Гроші кредит банки 3

[ виправити ] текст може містити помилки, будь ласка перевіряйте перш ніж використовувати.


Нажми чтобы узнать.
скачати

1. Гроші у функції засобу накопичення, заощадження, утворення скарбів
Гроші - особливий товар, виполняющ роль всеобщ еквівалента.
Гроші - це актив, що володіє абсолютною ліквідністю. Ліквідність - можливість вільно виступати в якості купівельного платіжного засобу або перетворюватися на нього. Як скарби можуть виступати тільки реальні повноцінні гроші, які володіють власною вартістю.
При металевих системах обігу гроші в цій функції виконували роль стихійного регулятора (кількість грошей, необхідних для звернення).
Сьогодні при зверненні нерозмінних на золото знаки вартості, гроші не можуть переходити автоматично зі сфери освіти скарбів в сферу обігу і навпаки. Сучасні гроші не є скарбом. Сьогодні скарби існують у двох формах: - державні основні запаси. - Золото, накопичене в порядку приватної тезаврації.
Сучасні гроші можуть накопичувати й зберігатися. Термін "накопичення" має відношення до юридичних осіб, які накопичують гроші з метою здійснення розширення відтворення. Зберігаються гроші приватними і домашніми господарствами.
2. Кредитні гроші: їх еволюція і види
Кредитні гроші - це знаки вартості на паперових носіях, що виникли на основі кредиту. Сталися з функції грошей як засіб платежу; Еволюція їх видів: вексель ® банкнота ® чек ® банкнота, що випускається ЦБ.
Вексель - це письмове боргове зобов'язання, що дає її власнику (векселедержателю) безперечне право після закінчення терміну, зазначеного у векселі, вимагати від боржника (векселедавця) сплати позначеної у векселі суми. Вартість векселя визначається вартістю товару, збут якого їм обслужений. Кордон використання векселів: 1.Обслужіваніе оптової торговлі.2.Функціоніруют певний срок.3.Уузкого коло осіб, де всі обізнані про платоспроможність один одного.
Банкнота - особливий вид векселя, має загальної звернення. Це вексель на банкіра, тобто можливість у будь-який час отримати дійсні гроші. Банкнота є безстроковим борговим зобов'язанням. Сучасна банкнота не має золотого забезпечення; сталася з функції грошей як засіб платежу і його випускає ЦП. У той же час вона виступає продуктом зрощування паперових і кредитних грошей. Сучасна банкнота в силу відсутності золотого забезпечення і вільного розміну на золота схильна знецінення.
Чек - різновид векселя, який вкладник виписує в банк з метою сплати готівкою або переведення на рахунок іншої особи певну суми банкнот. Види чеків:-іменні,-ордерні,-розрахункові.
Чек має певну форму і реквізити, є приватним зобов'язанням, термін його звернення обмежений. Виникають нові методи передачі про вчинені платежах із застосуванням електронних грошей. Переваги електронних грошей. 1.Повишеніе швидкості передачі платіжних інструкцій.2.Упрощеніе обробки банківської корреспонденціі.3.Сніженіе вартості обробки платіжних аргументацій.
3. Грошовий обіг: поняття, стр-ра і осн показники
Грошовий обіг - рух грошей у сфері обігу при виконанні своїх функцій як засіб обігу та засіб платежу у готівковій та безготівковій формі. Безготівковий оборот невіддільний від обігу готівкових грошей, спільно вони утворюють єдиний грошовий обіг країни, в якому діють єдині гроші найменування. В умовах панування єдиних грошей, стихійний регулятор кількості грошей відсутня. Надмірна випуск грошей в обіг тягне за собою їх знецінення. Звідси випливає роль держави в регулюванні грошового обігу. Закон кількості грошей, необхідних для звернення, був сформульований Марксом. Його суть: кількість грошей, необхідних для виконання функцій як засіб обігу та засіб платежу, має дорівнювати сумі всіх реалізованих товарів, поділеній на число оборотів грошей. , Де: PQ - сума цін реалізованих товарів. K - сума товарів, проданих у кредіт.a - настали платежі. B - взаємно погашати платежі. v - швидкість обігу грошей. З метою аналізу кількісного зміни грошового обороту на визначену дату і за певний період, у фінансовій статистиці використовують грошові агрегати. З їх допомогою групуються ліквідні активи, що служать для виміру грошової маси.
Агрегати: - Готівкові гроші в обігу. = + Кошти на рахунках до запитання. = + Кошти на строкові вклади. Таким чином, грошові агрегати групують грошові кошти за ступенем убування їх ліквідності.
4. Еволюція форм вартості. Роль грошей в сучасній економіці
У процесі своєї еволюції, гроші проходять 4 стадії, відповідають 4 формам вартості:
1. Проста або випадкова. Відповідає ранньому ступені розвитку обміну; властива низькому рівню розвитку виробничих сил; обмін носив випадковий характер; яскраво виділяються 2 полюси виразу товару:
ТОВАР 1
ТОВАР 2
- Висловлює свою власну вартість
- Служить матеріалом для вираження вартості товару 1.
- Грає активну роль
- Грає пасивну роль
- Знаходиться у відносній формі вартості
- Знаходиться в еквівалентній формі вартості
, 2. Повна або розгорнута. Пов'язана з розвитком товарного обміну; виникає на тлі поглиблення поділу праці та зростання виробництва; кожен товар знаходиться у відносній формі вартості, протистоїть безлічі товарів-еквівалентів, в той же час у зв'язку з множинністю товарів-еквівалентів, вартість кожного товару не отримує закінченого вираження.
3.Всеобщая: - Товар стає головною метою виробництва. - Виникає необхідність у загальному товарі-еквіваленті, який потрібен всім .- Роль головних предметів обміну в різний час виконували різні товари (сіль, хутра, худоба і т.д.). У цій ролі такі товари затрималися недовго.
4. Грошова. Виділення одного товару на роль загального еквівалента. З розвитком обміну і створенням світового ринку ця роль закріпилася за благородними металами, і з цього моменту товарний світ поділяється на 2 частини: - Всі товари .- Особливий товар, що грає роль загального еквівалента.
Гроші - особливий товар, зокрема тому, що їх споживна вартість як би подвоюється (з одного боку, вони залишаються сировиною для виготовлення предметів розкоші і домашнього начиння, з іншого - виконують роль мірила всіх товарних вартостей).
Роль грошей в економіці.
1. Гроші - сполучна ланка товаровиробників. 2. Нова роль грошей - вони стали капіталом. 3. Об'єкт грошово-кредитного регулювання - гроші. 3. Гроші служать знаряддям вартісного обліку, результатом господарської діяльності. 4. Гроші - інструмент регулювання економіки. 5. За допомогою грошей вирішується внутрішньо протиріччя товару. 6. За допомогою грошей відбувається утворення і перерозподіл національного доходу, формування цін на товари і послуги, формування ефективної структури виробництва, створення стимулів для поліпшення продуктивності праці. Перерозподіл знову створеної вартості і грошових потоків, розвиток економічної інтеграції між країнами і т.п.
5. Монометаллизм: його види. Демонетизація золота
З розвитком товарно-грошових відносин і посиленням ролі держави, біметалізм припиняє своє існування. Після здешевлення видобутку і виробництва срібла і його знецінення, золоті монети почали йти з обігу в скарби. У цьому виявилося дію закону Грешема-Коперника «Коли гірші гроші витісняють з обігу кращі».
Монометаллизм - грошова система, при якій один метал (або золото, або срібло) служить загальним еквівалентом і основою грошового обігу. 1. Золотомонетний стандарт. Це період вільної конкуренції; вільно звернення; вільне карбування золотих монет; безперешкодний обмін банкнот на золото; закон грошового обігу діє автоматично. 2. Золотослітковий стандарт. У зверненні відсутні золоті монети та їх вільне карбування. Обмін банкнот тільки на золоті злитки.
3. Золотодевізний (золотовалютний) стандарт. Відсутня обіг золотих монет та їх вільне карбування. Обмін повноцінних грошей на золото проводиться за допомогою обміну на валюту країн, що зберегли золотослітковий стандарт. Таким чином, збережуться зв'язок грошових одиниць країн золотодевізного стандарту із золотом.
У сучасних умовах золото повністю витіснено з обігу знаками вартості. Це означає, що золото повністю втратило грошові функції (процес демонетизації золота).
6. Гроші: сутність, функції, роль в економіці
Гроші - особливий товар, виполняющ роль всеобщ еквівалента.
Сутність грошей як будь-якої економічної категорії виявляється у функціях.
5 ф-ій: 1.Мера вартості. 2. Засіб обігу. 3. Засіб платежа.4.Средство накопичення, заощадження та утворення скарбів 5. Світові гроші.
1. Міра вартості. Величина вартості товару визначається в результаті прирівнювання їх до певної кількості грошей. Тобто гроші виступають загальним втіленням і мірилом товарних вартостей. Особливість: гроші виконують її не тільки як реальні, але і як ідеальні, тобто подумки представлені гроші. У той же час цю функцію можуть виконувати лише повноцінні гроші, а не знаки вартості, так як виміряти вартість товару, чим-небудь позбавленим вартості неможливо.
Отримавши грошовий вираз вартість товару проявляється у вигляді ціни, але так як різні товари мають різною вартістю, то для їх зіставлення необхідно прийняти визначено кількість металу за одиницю виміру. Масштаб цін - вагова кількість металу, прийнятого в країні за грошову одиницю і, що служить для вимірювання цін .
