963,4 | |||||
Виплати з фонду соціал.розвитку | 39169,59 | 21 501,06 | 28763,42 | 25547,62 | 114981,69 | |||||
Виплати з фонду виробничого розвитку | 130565,31 | 71670,21 | 95878,09 | 85158,75 | 383272,36 | |||||
Всього виплат з прибутку | 330 917,62 | 185 153,53 | 246087,08 | 218574,12 | 980732,35 | |||||
Залишок коштів на кінець періоду | 19 956,54 | 27123,57 | 36711,4 | 45227,29 | 129018,8 |
Перед складанням прогнозного балансу та звіту про фінансові результати заради наочності зведемо економічні результати від впровадження запропонованих заходів у таблицю 3.17.
З поданої таблиці можна бачити, що економічний ефект від заходів у деяких випадках зменшить витрати підприємства, у інших випадках він принесе безпосередній прибуток, який в подальшому підприємство зможе використовувати на свій розвиток.
Таблиця 3.17
Економічний ефект від впровадження запропонованих заходів щодо удосконалення фінансового планування на ТОВ „ЄВА” протягом 2008 року
Напрями підвищення ефективності використання фінансових ресурсів | Сутність запропонованих шляхів підвищення використання фінансових ресурсів | Економічний ефект від впровадження запропонованих шляхів |
Підвищення ефективності фінансового планування на основі використання нових стандартів управління, зокрема процесного підходу. | Запропоновано модель організації фінансового планування в малому підприємництві на основі процесного підходу, який базується на описанні й оптимізації бізнес-процесів, які являють собою цілеспрямовану послідовність операцій і функцій | Використання запропонованої моделі фінансового планування дозволить розробити поетапну модель реорганізації фінансових процесів малого підприємства |
Удосконалення організації бюджетного планування фірми | Створення наскрізної мінімальної системи бюджетів для малих підприємств: бюджет фонду оплати праці; бюджет матеріальних витрат; бюджет амортизації; бюджет інших витрат; бюджет погашення кредитів і податковий бюджет | Підвищення ефективності розподілу та використовування наявних ресурсів з метою досягнення стійкого, стратегічно вигідного положення на ринку |
Зміна структури асортименту продукції що виробляється, з метою забезпечення найбільшого прибутку для підприємства | Визначення прибутковості по кожному виду продукції, що виробляється, на основі поділу витрат на постійні та змінні з використанням розподілу постійних витрат порівну між усіма товарами, що виробляються | Збільшення виручки від реалізації продукції на 547 390,32 грн. |
Використання ПЕТ-Тари для упаковки продукції | Зміна упаковки продукції (флаконів для шампунів та рідкого мила) | Зниження собівартості продукції на 28 248,38 грн. |
Використання сировини вітчизняного виробництва | Заміна інгредієнтів для виготовлення косметичних засобів на аналоги вітчизняного виробництва | Зниження собівартості продукції на 122,6 грн. |
Додатковий дохід | Продаж обладнання яке більш не використовується у виробничому процесі | Отримання додаткового доходу на суму 9600 грн. |
3.2.6 Бюджетний звіт про фінансові результати та баланс
Відповідно до запропонованих заходів з урахуванням вище розроблених бюджетів підприємства, ми можемо зробити прогнозний звіт про фінансові результати на 2007 рік (таблиця 3.18).
Таблиця 3.18
Прогнозний звіт про фінансові результати ТОВ „ЄВА”, тис. грн.
Найменування показника | Код строки | 2007 Базовий | 2008 Прогноз |
1 | 2 | 3 | 4 |
Дохід (виручка) від реалізації (товарів, робіт, послуг) | 010 | 1440,6 | 1 997,59 |
ПДВ | 015 | (240,1) | (332,9) |
Акцизний збір | 020 |
|
|
| 025 |
|
|
Інші вирахування з доходу | 030 |
|
|
Чистий доход (виручка) від реалізації (товарів, робіт, послуг) | 035 | 1200,5 | 1 664,69 |
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) | 040 | (724,5) | (945,18) |
Валовий: |
|
|
|
прибуток | 050 | 476,0 | 719,51 |
збиток | 055 |
|
|
Інші операційні доходи | 060 | 13,2 | 13,2 |
Адміністративні витрати | 070 | () | () |
Витрати на збут | 080 | () | (0,6) |
Інші операційні витрати | 090 | (9,2) | (9,2) |
Фінансові результати від операційної діяльності: |
|
|
|
прибуток | 100 | 480,0 | 722,91 |
збиток | 105 |
|
|
Доход від участі в капіталі | 110 |
|
|
Інші фінансові доходи | 120 |
|
|
Інші доходи | 130 |
|
|
Фінансові витрати | 140 |
|
|
Витрати від участі в капіталі | 150 |
|
|
Інші витрати | 160 |
|
|
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподатковування: |
|
|
|
прибуток | 170 | 480,0 | 722,91 |
збиток | 175 |
|
|
Податок на прибуток від звичайної діяльності | 180 | 120,0 | 180,7 |
Фінансові результати від звичайної діяльності |
|
|
|
прибуток | 190 | 360,0 | 542,21 |
збиток | 195 |
|
|
Надзвичайні: |
|
|
|
прибуток | 200 |
|
|
збиток | 205 |
|
|
Чистий: |
|
|
|
прибуток | 220 | 360,0 | 542,21 |
збиток | 225 |
|
|
Відповідно до запропонованих заходів з урахуванням певного абстрагування від деталей, ми маємо змогу привести прогнозний баланс ТОВ „ЄВА” на 2008 рік, 2007 рік приймаємо за базу для порівняння.
Прогнозний баланс ТОВ „ЄВА” наведено в таблиці 3.19.
Таблиця 3.19
Прогнозний баланс ТОВ „ЄВА”, тис. грн.
Актив | Код рядка | 2007 Базовий | 2008 Прогноз |
1 | 2 | 3 | 4 |
1. Необоротні активи |
|
|
|
Нематеріальні активи |
|
|
|
залишкова вартість | 010 |
|
|
первісна вартість | 011 |
|
|
знос | 012 |
|
|
Незавершене будівництво | 020 | 13,2 | 13,2 |
Основні засоби |
|
|
|
залишкова вартість | 030 | 689,3 | 633 |
первісна вартість | 031 | 1588,9 | 1579,3 |
знос | 032 | (899,6) | (946,3) |
Довгострокові фінансові інвестиції: |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
які обліковуються за методом участі в капіталі інших підприємств | 040 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
інші фінансові інвестиції | 045 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Довгострокова дебіторська заборгованість | 050 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Відстрочені податкові активи | 060 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші необоротні активи | 070 | 2,6 | 2,6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом 1 | 080 | 705,1 | 648,8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2.0боротні активи |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Запаси |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
виробничі запаси | 100 | 95,8 | 28,0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
тварини на вирощуванні й вигодовуванні | 110 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
незавершене виробництво | 120 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
готова продукція | 130 | 8,9 | 41,0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
товари | 140 | 1,1 | 1,1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Векселі отримані | 150 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Дебіторська заборгованість за товари, роботи, послуги |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
чиста реалізаційна вартість | 160 | 97,2 | 48,7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
первісна вартість | 161 | 97,2 | 48,7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
резерв сумнівних боргів | 162 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Дебіторська заборгованість по розрахунках |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з бюджетом | 170 | 1,1 | 1,1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
за виданими авансами | 180 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з нарахованих доходів | 190 | 0,3 | 0,3 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
із внутрішніх розрахунків | 200 | 3,1 | 3,1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші поточні дебіторські зобов’язання | 210 | 2,6 | 2,6 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Поточні фінансові інвестиції | 220 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Кошти і їхні еквіваленти |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