2.Средство звернення. Продаж товару на гроші дає можливість товаровиробнику купувати інші товари. Гроші в цьому випадку - посередник при обміні товару. Процес товарного обміну виражається формулою: Т - Д - Т. Особливість: функцію можуть виконувати лише реальні гроші, як повноцінні, так і знаки вартості.
3. Засіб платежу. Рух грошей і рух товарів не завжди збігаються. Платіжним засобом гроші стають лише тоді, коли товар купує без її оплати в даний момент або коли платіж здійснюється за допомогою посередника. Ця функція обумовлює виникнення кредитних грошей, у цій функції гроші широко функціонують як у сфері товарного обігу, так і поза ним. У цьому випадку засобом обігу служать не самі гроші, а закладені в них боргові зобов'язання. У цій функції гроші мають специфічну форму руху: Товар - Боргове зобов'язання - Гроші.
4. Засіб нагромадження, заощадження і утворення скарбів. Гроші можуть залишати сферу обігу і накопичуватися у товаровиробників як такі. Гроші - це актив, що володіє абсолютною ліквідністю. Ліквідність - можливість вільно виступати в якості купівельного платіжного засобу або перетворюватися на нього. Як скарби можуть виступати тільки реальні повноцінні гроші, які володіють власною вартістю. Сучасні гроші не є скарбом. Сьогодні скарби існують у двох формах: - державні основні запаси. - Золото, накопичене в порядку приватної тезаврації.
Сучасні гроші можуть накопичувати й зберігатися. Термін "накопичення" має відношення до юридичних осіб, які накопичують гроші з метою здійснення розширення відтворення. Зберігаються гроші приватними і домашніми господарствами.
5. Світові гроші. У світовому обороті гроші функціонують у 3-ох формах: - загально купівельний засіб. - Загально платіжний засіб. - Засіб матеріалізації суспільного багатства.
Спочатку світові гроші виступають у вигляді зливків благородних металів, потім у вигляді золотих монет, але із зростанням міжнародного обороту золотих запасів стало не вистачати і в якості світових грошей почали використовувати тверді валюти провідних країн світу. На сьогоднішній день створені нові функціональні форми світових грошей - спеціальні права запозичення ЕКЮ і Євро - колективна валюта високорозвинених європейських країн, що прагнуть до уніфікації національних, економічних і правових режимів. У сучасних умовах золото повністю витіснено з обігу знаками вартості. Це означає, що золото повністю втратило грошові функції (процес демонетизації золота).
Роль грошей в економіці .1. Гроші - сполучна ланка товаровиробників. 2. Нова роль грошей - вони стали капіталом. 3. Об'єкт грошово-кредитного регулювання - гроші. 3. Гроші служать знаряддям вартісного обліку, результатом господарської діяльності. 4. Гроші - інструмент регулювання економіки. 5. За допомогою грошей вирішується внутрішньо протиріччя товару. 6. За допомогою грошей відбувається утворення і перерозподіл національного доходу, формування цін на товари і послуги, формування ефективної структури виробництва, створення стимулів для поліпшення продуктивності праці. Перерозподіл знову створеної вартості і грошових потоків, розвиток економічної інтеграції між країнами і т.п.
7. Характеристика грошової системи сучасної Росії
Грошова система - це форма організації грошового обігу в силу сформованої історично і закріпленої національним законодавством.
Ел-ти: 1.Ден од-ца-рубль.2. Масштаб цін - ні. 3.Види грошей - кредитні гроші, що випускаються ЦБ. 4. Емісії. апарат - ЦБ. 5.Гос і кредитн апарат - Гос-во і ЦБ регулир-т ден обращ-е, платежн систему РФ. Кр рестрікіія - уменьш-е ден маси в обращ-ии. Кр експансія - увелич-е ден маси в обращ-ии.
8. Типи грошових систем. Осн ел-ти, риси і тенденції розвитку сучас ден систем
Грошова система - це форма організації грошового обігу в силу сформованої історично і закріпленої національним законодавством.
Тип грошової системи залежить від того, в якій формі функціонують гроші: а) Як товар загальної еквівалентності. б) Як знак вартості
У зв'язку з цим виділяють 2 типи: 1. Система металевого обігу, при якій грошовий товар безпосередньо звертається і виконує всі 5 функцій грошей, а кредитні гроші підлягають обміну на металли.2. Система обігу кредитних і паперових грошей, при яких золото витіснене із звертання. У залежності від металів, при яких у даній країні був прийнятий як товару загального еквівалента розрізняють: Біметалізм-грошова система, при якій роль загального еквівалента закріплюється за благородними металами (золото і срібло), передбачається вільне карбування монет з обох металів та їх необмежену звернення . 3 різновиди біметалізму: 1. Система паралельної валюти (співвідношення встановлюється стихійно в процесі звернення до відповідно до ринкової вартості ціни металу) .2. Система подвійної валюти (держава встановлює тверде співвідношення) .3. Система "кульгавої валюти". Монети з обох металів були законним платіжним засобом. Різними були умови їх емісії. Золоті монети карбувалися вільно, а карбування срібних монет здійснювалася у приватному порядку і була обмежена. У підсумку, срібні монети стали ставати знаками золотих монет. Монометаллизм - грошова система, при якій один метал (або золото, або срібло) служить загальним еквівалентом і основою грошового обігу.
1. Золотомонетний стандарт. Це період вільної конкуренції; вільно звернення; вільне карбування золотих монет; безперешкодний обмін банкнот на золото; закон грошового обігу діє автоматично. 2. Золотослітковий стандарт. У зверненні відсутні золоті монети та їх вільне карбування. Обмін банкнот тільки на золоті злитки. 3. Золотодевізний (золотовалютний) стандарт. Відсутня обіг золотих монет та їх вільне карбування. Обмін повноцінних грошей на золото проводиться за допомогою обміну на валюту країн, що зберегли золотослітковий стандарт.
Грошова система включає в себе наступні елементи: 1. Грошова едініца.2. Масштаб цін (втратив економічне значення) .3. Види грошей. 4. Емісійний аппарат.5. Державний і кредитний апарат (в частині організації грошового обороту і методів регулювання грошового обігу). Складовою частиною грошової системи є також національна валютна система, яка в той же час зберігає свою відносну самостійність.
Характерні риси та тенденції розвитку сучасних грошових систем.
1. Скасування офіційного золотого змісту, забезпечення і розміну банкнот на золото.
2. Перехід до нерозмінних золотокредітним грошей, які перероджуються в паперові гроші.
3. Випуск грошей в обіг відбувається не тільки в порядку банківського кредитування господарства, але і в порядку банківського кредитування держави.
4. В єдиному грошовому обігу країни переважає безготівковий грошовий оборот.
5. Посилюється державне монополістичне регулювання сфери грошового обігу.
6. Золото повністю витіснена з грошового обігу, тобто завершився процес демонетизації золота.
7. Все більшу роль в грошовому обігу грають квазі-гроші (майже гроші): векселі, кредитні картки.
8. З подальшою інтернаціоналізацією господарського життя національні гроші витісняються з грошового обігу колективними валютами (екю, євро).
9. У грошовому обігу країн дедалі більша роль відводиться електронним грошам. Причини цього:
а) Економія ресурсів (виняток друкування грошей, їх транспортування і т.д).
б) Декриміналізація грошових відносин (електронні гроші завжди іменні).
в) Їх використання створює можливість здійснення тотального контролю за всіма грошовими операціями (наприклад, з метою запобігання ухиленням від сплати податків).
9. Інструменти і методи ден-кред регулир-я ЦБР
ДКП - основна частина державної економічної політики. Являє собою захід з державного управління грошовим обігом і кредитом, здійснюване ЦБ в певних поєднаннях і спрямованих на стримування інфляції і сталий розвиток економіки.
Основні інструменти і методи ДКП:
1. Процентні ставки по операціях ЦБ РФ.
2. Нормативи обов'язкових резервів, що депонуються в ЦБ РФ (резервні вимоги).
3. Операції на відкритому ринку.
4. Рефінансування кредитних організацій.
5. Валютні інтервенції.
6. Встановлення орієнтирів зростання грошової маси.
7. Прямі кількісні обмеження.
8. Емісія облігацій від свого імені.
Прямі методи носять характер адміністративних заходів у формі різних директив ЦП, що стосуються обсягу грошової пропозиції і цін на фінансовому ринку. Непрямі методи регулювання впливають на проведення господарюючих суб'єктів за допомогою ринкових механізмів.
Всі інструменти ДКП використовуються в єдиній системі і діляться на:
а) Загальні: впливають на ринок позикового капіталу в цілому; є переважно непрямими (операції на відкритому ринку, зміну норм обов'язкових резервів і т.д.).
б) Селективні (регулюють конкретні види кредиту, носять, в основному, директивний характер, їх застосування пов'язане з рішенням окремих задач).
10. Порівняльна характеристика видів грошей
Повноцінні гроші
Неповноцінні гроші
1) Номінальна вартість = реальна вартість.
Представники: металеві гроші (мідні, срібні, золоті).
2) Гроші виконують всі 5 функцій.
3) Грошовою звернення стало й еластично.
1) Номінальна вартість> реальна вартість. Представники: 1. металеві знаки вартості (стершиеся у вживанні монети). 2. Знаки вартості на паперових носіях: а) паперові гроші (відбулися з функції грошей як засіб обігу, випускаються казначейством) б) кредитні гроші (відбулися з функції грошей як засіб платежу; еволюція їх видів: вексель ® банкнота ® чек ® банкнота, що випускається ЦП) .