у національній валюті | 230 | 6,9 | 511 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
в іноземній валюті | 240 | 1,3 | 1,3 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші оборотні активи | 250 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом 2 | 260 | 218,3 | 638,2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3. Витрати майбутніх періодів | 270 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Баланс | 280 | 923,4 | 1287 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Пасив |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1. Власний капітал |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Статутний капітал | 300 | 255,0 | 255,0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Пайовий капітал | 310 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Додатковий вкладений капітал | 320 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інший додатковий капітал | 330 | 604,9 | 604,9 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Резервний капітал | 340 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) | 350 | 3,3) | 352,3 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Неоплачений капітал | 360 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Вилучений капітал | 370 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом1 | 380 | 863,2 | 1212,2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2. Забезпечення наступних витрат і платежів |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Забезпечення виплат персоналу | 400 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші забезпечення | 410 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 415 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 416 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Цільове фінансування | 420 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом 2 | 430 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
3. Довгострокові зобов’язання |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Довгострокові кредити банків | 440 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші довгострокові фінансові зобов’язання | 450 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Відстрочені податкові зобов’язання | 460 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші довгострокові фінансові зобов’язання | 470 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом 3 | 480 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
4. Поточні зобов’язання |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Короткострокові кредити банків | 500 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Поточні зобов’язання по довгострокових зобов’язаннях | 510 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Векселі видані | 520 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги | 530 | 5,8 | 15,4 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Поточні зобов’язання по розрахунках |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з одержаних авансів | 540 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з бюджетом | 550 | 42,4 | 42,4 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з позабюджетних платежів | 560 | 4,0 | 4,0 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
зі страхування | 570 | 5,7 | 5,7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з оплати праці | 580 | 2,2 | 7,2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з учасниками | 590 | 0,1 | 0,1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
із внутрішніх розрахунків | 600 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші поточні зобов’язання | 610 |
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом 4 | 620 | 60,2 | 74,8 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
5. Доходи майбутніх періодів | 630
Валюта балансу збільшилась на 363,6 тис. грн. 3.2.7 Аналіз прогнозних показників фінансового стану підприємства після впровадження запропонованих заходів На основі даних таблиць 3.18, 3.19 та формул наведених у розділі 2 проаналізуємо динаміку показників фінансової стійкості ТОВ „ЄВА” у 2008 році після впровадження запропонованих заходів, 2007 рік приймаємо за базу для порівняння (таблиця 3.20). Таблиця 3.20 Динаміка відносних показників фінансової стійкості ТОВ „ЄВА” за 2007 – 2008 роки