Кредитні гроші - це знаки вартості на паперових носіях, що виникли на основі кредиту.
Вексель це письмове боргове зобов'язання, що дає її власнику (векселедержателю) безперечне право після закінчення терміну, зазначеного у векселі, вимагати від боржника (векселедавця) сплати позначеної у векселі суми. Кордон використання векселів: 1. Обслуговування оптової торгівлі. 2. Функціонують певний термін. 3. вузький кола осіб.
Банкнота - особливий вид векселя, має загальної звернення. Це вексель на банкіра. Сучасна банкнота не має золотого забезпечення; емісія здійснюється не тільки в порядку кредитування товарообігу, а й в порядку банківського кредитування державою. Вона виступає продуктом зрощування паперових і кредитних грошей (тобто паперові гроші в широкому сенсі слова). Сучасна банкнота в силу відсутності золотого забезпечення і вільного розміну на золота схильна знецінення.
Чек - різновид векселя, який вкладник виписує в банк з метою сплати готівкою або переведення на рахунок іншої особи певну суми банкнот (в основі чека лежить банківське забезпечення).
Види чеків: іменні, ордерні., Розрахункові. Чек має певну форму і реквізити, є приватним зобов'язанням, термін його звернення обмежений.
Електронні гроші. Переваги електронних грошей.
Підвищення швидкості передачі платіжних інструкцій.
Спрощення обробки банківської кореспонденції.
Зниження вартості обробки платіжних аргументацій.
11.Деньгі у функції міри вартості
Гроші - особливий товар, виполняющ роль всеобщ еквівалента.
Величина вартості товару визначається в результаті прирівнювання їх до певної кількості грошей. Тобто гроші виступають загальним втіленням і мірилом товарних вартостей. Особливість: гроші виконують її не тільки як реальні, але і як ідеальні, тобто подумки представлені гроші. У той же час цю функцію можуть виконувати лише повноцінні гроші, а не знаки вартості, так як виміряти вартість товару, чим-небудь позбавленим вартості неможливо.
Отримавши грошовий вираз вартість товару проявляється у вигляді ціни, але так як різні товари мають різною вартістю, то для їх зіставлення необхідно прийняти визначено кількість металу за одиницю виміру. Масштаб цін - вагова кількість металу, прийнятого в країні за грошову одиницю і, що служить для вимірювання цін .
12. Інфляція як багатофакторний процес. Її сутність, види і типи
Інфляція - знецінення грошей на тлі загального зростання цін. Інфляція - підвищення загального рівня цін, що супроводжується відповідним зниженням купівельної спроможності грошей і що призводить до перерозподілу національного доходу; цей кризовий стан економіки.
Види: Відкрита інфляція проявляється безпосередньо в рості цін і вимірюється індексом зростання споживчих цін. Прихована (пригнічена) інфляція - ціни штучно утримуються або заморожуються, з'являється дефіцит; неможливо вільно купити товар за замороженою ціною, з'являються "чорні ринки". Інфляція попиту - перевищення попиту над пропозицією, веде до зростання цін, а, отже, до знецінення грошей. Може бути викликана наступними причинами: 1. Зростання доходів відбувається більш високими темпами, ніж зростання продуктивності праці і випуску продукціі.2. Мілітаризація економіки і зростання військових витрат (військові не створюють продукцію, а на ринку пред'являють попит на товари послуги). 3. Дефіцит державного бюджету та зростання державного боргу (держава покриває бюджетний дефіцит за допомогою емісії або державних позик.). 4. Кредитна експансія - розширення кредитних знарядь обігу, також створює додатковий спрос.5. Приток іноземної валюти в країну, яка після обміну або шляхом прямого ходіння в якості грошей збільшує обсяг грошової маси в країні. Висновок: таким чином, інфляція попиту виникає на тлі зростання цін, викликаного розширенням сукупного попиту на ринку і збільшенням грошової маси. Вона характерна, як правило, для стадій пожвавлення і підйому виробництва. Інфляція витрат: 1. Зростання витрат виробництва, пов'язаний з різким підвищенням зарплати, погіршенням видобутку паливно-сировинних ресурсів. 2. Зниження темпів поста продуктивності праці, викликане циклічними коливаннями у виробництві, провідними до зростання витрат виробництва на одиницю продукції. 3. Зниження загального обсягу виробництва і як наслідок - зростання обсягу загальних витрат виробництва на одиницю продукції, що випускається. 3. Зростання витрат виробництва, під впливом підвищення цін підприємствами-монополістами, особливо в сфері добувної промисловості, транспорту, ПЕК. 4. Підвищення податків, особливо непрямих, які ведуть до зростання цін. 5. Розширення сфери послуг, де більш висока питома вага зарплати і нижча продуктивність праці. Імпортована інфляція - характерні високі ціни на імпортовані товари (сировина, машини, споживацьки товари ), тобто, іншими словами, викликається до дії механізм інфляції іздержек.1. Перевищення експорту над імпортом і приплив у країну іноземної валюти (підвищення обсягу грошової маси в країні) .2. Приплив у країну іноземного капітала.3. Зниження курсу національної валюти і, отже, різке підвищення цін спочатку на імпортні, потім на експортні товари.
Оцінка інфляції:
З урахуванням зростання цього індексу, інфляцію ділять на типи: 1. Повзуча (помірна) інфляція. Щорічні темпи росту становлять 3-5-10% .2. Галопуюча інфляція. Щорічні темпи росту становлять від 50 до 100%. 3. Гіперінфляція. Приріст цін більше 100% на рік.
13. Вексель. Закономірності і межі його звернення
Еволюція їх видів: вексель ® банкнота ® чек ® банкнота, що випускається ЦП
Вексель - це письмове боргове зобов'язання, що дає її власнику (векселедержателю) безперечне право після закінчення терміну, зазначеного у векселі, вимагати від боржника (векселедавця) сплати позначеної у векселі суми. Вартість векселя визначається вартістю товару, збут якого їм обслужений.
Кордон використання векселів:
1) Обслуговування оптової торгівлі.
2) Функціонують певний термін.
3) Вексель, як приватна боргове зобов'язання, що використовується при платежах серед вузького кола осіб, де всі обізнані про платоспроможність один одного.
14. Банкнота як один з видів кредитних грошей. Відмінність классич банкноти від сучас
Банкнота - особливий вид векселя, має загальної звернення. В епоху золотомонетного стандарту - це вексель на банкіра, тобто можливість у будь-який час отримати дійсні гроші.
Банкнота є безстроковим борговим зобов'язанням.
Традиційна сфера їх поширення - це область платежу готівковим грошима.
Класична банкнота випускалася емісійним банком замість комерційних векселів, за законом маючи золоте забезпечення і була розділена на золото мала два забезпечення: золоте і вексельно-товарне.
Сучасна банкнота не має золотого забезпечення; емісія здійснюється не тільки в порядку кредитування товарообігу, а й в порядку банківського кредитування державою. Сучасна банкнота частково зберігає свою кредитну природу, так як вона сталася з функції грошей як засіб платежу і його випускає ЦП. У той же час вона виступає продуктом зрощування паперових і кредитних грошей (тобто паперові гроші в широкому сенсі слова). Сучасна банкнота в силу відсутності золотого забезпечення і вільного розміну на золота схильна знецінення.
15. Гроші: сутність та ф-ії. Еволюційна теорія походження грошей
Еволюційна. Основним представником вважається Карл Маркс. Згідно Марксової теорії: гроші - історична категорія, сутність якої полягає в тому, що вони вирішують основне протиріччя товарного виробництва (товару, між споживчою вартістю товару і вартістю), у зв'язку з тим, що вони є специфічним товаром з натуральною формою якого зростається загальна функція загального еквівалента. Вони виділилися на певному історичному етапі з загальної товарної маси і їм притаманні всі властивості, що й іншим товарам (вартість та споживча вартість).
Еволюція грошей тісно пов'язана з еволюцією товарного обміну, зокрема, з першим великим поділом праці (відокремлення скотарства від землеробства) і другим (виділення ремесел).
Роль грошей в різний час виконували різні товари, поступово це функція закріпилася за благородними металами (золото, срібло) в силу їх фізико-хімічних властивостей: Рідко зустрічаються в природі. Якісно однорідні. Кількісно подільні. Збереження. Портативність. Транспортабельні.
16. Закон ден обращ-а і його дію при металіч і бум-кред обращ-ии
Грошовий обіг - рух грошей у сфері обігу при виконанні своїх функцій як засіб обігу та засіб платежу у готівковій та безготівковій формі. Безготівковий оборот невіддільний від обігу готівкових грошей, спільно вони утворюють єдиний грошовий обіг країни, в якому діють єдині гроші найменування.
Закон кількості грошей, необхідних для звернення, був сформульований Марксом на основі досліджень, закономірностей товарного обігу; закон дійсний для всіх видів грошей. Його суть: кількість грошей, необхідних для виконання функцій як засіб обігу та засіб платежу, має дорівнювати сумі всіх реалізованих товарів, поділеній на число оборотів грошей.
, Де: PQ - сума цін реалізованих товарів. K - сума товарів, проданих у кредит. a - настали платежі. b - взаємно погашати платежі. v - швидкість обігу грошей.
При зверненні грошей, тобто банкнот, розмінних на метали, готівкові гроші здійснюють кругообіг у відповідності з законом паперового звернення: "Випуск кредитних грошей повинен бути обмежений тим їх кількістю, в якому дійсно зверталася б символічно представлене ними золото (срібло)". З метою аналізу кількісного зміни грошового обороту на визначену дату і за певний період, у фінансовій статистиці використовують грошові агрегати. З їх допомогою групуються ліквідні активи, що служать для виміру грошової маси.
Агрегати: - Готівкові гроші в обігу = + Кошти на рахунках до запитання = + Кошти на термінових вкладах.Такім чином, грошові агрегати групують грошові кошти за ступенем убування їх ліквідності.
Грошова система - це форма організації грошового обігу в силу сформованої історично і закріпленої національним законодательством.Тіп грошової системи залежить від того, в якій формі функціонують гроші: а) Як товар загальної еквівалентностіб) Як знак вартості
У зв'язку з цим виділяють 2 типи
1. Система металевого обігу, при якій грошовий товар безпосередньо звертається і виконує всі 5 функцій грошей, а кредитні гроші підлягають обміну на метали.
2. Система обігу кредитних і паперових грошей, при яких золото витіснене із звертання.
17. Центральний банк як ланка кредитної системи: його завдання, функції, операції
Центральний Банк - юридично самостійна організація. Ступінь його незалежності в різних країнах різна. Більшим ступенем незалежності мають Центральні Банки, підзвітні Парламенту, меншою - Мінфін. Центральний Банк РФ підзвітний Державній Думі Федеральних Зборів РФ. Статутний капітал та інше майно ЦБ РФ є федеральною власністю, при цьому Банк Росії наділений фінансової та майнової самостійністю.
Мета діяльність ЦБ можна сформулювати на триєдине завдання:
1. Забезпечення стабільності купівельної спроможності і валютної стійкості національної грошової одиниці. 2. Забезпечення стабільності і ліквідності банківської сістеми.3. Забезпечення стабільності і надійності національної платіжної системи.
Функції ЦБ РФ
У процесі своєї діяльності ЦБ РФ виконує 5 основних функцій (в законі їх 19):
1. Монопольна емісія банкнот. Функція виділяє ЦБ серед інших банків, але не є основною. За ЦБ РФ функція закріплена законодательно.2. Зовнішня економічна. ЦБ РФ є органом валового регулювання, провідником державної валютної політікі.3. Грошово-кредитного регулювання. Основна і головна функція ЦБ. Регулювання економіки здійснюється через вплив на стан кредиту і грошового обращенія.4. Банку банків. ЦБ не має справи з населенням і підприємствами безпосередньо. Його основну клієнтура - комерційні банки; ЦБ надає їм кредитну підтримку і виступає для них кредитором останньої інстанції. У ЦБ зберігаються вільні готівка комерційних банків. ЦБ - головний регулюючий орган платіжної системи РФ, він також здійснює ліцензування, нагляд і контроль за банками, перевіряє та аналізує з фінансову звітність. 5. Банку Уряду. У цій функції ЦБ - касир і кредитор Уряду, у нього відкриті рахунки урядових відомств, він здійснює касове виконання державного бюджету. ЦБ проводить операції з управління державним боргом, тобто розміщує і гасить позики.
Свої функції ЦБ здійснює через банківські операції - пасивні та активні.
Пасивні операції (з їх допомогою утворюються ресурси ЦБ).
Активні операції (операції з розміщення ресурсів).
1. Формування статутного капіталу.
2. Емісія банкнот.
3. Зберігання грошових коштів, державних та місцевих бюджетів.
4. Зберігання резервів комерційних банків.
1. Кредитування комерційних банків.
2. Кредитування витрат держави.
3. Купівля золота.
4. Купівля іноземної валюти.
18. Позикові операції комерційних банків. Класифікація позичок
Комерційний банк - це підприємство, яке організовує рух позичкового капіталу з метою отримання прибутку. Основу активних операцій становлять позичкові операції. Вони є найбільш дохідними, але і найбільш ризиковими.
Позикові операції класифікуються:
1) по позичальниках:-позички фізичним особам. -Позики юридичним особам
2) за сферами застосування капіталу:-кредити реальному сектору економіки. -Кредити фінансовому сектору
3) за термінами:-короткострокові. -Середньострокові. -Довгострокові
4) за способом видачі:-разовий кредит (видається однією сумою обумовленої в кредитному договорі).
-Кредитна лінія - юридично оформлене зобов'язання банку або іншої кредитної установи, перед позичальником, надавати йому протягом певного періоду, кредити в межах узгодженого ліміту.
-Овердрафт: кредитування понад залишок по рахунку, кредит видається в міру виникнення потреби у коштах; при відсутності грошей на розрахунковому рахунку клієнта надання овердрафту здійснюється шляхом списання коштів клієнта банку понад залишок на його рахунку, в результаті чого на рахунку утворюється дебетове сальдо. Максимальна сума кредиту, умови його надання та погашення встановлюється угодою між банком і клієнтом, там же фіксуються строки овердрафту, але не більше 10-15 днів.
5) за галузевою належністю:-транспорту. -Сільське господарство і т.д.
6) за наявності забезпечення:-забезпечені. -Бланкові
Позичковий рахунок-це бухгалтерський документ банку за яким ведеться облік операцій з видачі та повернення позик: 1) контокоррент (на цьому рахунку ведеться облік операцій як за розрахунковими так і по позичкових рахунках, тобто при видачі позики на контокорренте утворюється дебетове сальдо, а при погашенні кредитове.
Таким чином за рахунок кредиту відбувається авансування відсутньої суми платіжних засобів, що забезпечують безперервність кругообігу капіталу. До таких позичальників, банк пред'являє жорсткі вимоги: стабільні фінансові показники; стійка величина чистого прибутку або доходу; стійке положення на ринку; наявність сформованого кола контрагентів.
Перед укладенням договору банк проводить аналіз кредитоспроможності. Встановлює ліміт заборгованості для кожного клієнта диференційовано. Банк змушений резервувати частину коштів для надання кредиту, на першу вимогу встановлюється гранично допустимий термін погашення. Відсутня матеріальне забезпечення кредиту.
19. Коммерч банки: їх сутність, ф-ії. Ррінціпи деят-ти і роль в ек-ці країни
Комерційний банк - це підприємство, яке організовує рух позичкового капіталу з метою отримання прибутку. Основне призначення комерційного банку - це посередництво в переміщенні грошових коштів між кредиторами і позичальниками, і між продавцями і покупцями.
Основні принципи діяльності комерційного банку: 1. Робота в межах реально наявних ресурсів (забезпечення кількісного відповідності та відповідності за термінами між ресурсами та вкладеннями в банк) "Золоте банківське правило". 2. Повна економічна самостійність, що передбачає економічну відповідальність банку за результати своєї діяльності. За своїми обов'язками банк відповідає всіма приналежними йому способами і майном, на яке може бути накладено взисканіе.3. Взаємовідносини комерційного банку з клієнтами будуються, як звичайне ринкове відносини (прибуток - ризик - ліквідність) .4. Держава здійснює регулювання діяльності комерційного банку тільки непрямими методами без втручання в його оперативну діяльність. Основна мета діяльності комерційного банку - одержання максимального прибутку.
Банки можуть бути класифіковані: 1. За обсягом і різноманітності наданих операцій і послуг: (універсальние. спеціалізовані) 2. За наявністю мережі філій: (банки, що мають філії. Банки, які мають філії) .3. За територіальними характеристиками дії (регіональние. екстериторіальні).
4. За розміром: (крупние. середні. Дрібні).
Функції комерційних банків: 1. Посередництво в кредіте.2. Посередництво платежа.3. Мобілізація грошових доходів і заощаджень і перетворення їх у капітал.4. Створення кредитних знарядь обігу.
20. Сутність, функції та роль кредиту
Кредит - економічна категорія, що представляє собою форму руху позичкового капіталу.
Кредит - ек. категорія, що виражає ек. відносини між кредитором і позичальником з приводу надання та використання тимчасово вільних грошових коштів на умовах повернення, терміновості, платності.
Необхідність і можливість кредиту обумовлені закономірністю кругообігу капіталу в процесі відтворення на одних ділянках вивільняються грошових коштів, які виступають як джерело кредиту, а на інших виникає потреба в них.
Принципами кредитних відносин виступають: Повернення. Терміновість. Платність. Забезпеченість.
Диференційований підхід при кредитуванні. Цільовий характер використання позики.
Сутність кредиту як ек. категорії проявляється у виконуваних ним функціях, які однаковою мірою властиві всім формам кредиту
Перерозподільна. Кредитні відносини виникають не на стадії виробництва, а в процесі обміну і перерозподілу вартості, отже, кредит перерозподіляє грошові кошти та матеріальні цінності через кредитну систему з урахуванням принципів кредитування на різних рівнях.
Заміщення дійсних грошових коштів кредитними грішми і кредитними операціями. У процесі функціонування кредиту відбувається створення кредитних знарядь обігу, тобто заміщення дійсних грошових коштів кредитними грошима.
Контрольно-Емісіонная
Емісійна
Централізованого капіталу
Економії витрат
Концентрації і накопичення капіталу.
Роль кредиту:
Кредит - інструмент проведення державою грошово-кредитної політики, що дозволяє знижувати / підвищувати сукупну грошову масу, яка обслуговує економіку.
Використання кредиту скорочує кількість грошей, необхідних для звернення.
Кредит скорочує витрати обігу
Кредит сприяє: Зростання макроекономічних показників. Пропорційний розвиток економіки в цілому та її окремих галузей. Зниження витрат виробництва. Прискорення технічного переозброєння підприємств. Створення умов безперервності процесів відтворення. Прискорення і безперебійність розрахунків
20. Активні операції комерц банків: поняття, стр-ра
Активні операції (операції з розміщення ресурсів). Активні операції комерційного банку:
За економічним змістом, діляться на: 1) Позикові операціі.2) Інвестиційні операціі.3) Розрахункові і касові операціі.4) Інші.