Розрахуємо відносні показники ліквідності і платоспроможності ТОВ „ЄВА” за 2007–2008 роки. Вихідні дані і результати розрахунку наведено таблиці 3.21. Таблиця 3.21 Відносні показники ліквідності та платоспроможності ТОВ „ЄВА” за 2007–2008 роки
Як видно з таблиці 3.21 в 2008 році показники ліквідності та платоспроможності суттєво покращились, підприємство має досить високий рівень всіх показників ліквідності. На збільшення коефіцієнтів вплинуло збільшення грошових коштів підприємства. Значення і динаміка показників ділової активності в прогнозному 2008 році значно змінилася в порівнянні з базовим 2007 роком. Активи і окремі їх елементи (основні засоби, дебіторська заборгованість) у 2008 році порівняно з 2007 роком прискорили свою оборотність, суттєво зросла оборотність запасів. Основними факторами, що спричинили покращення ділової активності підприємства, були: суттєве збільшення обсягу чистого доходу (виручки) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) при одночасному зменшенні її собівартості. Розрахуємо i проаналізуємо динаміку основних коефіцієнтів рентабельності ТОВ „ЄВА” за 2007 – 2008 роки (табл. 3.22). Як видно з наведених даних, в 2008 році відбулося значне збільшення коефіцієнтів рентабельності. Рентабельності активів збільшилась на 114,9 %, рентабельності власного капіталу – на 38,2 %, рентабельності інвестованого капіталу – на 78,0 %, валова рентабельність продукції збільшилась на 76,6 %. В результаті розроблених заходів вдалося збільшити доход, а це вплинуло на зростання коефіцієнтів рентабельності. Таблиця 3.22 Динаміка основних коефіцієнтів рентабельності ТОВ „ЄВА” за 2007 – 2008 роки
Отже після впровадження запропонованих заходів, щодо підвищення результатів фінансово-господарської діяльності ТОВ „ЄВА” значно покращилися фінансові показники підприємства. Про зростання фінансового потенціалу розвитку підприємства в 2008 році свідчать значення коефіцієнта довгострокової фінансової незалежності 0,95. Значення коефіцієнта забезпеченості власними оборотними коштами 0,98 і коефіцієнта маневреності власних коштів 0,46, свідчать про те, що після впровадження запропонованих заходів у підприємства з`явилися власні оборотні кошти необхідні для забезпечення його фінансової стійкості, відбулися позитивні зміни у фінансовому стані підприємства. На збільшення коефіцієнтів ліквідності та платоспроможності вплинуло збільшення грошових коштів підприємства і зниження його кредиторської заборгованості. Значення і динаміка показників ділової активності в прогнозному 2008 році значно змінилася в порівнянні з базовим 2007 роком. Активи і окремі їх елементи (основні засоби, дебіторська заборгованість) прискорили свою оборотність, суттєво зросла оборотність запасів. Скоротилась у 2008 році тривалість обороту кредиторської заборгованості до 291 днів (проти 644 днів у 2007 році) і середня тривалість обороту дебіторської заборгованості до 306 днів (424 дня). Основними факторами, що спричинили покращення ділової активності підприємства, були: суттєве збільшення обсягу чистого доходу (виручки) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) при одночасному зменшенні її собівартості. В результаті розроблених заходів вдалося збільшити доход підприємства, а це вплинуло на зростання коефіцієнтів рентабельності. Висновок Фінансова стійкість є однією з найважливіших характеристик фінансово-економічної діяльності підприємства в умовах ринкової економіки. Якщо підприємство фінансово стійке, то воно має перевагу перед іншими підприємствами того ж профілю і залучень інвестицій, в одержанні кредитів, у виборі постачальників і в підборі кваліфікованих кадрів. Нарешті, воно не вступає в конфлікт із державою і суспільством, тому що виплачує вчасно податки в бюджет, внески в соціальні фонди, заробітну плату – робітникам та службовцям, дивіденди – акціонерам, а банкам гарантує повернення кредитів і сплату відсотків по них. Чим вище стійкість підприємства, тим більше воно незалежно від несподіваної зміни ринкової кон'юнктури і, отже, тим менше ризик виявитися на краю банкрутства. Ми з’ясували, що на сьогоднішній день немає чіткого визначення як самої фінансової стійкості підприємств, так і алгоритму розрахунку показників, що її характеризують. Значна кількість показників, які застосовуються для оцінки фінансового стану та фінансової стійкості підприємств, позбавляють системності і упорядкованості саму процедуру діагностики фінансового стану підприємства