Основу активних операцій становлять позичкові операції. Вони є найбільш дохідними, але і найбільш ризиковими. Позикові операції класифікуються: 1) по позичальниках: позики фізичним особам. позички юридичним особам. 2) за сферами застосування капіталу: кредити реальному сектору економіки, кредити фінансовому сектору3) за термінами: короткострокові, середньострокові, довгострокові
4) за способом видачі:-разовий кредит (видається однією сумою обумовленої в кредитному договорі), кредитна лінія-(юридично оформлене зобов'язання банку або іншої кредитної установи, перед позичальником, надавати йому протягом певного періоду, кредити в межах узгодженого ліміту), овердрафт : (кредитування понад залишок по рахунку, кредит видається в міру виникнення потреби у коштах; при відсутності грошей на розрахунковому рахунку клієнта надання овердрафту здійснюється шляхом списання коштів клієнта банку понад залишок на його рахунку, в результаті чого на рахунку утворюється дебетове сальдо. Максимальна сума кредиту , умови його надання та погашення встановлюється угодою між банком і клієнтом, там же фіксуються строки овердрафту, але не більше 10-15 днів), 5) за галузевою належністю: транспорту, сільське господарство і т.д.
6) за наявності забезпечення: забезпечені, бланкові.
Надання банківських позик здійснюється за коштами позичкових рахунків. Підприємства мають право відкривати кілька позикових рахунків у різних банках. Позичковий рахунок-це бухгалтерський документ банку, за яким ведеться облік операцій з видачі та повернення позик: 1) контокоррент (на цьому рахунку ведеться облік операцій як за розрахунковими так і по позичкових рахунках, тобто при видачі позики на контокорренте утворюється дебетове сальдо , а при погашенні кредитове. Т. о. за рахунок кредиту відбувається авансування відсутньої суми платіжних засобів, що забезпечують безперервність кругообігу капіталу.
Перед укладенням договору банк проводить аналіз кредитоспроможності. Встановлює ліміт заборгованості для кожного клієнта диференційовано. Банк змушений резервувати частину коштів для надання кредиту, на першу вимогу встановлюється гранично допустимий термін погашення. Відсутня матеріальне забезпечення кредиту.
22. Кредитна система. Хар-ка її ланок, особливостей розвитку
Кредитна система - основний елемент ринку позичкових капіталів, її можна розглянути в двох напрямках: 1.Функціональная форма (сукупність кредитних відносин, форм і методів кредитування). 2.Інстітуціональная форма (сукупність кредитно-фінансових установ, акумулювання вільних грошових коштів і надання їх у кредит).
Ланки (яруси) кредитної системи РФ: I. ЦБ РФ. II. Комерційні банки. 1. Ощадні 2. Інвестиційні 3. Іпотечні. 4. Спеціалізовані торгові банки і банкірські будинки і т.п. III. Страховий сектор. 1. Страхові компанії. 2. Пенсійні фонди IV. Спеціалізовані небанківські кредитно-фінансові установи / інститути: 1. Інвестиційні компанії. 2. Фінансові компанії. 3. Благодійні фонди. 4. Трастові відділи комерційних банків. 5. Позики ощадних організацій. 6. Ломбарди. Іноді III і IV сектора об'єднані, під загальною назвою IV сектора.
Тенденції розвитку кредитної системи: 1. Йде процес переплетення і зближення національних економік (інтеграція в кредитній сфері) .2. Будуються кордону між кредитними і фінансовими інстітутамі.3. Йде процес укрупнення кредитно-фінансових установ, універсалізації їх діяльності та уніфікації банківського права.4.Кредітний бізнес, в цілому, спрямований на розвиток нових послуг і продуктів, що обумовлено конкуренцією між кредитно-фінансовими учреждениями.5.Экономическая інтеграція в сфері кредитних відносин, або забезпечує сприятливі умови для взаємодії сторін, або до боргової залежності.
Перспективи розвитку кредитної системи РФ: 1. Посилюється залежність економіки країни і кредитної системи від кон'юнктури світових ринків сирья.2. У Росії склався один з високих розривів між заощадженнями і інвестіціямі.3. Росія - це найбільший кредитор від "старого світу" в той час як сама країна відчуває нестачу інвестицій зокрема для проведення технологічної модернізації економіки.
23. Банківський кредит. Його класифікація
Банківський кредит - основна форма кредитних відносин, має широку сферу застосування. Суб'єктами кредитних відносин виступають: банк як кредитор, а позичальником - юридичні та фізичні особи. Надається в грошовій формі мережею спеціалізованих кредитних установ.
Класифікація банківського кредиту: А) за термінами: (короткостроковий, середньостроковий, довгостроковий) Б) щодо забезпечення (забезпечені позики (застава, порука, гарантія, страхування від невиплати основної суми боргу та невиплати по ній); бланкові (незабезпечені позичкою)). У ) За термінами погашення (Термінові (позики, строк погашення яких ще не настав); Прострочені (позики, непогашені в заздалегідь встановлений термін, представляють для банку підвищений ризик); Пролонговані (позики, строк погашення яких перенесено банком на прохання клієнта у зв'язку з тим , що клієнт відчуває тимчасові фінансові труднощі з незалежних від нього причин)). Г) За механізмом кредитування: (процедура видачі; процедура погашення позики).
24. Кредит як економічне категорія. Його сутність, ф-ії, принципи і роль в ек-ці
Кредит - економічна категорія, що представляє собою форму руху позичкового капіталу.
Кредит - ек. категорія, що виражає ек. відносини між кредитором і позичальником з приводу надання та використання тимчасово вільних грошових коштів на умовах повернення, терміновості, платності. Необхідність і можливість кредиту обумовлені закономірністю кругообігу капіталу в процесі відтворення на одних ділянках вивільняються грошових коштів, які виступають як джерело кредиту, а на інших виникає потреба в них.
Принципами кредитних відносин виступають: Повернення, Терміновість, Платність, Забезпеченість, Диференційований підхід при кредитуванні, Цільовий характер використання позики.
Сутність кредиту як ек. категорії проявляється у виконуваних ним функціях, які однаковою мірою властиві всім формам кредиту. Одноголосно виділяють наступні функції кредиту: 1) Перерозподільна. Кредитні відносини виникають не на стадії виробництва, а в процесі обміну і перерозподілу вартості, отже, кредит перерозподіляє грошові кошти та матеріальні цінності через кредитну систему з урахуванням принципів кредитування на різних рівнях. 2) Заміщення дійсних грошових коштів кредитними грішми і кредитними операціями. У процесі функціонування кредиту відбувається заміщення дійсних грошових коштів кредитними деньгамі.3) Контрольно-Емісіонная. 4) Емісійна. 5) Централізованого капіталу. 6) Економії витрат. 7) Концентрації і накопичення капіталу.
Роль кредиту: 1. Кредит - інструмент проведення державою грошово-кредитної політики, що дозволяє знижувати / підвищувати сукупну грошову масу, яка обслуговує економіку. 2. Використання кредиту скорочує кількість грошей, необхідних для звернення. 3. Кредит скорочує витрати обігу 4. Кредит сприяє: Зростання макроекономічних показників. Пропорційний розвиток економіки в цілому та її окремих галузей. Зниження витрат виробництва. Прискорення технічного переозброєння підприємств. Створення умов безперервності процесів відтворення. Прискорення і безперебійність розрахунків.
25. Хар-ка осн методів оцінки кредитоспроможності позичальника
Основний метод зниження (мінімізації) ризику-аналіз кредитоспроможності позичальника, тобто аналіз можливості повернути позикові кошти у строк і в повному обсязі. Кредитоспроможність - це таке фінансово-господарський стан підприємства, яке дає впевненість в ефективному використанні позикових коштів; це здатність і готовність позичальника повернути кредит відповідно до умов договору. У різних країнах і банках є значні відмінності в підходах та методах оцінки кредитоспроможності.
У РФ, банки найчастіше використовують наступні 4 методу оцінки кредитоспроможності позичальника:
1.Оценка кредитоспроможності на основі системи фінансових коефіцієнтів, характеристик, співвідношення різних статей балансу та їх динаміку. Найчастіше використовують 7 груп коефіцієнтів: Показники: платоспроможності, ліквідності, оборотн.капітала, заборгованості, обслуговування боргу, ділової активності, рентабельності
2.Оцінка кредитоспроможності на основі аналізу грошових потоків (на відміну від попереднього методу, розрахунок будується не на сальдових звітних показниках, а на основі фактичних показників характеризують обіг коштів у клієнта в звітному періоді). Аналіз грошового потоку полягає в зіставленні відтоку і припливу коштів у позичальника, за період зазвичай відповідний терміну позики. Модель аналізу грошового потоку побудована на групі елементів припливу та відтоку коштів, за сферами управління підприємством. Основні сфери: управління прибутком підприємства, запасами і розрахунками, фінансовими зобов'язаннями, податками та інвестиціями, співвідношенням власного і позикового капіталу. Якщо клієнт має стійке перевищення припливу на відтоком коштів, то це свідчить про його фінансової стійкості і про його кредитоспроможності в цілому.
3.Оценка кредитоспроможності на основі аналізу ділового ризику. Діловий ризик - це ризик пов'язаний з тим, що кругообіг фонду позичальника, може не завершитися в строк і з передбачуваним ефектом. Аналіз такого ризику, дозволяє прогнозувати достатність джерела погашення позики.
4.Оценка кредитоспроможності за лінійної моделі Альтмана - це так званий "Z" аналіз, тобто ранжування досліджуваних об'єктів по 2 групам: 1.Группа фірм-потенційних банкротов.2.Успешние фірми. Модель включають такі оціночні показники: -Відношення оборотного капіталу до сукупних активів. -Відношення нерозподіленого прибутку до сукупних активів. -Відношення групи доходів до сукупних активів. -Відношення ринкової оцінки капіталу до балансової оцінки сумарної заборгованості. -Відношення обсягу продажів до балансової оцінки сумарної заборгованості.
Змінні показники з ваговими коефіцієнтами включаються до розрахунку загального показника: . Якщо у підприємства значення "z" менше цього числа, то воно відноситься до групи підприємств-потенційних банкрутів.
Недоліки методики: 1.Невсегда можна знати показники ринкової оцінки капіталу (котирування акцій компанії) .2. Є значення "z", коли модель не працює.
26. Пасивні операції комерц банків: поняття, стр-ра
Пасивні (спрямовані на формування ресурсів комерційних банків; первинний по відношенню до активних операцій; є основою для їх розвитку). Це використання власних і позикових коштів. Власні: а) статутний капітал. б) резервний фонд. в) різні фонди спеціального призначення. г) перерозподілу, за підсумками року, прибуток залишається після:-платежів до бюджету. -Відрахування в резервні, спеціальні фонди. -Після виплат дивідендів.
Залучені: 1. Депозитні джерела (вклади, депозити, депозитні і ощадні сертифікати) 2. Недепозитних джерел (це міжбанківські кредити, кредити ЦБ РФ, власні облігації та векселі).
27. Основні види ризиків у банк деят-ти. Упр-е ризиками
Банківські ризики: З точки зору сфер виникнення бюджетні ризики підрозділяються на: 1.Прісущіе до власної банківської деятельности.2.Непосредственные, не пов'язані з діяльністю банку (внутрішні, зовнішні)
Основні внутрішні: 1. Кредитний ризик - тобто ризик неповернення боргу, полягає в нездатності, в небажанні клієнта сплачувати обумовлену договором суму боргу та% за нею. Його ступінь залежить від: а) надання великих кредитів одному або групі пов'язаних позичальників. б) концентрація кредитного дії в окремому секторі економіки, галузі або регіонів. в) фінансове становище позичальника. г) кредитування об'єктів зі значною часткою позикових средств.2.% ризик - ризик зниження% ставок і зниження банківських моржів. 3. Ризик депозитних операцій: проявляється у нездатності банку забезпечити ресурсами активні операції та виконати свої зобов'язання перед вкладниками і кредіторамі.4. Ризик втрати ліквідності і банкрутства банку: Тісно пов'язаний з попередніми ризиками. Виникає через зміни якості активів і пасивів банку. Нестача ліквідності може спричинити за собою неплатоспроможність (банкрутство) банка.5. Операційний ризик: пов'язаний з порушенням процесу електронної обробки інформаціі.6. Ризик зловживання і втрати репутації: виникає при прийнятті некомпетентних або помилкових рішень співробітниками банку (шахрайство тощо) .7. ризик проведення окремих банківських операцій.
Основні зовнішні ризики: 1. Ринковий-ризик втрат у зв'язку зі зміною динаміки ринкових цен.2. Валютний ризик - специфічний ризик, підвид ринкового. Пов'язаний зі зміною курсів валют.3. Інфляційний - виникає при високих темпах інфляції, коли знецінення грошей відбувається швидкими темпамі.4. Правовий - ризик несприятливих змін законодавства з організації окремих операцій і банківської справи в целом.5. Страховий та ризик не переказу коштів - це ризики властиві міжнародними кредитами, пов'язані з економічними, соціальними, політичними умовами країни позичальника.
Існує інші класифікатори банківських ризиків: 1.По часу .2. За ступенем .3. По характеристиці обліку та ін
Мінімізація ризику - вибір правильної структури кредитних вкладень, їх диверсифікація, створення резерву для покриття втрат за позиками, визначення нормативів ризику на одного позичальника. Основний метод зниження (мінімізації) ризику-аналіз кредитоспроможності позичальника, тобто аналіз можливості повернути позикові кошти у строк і в повному обсязі. Визначення умов видачі кредиту та його погашення-найбільш популярна форма управління ризиком.
Методи управління: Зміни умов по% ставками у договорах, при використанні термінових угод, реструктуризації активів (пасивів) з фіксованою і плаваючою ставках.
28. Осн напрямки єдиної ДКП. Підсумки 2007 і очікування 2008рр.
 
29. Стратегич напрямки розвитку банк сектора РФ, особ-ти банк бізнесу в Р.
Банківська система - ключова ланка кредитної системи. В умовах ринкової економіки перевагами володіє дворівнева банківська система, яка включає в себе верхні і нижні рівні; система грунтується на побудові взаємин між банками по вертикалі і по горизонталі.
По вертикалі: відносини підпорядкування між ЦБ, як керівником управління центром і низовими ланками (комерційними та спеціалізованими банками). По горизонталі: відносини рівноправного партнерства між низовими ланками.
У чинному законодавстві закріплені основні принципи, організації банківської системи РФ: 1.Принцип дворівневої організації банківської системи. зумовлено суперечливим характером ринкових відносин, які з одного боку вимагають свободи розвитку підприємництва та розпорядження приватними грошовими коштами (наприклад забезпечення елементами нижнього рівня, комерційними банками), а з іншого боку необхідність певного державного регулювання, що має на увазі в існуванні особливого інституту-ЦБ. таким чином ЦП-це посередник між державою і економікой.2.Прінціп універсальності банків.
30. Гроші у ф-ії засобу обігу. Бум і кредитн гроші
Продаж товару на гроші дає можливість товаровиробнику купувати інші товари. Гроші в цьому випадку - посередник при обміні товару. Процес товарного обміну виражається формулою: Т - Д - Т, де продаж (Т-Д) здійснюється заради подальшої купівлі (Д-Т). На ранніх стадіях розвитку товарообміну, функція грошей як міри вартості і засіб платежу збігалися, оскільки будь-який товар міг виконувати роль загального еквівалента. Особливість: функцію можуть виконувати лише реальні гроші, як повноцінні, так і знаки вартості. Скороминущість участі грошей в обслуговуванні актів купівлі-продажу товару, створює об'єктивну необхідність у зверненні неповноцінних грошей, тобто знаків вартості.
Неповноцінні гроші - Номінальна вартість> реальна вартість. Представники: 1. металеві знаки вартості (стершиеся у вживанні монети). 2. Знаки вартості на паперових носіях: а) паперові гроші (відбулися з функції грошей як засіб обігу, випускаються казначейством) б) кредитні гроші (відбулися з функції грошей як засіб платежу; еволюція їх видів: вексель --- банкнота --- чек - - банкнота, що випускається ЦП). Кредитні гроші - це знаки вартості на паперових носіях, що виникли на основі кредиту. Вексель-це письмове боргове зобов'язання, що дає її власнику (векселедержателю) безперечне право після закінчення терміну, зазначеного у векселі, вимагати від боржника (векселедавця ) сплати позначеної у векселі суми. Банкнота - особливий вид векселя, має загальної звернення. В епоху золотомонетного стандарту - це вексель на банкіра, тобто можливість у будь-який час отримати дійсні гроші. Класична банкнота випускалася емісійним банком замість комерційних векселів, за законом маючи золоте забезпечення і була розділена на золото мала два забезпечення: золоте і вексельно-товарне. Сучасна банкнота не має золотого забезпечення; емісія здійснюється не тільки в порядку кредитування товарообігу, а й в порядку банківського кредитування державою. Сучасна банкнота частково зберігає свою кредитну природу, так як вона сталася з функції грошей як засіб платежу і його випускає ЦП. У той же час вона виступає продуктом зрощування паперових і кредитних грошей (тобто паперові гроші в широкому сенсі слова). Сучасна банкнота в силу відсутності золотого забезпечення і вільного розміну на золота схильна знецінення.
Чек - різновид векселя, який вкладник виписує в банк з метою сплати готівкою або переведення на рахунок іншої особи певну суми банкнот (в основі чека лежить банківське забезпечення).
31. Гроші у ф-ії засоби платежу. Електронні ср-ва платежу
Рух грошей і рух товарів не завжди збігаються. Платіжним засобом гроші стають лише тоді, коли товар купується без її оплати в даний момент або коли платіж здійснюється за допомогою посередника.
Ця функція обумовлює виникнення кредитних грошей, у цій функції гроші широко функціонують як у сфері товарного обігу, так і поза ним. До моменту появи товаровладельца на ринку, потенційний покупець може не мати готівки з різних причин. Тому виникає необхідність купівлі-продажу товарів у кредит, тобто з відстрочкою платежу. У цьому випадку засобом обігу служать не самі гроші, а закладені в них боргові зобов'язання.
У цій функції гроші мають специфічну форму руху: Товар - Боргове зобов'язання - Гроші.
При такому обміні немає зустрічного руху товарної та грошової вартості, а погашення боргового зобов'язання є завершальною ланкою в процесі купівлі-продажу.
32. Світові гроші
З розвитком міжнародних, економічних і політичних відносин обумовлюється функціонування грошей на світових ринках. Основна передумова розвитку функції - міжнародний поділ праці. У світовому обороті гроші функціонують у 3-ох формах: - загально купівельний засіб .- загально платіжний засіб. - Засіб матеріалізації суспільного багатства.