і встановлення причин його погіршення. Сьогодні кожне відомство застосовує різні показники для оцінки фінансової стійкості підприємств, що належать до сфери його підпорядкування. При цьому вибрані показники не завжди достатньо повно характеризують фінансовий стан підприємства, що перешкоджає виявленню дійсних причин нестійкого фінансового стану підприємства і прийняттю адекватних управлінських рішень. Вивчаючи фактори впливу на фінансову стійкість підприємств, ми дійшли висновку про необхідність врахування у своїй діяльності як зовнішніх так і внутрішніх факторів впливу. Державне регулювання економіки має бути збалансованим і покликане не підміняти ринковий механізм, а доповнювати його завдяки превалюванню економічних важелів впливу на розвиток суспільного виробництва в межах дії економічних законів ринку. Щодо управління діяльністю підприємств їх менеджерами, то першочергове значення має управління фінансами, узгоджене із загальною економічною стратегією. За цих умов найбільш дієвими будуть важелі впливу на фінансову стійкість. Останню необхідно постійно вимірювати та аналізувати з метою пошуку резервів її зростання. В роботі ми розглянули сутність фінансового планування та фінансової стратегії, як головних чинників досягнення та підтримання фінансової стабільності у довгостроковій перспективі. Фінансове планування втілює встановлені цілі у форму конкретних фінансових показників і забезпечує фінансовими ресурсами закладені в виробничому плані економічні пропорції розвитку. Ми дійшли висновку, що успіх фінансової стратегії підприємства гарантується, коли фінансові стратегічні цілі відповідають реальним економічним та фінансовим можливостям підприємства, коли чітко централізовано фінансове керівництво, а методи його є гнучкими та адекватними змінам фінансово-економічної ситуації. У другому розділі роботи ми проаналізували фінансово-економічний стан виробничо-комерційної фірми ТОВ „ЄВА”. Основними видами діяльності підприємства є виробництво шампунів, кондиціонерів для волосся, господарчого та рідкого мила. Аналіз структури та динаміки статей балансу підприємства за 2005-2007 роки показав, що баланс є достатньо ліквідним, і загалом фінансовий стан підприємства можна класифікувати як добрий та стабільний. Підприємство володіло недостатніми розмірами власних оборотних активів, за допомогою яких мало б змогу розрахуватися за своїми зобов’язаннями. Слід також зауважити, що підприємство не мало в наявності високоліквідних активів, але в нього чимала за - обсягом дебіторська заборгованість, що дало б змогу, в разі отримання коштів, розрахуватися за своїми зобов’язаннями. Прискорення оборотності оборотного капіталу полягає в зменшенні рахунків дебіторів. Аналіз ліквідності балансу підприємства показав, що наявних грошових коштів достатньо для погашення термінових зобов'язань. Аналіз структури балансу та коефіцієнту автономності показує. Що підприємство має високу платоспроможність та незалежність від кредиторів. Показники рентабельності ще раз довели, що підприємство у своїй діяльності достатньо прибуткове та рентабельне. У третьому розділі роботи ми визначили запас фінансової стійкості підприємства на 2008 рік. Робимо висновок, що на початок 2008 року зона фінансової незалежності залишається на досить високому рівні (85,5%). Задля підтримання належного рівня фінансової стійкості на аналізованому підприємстві нами було запропоновано застосувати методику фінансового планування по відношенню до 2008 року. Було здійснено формування бюджету продажу ТОВ „ЄВА”, плану виробництва, формування бюджету закупок матеріальних ресурсів, формування бюджету оплати праці та бюджету руху грошових коштів. Після впровадження запропонованих заходів було складено прогнозний баланс 2008 року та звіт про фінансові результати, отримані значення ми проаналізували та дійшли висновку, що після впровадження запропонованих заходів, щодо підвищення фінансової стійкості ТОВ „ЄВА” значно покращилися фінансові показники підприємства. Про зростання фінансового потенціалу розвитку підприємства в 2008 році свідчать значення коефіцієнтів ліквідності, платоспроможності, рентабельності. Після впровадження запропонованих заходів у підприємства з`явилися власні оборотні кошти необхідні для забезпечення його фінансової стійкості, відбулися позитивні зміни у фінансовому стані підприємства. Список використаних джерел
Додаток А Організаційна структура ТОВ „ЄВА” Додаток Б Баланс ТОВ «ЄВА»
|
|
| 1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
чиста реалізаційна вартість | 160 | 183,3 | 148,4 | 97,2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
первісна вартість | 161 | 183,3 | 148,4 | 97,2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
резерв сумнівних боргів | 162 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Дебіторська заборгованість за розрахунками: |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з бюджетом | 170 | 4,3 |
| 1,1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
за виданими авансами | 180 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з нарахованих доходів | 190 |
|
| 0,3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з внутрішніх розрахунків | 200 | 0,8 | 5,1 | 3,1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
інша поточна дебіторська заборгованість | 210 | 1,0 | 2,0 | 2,6 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Поточні фінансові інвестиції | 220 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Грошові кошти та їх еквіваленти: |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
в національній валюті | 230 | 8,2 | 6,1 | 6,9 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
в іноземній валюті | 240 |
|
| 1,3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
інші оборотні активи | 250 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом II | 260 | 307,1 | 224,5 | 218,3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
II. Витрати майбутніх періодів | 270 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Баланс | 280 | 1018,2 | 906,6 | 923,4 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
ПАСИВ |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
І. Власний капітал |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Статутний капітал | 300 | 251,8 | 251,8 | 255,0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Пайовий капітал | 310 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Додатковий вкладений капітал | 320 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інший додатковий капітал | 330 | 629,9 | 634,5 | 604,9 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Резервний капітал | 340 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Нерозподілений прибуток (непокритий збиток) | 350 | 43,3 | -103,3 | 3,3 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Неоплачений капітал | 360 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Вилучений капітал | 370 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом І | 380 | 925,0 | 783,0 | 863,2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
II. Забезпечення наступних витрат і платежів |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Забезпечення виплат персоналу | 400 | 6,0 |
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші забезпечення | 410 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Страхові резерви | 415 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Частка перестраховика в страхових резервах | 416 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Цільове фінансування | 420 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом II | 430 | 6,0 | 0,0 | 0,0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
III. Довгострокові зобов'язання |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Довгострокові кредити банків | 440 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші довгострокові фінансові зобов'язання | 450 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Відстрочені податкові зобов'язання | 460 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Інші довгострокові зобов'язання | 470 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом III | 480 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
IV. Поточні зобов'язання |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Короткострокові кредити банків | 500 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Поточна заборгованість за довгостроковими зобов'язаннями | 510 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Векселі видані | 520 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
кредиторська заборгованість за товари, роботи, послуги | 530 | 64,2 | 45,8 | 5,8 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Поточні зобов'язання за розрахунками: |
|