Спочатку світові гроші виступають у вигляді зливків благородних металів, потім у вигляді золотих монет, але із зростанням міжнародного обороту золотих запасів стало не вистачати і в якості світових грошей почали використовувати тверді валюти провідних країн світу. На сьогоднішній день створені нові функціональні форми світових грошей (наднаціональні гроші) - спеціальні права запозичення (спеціальні депозитарні розписки); ЕКЮ і Євро - колективна валюта високорозвинених європейських країн, що прагнуть до уніфікації національних, економічних і правових режимів.
У сучасних умовах золото повністю витіснено з обігу знаками вартості. Це означає, що золото повністю втратило грошові функції (процес демонетизації золота).
33. Інфляція в Росії: причини, особ-ти протікання
Інфляція - знецінення грошей на тлі загального зростання цін. Інфляція - підвищення загального рівня цін, що супроводжується відповідним зниженням купівельної спроможності грошей і що призводить до перерозподілу національного доходу; цей кризовий стан економіки.
Викликана підвищенням цін на нафту. Оскільки Р залежить від сировини і цін на нього, то і вся економіка має залежність. Т.ч. підвищуються ціни на продукти повсякденного попиту, кіт входять у споживе кошик середнього жителя країни. Основними причинами інфляції в Росії є монополізм російської економіки, підвищення світових цін на товари, а також збільшення бюджетних витрат, відносно високі темпи росту заробітної плати, які проходять без збільшення продуктивності праці, низьку ощадну активність населення, а також несприятливий підприємницький та інвестиційний клімат. У поточному році інфляція може виявитися вище прогнозованих 8%, ​​однак надалі буде спостерігатися тенденція до зниження. До 2010 року очікується, що інфляція складе близько 6%.
34. Оцінка інфляції. Її соц-екон наслідки. Інфляція і виробництво
Исп-ся індекс зростання споживе цін. Рассчит для групи тов-в і послуг, що входять до споживе кошик середн жителя країни.
З урахуванням зростання цього індексу, інфляцію ділять на типи: 1. Повзуча (помірна) інфляція. (Темп 3-5-10%) .2. Галопуюча інфляція. (50% і вище) .3. Гіперінфляція. (Больше100%).
Стагфляція - стан економіки, коли застій, тобто стагнація, або спад виробництва поєднується зі зростанням безробіття та інфляцією.
Соціально-економічні наслідки інфляції: 1. Зниження купівельної спроможності грошей. 2.Про бесценіваніе грошових накопичень і заощаджень населення підприємств. 3. Веде до зниження доходів основної маси населення (готівкові доходи ростуть повільніше цін в умовах інфляції), відбувається перерозподіл доходів між дебіторами кредиторами , погіршується загальне економічне становище в країні, тому що знижуються обсяги виробництва в країні, обмежуються кредитні операції, знецінюються фінансові ресурси держави, розширюється спекуляція, відбувається перелив капіталу з сфери виробництва в торгівлю, з'являються посередницькі операції і т.д.
35. Інфляція як багатофакторний процес. Її сутність, види і типи
Інфляція - знецінення грошей на тлі загального зростання цін. Інфляція - підвищення загального рівня цін, що супроводжується відповідним зниженням купівельної спроможності грошей і що призводить до перерозподілу національного доходу; цей кризовий стан економіки.
Види:
Відкрита інфляція проявляється безпосередньо в рості цін і вимірюється індексом зростання споживчих цін. Прихована (пригнічена) інфляція - ціни штучно утримуються або заморожуються, з'являється дефіцит; неможливо вільно купити товар за замороженою ціною, з'являються "чорні ринки". Інфляція попиту - перевищення попиту над пропозицією , веде до зростання цін, а, отже, до знецінення грошей. Може бути викликана наступними причинами: 1. Зростання доходів відбувається більш високими темпами, ніж зростання продуктивності праці і випуску продукціі.2. Мілітаризація економіки і зростання військових витрат (військові не створюють продукцію, а на ринку пред'являють попит на товари послуги). 3. Дефіцит державного бюджету та зростання державного боргу (держава покриває бюджетний дефіцит за допомогою емісії або державних позик.). 4. Кредитна експансія - розширення кредитних знарядь обігу, також створює додатковий спрос.5. Приток іноземної валюти в країну, яка після обміну або шляхом прямого ходіння в якості грошей збільшує обсяг грошової маси в країні. Висновок: таким чином, інфляція попиту виникає на тлі зростання цін, викликаного розширенням сукупного попиту на ринку і збільшенням грошової маси. Вона характерна, як правило, для стадій пожвавлення і підйому виробництва. Інфляція витрат: 1. Зростання витрат виробництва, пов'язаний з різким підвищенням зарплати, погіршенням видобутку паливно-сировинних ресурсів. 2. Зниження темпів поста продуктивності праці, викликане циклічними коливаннями у виробництві, провідними до зростання витрат виробництва на одиницю продукції. 3. Зниження загального обсягу виробництва і як наслідок - зростання обсягу загальних витрат виробництва на одиницю продукції, що випускається. 3. Зростання витрат виробництва, під впливом підвищення цін підприємствами-монополістами, особливо в сфері добувної промисловості, транспорту, ПЕК. 4. Підвищення податків, особливо непрямих, які ведуть до зростання цін. 5. Розширення сфери послуг, де більш висока питома вага зарплати і нижча продуктивність праці. Імпортована інфляція - характерні високі ціни на імпортовані товари (сировина, машини, споживацьки товари ), тобто, іншими словами, викликається до дії механізм інфляції іздержек.1. Перевищення експорту над імпортом і приплив у країну іноземної валюти (підвищення обсягу грошової маси в країні) .2. Приплив у країну іноземного капітала.3. Зниження курсу національної валюти і, отже, різке підвищення цін спочатку на імпортні, потім на експортні товари.
Оцінка інфляції:
З урахуванням зростання цього індексу, інфляцію ділять на типи: 1. Повзуча (помірна) інфляція. Щорічні темпи росту становлять 3-5-10% .2. Галопуюча інфляція. Щорічні темпи росту становлять від 50 до 100% .3. Гіперінфляція. Темпи більше 100%.
36. Біметалізм. Закон Коперника-Грешема
Біметалізм-грошова система, при якій роль загального еквівалента закріплюється за благородними металами (золото і срібло), передбачається вільне карбування монет з обох металів та їх необмежену звернення. У залежності від того, наскільки сильно держава втручалася в процес встановлення вартісного співвідношення між золотом і сріблом, розрізняють 3 різновиди біметалізму: 1. Система паралельної валюти (співвідношення встановлюється стихійно в процесі звернення до відповідно до ринкової вартості ціни металу) .2. Система подвійної валюти (держава встановлює тверде співвідношення) .3. Система "кульгавої валюти". Монети з обох металів були законним платіжним засобом. Різними були умови їх емісії. Золоті монети карбувалися вільно, а карбування срібних монет здійснювалася у приватному порядку і була обмежена. У підсумку, срібні монети стали ставати знаками золотих монет.
З розвитком товарно-грошових відносин і посиленням ролі держави, біметалізм припиняє своє існування, так як встановлювані державою тверді співвідношення між золотом і сріблом не відповідають їх ринковій вартості. Після здешевлення видобутку і виробництва срібла і його знецінення, золоті монети почали йти з обігу в скарби. У цьому виявилося дію закону Грешема-Коперника "Коли гірші гроші витісняють з обігу кращі.
37. Коммерч кредит як одна з форм кред отн-ий. Принц отлич-я від банк кредиту
Комерційний кредит - економічні відносини між двома підприємствами, як правило, з приводу реалізації товару з відстрочкою платежу. Відстрочка оформляється борговим зобов'язанням у вигляді комерційного векселя. Відповідно до ЦК РФ комерційний кредит може бути наданий у вигляді авансу, попередньої оплати, відстрочення та розстрочення платежа.Коммерческій кредит сприяє реалізації товарів та прибутку, закладеної в їх вартості. Як наслідок, рівень позичкового відсотка за комерційним кредиту нижче банківського.
Межі застосування комерційного кредиту: 1) Розмір кредиту. Кожен виробник може надати кредит лише в межах свого товарно-грошового капіталу. Продаж з розстрочкою покладена за наявності у підприємця капіталу. 2) Кредит носить короткостроковий характер. 3) Найчастіше надається в товарній формі. 4) Залежить від умови зворотного припливу (при спаді виробництва позички не повертаються, і ланцюжок кредитних зв'язків порушується, а, отже , скорочуються розміри кредиту). 5) Має строго певну спрямованість. Користувачами можуть стати підприємства, пов'язані єдиною технологічним ланцюгом.
Принципові відмінності комерційного кредиту від банківського.
1) Кредит надається не спеціалізованим банківським установам, а будь-яким фізичним і юридичним особам, пов'язаним з виробництвом і реалізацією продукціі.2) Найчастіше надається в товарній форме.3) Середня ставка відсотка за комерційним кредитом завжди нижче середньої ставки за банківським на конкретний період часу. 4) При здійсненні операції між кредитором і позичальником плата за комерційний кредит входить у ціну товару, Ані визначається спеціально через фіксовану ставку відсотка від базової сумми.5) Суб'єктами кредитних відносин виступають функціонуючі предпрінімателі.6) Обсяги банківського кредиту значно більше обсягів комерційного кредиту.