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з одержаних авансів | 540 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з бюджетом | 550 | 12,0 | 42,4 | 42,4 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з позабюджетних платежів | 560 | 1,6 | 4,0 | 4,0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
зі страхування | 570 | 2,3 | 10,1 | 5,7 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з оплати праці | 580 | 4,9 | 21,2 | 2,2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з учасниками | 590 | 1,9 | 0,1 | 0,1 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
з внутрішніх розрахунків | 600 |
|
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
інші поточні зобов'язання | 610 | 0,3 |
|
| ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Усього за розділом IV | 620 | 87,2 | 123,6 | 60,2 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
V. Доходи майбутніх періодів | 630 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Баланс | 640 | 1018,2 | 906,6 | 923,4 |
Звіт про фінансові результати
І. Фінансові результати
Стаття | Код рядка | 01.01.2006 | 01.01.2007 | 01.01.2008 |
Доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) | 010 | 1855,0 | 800,5 | 1200,5 |
Податок на додану вартість | 015 |
|
|
|
Акцизний збір | 020 |
|
|
|
| 025 |
|
|
|
Інші вирахування з доходу | 030 |
|
|
|
Чистий доход (виручка) від реалізації продукції (товарів, робіт, послуг) | 035 | 1855,0 | 800,5 | 1200,5 |
Собівартість реалізованої продукції (товарів, робіт, послуг) | 040 | 1643,7 | 664,5 | 724,5 |
Валовий: |
|
|
|
|
прибуток | 050 | 211,3 | 136,0 | 476,0 |
збиток | 055 |
|
|
|
Інші операційні доходи | 060 | 30,8 | 6,2 | 13,2 |
Адміністративні витрати | 070 | 30,4 |
|
|
Витрати на збут | 080 |
|
|
|
Інші операційні витрати | 090 |
| 3,0 | 9,2 |
Фінансові результати від операційної діяльності: |
|
|
|
|
прибуток | 100 | 211,7 | 139,2 | 480,0 |
збиток | 105 |
|
|
|
Доход від участі в капіталі | 110 |
|
|
|
Інші фінансові доходи | 120 |
|
|
|
Інші доходи | 130 |
|
|
|
Фінансові витрати | 140 |
|
|
|
Витрати від участі в капіталі | 150 |
|
|
|
Інші витрати | 160 |
|
|
|
Фінансові результати від звичайної діяльності до оподаткування: |
|
|
|
|
прибуток | 170 | 211,7 | 139,2 | 480,0 |
збиток | 175 |
|
|
|
Податок на прибуток від звичайної діяльності | 180 | 52,9 | 34,8 | 120,0 |
Фінансові результати від звичайної діяльності: |
|
|
|
|
прибуток | 190 | 158,8 | 104,4 | 360,0 |
збиток | 195 |
|
|
|
Надзвичайні |
|
|
|
|
доходи | 200 |
|
|
|
витрати | 205 |
|
|
|
Податки з надзвичайного прибутку | 210 |
|
|
|
Чистий: |
|
|
|
|
прибуток | 220 | 158,8 | 104,4 | 360,0 |
збиток | 225 |
|
|
|
II. Елементи операційних витрат
Найменування показника | Код рядка | 01.01.2006 | 01.01.2007 | 01.01.2008 |
Матеріальні затрати | 230 | 1229,5 | 458 | 958 |
Витрати на оплату праці | 240 | 148,9 | 67 | 68 |
Відрахування на соціальні заходи | 250 | 62,5 | 28 | 36 |
Амортизація | 260 | 47,1 | 62 | 45 |
Інші операційні витрати | 270 | 186,1 | 52,5 | 32,5 |
Разом | 280 | 1674,1 | 667,5 | 1139,5 |
III. Розрахунок показників прибутковості акцій
Найменування показника | Код рядка | 01.01.2006 | 01.01.2007 | 01.01.2008 |
|
|
|
|
|
Середньорічна кількість простих акцій | 300 |
|
|
|
Скоригована середньорічна кількість простих акцій | 310 |
|
|
|
Чистий прибуток, що припадає на просту акцію | 320 |
|
|
|
Скоригований чистий прибуток, що припадає на просту акцію | 330 |
|
|
|
Дивіденди на одну просту акцію | 340 |
|
|
|
Додаток В
Таблиця 3.2
Розрахунок прибутку, що приносить кожний вид продукції
Показники | Найменування виробів | Всього | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Шампуні | Госпо-дарсь ке мило | Рідке мило |
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| TM “Beby” | TM “Secret” | TM Katerina | TM Beauty | TM Healthy Hairs | TM Колорит | інші |
| TM Фантазія | TM Energy | TM Secret | TM Beby | інші |
| |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Виручка від реалізації, тис. грн. | 254,48 | 214,63 | 144,0 | 105,05 | 85,13 | 31,69 | 100,64 | 48,86 | 63,99 | 46,72 | 28,73 | 12,27 | 59,29 | 1200,5 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Змінні витрати, тис. грн. | 132,33 | 112,26 | 73,93 | 57,24 | 47,29 | 18,25 | 55,75 | 29,32 | 32,57 | 25,74 | 16,48 | 9,18 | 34,47 | 644,85 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
Постійні витрати, тис. грн. |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| 79,64
Додаток Г Таблиця 3.3 Розподіл постійних витрат нарівно між товарами, що виробляються
|