38. Держ кредит як одна з форм кредитн отн-ий
Відмінною рисою державного кредиту є те, що в якості суб'єкта кредитних відносин, або кредитором, або позичальником, обов'язково виступає держава. У зв'язку з цим розрізняють: 1) Державний кредит - держава виконує функції кредітора.2) Державний позика - держава виступає заемщіком.Чаще держава виступає в якості позичальника. Як економічна категорія, державний кредит перебуває на стику двох видів грошових відносин - фінансів і кредиту, а значить, йому притаманні функції як фінансів, так і кредиту.
Особливості державного кредиту: 1) Якщо забезпечення банківського кредиту виступають, як правило, конкретні цінності, то при запозиченні кредитів державою забезпеченням кредиту служить все майно, що перебуває в його власності. 2) На рівні уряду державні позики не мають конкретного цільового характеру, а на більш низьких рівнях мають чітко виражену цільову спрямованість.
Кредитором держава виступає через ЦП або казначейську систему, коли проводить кредитування, наприклад, пріоритетних галузей народного господарства, що випробовують необхідність в додаткових ресурсах при неможливості бюджетного фінансування або кредитування з боку комерційних банків через фактори кон'юнктурного характеру.
У світовій практиці державний кредит використовується не тільки як інструмент залучення ресурсів, але і як ефективний інструмент залучення фінансових ресурсів кредитного регулювання.
39. Міжнародний кредит як одна з форм кредитн отн-ий
Міжнародний кредит - кредит, що надається державами, банками, юридичними та фізичним та особами одних країн кредиту державам, банкам, юридичним та фізичним особам інших країн. В даний час поняття трактується також ширше. Спочатку в поняття міжнародний кредит було включено тільки поняття міждержавний кредит. Рух позичкового капіталу між країнами може здійснюватися як за допомогою посередників, так і без неї. Посередниками виступають великі національні і транснаціональні банки, валютно-фінансові організації. Міжнародний кредит поділяється на: приватний, державний і змішаний. Сьогодні широке поширення одержали змішані кредити, що надаються міжнародними кредитними організаціями спільно з приватними банками і корпораціями. Їх мета - забезпечення доступу позичальника на світовий ринок позичкового капіталу.
Класифікація міжнародного кредіта.1) За видами: товарні та грошові. 2) За призначенням: комерційні та фінансові .3) По валюті позики: у валюті країни-боржника, у валюті країни-кредитора, у валюті третьої країни або в міжнародній лічильної грошової одиниці . 4) За забезпеченості: захищені і бланкові (під зобов'язання боржника без забезпечення).
Міжнародний кредит сприяє розвитку міжнародних економічних відносин, може сприяти розвитку цілих країн і регіонів, стимулювати зовнішню торгівлю і т.д., але може використовуватися і як інструмент економічного і політичного тиску з боку кредитора.
40. Споживчий кредит як одна з форм кредитн отн-ий
Споживчий кредит - економічні відносини між кредитором і позичальником з приводу кредитування кінцевого споживача, тобто населення. Позичальниками тут виступають приватні особи, а позичковий відсоток виплачується з доходів населення. Класичний приклад споживчого кредиту - надання розстрочки платежу при покупці товару тривалого користування. Кредиторами виступають тут торгові фірми та спеціалізовані фінансові компанії. У даному випадку кредит надається в товарній формі. Споживчий кредит тісно пов'язаний з банківським, тому що боргові зобов'язання покупців використовуються торговельними фірмами і фінансовими компаніями для отримання банківських позичок. Завдяки цим зв'язкам виникла розширене трактування поняття "споживчий кредит". Сьогодні під споживчим кредитом розуміється сукупність товарних і грошових позик, наданих населенню для задоволення особистих потреб. Деякі банки (Ощадбанк) здійснюють кредитування населення в грошовій формі.
Види споживчого кредиту: 1) За формою надання: товарні і грошові .2) По терміну погашення: кредити, що погашаються одноразовим платежем або поступово .3) За цільової спрямованості: інвестиційні, позика на покупку товарів і послуг, кредити на невідкладні потреби.
Споживчий кредит не носить довгостроковий характер. Його термін коливається як правило в межах до двох років.
41. Осн операції комерц банків. Орг стр-ра комерц банку
У процесі реалізації своїх функцій банки виконують операції: 1. Залучення грошових коштів фізичних і юридичних осіб у вклади (до запитання і на певний строк); 2. Розміщення зазначених залучених коштів від свого імені і за свій рахунок; 3. Відкриття та ведення банківських рахунків фізичних та юридичних осіб; 4. Здійснення розрахунків за дорученням фізичних і юридичних осіб, в тому числі банків-кореспондентів, по їхньому банківському рахунку; 5. Інкасація грошових коштів, векселів, платіжних і розрахункових документів і касове обслуговування фізичних та юридичних осіб; 6. Купівля-продаж іноземної валюти в готівковій та безготівковій формах; 7. Залучення у внески і розміщення дорогоцінних металів; 8. Видача банківських гарантій; 9. Здійснення переказів грошових коштів за дорученням фізичних осіб без відкриття банківських рахунків (за винятком поштових переказів).
Всі операції комерційного банку можна розділити на пасивні (спрямовані на формування ресурсів комерційного банку; первинні по відношенню до активних операцій; є основою для їх розвитку), активні (їхня структура і якість визначають структуру пасивів і різноманітність депозитних інструментів) та інші операції (як правило , пов'язані із задоволенням потреб клієнтів у тих чи інших послугах).
Ресурси комерційного банку можуть бути сформовані за рахунок власних і залучених коштів.
Організаційна структура комерційного банку: Відповідають загальноприйнятою схемою управління акціонерним товариством. Вищий орган акціонерного комерційного банку - загальні збори акціонерів, проходить не рідше одного разу на рік. До компетенції зборів відносяться наступні питання: 1. Зміни у статуті. 2. Визначення кількісного складу директорів. 3. Збільшення статутного капіталу і т.д. Рада банку здійснює загальне керівництво діяльністю банку, визначає пріоритетне напрямки діяльності, затверджує плани банку, приймає рішення про відкриття закритих філій, формує склад правління банку, контроль, його роботу і т.д. Правління банку здійснює керівництво поточної діяльності комерційного банку, несе відповідальність перед радою банку. Рішення правління оформляють у формі наказу голови правління. При правлінні створюється кредитний комітет.
Комерційний банк може організувати філії та представництва. Філії - це відокремлений підрозділ кредитної організації, що розташований поза місцем її знаходження і здійснюється від імені всіх або частини банківських операцій. Представництво - це відокремлений підрозділ кредитної організації, що розташований поза місцем її знаходження, представляє його інтереси і здійснює захист.
42. Склад і екон роль собств ср-тв комерц банків
Власні: а) статутний капітал. б) резервний фонд. в) різні фонди спеціального призначення. г) перерозподілу, за підсумками року, прибуток залишається після:-платежів до бюджету. -Відрахування в резервні, спеціальні фонди. -Після виплат дивідендів.
Співвідношення власних і позикових коштів Державних Фондів, становлять близько 10 до 90 відповідно. У цілому значення власних коштів банку полягає в тому, щоб підтримувати його стійкість і ліквідність.
Функції власних коштів: 1.Защітная (у разі краху банку, ці кошти використовуються для погашення зобов'язань перед вкладниками і кредиторами) .2. Регулююча (від величини власного капіталу залежать масштаби всіх основних активних і пасивних банківських операцій. Так як більшість економічних нормативів розраховуються на підставі власних коштів (капіталу банку)) .3. Оперативна (створення матеріальної бази для діяльності банку) .4. Капітал банку врівноважує ризики за зобов'язаннями і термінових угодах банку відповідно до вимог нормативу достатності капітала.5.Регістраціонная (при створенні кредитної організації) .6. Емісійна (формування акціонерного капіталу).
43. Залучені ср-ва комерц банків: класиф-я і економічних значення
Усі залучені банківські кошти, можна класифікувати: 1. Депозитні джерела (вклади, депозити, депозитні і ощадні сертифікати) 2. Недепозитних джерел (це міжбанківські кредити, кредити ЦБ РФ, власні облігації та векселі).
Депозитні операції - це операції банку по залученню грошових коштів юридичних і фізичних осіб у вклади на певний термін, або до запитання. У структурі депозитів найбільшу частку складають депозити до запитання, а в депозитах до запитання-залишки на рахунках (більше 80%).
Депозити за економічним змістом поділяються: 1) термінові: до 3 місяців; 3-6 міс.; 6-9 міс.; 9-12 міс.; Більше 12 місяців. 2) депозити до запитання (залежно від характеру і приналежності засобів, що зберігаються на рахунках):-кошти місцевих бюджетів;-кошти призначені для капітальних вкладень;-кошти на спеціальних рахунках по зберіганню, різних за економічним змістом, фондів. 3) ощадні вклади населення, в залежності від особливості їх зберігання, поділяються: а) строкові . б) термінові з додатковими внесками. в) виграшні. г) грошово-речові. д) молодіжно-преміальні і т.д.
Додати в блог або на сайт

Цей текст може містити помилки.

Фінанси, гроші і податки | Шпаргалка
166.6кб. | скачати


Схожі роботи:
Гроші кредит банки 2
Гроші кредит банки в РФ
Гроші. Кредит. Банки
Гроші Кредит Банки
Гроші кредит банки 2 Зміст грошової
Вивчення курсу з тематики гроші кредит банки
Виконання курсової роботи з дисципліни Гроші кредит банки 2
Виконання курсової роботи з дисципліни Гроші кредит банки
Гроші та кредит
© Усі права захищені
написати до нас
Рейтинг@Mail.ru